10年債利回り：3.865↑0.035

債券は反落。朝方に失業保険新規申請件数の減少、その後で米供給管理協会（ISM）製造業指数の上昇と強気の経済指標が続いたことで売りの流れが続く一日だった。明日の雇用統計、来週には入札を控えているのも慎重ムードを煽り、売り圧力もより強まる。

相場は早くから軟調だったが、特に下げ足が速まったのはISMのデータを受けた後である。長期金利の指標10年債利回りは3.9%近くに上昇。午後は伸びペースも鈍ったが、前日より高い水準での推移は続いた。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ドル/円：93.84、ユーロ/ドル：1.3583、ユーロ/円：127.47 （NY17:00）

為替はユーロ全面高。株高や強気の経済指標などを受けて投資家のリスク志向が高まり、ユーロを買う動きにつながった。ドル/円は東京からロンドンにかけて93円台半ばを中心として幅広いレンジ内で推移。NYに入ると株高の進行につれてドルを買う動きが強まり、午前遅くには一時94円台まで急伸する場面も見られた。午後からは買いの勢いも一服、93円台後半で値動きも落ち着いた。

ユーロ/ドルは東京からロンドンにかけては1.35ドルをはさんだ狭いレンジ内でのもみ合いに終始。NY早朝には一時値を下げる場面も見られたものの、その後発表された失業保険申請件数やISM指数が強気のサプライズとなり株高が進むとそれにつれてユーロ買いが加速、昼前には1.36ドル台に迫るまでに値を伸ばした。午後になると買いも一服、1.35ドル台後半で動意も薄くなった。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて126円台前半の比較的広い値幅内で上下を繰り返す展開。NYに入ると株高の進行につれて買い意欲が強まり、昼前には127円台半ばまで値を伸ばした。

CBOT大豆5月限終値：942-0↑1-0、11月限：925-3/4↑4-3/4

シカゴ大豆は反発。イースターの連休を控え、期先中心にポジション整理の買いが集まった。5月限は夜間取引から買いが先行。通常取引開始後は改めて売りが膨らみマイナス転落したものの、前日の急落で売られ過ぎ感も強まっており、一気に値を崩すには至らない。中盤にかけては安値近辺でもみ合う展開、引け間際にはまとまった買いが入りプラス圏を回復した。

CBOTコーン5月限終値：344-1/2↓-1/2

シカゴコーンは前日から変わらず。イースターの連休を前にポジション整理の買いが先行したものの、最後は弱気のファンダメンタルズを手掛かりとした売りに押された。5月限は夜間取引から買いが先行。通常取引開始時には一旦売りに押されたものの、中盤にかけては再び値を戻すなど、全体的にしっかりの相場展開が続いた。しかし前日のUSDAレポートを受けた売り意欲は強く、引けにかけては再び下落。それまでの上昇分を全て吐き出して取引を終了した。

CBOT小麦7月限終値：468-1/2↑4-1/2

シカゴ小麦は反発。イースターの連休を前に、ポジション整理の買い戻しが集まった。7月限は夜間取引から買いが先行し470セント台を回復。通常取引開始後は改めて売りに押される格好となり、午後には一時マイナス転落する場面も見られたものの、引け間際には再び買いが集まりプラス圏まで値を戻して取引を終了した。

ダウ工業平均：10,927.07↑40.44
S&P500：1,178.10↑8.67
NASDAQ：2,402.58↑4.62

NY 株は反発。予想も上回る強気の経済指標が買いを支援した。取引開始前に発表となった失業保険新規申請件数は一段と減少し、後で米供給管理協会（ISM）製造業指数の上昇も確認。データ発表に続いて買いに弾みがついた。ただ、明日に雇用統計を控えていることから日中は買いにブレーキがかかる場面もみられている。

また、携帯端末大手リサーチ・イン・モーションによる予想以下の業績がハイテク株全体に重しだ。このため、相場は寄り付きに急速な上昇も、昼にかけて伸び悩み。午後にはNASDAQ指数がマイナス転落もあった。しかし、取引終盤に改めて小じっかりとし、主要株価指標は揃ってプラス引けを確保。ダウ平均とS&P500終値は2008年9月26日以来の高水準である。

NYMEX天然ガス5月限終値：4.086↑0.217

NY天然ガスは大幅反発。強気の在庫統計を受け、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。5月限は夜間取引から前日の終値近辺での小動き。通常取引開始後はやや売りに押される場面も見られたが、予想を下回る積み増しにとどまった在庫統計発表後は大量の買い戻しが入り、4.1ドル台まで一気に値を回復した。買い一服後も大きく売りに押し戻されることもなく、最後まで日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

米運輸省と環境保護局（EPA）は1日、燃費規制の強化を発表した。対象となるのは2012-2016年型モデルの乗用車およびトラック。2016年に1ガロン35.5マイルと現行より同10マイル近く高くする。

RBOBガソリン5月限：2.3237↑0.0165
暖房油5月限：2.2167↑0.0377

NY石油製品は大幅続伸。原油の上昇につれて終始買いが先行する格好となり、ガソリン、暖房油共に直近の高値を更新した。相場はロンドン時間にまとまった買いが入り一気にレンジを切り上げる展開。NYに入っても強気の経済指標や株高の先行を手掛かりに、最後までしっかりと推移した。

