ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：3.296↓0.018

債券は続伸。月末の調整買いの展開となった。前日に続いて景気回復の鈍化を警戒させる経済指標を受け、また個人消費支出（PCE）物価コア指数が前年比較で金融当局の目標とするレンジ下限を大きく下回ったもプラスである。

午前の取引で早い段階には売りもみられ、相場はもみ合い。しかし、徐々に買いが優勢となり、相場もしっかりだ。10年債利回りは早くから何度か3.3%を下回る低下となった。午後も低下の流れを続け、約1ヶ月ぶりの低水準を更新している。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ドル/円：81.21、ユーロ/ドル：1.4809、ユーロ/円：120.27 （NY17:00）

為替は対円を中心にユーロ安が進行。月末を前にポジション調整のユーロ売りが相場を主導した。ドル/円は東京では81円台半ばでの小動きが続いたが、欧州時間に入ると売り圧力が強まりNY朝には81.10円まで下落。その後は個人消費など経済指標が予想を上回ったことを好感し81円台半ばまで値を回復したものの、流れを変えるには至らず。午後からは改めてドル売りが強まり、一時81円割れを試すまでに値を下げた。

ユーロ/ドルは東京では1.418ドル台前半のレンジ内で推移。欧州時間には1.48ドル台後半まで買いが集まったものの、NYに入ると強気の経済指標を受けてドルを買い戻す動きが強まり、昼前には1.48ドル前半まで反落。その後改めてユーロを買う動きが強まったが、最後はポジション調整の売りが膨らみ1.48ドル割れを試すまでに値を下げた。ユーロ/円は東京から欧州時間にかけては121円を挟んだレンジ内で推移。NYに入ると週末を前にポジション調整のユーロ売りが強まり、午後遅くには120円割れを試すまでに値を下げた。

CBOT大豆7月限終値：1394-0↑40-1/2 、11月限終値：1374-1/4↑36-1/2

シカゴ大豆は大幅反発。悪天候による作付の遅れに対す不安が再燃したコーンの急伸につれて買いが加速、最後は前日の下落分以上に値を伸ばした。7月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後はしばらく1360セント近辺での小動きが続いたが、中盤にまとまった買いが入りと一気に1380セント台まで一気に値を回復。最後はそのまま1390セント台半ばまで値を伸ばした。

CBOTコーン7月限終値：756-1/2↑27-1/4 、12月限終値：669-1/2↑32-0

シカゴコーンは大幅反発。天気予報が生産地で天候がそれほど回復しないとの見方に変わったことを受け、作付の遅れに対する懸念が改めて買いを誘う展開となった。7月限は夜間取引こそ目立った動きは見られなかったものの、通常取引開始後は大きく買いが先行。中盤以降は更に上昇ペースを速める格好となり、最後は前日の下落分をほぼ取り戻すまでに値を回復した。

CBOT小麦7月限終値：801-1/4↑23-3/4

シカゴ小麦は大幅反発。悪天候による作付の遅れに対する懸念が改めて浮上したコーンの上昇につれる形で買いが加速した。7月限は夜間取引では特に大きな動きは見られなかったものの、通常取引開始後は買いが加速、早々に790セント台を回復した。中盤にかけてはペースこそやや鈍ったものの、堅調な展開を維持。引け間際にはまとまった買いが入り一気に8ドル台まで値を伸ばした。

NYMEX天然ガス6月限終値：4.698↑0.127

NY天然ガスは続伸。強気の在庫統計を受けた前日の流れを継いだ買いが先行、ドル安や原油高の進行も後押しとなり期近終値ベースで1月21日以来の高値をつけた。6月限は夜間取引で早朝に4.60ドルまで買いが先行。その後一旦は売りに押し戻され、通常取引前半は前日終値近辺でもみ合う展開が続いたが、昼からは改めて買いが加速。引け間際には4.70ドルを試すまで一気に値を伸ばした。

