ドル/円：77.65、ユーロ/ドル：1.3033、ユーロ/円：101.22 （NY17:00）

為替は円全面安の展開、ギリシャの債務減免交渉の先行き不透明感が強まる中、ポジション調整の動きを中心に円が大きく売られる展開となった。ドル/円は東京では77円の節目を挟んだ小動き。ロンドンに入ると買い意欲が強まり77.30円台まで上昇、NY朝にはまとまった買いが入り、一気に77円台後半まで上げ幅を拡大した。その後は買いの勢いこそ一服となったものの、午後に入っても高値圏での推移が続いた。

ユーロ/ドルは東京からロンドンにかけて、1.30ドルをやや上回ったあたりを中心に上下に振れる展開。NY朝には1.29ドル台半ばまで売りに押し戻される場面も見られたが、この水準では買い意欲も強く、しっかりと1.30ドル台を回復。午後に入ってからも1.30ドルをやや上回ったあたりで底堅く推移した。ユーロ/円は東京では100円をやや上回ったあたりでの推移。ロンドンに入ると買いが強まり100円台後半まで上昇、NY朝には101円を試す展開となった。その後は買いも一服となったように見えたが、昼前からは改めて騰勢を強め、101円台前半まで値を伸ばした。

CBOT大豆3月限終値：1220-0↑2-1/2

シカゴ大豆は小幅続伸。南米の供給不安が相場の下支えとなる中、コーンや小麦の上昇につれて買いが集まった。3月限は夜間取引では前日の上昇の反動もあって売りが先行、早朝には1203セント台まで値を下げる場面も見られた。しかし通常取引開始後は徐々に値を回復、昼前にプラス圏をまで戻すとそのまま一気に1230セントをうかがうまで上げ幅を拡大する展開となった。午後には再び売りに押し戻されたが、最後までプラス圏を維持したまま取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：630-1/4↑10-1/4

シカゴコーンは続伸。アルゼンチンをはじめとした南米の供給不安が引き続き相場の下支えとなる中、小麦の上昇につれる形で投機的な買いが先行した。現物市場での需要回復期待も強気に作用した。3月限は夜間取引では手仕舞い売りが先行したものの、通常取引開始後は買いが加速、630セント台前半まで一気に値を伸ばす展開となった。その後は買いの勢いこそ一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

10年債利回り：2.064↑0.008

債券は小幅続落。米連邦公開市場委員会（FOMC）会合が始まり、明日に控える声明を意識し、じわりと売りに押された。FOMCはメンバー全員の政策金利見通しを初めて公表する計画であるが、取引への影響が読めず、市場はやや神経質である。このため、2年債入札結果がまずまずとみられても、取引を支えるのも限られた。

ギリシャの債務問題を巡り依然として不透明なことなどで朝方には買いもみられ、10年債利回りが一時、2.03%に低下した。しかし、その後で上昇に転換。レンジは限定的ながらも前日より高いままで引けた。

CBOT小麦3月限終値：633-1/2↑13-3/4

シカゴ小麦は続伸。ロシアが輸出を制限するとの観測が浮上したことを受け、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが改めて相場を押し上げた。3月限は夜間取引では売りが先行したものの、通常取引開始後は買い一色の展開、中盤には630セント台半ばまで一気に値を伸ばした。南米の供給不安を受けたコーンや大豆の上昇も下支え、買い一巡後もしっかりと日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

NYMEX天然ガス2月限終値：2.554↑0.029

NY天然ガスは続伸。生産大手の減産方針発表を受けて急騰した前日の流れを継いだ買いが先行、日中を通じてしっかりの展開となった。2月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後には2.60ドル台半ばまで値を伸ばす場面も見られた。その後は買いも一服となり、手仕舞い売りに押し戻される展開となったものの、ややマイナス圏に入ったあたりでしっかりと下げ止まり。中盤以降は再びプラス転換、底堅い展開となった。

ダウ工業平均：12,675.75↓33.07
S&P500：1,314.65↓1.35
NASDAQ：2,786.64↑2.47

NY 株はもみ合い。強弱まちまちの企業決算、また米連邦公開市場委員会(FOMC)会合が始まり、声明発表をにらむなどで、売り買いが交錯した。朝方はギリシャの債務削減についての同国政府と民間債権者の交渉が依然としてまとまらず、ユーロ安となったのが重石。下値で買いは入っても、相場支援としては限定的だ。

