ドル/円：155.30、ユーロ/ドル：1.1639、ユーロ/円：180.83 （NY17:00）

為替は円安が進行、FRBの利下げ観測を支えに米株が堅調に推移、投資家のリスク志向が強まる中で安全資産としての円にはポジション調整の売りが膨らんだ。ドル/円は東京では155円の節目をやや上回ったあたりでの推移、午後には売りに押され154円台半ばまで値を切り下げたものの、ロンドンに入ると一転して買い意欲が強まり、155円台前半まで値を回復した。NYに入ると改めて騰勢を強める格好となり、155円台半ばまで上げ幅を拡大する場面も見られたが、早々に息切れ。昼前には動意も薄くなり、155円台前半でのもみ合いが続いた。

ユーロ/ドルは東京から買いが先行、午後に入ると一段と騰勢を強める格好となり、1.16ドル台後半まで値を切り上げた。ロンドンに入ると一転して売りに押し戻される格好となり、1.16ドル台半ばで反落。NYに入ってからしばらくは動きが見られなかったが、中盤にまとまった売りが出ると、1.16ドル台前半まで値を崩した。午後には売りも一服、1.16ドル台前半から半ばにかけてのレンジまで値を回復してのもみ合いが続いた。ユーロ/円は東京では180円台半ばから後半のレンジ内での推移、午後には売り圧力が強まり、180円台前半まで値を切り下げた。ロンドンに入ると一転して買いが優勢となり、180円台後半まで値を回復。NYに入ると買いも一服となったが、高値圏をしっかりと維持してのもみ合いが続いた。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ダウ工業平均：47,954.99↑104.05
S&P500種：6,870.40↑13.28
NASDAQ総合指数：23,578.13↑72.99

NY株式は上昇、FRBの追加利下げ観測が引き続き大きな下支えとなる中、投機的な買いがしっかりと相場を押し上げる展開となった。ダウ平均は寄り付きから買いが先行、早々に200ポイント台後半まで値を切り上げる展開となった。買い一巡後はジリジリと売りに押し戻される格好とのなったものの、プラス圏は維持する格好で昼前には下げ止まり。午後には改めて買い意欲が強まったが、朝方につけた高値まで値を戻すことなく息切れとなった。その後は値動きも落ち着き、100ポイント台の上げ幅を維持してのもみ合いが継続、最後はやや上値が重くなった。

セクター別では、半導体やコミュニケーションに買いが集まったほか、運輸株や一般消費財、情報も堅調に推移。一方で公益株は下落、ヘルスケアやエネルギー関連、素材も軟調に推移した。ダウ銘柄では、セールスフォース(CRM)が5.30%の上昇となったほか、ゴールドマン・サックス(GS)やビサ(V)、ベライゾン・コミュニケーションズ(VZ)にも買いが集まった。一方でアムジェン(AMGN)は3.02%の下落、シェブロン(CVX)やプロクター・アンド・ギャンブル(PG)、メルク(MRK)、スリーエム(MMM)の下げも1%を超えた。

消費者信用残高
出所：連邦準備制度理事会（FRB)、NY15:00発表、季節調整値、単位10億ドル、年率換算

NYMEX天然ガス1月限終値：5.289↑0.226

NY天然ガスは大幅続伸、米中西部や北東部で季節外れの厳しい冷え込みとなり、今後も平年以下の気温が続くとの予報が出る中、暖房需要の増加観測が大きく相場を押し上げた。1月限は夜間取引では前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開。朝方からは一転して買い意欲が強まり、5.20ドル台半ばまで上昇。通常取引開始後も買いの勢いは衰えず、中盤には5.50ドルの節目に迫るまで一気に上げ幅を拡大した。買い一巡後もしばらくは高値圏を維持しての推移、午後にはポジション整理の売りに押される格好となったものの、5.30ドルの節目近辺ではしっかりと下げ止まった。