ダウ工業平均：12,810.54↑47.23
S&P500：1,363.61↑3.13
NASDAQ：2,873.54↑1.01

NY 株は続伸。キャタピラーが予想以上の決算で買いが進み、相場上昇に寄与した。これまでに発表済みの決算全般にまずまずなことも支え。ダウ平均とS&P500は朝方に一時、下げた以外はしっかりとした展開だった。ただ、マイクロソフト、リサーチ・イン・モーションとハイテク決算ニュースには失望し、ハイテク株が軟調だ。このため、NASDAQ指数は取引の大半をマイナス圏で推移している。

それでも、NASDAQ指数は引けにかけて持ち直した。最終的に、ダウ平均が2008年5月20日以来の高値を更新して終わり、S&P500終値は2008年6月5日以来の高水準だ。NASDAQ指数は2000年12月12日以降最高で引けた。各株価指標は2週続伸でもある。さらに、ダウ平均が5ヶ月連続上昇で、S&P500とNASDAQ指数が前月比反発となった。

RBOBガソリン6月限：3.3984↑0.0288
暖房油6月限：3.2758↑0.0299

NY石油製品は大幅高。相場は夜間取引ではやや売りに押される場面も見られたが、通常取引開始後はドル安の進行や原油や株の上昇を好感する形で堅調に推移。午後遅くにはドライブシーズンを前に需給逼迫感の強まっているガソリン期近が主導する形でまとまった買いが入り、一気に上げ幅を拡大した。

NYMEX原油6月限終値：113.93↑1.07

NY原油は続伸。ドル安や株高の進行を支えに投機的な買いが加速、期近終値ベースで2008年7月以来の高値をつけた。6月限は夜間取引では手仕舞い売りが先行したものの、その後買いが集まり早朝には113ドル台まで上昇。朝方発表された経済指標が予想を上回ったことも下支えとなり、通常取引開始後も堅調な値動きが続いた。午後には商いの薄い中でガソリンの急伸に連れて買いが加速、114ドルを超えるまで一気に値を伸ばす場面も見られた。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

4月26日 現在、 先物 + オプション サマリー

COMEX金6月限終値：1,556.4↑25.2

NY金は大幅続伸、ドル安の進行などが支えとなる中、これまでの流れを継いだ投機的な買いが集まり史上最高値を大きく更新した。6月限は夜間取引から買いが先行、早朝には1,540ドルを試すまでに値を伸ばした。通常取引開始後しばらくは動きが見られなかったものの、中盤にかけて徐々に騰勢を強め1,550ドル台まで上昇。通常取引終了後は電子取引で一気に買いが加速、一時1,570ドル台を試すまでに上げ幅を拡大した。

ICE-USコーヒー7月限終値：299.85↑0.65

NYコーヒーは小幅続伸。月末に週末が重なったこともありポジション整理の動きが相場を主導する中、売り買いが交錯し方向感なく上下する展開が続いた。7月限は夜間の時間帯は前日終値を中心とした値幅内で推移。朝方には大きく手仕舞い売りが膨らんだものの、押し目では買い意欲も強く早々に値を回復。中盤にかけてはそのまま3ドルの節目を回復するまで値を伸ばした。しかしそれ以上積極的な動きも見られず相場は伸び悩み。最後は大台をやや割り込んだあたりで取引を終了した。

ICE-US砂糖7月限終値：22.25↓0.26

NY砂糖は続落。5月限が納会を迎える中、受け渡しが予想以上の量に上るとの見方から大きく売りが先行する展開となったが、中盤以降はテクニカルな買い戻しが集まり下げ幅を縮小した。7月限は夜間の取引開始からこれまでの流れを継いだ売りが先行し早々に22セントの節目を下抜け。その後は22セントをやや下回ったあたりを中心としたレンジ内でのもみ合いとなった。NYの時間帯に入ってもしばらく動きは見られなかったが、中盤にはまとまった買い戻しが入り22セント台半ばまで値を回復。そのまま取引を終了した。