NYMEX原油5月限終値：84.87↑1.11

NY原油は大幅続伸、目先の景気回復への期待からファンドを中心に大きく買いが集まった。5月限は夜間取引前半こそ動意が薄かったものの、ロンドンの時間帯に入ったところでまとまった買いが入り、一気に84ドル台を回復。その後も強気の経済指標などを手掛かりに常に買いが先行する展開、NYの時間帯には何度か85ドル台に乗せる場面も見られた。高値では売り意欲も強く、それ以上値を伸ばすことはなかったものの、最後まで84ドル台後半の水準を維持したまま取引を終了した。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、3月のコーヒー輸出は前年同月比8.2%増の249万1000袋となった。前月との比較では19.7%増加。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、3月大豆輸出は308万8100トンとなった。前年同月から16.8%増加。また、前月の66万3800万トンから激増だ。大豆ミールの輸出は114万8000トンだった。一年前を36.6%、一ヶ月前を64.5%それぞれ上回る。大豆油は6万2000トンで、これは前年比48.5%減少した。前月との比較で4.9%ダウン。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、3月の砂糖輸出は128万6400トンとなった。前年同月比0.9%減少し、前月からは7.9%ダウン。粗糖が96万6600トンで、前年より11.7%多いものの、前月比だと1.4%減った。精製糖の出荷は 31万9800 トン。こちらは前年を56.7%下回り、前月からは23.3%落ちた。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、3月のエタノール輸出は6800万リットルだった。前年同月から56.7%落ち込み、前月比で34.8%減少。

タンカー調査サービスのオイルムーブメント社が1日に発表したデータによると、4月17日までの4週間におけるアンゴラとエクアドルを除くOPEC石油輸出量は日量2,339万バレルと、3月20日までの 4週から42万バレル増加する。加盟国の一部が生産量を増やしていることが出荷増の背景にあるという。

COMEX金4月限終値：1,125.1↑11.8

NY金は続伸。ドル安の進行を好感、ファンドを中心に大きく買いが集まった。4月限は夜間取引からやや買いが優勢の展開。通常取引開始後には失業保険申請件数などを手掛かりにまとまった買いが入り、1,120ドル台半ばまで一気に値を伸ばした。買い一服後も原油の上昇などが支えとなり堅調に推移、昼には一時1,130ドルに迫る場面も見られた。

ICE-USコーヒー5月限終値：137.40↑1.25

NYコーヒーは反発。前日の急落の反動から、ファンドを中心にテクニカルな買いが集まった。5月限は夜間の取引開始から終始買いが先行。早朝に137セント台を回復した後はオプションのピットの開始にかけて売り買いが交錯する展開となったものの、結局はは買いが優勢となりそのまま138セントに迫る水準まで値を伸ばした。中盤以降は伸び悩んだものの、大きく売りに押されることもなく、最後まで137セント台後半の水準を維持したまま取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：16.70↑0.11

NY砂糖は小幅反発。イースターの連休を前に、ファンドなどによるポジション整理の買いが集まった。5月限は夜間の時間帯はやや買いが優勢の展開。NYに入ると弱気の生産見通しを手掛かりに急落した前日の流れを継いだ売りが膨らみ16セントの節目をあっさりと下抜け、昼前には15セント台半ばまで下げ幅を拡大した。しかしこの水準では実需筋を中心に買い意欲も強く、早々に値を回復。最後はテクニカルな買い戻しも加速し一気にプラス圏を回復した。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

ダウジョーンズ社が1日に明らかにした聞き取り調査の結果によると、3月のOPEC産油量は日量2,923.5万バレルと前月から22.7万バレル減少した。イラクの生産が日量230.0万バレルと26.7万バレル減少したのが大きかったほか、アンゴラ、カタールの生産も1万バレルずつ減少した。一方、ナイジェリアの生産は3万バレル増加、サウジ、イラン、UAEはそれぞれ1万バレル増加した。イラクを除く11ヶ国の産油量は日量2,693.5万バレルと前月から4万バレル増加、2008年12月のアルジェリア総会で決定した生産枠を209万バレル上回っている。

米財務省は1日、6日に予定している3年債入札予定額を400億ドルと発表した。7日入札の10年債は210億ドル、11日の30年債が130億ドルに設定。あわせて740億ドルで、いずれも前回と同額だ。なお、10年債と30年債は2月に発行した国債のリオープンである。

財務省はこのほか、5日の10年物インフレ連動債（TIPS）入札予定額を80億ドルに決めた。1月に発行したTIPSとの銘柄統合になる。

エジプト商品供給公社（GASC）は1日、6万トンのロシア産小麦買い付けを成立させたと発表した。同社幹部によると、価格は1トン167.70ドル。納入は6月1-15日の予定である。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

インド政府は1日、菓子メーカーなど砂糖をバルク消費する業者に粗糖の免税輸入を認可すると発表した。これまでは白糖の免税輸入だけ承認していた。買い付け許可の条件は月間1000トン以上の砂糖消費。製糖所に対して義務付けている輸入粗糖を白糖に精製してから輸出する必要はバルク業者にはない。