RBOBガソリン1月限：1.8341↑0.0070
暖房油1月限：2.3629↑0.0592

NY石油製品は暖房油を中心に値を切り上げる展開。相場が夜間取引ではガソリンが前日終値近辺でのもみ合い、暖房油はしっかりと買いが先行する展開となった。朝方からは改めて騰勢を強める格好となり、大きく上げ幅を拡大。買い一巡後はガソリンの上値が重くなったものの、最後までプラス圏は維持しての推移。暖房油は高値圏で方向感なく上下を繰り返す展開が続いた。

NYMEX原油1月限終値：60.08↑0.41

NY原油は続伸、地政学リスクの高まりやそれに伴う供給不安の拡大が下支えとなる中、これまでの流れを継いだ投機的な買いが相場を主導した。1月限は夜間取引では売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合う展開が続いた。通常取引開始後には一転して買い意欲が強まり、50ドル台半ばまで一気に上げ幅を拡大、その後は売りに押し戻され60ドルの節目を割り込んだものの、プラス圏は維持して下げ止まり、昼前には再び60ドル台を回復、引けにかけてはやや上値が重くなった。

CBOT大豆1月限終値：1105-1/4↓14-1/4

シカゴ大豆は反落、来週の需給報告で期末在庫が引き上げられるとの予想が重石となる中でこれまでの流れを継いだ売りが加速、終値ベースで10月29日以来の安値を更新した。1月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで軟調な展開が続いた。朝方にかけては買いが集まり、小幅ながらもプラス転換したものの、通常取引開始後には早々に息切れ。その後まとまった売りが断続的に出ると、1110セントまで一気に値を崩した。中盤以降も売りの勢いは衰えず、最後は1105セントまで下げ幅を拡大して取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：444-3/4↓2-1/2

シカゴコーンは反落。来週の需給報告で期末在庫見通しが引き上げられるとの予想が出る中、需給見通しの弱さが改めて売りを呼び込む展開となった。3月限は夜間取引から売りが優勢、朝方にかけてややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。通常取引開始後には一旦買い戻しが集まりプラス圏を回復したものの、早々に息切れ。その後まとまった売りが出ると、440セント台半ばまで一気に値を切り下げた。中盤以降は値動きも落ち着き、安値近辺でのもみ合いが続いた。

CBOT小麦3月限終値：535-3/4↓4-1/2

シカゴ小麦は反落。需給面で新たな材料に欠ける中、前日の上昇の反動もあってポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間取引から売りが先行、530セント台後半までレンジを切り下げての推移が続いた。朝方にかけては買い戻しが集まり、小幅ながらもプラス転換したものの、早々に息切れ。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、530セント半ばまで一気に値を切り下げた。売り一巡後も押し目で積極的に買いを入れる向きはなく、最後まで安値近辺で上値の重い展開が続いた。

COMEX金2月限終値：4,243.0→0.0

NY金は前日から横ばい。朝方にはFRBの追加利下げ観測を支えとした投機的な買いが先行したものの、その後は週末を前にしたポジション整理の売りに押し戻された。2月限は夜間取引では買いが優勢、4,250ドル台までレンジを切り上げてのもみ合いが続いた。朝方からは徐々に買い意欲が強まる展開、通常取引開始後に一段と騰勢を強めると、4,290ドル台まで一気に上げ幅を拡大した。その後は一転して売り一直の展開となり、あっさりとマイナス転落。中盤以降は値動きも落ち着き、前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開が続いた。

ICE-USコーヒー3月限終値：374.85↓5.65

NYコーヒーは反落。対ドルでのブラジルレアル高の進行が嫌気される中、投機的な売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間の時間帯から売りが先行、朝方には370セント台前半まで値を切り下げる展開となった。NYに入ると売りも一服、370セント台後半まで買い戻しが集まる場面も見られたが、流れを強気に変えることなく息切れ。中盤以降は再び上値が重くなり、370セント台半ばでのもみ合いが続いた。