インド政府によると、5月の国内砂糖販売枠は175万トンに決まった。前月と同水準。販売枠で自国生産は155万トン、輸入粗糖からの精製糖が5000トンという。加えて、4月に売り残した20万トンを5月15日までの期限で販売を許可するという。このほか、福祉プログラムの下で21万3000トン販売する。

オーストラリアのクイーンズランド・シュガー（QSL）は29日、悪天候による2011/12年度の国内砂糖生産への影響が懸念されることを示した。大型サイクロン「ヤシ」、また今年初めの大雨や洪水を指摘。生産がさらに落ち込むかもしれないという。ただ、具体的な生産予測を出すのは見送っている。

ナショナル・オーストラリア・バンク（NAB）は 29日、2011/12年度の国内小麦生産が3480万トン院あるとの見通しを発表した。前年度から減少の見方になる。NABによると、作付は前年度の1340万ヘクタールから1400万ヘクタールに増加見通し。しかし、土壌の水分不足やウェスタン・オーストラリア州の降雨が少なくなるとの予報からイールドは前年を下回りそうだという。

ロイター/ミシガン大消費者指数
出所：ロイター/ミシガン大学、NY9:55発表

シカゴPMI
出所：シカゴ供給管理協会（ISM-Chicago)、NY9:45発表

雇用コスト指数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、2005年＝100

個人所得・個人消費支出
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位：10億ドル

韓国KOFIが5万5000トンの飼料用小麦を1トン293.70ドルで買い付けたと報じられている。関係者によると、原産国は売却側の選択になる。8月10日までに納入の予定という。

米穀物評議会（USGC）は29日、米国のコーン輸出および成約が年初からこれまでに3750万トンになったと発表した。前年同期を2%下回るという。エジプトやチュニジア、スペイン、中国、インドネシア、イスラエル、レバノン、マレーシア、シリアで力強く伸び、しかし韓国と台湾向けで落ちたという。

台湾MIPAが29日に2万9800トンのコーン買い付けを見送ったと報じられている。関係者によると、価格が高すぎたため。MIPAは6月1-15日に出荷できるコーンを物色していたという。

中国がブラジル産大豆油の輸入を取り止めたと報じられた。地元の金融関連情報サービスが政府系シンクタンク国家穀物油種情報センター（CNGOIC）による話として報じ、政府の在庫放出で需要が低下したという。キャンセルした規模は1-2カーゴとしている。

中国商務部は4月1-15日の輸入業者報告に基づいて4月の大豆輸入を434万5908トンと推定していることを発表した。従来見越していた428万4327トンから引き上げ。しかし、4月の大豆油輸入は3万8914トンから3万529トンに引き下げた。大豆ミールは1万2220トンから1万825トンに下方修正。

5月の輸入については、大豆が441万2936トンになるとした。大豆油5万2099トン、大豆ミール500トンの見通し。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・1-3月期雇用コスト指数 (08:30 )
・3月個人所得・個人消費支出 (08:30 )
・4月シカゴPMI (09:45 )
・4月ロイター/ミシガン大消費者指数修正値 (09:55 )

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00 )

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30 )

納会日
・砂糖 5月限納会
・穀物・大豆 5月限第一通知日
・石油製品 5月限納会

10年債利回り：3.318↓0.045

債券は反発。米景気回復期待をやや後退させる経済指標が相次ぎ、買い戻しが集まった。予想外の失業保険新規申請件数増加、1-3月期実質国内総生産（GDP）は伸び悩んだのが背景にある。夜間取引から相場は小じっかりだったが、データ発表後で一段と強含んだ。

10年債利回りは低下し、一時、3.3%を割り込んだ。午後に7年債入札結果が低調だったのを受けて下げ幅は縮小。それでも前日からは下げたまま引けた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：81.52、ユーロ/ドル：1.4818、ユーロ/円：120.81 （NY17:00）