相場は下げて始まってから、比較的早くに止まった。NASDAQ指数は前日の終値水準に回復し、そのまま午後にかけて狭いレンジを上下に振れ、引けは小高い。しかし、S&P500は取引終盤にプラス圏に持ち直す場面もあったが、最後まで保てずに、6日ぶりの前日比マイナスである。ダウ平均はほぼ終日、前日終値を下回っての推移だった。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが24日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、1月20日までの週の米国内ガソリン需要は日量847.7万バレルと前週から1.3%増加した。前年比では5.2%の減少、過去4週平均は日量826.3万バレルと前年を3.9%下回っている。全米平均の小売価格は 1 ガロン 3.39ドルと前週からかわらず、前年に比べると9.4%高い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

RBOBガソリン2月限：2.8050↑0.0271
暖房油2月限：3.0242↑0.0144

NY石油製品は上昇、原油の下落にもかかわらずしっかりと買いが集まった。暖房油は夜間取引から暖房油を中心に前日の流れを継いだ買いが先行、最後までプラス圏でしっかりと相場展開。ガソリンは中盤まで前日終値をやや割り込んだあたりでのもみ合いが続いたが、午後遅くにまとまった買いが入り一気に値を伸ばした。

NYMEX原油3月限終値：98.95↓0.63

NY原油は反落。EUによるイラン産原油禁輸措置合意を受けた買いの勢いも一服、ギリシャの債務減免交渉に対する不安が改めて高まる中、ポジション整理の売りに押される軟調な展開となった。3月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後には98ドル台前半まで値を崩す展開となった。中盤にかけては買い戻しが集まったものの、99ドル台を回復するのが精一杯。午後には再び売りが優勢となるなど、最後まで上値の重い値動きが続いた。

COMEX金2月限終値：1,664.5↓13.8

NY金は反落。ギリシャの債務減免交渉に対する先行き不透明感が改めて相場の重石となる中、明日のFOMCを前にポジション整理の売りが膨らんだ。2月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後には1,660ドル割れをうかがうまで値を下げる展開となった。中盤にかけては買い戻しが集まったものの、1,670ドルまで値を戻すのが精一杯。午後からは再び売りが優勢となり、1,660ドル台半ばで取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：220.45↑1.00

NYコーヒーは反発。前日の流れを継いだポジション整理の売りが先行したものの、押し目では買い意欲も強く中盤以降はしっかりと値を回復した。3月限は夜間の時間帯から売りが先行、NYに入ると早々に前日の安値割れを試す展開となった。その後は売りも一服、しばらくは安値圏でのもみ合いが続いていたが、中盤以降は買い意欲が強まり昼前にはプラス圏を回復。そのまま取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：24.89↓0.07

NY砂糖は反落、これまでの流れを継いだ投機的な買いが終始相場を主導したものの、引け間際に手仕舞い売りが膨らんだ。3月限は夜間の時間帯から買いが優勢、25セントの節目をやや上回ったあたりでのもみ合いが続いた。NYの時間帯に入ると売りに押し戻される場面も見られたが、マイナス圏まで値を下げると買い意欲も強まり、しっかりと下げ止まり。昼過ぎには25セント台前半まで値を伸ばす場面も見られたが、引けにかけては売りが加速。商いの薄い中一時24.80セントを割り込むまで値を崩した。

2年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

国連食糧農業機関（FAO）は24日、2011/12年度のアルゼンチンコーン生産が2140万トンになるとの見通しを発表した。前年から約7%減少の見方で、早い段階で作付されたコーンの開花期に熱波に見舞われ他ことを指摘。1月第2週の降雨もイールド低下回避に手遅れだったという。

2011/12年度のコーン輸出は前年比13%増加を見通した。しかし、2012/13年度にやや減少する可能性を示す。繰越在庫が大きな規模になるとみられる一方で、減産の予想があるためという。

国連食糧農業機関（FAO）は24日、2011/12年度のメキシココーン輸入需要を前年比6%増の1540万トンと見通していることを発表した。現在収穫中の2011年スプリング･サマークロップが事前予想を下回る約2000万トンと見らる。前年比較で9%減少になり、この結果、需要が上向くとの見方だ。