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

インドのパワール農相は米通信社ダウ・ジョーンズとのインタビューで、2010/11年度の同国砂糖生産が需要を上回る見通しを示した。具体的な生産予測は明かさなかったが、年間需要2300万トン以上になるとコメント。また、2009/10年度の生産が当初見越していた1700万トンよりも100万トン以上多く、これはイールド回復によると述べた。マハラシュトラやウッタルプラデシュ、カルナタカ、タミルナドゥ、マディヤプラデシュの作付が改善したという。

農相はこのほか、砂糖の免税輸入を見直す意向も示唆した。地元の砂糖産業を考慮する必要があると発言。業界からの輸入関税導入や在庫絡みの規制緩和要請がでていることを認識し、生産コストの高騰などを無視できないという。ただ、早期に措置を講じることはないかもしれないとした。

ブラジルの海運大手ウィリアムズによると、ブラジルの砂糖出荷予定量は3月31日時点で51万2211トンとなった。前週の68万1194トンから減少。荷積みを予定している船舶数は前週から5隻減って20隻だった。

メキシコ砂糖きび農家組合は、同国の 2009/10年度(11-10月)砂糖生産通しを再び引き下げた。最新予測は前年比8.3%減の455万トン。従来推定の468万6930トンを下回る。組合は昨年秋に516万8188トンとの初回予測を発表して以来、収穫が遅いことや砂糖きび1トンあたりの生産イールド不振を理由に下方修正を繰り返している。

米農務省（USDA）は1日、民間業者からナイジェリア向けで14万トンの2010/11年度産小麦輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約については翌日までの報告を義務付けている。

ヨルダンの貿易省は1日、10万トンの小麦買い付けを予定していると発表した。6月もしくは7月の前半と後半に5万トンずつ分けて納入できる物を求めているという。提示は21日まで受け付けるとした。

ウクライナ農務省は1日、2009/10年度の穀物輸出が年度初めの昨年7から3月25日まであわせて1765万1000トンになったと発表した。前年同期と比べて2.8%少ない。このうち小麦が809万3000トン、コーンは453万6000トンとしている。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

インドコーヒー輸出業者協会幹部は1日、2010年（暦年）の同国コーヒー輸出が前年から14%増えて約20万トンになるとの見通しを発表した。世界需要の改善を理由にしており、特に、今年前半の大幅増加を見込む。

一方、7月以降はブラジルの主要生産地からの輸出が伸びるとみられることから、インドの出荷ペースはスローダウンするだろうという。それでも、コロンビアなどほかの主要生産国での不作はインド産需要にプラスとコメントしている。

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

インドコーヒー局幹部によると、1-3月の同国コーヒー輸出は7万2774トンになった。前年同期比36%増加。品質の高いコーヒー出荷が可能だったことや、世界需要の改善も寄与したと分析する。品種別では、アラビカが35%増えて1万7412トン。ロブスタは前年を5%上回る3万3763トンだった。

コーヒー局は2009/10年度の国内コーヒー生産が28万9600トンになると見越している。前年度の26万2300トンから増加の見方だが、従来推定の30万6300トンからやや引き下げた。

ロシア中銀が1日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は3月26日時点で4,440億ドルと前週から42億ドル減少した。年初の4,390億ドルからは50億ドルの増加となる。

イスタンブール金取引所が1日に明らかにしたデータによると、トルコの3月金輸入は昨年5月以来でゼロとなった。年初来の累計では370kg、前年は1月と2月がゼロで、3月に40kgの輸入があった。トルコはインド、米国に次ぐ世界3位の金輸入国とされる。

ホンジュラスコーヒー協会（Ihcafe）によると、20009/10年度(10-9月)コーヒー輸出は3月29日時点で167万3629袋となった。前年同期を42.2%上回っているという。

センサス大豆油在庫修正値
出所：米国勢調査局、NY8:00発表、季節調整値、単位100万ポンド

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月米企業解雇予定数 (07:30 )
・失業保険新規申請件数 (08:30 )
・2月建設支出 (10:00 )
・3 月ISM製造業指数 (10:00 )
・3月国内自動車販売

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30 )
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00 )

農産物
・2月センサス大豆油在庫修正値 (08:00 )
・USDA輸出成約高 (08:30 )
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数 (18:00 )

10年債利回り：3.837↓0.025

債券は続伸。朝方に民間ADPが3月の雇用について予想外の減少と発表したのを受けて買いの展開となった。労働省の雇用統計でも予想より弱気のデータをみることも先取り。ただ、明日には来週の入札予定額発表もあるため、積極的な買いも見送りだった。

相場は夜間取引から通常取引の早い段階まで小動きだったが、ADPの統計発表に続いて強含んだ。長期金利の指標10年債利回りは3.8%台前半まで低下。昼にかけて下げ足は鈍化したが、それでも最後は約1週間ぶりの低水準で終了した。

ドル/円：93.44、ユーロ/ドル：1.3510、ユーロ/円126.24： （NY17:00）

為替はユーロ全面高。四半期末を前にポジション調整の動きが強まる中、ユーロが大きく買い戻される展開となった。ドル/円は東京朝から大きくドル高が進行しあっさりと93円台を回復、昼過ぎには93.60円と1月8日以来の高値まで一気に値を伸ばした。その後はロンドンにかけて93円前半での小動き。NY朝には弱気のADP雇用レポートを嫌気し92円後半まで値を下げたものの、昼前には改めて買いが集まり再び93.60円台まで値を伸ばした。