ICE-US砂糖3月限終値：14.80↓0.08

NY砂糖は小幅続落。新たな材料に欠ける中、インドやブラジルの供給増加観測が改めて相場の重石となった。3月限は夜間の時間帯は買いが先行、前日までの軟調な流れの反動もあり、15セントの節目を試すまでにレンジを切り上げてのもみ合いが続いた。朝方からは一転して売りに押し戻される格好となり、NYに入ってしばらくするとマイナス転落。その後は下げ足を速める格好となり、昼には14.70セント台まで値を崩した。引けにかけては買い戻しが集まったものの、反発は限定的なものにとどまった。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米農務省（USDA）は5日、民間業者から中国向けで46万2,000トンの25/26年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ロイター/ミシガン大消費者指数
出所：ロイター/ミシガン大学、NY10:00発表

個人所得・個人消費支出
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位：10億ドル

国連食糧農業機関（FAO）が発表したレポートによると、世界食糧価格のベンチマークとなっているFAO食糧価格指数は11月に125.1と、前月の126.6(修正値)から1.18%低下した。前年同月比では2.04%の低下となる。穀物の価格は前月から1.83%の上昇、前年比では5.30%の低下。ベジタブルオイルの価格は前月から2.60%の低下、前年比では10.55%の上昇、砂糖価格指数は前月から5.84%の低下、前年比では29.91%の低下となった。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所の週次クロップレポートによると、25/26年度の大豆作付は12月4日時点で事前予想の44.7%が終了した。前週の36.0%から8.7ポイント進捗した。作付面積は1,760万ヘクタールと、前年の1,840万ヘクタールから1.35%減少する見通しとなっている。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所の週次クロップレポートによると、25/26年度のコーン作付は12月4日日時点で事前予想の44.0%が終了した。前週の39.3%から4.7ポイント進捗した。作付面積は780万ヘクタールと、前年の710万ヘクタールから9.86%の増加が見込まれている。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構(OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・9月個人所得・個人消費支出 (10:00)
・12月ロイター/ミシガン大消費者指数速報値 (10:00)
・10月消費者信用残高 (15:00)

エネルギー
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

ドル/円：155.05、ユーロ/ドル：1.1643、ユーロ/円：180.56 （NY17:00）

為替は円高が進行、高市政権が日銀の追加利上げを容認するとの観測が浮上する中で円に買い戻しが集まった。ドル円は東京午前には155円台半ばまで買い進まれる場面も見られたものの、その後は売りに押し戻される格好となり、155円台前半まで反落。ロンドンに入ると一段と売り圧力が強まり、154円台半ばまで一気に値を切り下げた。NY早朝には売りも一服、その後はしばらく154円台後半でのもみ合いが続いたが、午後からは徐々に買い意欲が強まり、遅くには155円台を回復しての推移となった。

ユーロ/ドルは東京では売りが優勢、1.16ドル台半ばまでジリジリと値を切り下げる展開となった。ロンドンに入ると一転して買い意欲が強まり、1.16ドル台後半まで値を回復。NYに入ると再び上値が重くなり、午後には1.16ドル台半ばまで値を切り下げた。ユーロ/円は東京では買いが優勢、中盤にかけては181円台前半での推移となった。その後は徐々に上値が重くなり、ロンドンに入ると売りが加速し180円台半ばまで下げ幅を拡大。NYに入ると値動きも落ち着き、同水準でのもみ合いが続いた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ダウ工業平均：47,850.94↓31.96
S&P500種：6,857.12↑7.40
NASDAQ総合指数：23,505.14↑51.04

NY株式はダウ工業平均が小幅反落となる一方、S&P500種とナスダック総合指数は続伸。ここまでの上昇で買われ過ぎ感が再び高まっている中にも関わらず、来週のFOMCで追加利下げが打ち出されるとの見方が引き続き買いを呼び込んだ。ダウ平均は寄り付きでは買いが先行、100ポイントを超えるまで値を切り上げたものの、早々に売りに押し戻されマイナス転落。中盤から午後にかけては前日終値を中心としたレンジ内で方向感なくもみ合う展開が続いた。遅くには売りが優勢となり、100ポイント台後半まで下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まったものの、プラス転換するには至らなかった。