2012年オータム･ウインタークロップの作付が行われているが、作付意向がやはり前年比14%減少と指摘した。降雨と感慨いずれも不足し、特にシナロア州やソノラ州、バハカリフォルニア州、タマウリパス州を挙げた。2011/12年度コーン生産は490万トンと見越す。過去5年平均を25%下回るが、2010/11年度は上回るという。

このほか、小麦の2012年オータム･ウインタークロップの作付も現在、進んでおり、生産の暫定予測は380万トンとした。

ブラジルコーヒー業協会（Abic）は24日、同国内の2012年度のコーヒー消費が2,041万袋と、前年から3.5%増加するとの見通しを明らかにした。前年が3.1%の増加だったのから伸びが強まる格好となる。

ブラジルのフィルホ農相は24日、滞在先のロンドンで開いた会見で、最近の乾燥気候が同国の次年度のコーヒー生産に影響を及ぼすことはないとの見通しを示した。過去最高を更新するとしている農務省CONABの生産推定については、細かい見通しについて述べる立場ではないとしてコメントを避けた。

ECBが24日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は1月20日現在4,234億5,000万ユーロと前週から100万ユーロ減少した。減少はユーロシステム内の中銀1行が金貨販売を行った結果によるもの。

米小売調査レッドブック・リサーチが24日に発表したレポートによると、1月の国内チェーンストア売上高は最初の3週間で前月比1.6%減少した。前年との比較では2.9%増加。いずれも事前の予想通りだったという。

イラン国営石油（NIOC）は23日遅く、欧州が同国産原油の禁輸措置で合意したことを受けて声明を発表、欧州以外にも潜在的な顧客は存在しており、現在の世界市場の需給バランスから見ても替わりの輸出先は容易に見つけられるとした。NIOCによると欧州向けの輸出は全体の18%にすぎないという。一方IEAの推定では、イランの輸出先の25%近くは欧州向けとなっている。また新規顧客に対して、イランは販売価格の引き下げを行わざるを得ないとの見方もある。

インドのパワール農相は24日に米通信社ダウ･ジョーンズに対し、政府による砂糖産業規制の撤廃を検討する時期がやってきたとの見方を示し、また砂糖の追加輸出にも前向きなことを明かした。2年連続の生産好調で在庫が潤沢なことを理由にしている。財務相が近日中に規制解除に向けて閣僚パネルの会合を呼びかけるだろうという。また、これとは別に閣僚パネルが2月第一週に砂糖輸出について話し合うことを見通す。

インドの2010/11年度砂糖生産は2430万トンだったが、農相は2011/12年度に生産が2500万トンを下回ることはないとした。最大のマハラシュトラ州で生産が事前予想に届かなくても生産への影響はないとの見方である。唯一気掛かりと言えば西部の一角で砂糖きび圧搾が早期終了するかもしれないことという。

メキシコ砂糖会議所幹部は、2011/12年度の国内砂糖生産予測引き下げを見越していることを明かした。イールド低下を指摘しており、昨年の干ばつと寒波が砂糖きびに影響したとコメント。公式予測は現時点で530万トン。510万トン前後に下方修正があり得るという。改定発表は収穫の6割が終わる2月終わりか3月初めになるだろうともいう。2011/12年度の砂糖輸出に関すると、78万トンが成約済みであることをベースに100万トン近くになると見通す。

インドのパワール農相は24日に米通信社ダウ･ジョーンズに対し、2011/12年度の国内小麦生産が前年度に記録した過去最高8593万トンを上回る見通しを示した。作付増加、また主要生産地で天気に恵まれていることを理由にしている。今月初めに北部で黄さび病感染発見が報じられたが、すでに対応済みであり、生産に影響することはないと述べた。

ロシア政府が1月24日時点で計34万5465トンの製粉用小麦を買い取ったと報じられた。政府は2011/12年度に140万−150万トンの介入を計画しており、24日の介入だけで1万3500トンを購入したという。