ユーロ/ドルは東京午前には1.34ドルをはさんだ狭いレンジ内でもみ合う展開。午後からロンドンにかけてユーロを買う動きが強まり、NY朝には1.35ドルを回復するまで一気に値を伸ばした。NYでは弱気も経済指標が続いたこともあり昼過ぎには1.3540ドル台まで上げ幅を拡大。午後からはやや売りに押されたものの、1.35ドル台はしっかりと維持しての推移となっている。ユーロ/円は東京午前に125円台を回復、その後しばらくは小動きが続いたものの、ロンドンに入ってしばらくするとまとまったユーロ買いが入り、125円後半まで値を伸ばした。NYに入ってもユーロ買いの流れは止まらず、午前遅くには126円半ばまで上げ幅を拡大。午後になってようやく値動きも落ち着いた。

CBOT大豆5月限終値：941-0↓33-0

シカゴ大豆は大幅反落。朝方発表された四半期在庫が弱気の内容だったことを嫌気、過去最高を更新する作付見通しも弱気に作用し売り一色の展開となった。5月限は寄付きから大きく売りが先行、930セント割れをうかがう水準まで一気に値を崩した。売り一服後は買い戻しを入れる動きも見られたものの、大きく値を戻すような勢いは見られない。中盤以降も上値の重い展開が続き、引けにかけて940セント台を回復するのが精一杯だった。

CBOTコーン5月限終値：345-0↓9-1/2

シカゴコーンは続落、四半期在庫の弱気サプライズやや作付の増加見通しを嫌気、ファンドを中心に大きく売りが膨らんだ。5月限は寄り付きから売り一色の状態となり、一気に340セント台半ばまで下げ幅を拡大。中盤に賭けては安値から買い戻す動きも見られたものの、流れを変えるには至らず。引けにかけては改めて売り圧力が強まり、日中安値近辺で取引を終了した。

ダウ工業平均：10,856.63↓50.79
S&P500：1,169.43↓3.84
NASDAQ：2,397.96↓12.73

NY 株は反落。朝方に民間ADPの雇用データに失望して売り圧力が強まった。ADPによると3月の民間雇用は市場の増加予想に反し減少。週末に控える労働省の雇用統計に対しても慎重ムード台頭となり、売り先行で始まった。それでも日中は買いもみられたが、取引終盤に期末に伴う調整売りが進んだ。

このため、相場は値動きの荒い一日である。寄り付きの急速な下落は早々に一服。S&P500やNASDAQ指数は昼にプラス転換し、午後にかけてもみ合った。しかし、上値は重たく、またダウ平均は下げ幅を縮めても前日終値は超えられない。結局、取引最後の1時間強で再び弱含んだ。ダウ平均が5日ぶりに下げるなど主要株価指標は揃ってマイナス引けであり、また終値は3日ぶりの低水準。ただ、前月比較ではいずれの株価指標も2ヶ月連続上昇した。さらに1-3月期の株価パフォーマンスをみると、ダウ平均が4.1%上がり、S&P500は4.9%アップ。NASADQ指数は5.7%上がった。

CBOT小麦7月限終値：464-0↓21-1/4

シカゴ小麦は大幅反落。朝方発表されたUSDA作付推定や四半期在庫で需給の弱さが改めて確認される格好となり、ファンドを中心に幅広く売りが膨らんだ。7月限は寄り付きから売り一色の相場展開。早々に直近の安値を割り込むと、その後も反発らしい反発もないままに下落を続け、最後は470セントを大きく割り込む水準まで下げ幅を拡大した。

エジプト商品供給公社（GASC）の幹部は31日、5万5000トンから6万トンの小麦を物色する意向を明かした。米国産もしくはカナダ産を対象に6月1-15日に納入できるものを求めるという。このほか、同じ納入時期でオーストラリア、ドイツ、アルゼンチン、カザフスタン、ロシア、フランス産から6万トンの買い付けも予定していると述べた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

NYMEX天然ガス4月限終値：3.869↓0.104

NY天然ガスは反落。弱気の需給が改めて売り材料視された。5月限は夜間取引では前日の流れを継いだ買いが先行したものの、4.10ドル台を回復することなく伸び悩み。通常取引開始後は一転して売り一色の展開となり、早々に4ドルの節目を割り込んだ。昼前に3.80ドル台まで下げ幅を広げたあたりで売りも一服、その後は安値から買い戻す動きも見られたものの、流れを変えるには至らず。明日の在庫統計で再び積み増しが予想されていることも弱気に作用、引けにかけては改めて売りが膨らみ､日中安値を更新して取引を終了した。

天然ガス在庫統計市場予想
1 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

RBOBガソリン4月限：2.3100↑0.0353
暖房油4月限：2.1346↑0.0399

NY石油製品は続伸。弱気の在庫統計にもかかわらず、ドル安を好感した原油の上昇につれ大きく買いが集まった。ガソリン、暖房油共に夜間取引からこれまでの流れを継いだ買いが先行。在庫統計発表後には一時マイナス転落する場面も見られたが、押し目では買い意欲も強く早々に値を回復。最後は直近の高値を更新して取引を終了した。