セクター別では、銀行株や工業株、通信に買いが集まった一方、薬品株や半導体は下落。生活必需品やヘルスケアも軟調に推移した。ダウ銘柄では、セールスフォース(CRM)が3.66%の上昇となったほか、エヌビディア(NVDA)やIBM(IBM)にもしっかりと買いが集まった。一方でスリーエム(MMM)は2.21%の下落、ユナイテッド・ヘルス(UNH)やアムジェン(AMGN)、アマゾン・ドットコム(AMZN)にも売りが膨らんだ。

NYMEX天然ガス1月限終値：5.063↑0.068

NY天然ガスは続伸。中盤まではポジション整理の売りに押される展開となったが、その後は気温低下に伴う暖房需要の増加観測が下支えとなる中でしっかりと買いが集まった。在庫統計は平年を下回る取り崩しにとどまったものの、特に大きくは売り材料視されなかった。1月限は夜間取引では買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。通常取引開始後は一転して売り圧力が強まり、4.90ドルを割り込むまでに下げ幅を拡大。在庫統計の発表後には一段と値を切り下げたものの、押し目ではしっかりと買いが集まり、4.90ドル台後半まで値を回復。昼には再び売りに押される格好となったが、引けにかけては一段と買いが加速、5.00ドル台後半まで値を切り上げた。

RBOBガソリン1月限：1.8271↓0.0001
暖房油1月限：2.3037↑0.0029

NY石油製品はガソリンが前日とほぼ変わらずの一方、暖房油は小幅反発。夜間取引ではガソリンがややプラス圏に入ったあたり、暖房油はマイナス圏で方向感なくもみ合う展開、通常取引開始後には売りに押され、大きく下げ幅を拡大したが、押し目では買いよくも強く、早々に値を回復した。中盤以降はプラス圏での推移が続いたが、最後は上値が重くなり、ガソリンは僅かにマイナス転落した。

NYMEX原油1月限終値：59.67↑0.72

NY原油は続伸。ウクライナとロシアの緊張の高まりやそれに伴う供給不安が改めて下支えとなる中、投機的な買いがしっかりと相場を押し上げる展開となった。ドル安の進行も強気に作用した。1月限は夜間取引から買いが先行、59ドル台前半まで値を切り上げてのもみ合いとなった。通常取引開始後には売り圧力が強まり、小幅ながらもマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く、早々に値を回復。中盤にかけては一段と騰勢を強める格好となり、60ドルの節目まで一気に値を切り上げた。買い一巡後も高値圏を維持してのもみ合いが継続、最後はやや上値が重くなった。

CBOT大豆1月限終値：1119-1/2↑3-3/4

シカゴ大豆は反発。前日までの売りの流れも一服、需給見通しの強さが改めて材料視される中で底堅い相場展開となった。1月限は夜間取引から買いが優勢、朝方には1120セント台を回復するまでジリジリと値を切り上げる展開となった。通常取引開始後はまとまった売りが出て、小幅流れマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く、早々に下げ止まり。中盤には1120セント台半ばまで値を切り上げる展開となった。買い一巡後は上値が重くなったものの、プラス圏はしっかりと維持したまま取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：447-1/4↑3-3/4

シカゴコーンは反発。決め手となるような買い材料が出た訳ではなかったが、前日の下落の反動もあって投機的な買い戻しが相場を主導した。3月限は夜間取引では前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開、朝方にかけては買いが優勢となり、440セント台半ばまで値を切り上げた。通常取引開始後には一旦売りに押されマイナス転落したものの、直後からしっかりと買いが集まる格好となり、440セント台後半まで値を回復。中盤以降は上昇も一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：540-1/4↑2-0

シカゴ小麦は反発、朝方には売りが先行する展開となったものの、その後はドル安の進行が支えとなる中で投機的な買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。3月限は夜間取引では前日終値近辺でのもみ合い、早朝からは徐々に売りが優勢となり、通常取引開始後には530セント台前半まで一気に値を切り下げた。その後は一転して買い一色の展開となり、中盤には540セント台まで値を回復。買い一巡後も高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