ウガンダコーヒー開発局（UCDA）は24日、2011/12年度（10-9月）最初の3ヶ月間の同国ロブスタコーヒー輸出が前年同期比4%減の48万5887袋になったと発表した。悪天候が減少要因。ウガンダのコーヒー農家を代表するNucafeの幹部は、ロブスタコーヒーの樹が2010年終わりから2011年初めにかけての干ばつ被害からまだ回復していないとの見方を示した。一方、UCDAによると同期間のアラビカコーヒー輸出は逆に東部の好天気が寄与して前年同期を7%上回り、19万8916袋だった。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した1月21日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比1.4%低下した。前週の0.1%上昇からマイナス転落。前年同期との比較だと2.8%、99週間連続上昇した。ただ、伸び率は前週時点での3.0%を下回る。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・2年債入札 (13:00 )

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：77.02、ユーロ/ドル：1.3009、ユーロ/円：100.22 （NY17:00）

為替はユーロ全面高の展開。大詰めを迎えているギリシャの債務減免を巡る金融機関との協議に進展が見られたとの情報を受けて債務問題に対する不安が後退、ユーロを買う動きが強まった。ドル/円は東京では77円をやや上回ったあたりでの狭いレンジ内で推移。ロンドンに入ると売り圧力が強まり、76.80円台まで値を下げた。NYに入ると77円台を回復、その後改めて売りに押し戻されるなど、不安定に上下を繰り返す場面も見られたが、午後からは77円を挟んだレンジ内で値動きも落ち着いた。

ユーロ/ドルは東京では1.28ドル台後半での推移、ロンドンに入ると買い意欲が強まり、NY早朝には1.30ドル台を回復した。その後も買いの流れは止まらず、昼前には1.30ドル台半ばまで上げ幅を拡大。午後からはやや売りに押し戻された。ユーロ/ドルは東京では99円台前半での推移。ロンドンに入ると買い意欲が強まりNY朝には100円の節目を回復、そのまま昼には100円台半ばまで値を伸ばした。午後からは上昇も一服、100円台前半まで売りに押し戻された。

CBOT大豆3月限終値：1217-1/2↑30-1/2

シカゴ大豆は大幅反発。南米で週末十分な降雨が見られなかったことを受けて乾燥懸念が再燃、ファンドを中心に大きく買いが集まった。3月限は夜間取引から買いが先行し早朝には12ドル台を回復、通常取引開始後には一気に1220セントに迫るまで値を伸ばした。その後は買いも一服となったものの、対ユーロでドル安が進行したことも支えとなり、大きく売りに押し戻されることもない。最後は再び1220セント台をうかがう動きが見られるなど、高値圏を維持したまま取引を終了した。

10年債利回り：2.060↑0.030

債券は続落。欧州の債務不安が引き続き一服しており、相場に重石となった。ギリシャ政府と民間債権者の債務削減を巡る交渉は依然として合意に達していないが、市場では決着の期待が根強いのが背景にある。今週は米連邦公開市場委員会(FOMC)会合、国債入札を控えていることも意識し、売り圧力もさらに強まる。夜間取引で買いもみられながら、朝方から売りに押される相場展開。10年債利回りは一時、2.09%と昨年12月8日以来の高水準をつけた。その後はペースの落ち着いた上昇だった。

CBOTコーン3月限終値：620-0↑8-1/2

シカゴコーンは続伸。南米で週末の十分な降雨が見られず、乾燥懸念が改めて高まる中、大豆の急伸につれて買いが先行した。3月限は夜間取引から大きく買いが先行、欧州の債務不安がやや後退し対ユーロでドル安が進んだことが下支えとなる中、通常取引開始時には一気に620セント台まで値を回復した。その後は一転して手仕舞い売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏はしっかりと維持。中盤以降は改めて買いが加速、日中高値近辺まで値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：619-3/4↑9-1/4

シカゴ小麦は続伸。南米の乾燥懸念が改めて高まったことを受け大豆が大きく値を伸ばすのにつれ、ファンドを中心に投機的な買いが集まった。3月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始時には620セントを超えるまで一気に値を伸ばした。その後は一旦売りに押し戻されたものの、対ユーロでのドル安の進行なども支えとなりしっかりとプラス圏は維持。引けにかけては改めて買いが加速、高値近辺で取引を終了した。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

NYMEX天然ガス2月限終値：2.525↑0.182

NY天然ガスは大幅続伸。米生産大手が価格下落を受けて生産縮小方針を打ち出したことを好感、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが大きく集まった。2月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ売りが先行したものの、朝方に生産大手のチーサピーク社が8%の減産方針を打ち出すと買いが加速、一気に2.50ドル台まで値を回復した。通常取引開始後はやや売りに押し戻される格好となったものの、しっかりとプラス圏は維持、中盤以降は改めて買いが加速、2.50ドル台半ばまで値を伸ばした。