NYMEX原油5月限終値：83.76↑1.39

NY原油は続伸。ドル安の進行を手掛かりに投機的な買いが加速、期近終値ベースで2008年10月以来の高値を更新した。5月限は夜間取引から対ユーロでのドル安を好感した買いが先行、NY早朝には83ドルの節目を上抜けるまでに値を伸ばした。通常取引開始後は弱気の在庫統計を嫌気し大きく値を下げる場面も見られたものの、流れを変えるには至らず。中盤にかけて力強く値を回復、引け前には朝方につけた日中高値を更新する場面も見られた。

エルサルバドルコーヒー評議会によると、2009/10年度産コーヒーの78万1303袋が3月25日までに先渡し契約によって売却済みとなった。前年同期に比べて3.0%減少という。

COMEX金4月限終値：1,113.3↑8.8

NY金は大幅反発。対ユーロでのドル安の進行を好感、ファンドを中心に大きく買いが集まった。4月限は夜間取引から買いが優勢の展開。通常取引開始後は断続的にまとまった買いが入り、1,110ドル台後半まで一気に値を伸ばす展開となった。イースターの連休を控えた月末ということも、ポジション整理の買い戻しを後押しした。買い一服後は高値からやや値を下げる展開となったものの、押し目では買い意欲も強く、1,110ドル台前半でしっかりと下げ止まった。

ICE-USコーヒー5月限終値：136.15↓2.80

NYコーヒーは大幅反落。月末を前に、ファンドを中心にポジション整理の売りが加速した。5月限は夜間の時間帯は前日終値近辺の水準で推移していたものの、早朝からジリジリと売りに押される展開。NYに入るとまとまった売りが出て、135セントを割り込むまで一気に値を崩した。しかしこの水準では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤以降は徐々に買い戻しが集まる格好となり、最後は136セント台を回復して取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：16.59↓1.29

NY砂糖は大幅反落。インドの生産見通し引き上げなどを嫌気、ファンドを中心に売りが膨らんだ。5月限は夜間の取引開始時こそ買いが先行したものの、18セントの節目手前で早々に息切れ。その後は売りに押される軟調な展開が続いた。朝方にはまとまった売りが出て17セント台前半まで下げ幅を拡大、その後一旦大きく買い戻される場面もみられたものの、売りの勢いは衰えない。午後に入って17セントの節目を割り込むと売りストップもヒット、16セント台半ばまで一気に値を崩した。

アルゼンチンの穀物輸出のハブ港で約10日間続いた港湾労働者のストライキが終了すると報じられている。地元穀物取引所の幹部によると、労働者と穀物輸出業者の間での労使交渉が解決。港内施設へのアクセス閉鎖を解除し、本日夕に合意で署名するという。

コスタリカコーヒー協会によると、2009/10年度の国内コーヒー生産は3月15日時点で144万4756袋となった。前年同期に比べて10.2%減少。

ウクライナ農業組合は31日、3月の国内穀物在庫が140万トンになるとの見方を示した。前月を30万トン上回る見方。背景にあるのは政府による輸出業者への付加価値税払い戻しである。組合によると、税還付が遅れがちなために昨年10月から業者の手元資金が抑制され、出荷に影響が出ていた。しかし、政府が滞納分を長期国債での払い戻すと通告したことで業者が地元農家からの買い取りを増やしているという。

アルゼンチンのブエノスアイレス取引所は31日付け作柄報告で、2009/10年度コーン生産見通しを引き上げた。最新予測は2100万トンで、従来の2010万トンから修正。イールドはこれまでのところ、一年前を55.5%上回るという。収穫は現時点で42％終了。前年同期に比べて8ポイント近く遅れているが、これは遅くに作付けされた面積が大きいためと指摘した。農家はコーンの生育を待っている間に大豆の収穫を優先させていると説明している。

2009/10年度大豆生産見通しは5350万トンで据え置いた。取引所によると、収穫は13.5%終わっている。

ブルームバーグが31日に明らかにした聞き取り調査の結果によると、OPECの3月産油量は日量2,920.5万バレルと前月から3.0万バレル減少した。イラクの生産が日量236.5万バレルと8.5万バレル減ったのが背景にあり、同国を除く11ヶ国の生産は日量2,684.0万バレルと5.5万バレル増加している。中でもナイジェリアは日量201.0万バレルと7.0万バレル生産が増えた。

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）は31 日、2010/11年度(4-3月)の中部・南部砂糖きび圧搾が5億9590万トンになるとの初回見通しを発表した。前年度推定の5億4150万トンから10%増加の見方である。砂糖生産が前年比18.9%増の3400万、エタノール生産は一年前を15.6%上回る274億リットルと見越す。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

インド政府関係者によると、2009/10年度（10-9月）の同国砂糖輸入は、3月第三週の終了時点で317万トンになったと。同氏は米通信社ダウ・ジョーンズに対し、すでに前年度の累計輸入252万トンを超えたことを指摘。ただ、2009/10年度の国内生産改善が予想されていることから、製糖所は買い付けをスローダウンさせているとも報じた。

シカゴPMI
出所：シカゴ供給管理協会（ISM-Chicago)、NY9:45発表

インド砂糖工場組合連合の幹部は31日に記者団に対し、2009/10年度の国内砂糖生産が1800万-1850万トンになるとの見方を示した。従来予測1700万トンを上回る。モンスーンの降雨は遅れたが、砂糖生産改善に寄与したことを指摘。同氏によると、これまで1670万トンを生産済みであり、これは前年同期の1320万トンを上回る。地元砂糖大手の幹部は国内で供給不足危機が終わったとコメントしたことも伝わっている。