COMEX金2月限終値：4,243.0↑10.5

NY金は続伸、ドル安の進行が下支えとなる中で投機的な買いが相場を主導した。朝方発表された失業保険申請件数が大幅な減少となったことや、米長期金利の上昇は特に大きく材料視されなかった。2月限は夜間取引では売りが先行、早々に4,200ドルの節目近辺まで値を切り下げる格好となったものの、その後は買い意欲が強まり、4,230ドルまで下げ幅を縮小。朝方にはやや上値が重くなる場面も見られたが、通常取引開始後は改めて買いが集まりプラス圏を回復、そのまま4,250ドルまで値を切り上げた。中盤に買い一巡となったあとも高値圏をしっかりと維持しての推移が継続、そのまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：380.5↑8.05

NYコーヒーは反発、前日までの売りの流れもひとまず一服、投機的な買い戻しが相場を主導する展開となった。ブラジルCONABによる生産推定の引き上げも、特に弱気材料視されることはなかった。3月限は夜間の時間帯から買いが先行、朝方には370セント台半ばまで値を切り上げての推移となった。NYに入ると370セント台後半まで上げ幅を拡大。その後は一旦売りに押し戻されたものの、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。昼には380セント台まで上げ幅を拡大する場面も見られた。

ICE-US砂糖3月限終値：14.88↓0.05

NY砂糖は小幅続落。新たな材料に欠ける中、前日の流れを継いだポジション整理の売りが日中を通じて相場の重石となった。3月限は夜間の時間帯は前日終値近辺で方向感なく上下に振れる展開、NYに入ると売り圧力が強まり、14.70セント台まで値を切り下げた。売り一巡後は14.90セント台まで値を回復したものの、流れを強気に変えるには至らず。中盤以降は動意も薄くなり、ややマイナス圏に入ったあたりを中心としたもみ合いが続いた。

カナダ統計局農産物生産推定
出所：カナダ統計局、単位1,000トン

CONABブラジルコーヒー生産推定
出所：ブラジル農務省商品供給公社(CONAB)、単位：100万袋（60KG）、1,000ヘクタール

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

フランスのビート生産者組合（CGB）は4日、同国の25/26年度砂糖ビート生産が3,600万トンと、前年の3,280万トンから9.8%増加するとの見通しを示した。作付は減少したものの、天候に恵まれイールドが大幅に上昇したことが背景にある。イールドは1ヘクタール当たり90トンと、前年の80トンから上昇する。

25/26年度の砂糖生産予想は前年比4,300万トンと前年から7.5%の増加、アルコール・エタノールの生産は8億7,000万リットルと前年から14.5%増加するという。

ウクライナ農務省によると、同国の25/26年度（7-6月）穀物輸出は12月3日時点で1,261万3,000トンとなった。前年同期には1,885万5,000トンの輸出があった。このうち12月の輸出は22万9,000トン、前年同月には48万トンの輸出があった。商品別では、小麦輸出の累計は733万4,000トン、コーンは387万8,000トンとなっている。

米農務省（USDA）は4日、民間業者からコロンビア向けで10万800トンの25/26年度産コーンの輸出成約報告を受けたことを発表した。またメキシコ向けでも39万2,500トンのコーン輸出成約があったという。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ロシア中銀が4日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は11月28日時点で7,334億ドルと、前週から43億ドル増加した。2024年末時点の6,091億ドルからは1,243億ドルの増加となる。

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構(OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・11月米企業解雇予定数 (07:30)
・失業保険新規申請件数 (08:30)

エネルギー
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・CONABブラジルコーヒー生産推定
・カナダ統計局農産物生産推定 (08:30)

納会日
・通貨先物 12月限OP 納会

ドル/円：155.23、ユーロ/ドル：1.1669、ユーロ/円：181.11 （NY17:00）

為替はドル安が進行。11月のADP民間雇用数が予想に反して前月から減少したことを受け、雇用の悪化を受けて来週のFOMC で追加利下げが打ち出されるとの見方が強まる中、ドルを売る動きが強まった。ドル/円は東京から売りが優勢、155円台後半で上値の重い展開が続いた。ロンドンに入ると改めて売り圧力が強まり、155円台半ばまで下げ幅を拡大。NYに入っても売りの勢いは衰えず、昼前には155円の節目割れをうかがうまでに値を切り下げた。午後からは売りも一服となったものの、反発は限定的なものにとどまった。