ダウ工業平均：12,708.82↓11.66
S&P500：1,316.00↑0.62
NASDAQ：2,784.17↓2.53

NY 株はもみ合い。ギリシャの債務問題を巡る不透明感を意識し、様子見ムードが強まった。朝方には企業決算への期待で買いが優勢となり、相場が一時、小じっかり。しかし、ギリシャ政府と民間債券の交渉が停滞と伝わる中で、買いは長続きせず、午前の取引終盤にマイナス転落した。午後は下げ幅拡大の後に改めて買いもみられ、S&P500が5日連続のプラス引けを確保。昨年7月26日以来の高値も更新した。一方、ダウ平均は終了近くで先週末終値を上回る場面を見ながら、結局は5日ぶりに下げた。NASDAQ指数が小幅続落。

ブラジル農業コンサルタントのセレレスによると、2011/12年度収穫の大豆にアジアさび病の感染が見付かった。発見されたのは最大の生産地マットグロッソ州とパラナ州、ゴイアス州。同社アナリストは、大雨で殺虫剤の機械を農地に持ち込むことも難しい状態という。ただ、現時点で報告済みの感染例は75件で、前年同期の321件を大きく下回り、最大の懸念ではないともいう。

同氏はまた、大雨でマットグロッソ州の大豆の28%が受精しているものの、前週時点で収穫が終わったのは作付されたうちの1%だけであることも伝えた。大豆収穫が遅れると、ウインターコーン作付に響くことを危惧する農家があるとしている。このほか、南端のリオ･グランデ･ド･スル州などでは雨不足による大豆生産への影響懸念が出ていることも指摘した。

RBOBガソリン2月限：2.7779↓0.0065
暖房油2月限：3.0098↑0.0214

NY石油製品はガソリンが小幅続落する一方、暖房油は反発。相場は日中を通じて原油を追随する展開。早朝にかけてはEUによるイラン原油禁輸措置合意を手掛かり買いが集まったものの、通常取引開始後は早々に伸び悩み。その後は足元の需要の弱さが改めて相場の重石となり、ガソリンはマイナス転落した。

NYMEX原油3月限終値：99.58↑1.25

NY原油は反発。ギリシャの債務問題解決への期待などから対ユーロでドル安が進む中、イラン制裁に伴う供給不安を手掛かりに買いが集まった。3月限は夜間取引では売りが先行したものの、ロンドン時間に入ると値を回復。その後EUがイラン原油禁輸措置で合意したとのニュースが伝わると買いが加速、早朝には99ドル台半ばまで値を伸ばした。通常取引開始後は売りに押し戻される場面も見られたが、しっかりとプラス圏を維持。中盤以降は改めて買いが集まり、午後には一時100ドル台を回復する展開となった。

COMEX金2月限終値：1,678.3↑14.3

NY金は続伸。対ユーロ中心にドル安が進行したのを好感、日中を通じて投機的な買いが相場を主導する格好となり終値ベースで12月9日以来の高値を更新した。2月限は夜間取引から買いが先行、早朝には1,670ドル台後半まで値を伸ばした。通常取引開始後には一旦手仕舞い売りに押し戻されたものの、しっかりとプラス圏は維持。その後改めて買いが加速、昼前には1,680ドル台を回復する場面も見られた。午後からは上昇の勢いも一服、1,670ドル台後半のレンジ内での推移が続いた。

ICE-USコーヒー3月限終値：219.45↓5.95

NYコーヒーは続落。決め手となる材料に欠ける中、ファンドを中心にテクニカルな売りが膨らんだ。ロンドンのロブスタ市場で買われ過ぎ感から手仕舞い売りが先行したことも弱気に作用した。3月限は夜間の時間帯ではややマイナス圏に入ったあたりでの推移、NYの時間帯に入ると売りが加速、220セントの節目を割り込むまで一気に値を崩した。中盤以降は下落の流れも一服となったものの、押し目で積極的に買いを仕掛ける向きもなく、そのまま安値圏で推移。結局220セント台を回復することのないまま取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：24.96↑0.07