為替はドル全面安の展開。前日のFOMCで量的緩和策の継続が確認され、FRBの利上げ転換時期がかなり先になるとの見方が強まったことがドル売りにつながった。ドル/円は東京から売りが先行、ロンドンでは81円台半ばまで値を下げた。NY朝には81円台後半まで買い戻される場面も見られたものの、失業保険申請件数が弱気の内容だったことなどを嫌気し改めて売りが加速、81.30円台まで下げ幅を拡大した。昼過ぎには81円台後半まで値を回復したものの、流れを強気に変えるには至らず。午後遅くには再び81円台半ばまで売りに押し戻された。

ユーロ/ドルは東京から買い一色の展開となり1.48ドル台後半まで一気に上げ幅を拡大。買い一服後はロンドンにかけて1.45ドル台半ばの底堅い値動きとなった。NY早朝には売りが膨らみ1.47ドル台後半まで下落、その後は1.48ドル台半ばまで買い戻されるなど値動きの荒い展開となったが、午後には1.48ドル台前半の水準で落ち着きを取り戻した。ユーロ/円は東京朝に121円台後半まで値を伸ばしたものの、その後は一転して売りに押される展開、ロンドンでは121円を割り込むまでに値を下げた。NYに入っても売りの流れは変わらず、朝方には120円台半ばまで下げ幅を拡大。その後はやや値を回復、120円台後半で落ち着いた。

CBOT大豆7月限終値：1353-1/2↓31-0 、11月限終値：1337-3/4↓30-3/4

シカゴ大豆は大幅続落。朝方発表された輸出成約が弱気の内容だったことなど嫌気、コーンや小麦の急落につれてポジション整理の売りが加速した。7月限は夜間取引では買いが先行したものの、14ドルの節目を目前に伸び悩み。通常取引開始後は一転して売りが先行、しばらくは下げ幅も限定的なものにとどまっていたが、中盤にかけては急速に売り圧力が強まり1340セント割れを試すまで一気に値を崩した。

CBOTコーン7月限終値：729-1/4↓30-0 、12月限終値：637-1/2↓29-3/4

シカゴコーンは大幅続落、生産地で天候が回復し作付が進むとの見方を嫌気、手仕舞い売りが加速しストップ安まで値を下げた。7月限は夜間取引では買い戻しが集まったものの、通常取引開始後は売り一色の展開。朝方発表された輸出成約が弱気の内容だったこともポジション整理の売りを誘う格好となり、昼過ぎには30セントの値幅制限一杯まで値を崩した。その後時折買いが入る場面が見られたものの、最後まで値を回復することのないまま取引を終了した。

CBOT小麦7月限終値：777-1/2↓34-1/2

シカゴ小麦は大幅続落。欧米の生産地で降雨予報が出たことを嫌気し大きく値を下げた前日の流れを継続、コーンがストップ安の展開となったことも売りを誘う格好となり4月14日以来の安値まで値を下げた。7月限は夜間取引ではやや買いが優勢となる場面も見られたものの、通常取引開始後は売り一色の展開となり、780セント割れを試すまで一気に値を崩した。その後一旦は売りも一服したように見えたが、中盤以降は改めて下げ幅を拡大、780セントを割り込んで取引を終了した。

ダウ工業平均：12,763.31↑72.35
S&P500：1,360.48↑4.82
NASDAQ：2,872.53↑2.65

NY 株は続伸。景気回復期待を後退させる経済指標に気を揉みながら、良好な決算が下支えとなった。1-3月期の実質国内総生産（GDP）が伸び悩み、失業保険新規申請件数は予想外の増加となったのを受け、取引開始時は売り先行。しかし、ダウ・ケミカルやペプシコなど決算絡みで大きく買われて寄り付きの軟調相場から早々に持ち直した。