ユーロ/ドルは東京から買いが先行、午後には1.16ドル台半ばまで値を切り上げての推移となった。ロンドンに入ると改めて買い意欲が強まり、NYではADP雇用レポートの発表後に1.16ドル台後半まで上げ幅を拡大。その後は買いも一服、1.16ドル台半ばまで値を切り下げたものの、午後からは改めて買いが優勢となり、1.16ドル台後半まで値を回復した。ユーロ/円は東京では買いが優勢、181円台前半で底堅い相場展開となった。ロンドンに入っても堅調な値動きが続き、NY朝には181円台半ばまで上げ幅を拡大。その後は一転して売り一色の展開となり、昼前には180円台後半まで反落。午後からは再び買い意欲が強まり、181円台を回復しての推移となった。

ダウ工業平均：47,882.90↑408.44
S&P500種：6,849.72↑20.35
NASDAQ総合指数：23,454.09↑40.42

NY株式は続伸。朝方発表された11月のADP民間雇用数が予想に反して前月から減少したことを受け、FRBの追加利下げ期待が改めて高まる中で投機的な買いが集まった。ダウ平均は寄り付き時こそやや売りが優勢となる場面も見られたものの、その後はしっかりと買いが集まり、昼前には300ポイントを超える上昇となった。午後に入っても買いの勢いは衰えず、遅くには400ポイント台後半まで上げ幅を拡大。引けにかけてはやや上値が重くなったものの、高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

セクター別では、銀行株や運輸株に買いが集まったほか、エネルギー関連や半導体もしっかりと上昇。一方で情報や金鉱株、公益株は軟調に推移した。ダウ銘柄では、ユナイテッド・ヘルス(UNH)が4.67%の上昇となったほか、ゴールドマン・サックス(GS)やマクドナルド(MCD)、アムジェン(AMGN)、アメリカン・エクスプレス(AXP)も2%を超える伸びを記録。一方でマイクロソフト(MSFT)は2.50%の下落、トラベラーズ(TRV)やボーイング(BA)、エヌビディア(NVDA)も1%を超える下げとなった。

NYMEX天然ガス1月限終値：4.995↑0.155

NY天然ガスは反発、目先厳しい寒さが続くとの予報が出る中、暖房需要の増加観測を支えに投機的な買いが加速、期近終値ベースで2022年12月以来の高値を更新した。1月限は夜間取引から買いが先行、朝方には4.90ドル台後半まで値を切り上げての推移となった。通常取引開始後は改めて騰勢を強める格好となり、5ドル台前半まで上げ幅を拡大。昼過ぎには一転売りに押し戻されたものの早々に下げ止まり。引けにかけては改めて買い意欲が強まった。

NYMEX原油1月限終値：58.95↑0.31

NY原油は小幅続伸。地政学リスクの高まりやそれに伴う供給不安を支えに買いが先行したものの、その後は足元の需給の弱さが重石となる中で売りに押し戻された。1月限は夜間取引から買いが先行、ロンドン時間には59ドル台半ばまで値を切り上げての推移となった。その後は買いも一服、朝方には一旦59ドルを割り込むまで値を切り下げたものの、プラス圏は維持して下げ止まり。通常取引開始後には改めて騰勢を強める格好となり、日中高値を更新するまでに値を切り上げた。その後は再び売りに押される展開、在庫統計が予想外の積み増しとなったことも弱気に作用する中、最後は59ドルを割り込むまでに上げ幅を縮小して取引を終了した。

CBOT大豆1月限終値：1115-3/4↓9-0

シカゴ大豆は続落。新たな買い材料に欠ける中、これまでの流れを継いだポジション整理の売りが相場を押し下げる展開となった。1月限は夜間取引では買いが先行、前日までの下落の反動もあり、1130セント台まで値を切り上げる場面も見られた。朝方からは一転して売りに押し戻される展開となり、通常取引開始後にはマイナス転落。そのまま1120セントの節目を挟んだレンジまで値を切り下げてのもみ合いが続いた。引けにかけては改めて売り圧力が1110セント台半ばまで下げ幅を拡大して取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：443-1/2↓6-1/2