メキシコ砂糖きび農家組合によると、同国の 2009/10年度(11月-10月)砂糖生産は3月27日時点で前年同期比11.6%減の319万4489トンとなった。砂糖きび1トンあたりの生産イールドは27日時点で10.77%。一年前の11.53%を下回る。

米農務省（USDA）は31日、民間業者から韓国向けで28万1000トンの2009/10年度産コーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約については翌日までの報告を義務付けている。

韓国の商社がアルゼンチン産大豆ミールを11万トン買い付けたと報じられている。関係者によると、1トン335ドルで合意し、9月1-20日に納入予定。このほか、日本が2万4000トンのインド産大豆ミールを同395ドルで購入したとのニュースもある。こちらは4月納入という。一方、ベトナムはインド産コーンと大豆ミールの買い付けを品質を理由に取り止めた模様。

コートジボワールの公式データによると、2月のロブスタコーヒー輸出はインスタントコーヒーも含めて9602トンだった。前年同月の4.8倍になる。生豆だけで一年前の860トンから7447トンに大幅アップ。昨年10月に始まった2009/10年度の出荷は2月まであわせて前年同期より2.2倍膨らんで4万6236トン、生豆だけで前年の3倍を超える3万8753トンだった。

USDA作付意向調査
出所：米農務省、NY8:30発表、単位100万エーカー

コスタリカコーヒー協会（Icafe）によると、2009/10年度産コーヒー117万219袋が3月15日までに先渡し契約によって売却済みとなった。前年同期に比べて3.8%減少という。

エルサルバドルコーヒー評議会によると、2009/10年度の国内コーヒー生産は2月14日時点で100万8601袋となった。前年同期を27.8%下回る。

USDA四半期穀物在庫
出所：米農務省、NY8:30発表、単位100万ブッシェル

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

ボンベイブリオン協会のハンディア会長は31日、インドの3月金輸入が26から28トンと、前年同月の4.8トンから大幅に増加するとの見通しを示した。金国際価格の下落に加え、インディアンルピーが対ドルで19ヶ月ぶりの高値まで上昇していることが背景にあるという。2月も28トンの輸入があったが、4月については価格の更なる下落がない限り、これ以上増加することはないとも述べた。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00 )
・3月ADP全米雇用レポート (08:15 )
・3月シカゴPMI (09:45 )
・2月製造業受注 (10:00 )

エネルギー・メタル
・EIA石油在庫統計 (10:30 )

農産物
・USDA四半期穀物在庫 (08:30 )
・USDA作付意向調査 (08:30 )

納会日
・石油製品 4月限納会
・CBOT2 年債、5年債3月限納会

USDA作付意向調査市場予想
31日 NY8:30発表、単位100万エーカー、ダウジョーンズ調査

USDA四半期穀物在庫市場予想
31日 NY8:30発表、単位100万ブッシェル、ダウジョーンズ社集計

10年債利回り：3.862↓0.010

債券は小反発。朝方には前日の流れを引き継いだ売りが相場の重しとなる場面もあったが、午後に入って値ごろ感から買い戻しが集まった。株式相場が方向感に欠け、寄り付きの上昇が続かないのも下支え。

特に、前日の立ち会いとは対照的に本日は中長期債中心の買いにシフトした。指標の10年債利回りは午前の取引で消費者信頼感指数の改善などを背景に上昇し、一時、3.9%を超えた。しかし、その後は低下だ。反面、短期債相場は下げ渋っても2年債利回りなど前日より高いままで引けた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：92.77、ユーロ/ドル：1.3410、ユーロ/円：124.40 （NY17:00）

為替はドル高が進行、強気の経済指標を受け景気回復期待からドルを買う動きが強まった。ドル/円は東京では92円台前半で上下に方向感なく振れる展開。期末要因もあって不安定な値動きが続いた。午後に入ると徐々に騰勢を強め、ロンドンでは92.70円台まで上昇。その後しばらくは92円台半ばでの推移が続いたが、NYに入ると株高が先行したのを好感し一段高、消費者信頼感指数が予想を上回る伸びとなったことも後押しとなり一時93円台を回復するに至った。午後からはドル高も一服、92円台後半の水準での小動きが続いた。

ユーロ/ドルは東京の午前は1.34ドル台後半の水準で小動き。午後に入るとロンドンにかけて1.35ドル台前半まで買い進まれる場面もみらレたが、その後は一転してユーロ売りが広がりNY朝には1.34ドル台後半まで押し戻された。その後もユーロ売りの流れは止まらず、昼前には一時1.34ドルを割り込むまで下げ幅を拡大。午後からは1.34ドルをやや上回る水準での小動きが続いた。ユーロ/円は東京午後に125円台前半まで買い進まれる場面が見られたものの、ロンドンでは売りが膨らみ124円台後半まで反落。NYでは朝方やや上下に振れる場面が見られた後、124円台半ばまでレンジを切り下げた。