NY砂糖は続伸。日中を通じてややポジション整理の売りが優勢の展開となったが、最後は原油高の進行などを支えに投機的な買いが加速、一時25セントの節目を回復した。3月限は夜間の時間帯は売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりの狭いレンジ内でのもみ合いとなった。NYの時間帯に入っても特に大きな動きは見られず、上値の重い状態が続いたが、昼過ぎには原油の上昇につれる格好で買いが集まり25セントの節目を回復。しかしそれ以上積極的な動きも見られず、最後は手仕舞い売りに押し戻されて取引を終了した。

米ビジネス経済協会（NABE）が23日に発表した四半期ごとのビジネス調査によると、米産業界で国内景気見通しに楽観派がやや増えた。2011年の米実質国内総生産（GDP）伸び率（10-12月期ベース）について、2%以上を見込んでいるのが65%。昨年10月の前回調査で、2011年のGDP2%以上の増加予想が16%しかなかったのから改善になる。っ逆に1.1-2.0%の伸び率予測は前回調査における2011年で70%だったのに対し、1月の調査は2012年の見通しとして28%にとどまっていることを示した。

景気の先行きに前向きなことを反映し、設備投資で増資計画の比率が大きかったという。また、欧州の債務問題や給与税減税、財政赤字削減計画の難航によるビジネスへの影響懸念はないとの向きも意外に多かったとのことである。しかし、一方で、雇用にはまだ慎重な向きが多いことも指摘。向こう6ヶ月間の雇用見通しについて、3分の2が据え置きという。

アルゼンチン農務省は23日に発表した月次クロップレポートで、2011/12年度の国内コーン生産が2300万トンになるとの見通しを発表した。過去最高を更新する見方だが、当初は最高3000万トンと見込んでいたのから大きく引き下げた格好になる。昨年12月の降雨不足を理由にしており、特にコーンへの影響がひどいとコメント。同省による作柄評価は、全体の42%が平均的で最高比率になる。32%が良好、1%は非常に良好。不良と評価しているのは25%だ。

農務省はまた、大豆の生産見通しもまた天候を理由に5200万-5300万トンから4890万トンに引き下げた。ただ、降水量が増えるなら回復の可能性もあるとしている。大豆作柄に関すると、54%を良好とし、平均的が34%。不良は12%にとどまる。

小麦生産予測は1200万トンから1340万トンに引き上げた。ただ、減反のため前年比較では15%減少になるという。

米農務省（USDA）は23日、民間業者からメキシコ向けで15万2900トンの2011/12年度産コーン輸出成約報告を受けたことを表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

欧州コーヒー連盟によると、欧州内のコーヒー在庫が昨年11月に1124万2044袋になった。前月から69万7583袋減少。地域別には、最も規模の大きいアントワープで47万4450袋減り、マイナス幅でも最大だった。ハンブルグでは19万9067袋、ル・アーブルで2万4067袋それぞれダウン。ブレーメンとジェノバ、トリエステの在庫は前月比横ばいだった。

EUは23日に開いた外相会合で、イランの石油輸入禁止措置について、既存の契約も含めて7月1日までに完全実施することで合意に至ったことを明らかにした。このほか、石油代金支払いの決済を行うイラン中銀への制裁や、5月1日から石油製品についての禁輸を行うことでも合意したという。

砂糖ブローカー大手キングスマン幹部は23日に米通信社ダウ･ジョーンズに対し、2012/13年度のブラジル中南部砂糖きび生産見通しを5億1500万トンで据え置いたが、天候次第で引き上げる可能性があると明かした。さらなる降雨が確実となるのと同時に、しばらく晴天となれば砂糖きびの糖分が高まると指摘。砂糖きびの生育で1-3月が最も重要と述べた。砂糖きびが古くなっていることや、以前の悪天候による影響などにも警戒はしていることも示したが、それでも、生産予測の下方修正はないという。中南部における2012/13年度砂糖生産予測葉3250万トンとこれも従来のままである。

このほか、2012/13年度のインド砂糖生産が2200万-2800万トンになるとの見通しを示した。予想レンジが大きいのは2番目に生産規模の大きいウッタルプラデシュ州で選挙を控えているため。同氏によると、現時点では政府が砂糖の買い取り価格を高めに設定していることで、農家の生産に意欲的だ。しかし、選挙が終わり次第、製糖所による支払いが滞るのを警戒し、農家の中には作付を見送る構えにある向きもあるという。