シカゴコーンは反落。足元の需給の弱さが改めて材料視される中で売りが先行、終値ベースで5日ぶりの安値をつけた。米エネルギー省の在庫統計でエタノール生産が過去最高を更新したことも下支えとはならなかった。3月限は夜間取引から売りが先行、朝方には440セント台後半まで値を切り下げての推移となった。通常取引開始後には一段と売り圧力が強まり、440セント台半ばまで下げ幅を拡大。中盤以降も売りの勢いは衰えず、最後は440セント台前半まで値を切り下げて取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：538/-1/4↓2-3/4

シカゴ小麦は反落。新たな材料に欠ける中、前日の上昇の反動もあってポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間取引では前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開、朝方にかけては売りが優勢となり、530セント台後半まで値を切り下げた。通常取引開始後には買い戻しが集まり、小幅ながらプラス圏を回復したものの、早々に息切れ。中盤以降はややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開が続いた。

COMEX金2月限終値：4,232.5↑11.7

NY金は反発、朝方までは投機的な買いがしっかりと相場を押し上げる展開となったものの、その後はポジション整理の売りに押されジリジリと値を切り下げた。2月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後にはADP民間雇用数が増加予想に反して前月比マイナスとなったことを受けて追加利下げ期待高まる中で買いが加速、4,270ドル台まで上げ幅を拡大した。その後は買いも一服、中盤にかけて売りに押される格好となり、4,220ドル台まで値を下げたものの、プラス圏は維持して下げ止まり。昼には4,240ドル台まで値を持ち直したものの、最後は改めて上値が重くなった。

ICE-USコーヒー3月限終値：372.45↓1.00

NYコーヒーは小幅続落。新たな買い材料に欠ける中、前日の流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間の時間帯は買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いたNYに入ると一段と買い意欲が強まり、377セントまで上げ幅を拡大。その後は一転して売りに押し戻される格好となり、中盤にはマイナス転落。最後は371セントまで値を切り下げる場面も見られた。

ICE-US砂糖3月限終値：14.93↓0.05

NY砂糖は小幅反落。新たな材料に欠ける中、ブラジルの生産回復期待や世界市場の供給過剰観測が改めて重石となった。3月限は夜間の時間帯は前日の流れを継いだ買いが先行、15.10セント近辺までレンジを切り上げてのもみ合いが続いた。NY に入ると一転して売りに押し戻される格好となり、15セントの節目近辺まで反落。中盤以降は改めて売り圧力が強まり、最後は14.90セントを割り込むまでに値を切り下げる場面も見られた。

天然ガス在庫統計市場予想
4日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

米エネルギー省情報局（EIA）が発表したエネルギー在庫統計によると、11月28日現在のエタノール在庫は2,251万1,000バレルと、前週から54.3万バレル増加した。在庫は前年を2.1%下回る一方、過去5年平均は3.0%上回る水準にある。エタノール生産は日量112.6万バレルと前週から1.3万バレルの増加、前年比で4.9%、過去5年平均比では7.6%それぞれ増加となった。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

鉱工業生産・設備稼働率
出所：米連邦準備制度理事会（FRB)、NY9:15発表、季節調整値、2017年＝100

ウクライナ砂糖生産者協会によると、同国の25/26年度(10月-9月)砂糖生産は12月1日現在で125万トンとなった。ビートの処理量は836万トンのビートを処理したという。砂糖のイールドは15.02%と、前年の14.11%を上回っている。稼働中の製糖所は、22ヶ所に上っている。

輸入・輸出物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、2000年=100

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構(OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・11月ADP全米雇用レポート (08:15)
・9月輸入・輸出物価指数 (08:30)
・9月鉱工業生産・設備稼働率 (09:15)
・11月ISM非製造業指数 (10:00)

エネルギー
・EIA石油在庫統計 (10:30)