CBOT大豆5月限終値：974-0↑6-1/2

シカゴ大豆は続伸。USDAのレポート発表を前に、ポジション整理の買いが改めて加速した。5月限は寄り付きで大きく売りが先行したものの、直後にプラス圏を回復するまで買い戻されるなど、値動きの激しい展開。中盤にかけてはやや落ち着きを取り戻し、前日終値近辺でもみ合う展開。ドル高の進行が重石となる中にもかかわらず、底堅い値動きが続いた。引け間際にはまとまった買いが入り、2月16日以来で970セント台を回復して取引を終了した。

CBOTコーン5月限終値：354-1/2↓2-1/2

シカゴコーンは反落、作付意向調査の発表を前に、弱気の需給見通しが改めて売り材料視された｡夜間取引ではテクニカルな買いが先行する場面も見られたものの、通常取引開始後は売りが先行する相場展開。ドル高の進行も嫌気され中盤以降は売りが加速、最後は直近の安値を更新する形で取引を終了した。

CBOT小麦7月限終値：485-1/4↑7-1/4

シカゴ小麦は反発。月末のUSDAレポート発表を前に、ポジション整理の買い戻しが集まった。7月限は夜間取引から買いが先行。需給面での材料に欠ける中ながら、通常取引開始後も480セント台前半を中心に底堅く推移した。午後には一時大きく売りに押される場面も見られたものの、引け間際にはまとまった買いが入り、日中高値を更新して取引を終了した。

ダウ工業平均：10,907.42↑11.56
S&P500：1,173.27↑0.05
NASDAQ：2,410.69↑6.33

NY 株はもみ合い。週末に控える雇用統計の発表をにらんで様子見ムードが支配的な一日だった。朝方に企業ニュースや予想以上の消費者信頼感指数などが下支えでも、買いは限定的。相場は朝方に高くなりながら、長続きせずに、昼前にマイナス転落。そのまま前日終値を挟んでもみ合いだ。取引終盤に小じっかりとなり、最終的には主要株価指標揃って前日終値を上回って終了した。ダウ平均が4日続伸し、2008年9月26日以来の高値を更新している。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

NYMEX天然ガス5月限終値：3.973↑0.057

NY天然ガスは反発。ここまでの売りの流れも一服、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。5月限は通常取引の開始時にはこれまでの流れを継いだ売りが先行したものの、早々に下げ止まり。特に大きな材料が出たわけではなかったものの、その後は買いが集まり昼には3.9ドル台後半まで一気に値を伸ばした。ただ、4ドルの節目手前では伸び悩み。午後からも日中高値圏は維持したものの、最後まで大台を回復する動きは見られなかった。

ブラジルの農業顧問アグロコンサルトは30日、2009/10年度の国内大豆生産について12州にわたるクロップツアーでの調査結果に基づいて6800万トンになるとの見通しを発表した。2007/08年度に記録した過去最高を超え、また米政府予想の6750万トンも上回る見方だ。

RBOBガソリン4月限：2.2747↑0.0134
暖房油4月限：2.1247↑0.0059

NY石油製品は小幅続伸。原油の値動きに追随し日中を通じて上下に方向感なく振れる展開となったが、最後は景気回復に伴う需要増への期待から買いが集まった。特に夏場のドライブシーズンに向けた需要増が予想されるガソリンは、終始プラス圏を維持するなど下値は堅かった。

NYMEX原油5月限終値：82.37↑0.20

NY原油は小幅続伸。景気回復期待からファンドなどの買いが集まった。5月限は夜間取引から買いが先行、一気に高値を更新するような動きにもはならないものの、82ドル台半ばを中心としてレンジ内で上下を繰り返す展開が続いた。通常取引開始後はドル高の進行が嫌気される一方、消費者信頼感指数が予想を上回る伸びとなったこともあり景気回復への期待が下支え。午後に入って売りに押される場面も見られたものの、最後はしっかりとプラス圏を回復して取引を終了した。

COMEX金4月限終値：1,104.5↓5.8

NY金は反落。ドル高の進行を嫌気、ファンドを中心に売りが広がった。4月限は夜間取引で買いが集まる場面が見られたものの、前日の高値手前で息切れ。その後もしばらくはプラス圏で推移していたものの、通常取引開始後はドル高が進むにつれて売りが膨らみ、1,100ドル割れをうかがう水準まで値を下げた。午後からは値動きも落ち着き、1,100ドル台前半でのもみ合いが続いた。

ICE-USコーヒー5月限終値：138.95↑0.80

NYコーヒーは続伸。ドル高の進行にも関わらずファンドを中心にしっかりと買いが集まり、直近の高値を更新した。5月限は夜間の時間帯から前日の流れを継いだ買いが先行。NYに入るとドル高の進行を嫌気した売りに押されマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く下げ幅は限定的なものにとどまった。中盤にかけては前日の終値近辺での推移、その後は改めて買いが集まり139セントに迫る水準で取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：17.88↑0.37

NY砂糖は続伸。ここまでの大きな売りの流れも一服、実需筋やファンドなど幅広い向きから買いが集まった。5月限は夜間の取引開始から前日の流れを継いだ買いが先行、18セント台まで一気に値を伸ばした。オプションのピットが開いた後はドル高の進行などを嫌気し売りに押されたものの、17セント台後半でしっかりと下げ止まり。昼前にはまとまった売りが出てマイナス転落する場面も見られたものの、押し目では買い意欲も強くすぐに値を戻した。引け間際には改めて買いが入った。