ダウ平均は上昇に転じると、そのまま引けまでプラス圏で推移。引けにかけて値上がりが進んだ。2008年5月20日以来の高値を更新して終了。S&P500ももみ合いを経て最後は小じっかりで、終値は2008年6月9日以来の高水準だ。NASDAQ指数は日中の大半をマイナス圏で推移。アカマイの業績見通しが失望を買ってハイテク株全体の重しとなったためだ。それでもNASDAQ指数は引けにかけて回復し、2000年12月12日以降最高で終了。

コスタリカコーヒー協会によると、2010/11年度の国内コーヒー生産は25日までに前年同期を8%上回る157万袋になった。2010/11年度の輸出は25日時点で前年比14%増の125万袋という。

メキシコのマジョルガ農相は28日の記者会見で、国内のコーヒー消費増加が2010/11年度前半の輸出20%減少の要因と述べた。また、2010/11年度の生産は当初、前年比5%増加を予想していたが、洪水被害やシーズン初めの高温を理由に5%減の400万袋の見方に修正したという。

NYMEX天然ガス6月限終値：4.571↑0.163

NY天然ガスは大幅反発。在庫統計が強気のサプライズとなったことを受け、投機的な買いが大きく集まり1月25日以来の高値水準まで値を回復した。6月限は夜間取引からテクニカルな買いがやや優勢。在庫統計発表後はまとまった買いが入り一気に4.50ドル台を回復、そのまま昼過ぎには4.60ドルをうかがうまでに上げ幅を拡大した。引けにかけてはやや手仕舞い売りに押し戻されものの、高値圏を維持したまま取引を終了した。

RBOBガソリン5月限：3.4298↑0.0104
暖房油5月限：3.2316↓0.0018

NY石油製品はガソリンが続伸する一方、暖房油は小幅反落。相場は日中を通じて原油の動きを追随する展開。昼にかけて大きく買い進まれたものの、その後は一転して手仕舞い売りが加速、一気に値を崩した。午後からは再び買いが集まりガソリンはプラス圏を回復したものの、暖房油はマイナス引けとなった。

NYMEX原油6月限終値：112.86↑0.10

NY原油は小幅続伸。前日のFOMCで緩和政策の継続が確認されたことを好感した買いが先行する一方、高値では買われ過ぎ感から売り圧力も強く、上下に激しく振れる展開となった。6月限は夜間取引では早朝にかけて売りに押し戻される場面も見られたものの、通常取引開始後は改めて買いが加速、昼前には114ドルに迫るまで一気に値を伸ばした。しかしその後は一転して手仕舞い売りが膨らみ、112ドル台を割り込むまでに急落。最後はかろうじてプラス圏まで値を戻したものの、最後まで動きは不安定なままだった。

COMEX金6月限終値：1,531.2↑14.1

NY金は続伸。前日のFOMCで量的緩和政策の継続が確認されたことを支えとした買いの流れが継続、史上最高値を大きく更新する展開となった。6月限は夜間取引から買いが先行し早々に1,530ドル台まで上昇。早朝にかけてやや手仕舞い売りに押される場面も見られたが、通常取引開始後は改めて買いが加速、失業保険申請件数が弱気の内容だったことも後押しとなり昼前には1,538.8ドルの高値まで一気に値を伸ばした。その後は買いも一服、一時1,520ドル台半ばまで売りに押されたものの、最後は1,530ドルを回復して取引を終了した。

ICE-USコーヒー5月限終値：299.20↑2.80

NYコーヒーは続伸。相変わらずの材料難ながらもこれまでの流れを継いだ投機的な買いが先行、一時3ドルの節目を大きく上抜けるまで値を伸ばした。7月限は夜間の取引開始から買いが集まり早々に3ドル台を回復。朝方には一時303セントまで値を伸ばした。その後は買いの流れも一巡、中盤にかけては原油や穀物が値を下げる中で手仕舞い売りに押される展開となったものの、プラス圏はしっかりと維持。引け前には改めて3ドル台まで値を戻す場面も見られた。

ICE-US砂糖7月限終値：22.51↓0.45

NY砂糖は大幅続落。5月限の納会を翌日に控え、タイ産を中心に予想以上に多くの受け渡しが行われるとの見方から大きく売りが先行する展開となった。7月限は夜間の時間帯からジリジリと売りに押される展開。早朝にまとまった売りが出ると下げ足も速まり、NYの時間帯に入る頃には22セントの節目割れを試すまでに値を崩した。売り一巡後はしばらく22セント台前半まで値を戻しての推移、中盤以降は買い戻しが集まったものの、反発は限定的なものにとどまった。

欧州連合（EU）の週次データによると、2010/11年度の穀物輸出は4月27日時点で2420万トン、穀物輸入は1030万トンとなった。1390万トンの純輸出で、前年同期に1191万トンの純輸出だったのからアップ。27日までの小麦輸出が前年同期比15%増の1460万トンだった。

7年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

住宅販売ペンディング(契約進行中)指数
出所：全米不動産協会、NY10:00発表、季節調整値、年率

インド政府関係者によると、国内砂糖会社3社に対し計2万9622トンの砂糖輸出許可が発行済みとなった。政府が認可した50万トンの輸出枠で最初の許可になる。許可の申請は6月2日までという。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

実質国内総生産（GDP) 速報値
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、年率、単位10億ドル

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

米労働省が発表した4月23日までの週の失業保険新規申請件数は前週比2万5000件増の42万9000件となった。市場の減少予想に反してのプラス転換。申請件数は3月12日までの週から4月2日までの週の4週間続けて40万を下回り、しかし、4月9日までの週から3週連続で40万件を超えている。

雇用情勢をより良く映すといわれる4週平均は23日時点で40万8500件だった。40万件を上回ったのは2月19日までの週以来、9週間ぶりになる。

4月16日時点の失業保険継続受給件数は364万1000件で、前週の継続受給370万9000件（修正値）から減少した。継続需給のデータは新規申請件数より一週間遅い。

台湾製粉所協会が3万4000トンの米産小麦を1トン559ドルで買い付けたと報じられた。6月1-15日の出荷とみられる。また、韓国飼料協会（KFA）は11万トンの小麦を購入したととも伝わっている。価格は同306.50ドル前後で、7月30日までに納入の予定。韓国向けの原産国は不明である。また、韓国のMFGとKFA釜山支部が11万トンのカナダ産小麦を同約306.50ドルで購入した模様。7月25日-8月5日納入という。

ヨルダン国営業者が10万トンの硬質小麦を改めて物色していると報じられた。関係者によると、原産国は売却側の選択になり、8月1日から9月1日に出荷できるものを求めている。ヨルダンは27日に価格が高すぎることを理由に小麦買い付けをキャンセルしていた。

台湾のMIPAが2万9800トンの米産コーン買い付けを計画していると報じられた。関係者によると、6月納入を希望している。

台湾シュガーは米産コーン2万3000トンと大豆1万2000トンの買い付けを見送ったと報じられた。関係者によると、価格が高すぎたのが理由。

ウクライナ農務省の高官は28日、2011/12年度の同国穀物輸出が1900万-2000万トンになるとの見通しを発表した。小麦が800万-900万トン、コーン400万トンという。農相の2011年国内穀物生産予測は4200万-4500万トンで、前年の3923万トンから増加になる。

センサス大豆圧搾高
出所：米国勢調査局、NY8:00発表、季節調整値、
単位100万ブッシェル、1,000トン(ミール）、100万ポンド(大豆油)

ロシア中銀が28日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は4月22日時点で5,179億ドルと前週から51億ドル増加した。年初の4,794億ドルからは385億ドルの増加となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30 )
・1-3月期GDP速報値 (08:30 )
・3月住宅販売ペンディング(契約進行中)指数 (10:00 )
・7年債入札 (13:00 )

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30 )

農産物
・3月センサス大豆圧搾高 (08:00 )
・USDA輸出成約高 （08:30 )