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが30日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、3月26日までの週の米国内ガソリン需要は日量953.1万バレルと前週から1.3%減少した。前年比では 0.3%の増加となる。南部メキシコ湾岸やロッキー山脈地域での減少が目立った全米平均の小売価格は 1 ガロン 2.81ドルと前週から1セント上昇、前年に比べると40.5%高い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

米農務省（USDA）は30日、民間業者からエジプト向けで12万トンの2009/10年度産コーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約については翌日までの報告を義務付けている。

ブラジルの農業コンサルタントのセレレスは30日、2009/10年度の国内大豆収穫が26日時点で66%終了したことを発表した。前週から10ポイント進み、前年同期の52%、過去 5年平均の49%も上回っている。

地域別には、生産規模最大のマットグロッソ州で95%終わった。前週の88%から上がり、一年前の84%と比べても高い。2位のパラナ州の収穫は一週間で14ポイント進んで76%終了。前年同期は68%だった。生産3位のリオ・グランデ・ド・スル州では前週の6%から16%に上がり、前年の6%以上だ。

セレレスによると、26日時点で2009/10年度大豆の37%が販売済みになったとも発表した。前年同期の43%や過去5年平均の52%を下回る。

ECBが30日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は3月26日現在 2,669億1,900万ユーロと前週から100万ユーロ減少した。ユーロシステム内の中銀一行が金貨の売却を行った。

消費者信頼感指数
出所：カンファレンスボード、NY10:00発表

S&P/ケース・シラー住宅価格指数
出所：スタンダード・アンド・プアーズ社、NY9:00発表

米小売調査レッドブック・リサーチが30日に発表したレポートによると、3月最初の4週間の国内チェーンストア売上高は前月比1.2%増加した。前年同期との比較で3.6%アップ。いずれも事前予想より僅かに低い伸びという。

インド政府関係者は30日に米通信社ダウ・ジョーンズに対し、菓子メーカーなどバルクで砂糖を消費する向きの在庫規制を緩和する計画はないことを指摘した。価格が下がり収益に影響が出始めているものの、政府は価格上昇の抑制を確信するまで在庫の保有期限など方針変更は見送る模様。

インド政府関係者によると、4月の国内砂糖販売枠が160 万トン強に設定となった。このうち128万トンが国産。また、22万2000トンが輸入粗糖から、10万トンは輸入白糖からそれぞれ精製したものである。このほか20万2000トンの補助付き砂糖販売枠を設けるともいう。

韓国の飼料メーカーNonghyupが30日に5万5000トンのカーゴを2つ、あわせて11万トンの米産コーンを買い付けたと報じられた。納入は8月10日と15日に1カーゴずつとなる予定。最初のカーゴは1トン221.23ドルでの購入という。もう一つの価格については、3万トン分がやはり同221.23ドルで、2万5000トン分がCBOT9月限に1ブッシェル186.20セント上乗せで合意した模様。Nonghyupは小麦も物色していたが、価格が高すぎたのを理由に見送ったとも伝わっている。

ウクライナ農務省は30日、2010年の国内穀物生産が4600万-470万トンになるとの見通しを発表した。前年の4600万トンから増加もあり得るとみている格好になるが、2008年の5330万トンは下回る見方だ。冬穀物の作付は前年から3%増えて1010万ヘクタール。春穀物は前年比横ばいの730万ヘクタールを見越す。

農務省によると、春穀物作付は26日時点で64万ヘクタールとなった。これは前年同期の70万ヘクタールからダウン。天候要因から作業が遅れていたが、このところ気温も上がりペースが速まる見通しとコメントしている。

トルコ通信社IHAによると、同国統計局TUIKは2009年の国内穀物生産が前年比14.6%増の3360万トンだったと発表した。昨年終わりに発表した推定と一致する。このうち、小麦が一年前を15.8%上回る2060万トン。なお、生産増加の理由などは不明である。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した3月27日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比0.6%上昇となった。2週連続で上がり、また伸び率は前週の0.1%を上回る。前年同期との比較では3.2%高く、6週連続の前年比プラス。ただ、前週時点での3.7%より低い伸びだ。

ICSCチーフエコノミストは、季節用品や復活祭に関連した消費が引き続き販売増加に寄与しているとの見方を示した。ただ、一部の悪天気による影響がみられたことも指摘している。

国際エネルギー機関（IEA）の田中事務局長は29日、国際エネルギーフォーラム（IEF）が開かれるメキシコのカンクーンで記者団の質問に答え、IEAとOPEC、IEFが市場のボラティリティーを抑制するための共同計画を発表する予定であることを明らかにした。計画にはエネルギーデータの供給など、市場の透明性向上も含まれており、詳細は31日にフォーラムの閉会時に明らかにされるという。

サウジのヌアイミ石油相は29日、国際エネルギーフォーラムが開かれるメキシコのカンクーンで記者団の質問に答え、1バレル70ドルから80ドルの石油価格は完璧に近いと、現在の石油価格に満足していることを明らかにした。経済が回復すれば石油需要も増加するとしたほか、今後の需要動向次第では、日量1,250万バレルまで生産能力を引き上げるとしている現在の目標についても、見直す余地があるとした。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・1月S&P/ケース・シラー住宅価格指数 (09:00 )
・3月消費者信頼感指数 (10:00 )

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30 )