インド製糖所協会幹部は23日、国際価格上昇に伴い同国の砂糖輸出ペースが速まるとの見通しを示した。インドルピーは対ドルで上昇しているものの、価格上昇で相殺との見方である。インド政府は現時点で2011/12年度に100万トンの砂糖輸出を認可しているが、食糧相など輸出枠拡大に前向きな見方を示している。

中国税関総局が23日に発表した輸出入詳細データによると、昨年12月の同国砂糖輸入は49万4549トンとなった。前年同月のほぼ4倍。2011年あわせて290万トンの輸入になり、前年を65.3%上回るという。

中国税関総局が23日に発表した輸出入詳細データによると、昨年12月のコーン輸出は前年同月比69.05%減の2023トンだった。年初からの累計で13万5997トンを出荷し、前年を6.82%上回る。

一方、12月のコーン輸入は前年同月にほとんどなかったのから56万9763トンと激しく膨らみ、1-12月あわせて前年より11.47%多い175万2743トンだった。12月の小麦輸入は21万7493トンとなり、これも一年前にゼロに近かったのから激増。1-12月累計で前年比2.47%増の124万8822トンだ。

中国税関総局が23日に発表した輸出入詳細データによると、昨年12月の大豆輸入は542万1595トンとなった。前年同月比0.11%減少。2011年の輸入は前年を3.94%下回る5263万9547トンだった。

ベネズエラのチャベス大統領は22日のテレビ演説で、2012年度に石油生産をこれまでの日量300万バレルから345万バレルに引き上げる計画であることを明らかにした。オリノコ河流域の超重質油プロジェクトからの生産像観測が背景にあり、増加分は南米諸国への輸出に向けられるという。

中国税関総局は21日に発表した詳細データによると、同国の12月原油輸入は2,191万9,732トン(日量518.3万バレル)と前年度月比で5.08%増加した。2011年の累計では2億5,377万9,549トン(日量509.6万バレル)と、前年比で6.05%増加した。燃料油の輸入は264万3,864トン前年比で29.91%増加、ディーゼル燃料は27万822トンと41.19%減少、ジェット燃料は46万9,775トンと24.12%増加した。2011年の累計ではそれぞれ前年比16.23%そう、35.52%増、9.37%増となる。液化天然ガス（LNG）の輸入は1,511万1,720トンと前年比で48.18%増加、年度累計では30.71%増となった。ガソリンの輸出は19万3,154トンと前年比で46.94%減少、年度累計では21.16%減少した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00 )

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：76.98、ユーロ/ドル：1.2928、ユーロ/円：99.58 （NY17:00）

為替はユーロが反落。ギリシャの債務減免などに関する金融機関との交渉が難航していることなどを受け、欧州の債務不安が再び不安材料視される中、週末を前にポジション調整のユーロ売りが膨らんだ。ドル/円は東京では77円をやや上回ったあたりでの推移。ロンドンに入ると77.20円台までレンジを切り上げたものの、それ以上大きな動きは見られず。NYに入ってもしばらくは小動きが続いたが、その後まとまった売りが出て77円を割り込むまで値を下げた。午後からは売りも一巡、76.90円台の非常に狭いレンジ内でのもみ合うまま週の取引を終了した。

ユーロ/ドルは東京では1.2960ドルを中心とした狭いレンジないで推移。ロンドンに入ると株価の下落とともに売り圧力が強まり、1.29ドルを割り込むまで一気に値を下げた。その後しばらくは安値圏でもみ合う展開、NYに入ると徐々に買いが強まり、1.29ドル台半ばまで値を回復したものの、それ以上の動きは見られず。午後からは動意も薄くなった。ユーロ/円は東京では100円の節目をやや割り込んだあたりでの推移。ロンドン朝には買いが集まる場面も見られたが、その後は大きく売りが膨らみ99円台半ばまで値を崩した。その後は売りも一服、NYに入ってからは特に新たな動きもなく、最後まで99円台半ば近辺で上下を繰り返す展開が続いた。

CBOT大豆3月限終値：1187-0↓10-0

シカゴ大豆は反落。欧州の債務不安が改めて高まりドル高が進行する中、南米で再び降雨観測が強まったことなどを嫌気した売りが膨らんだ。3月限は夜間取引では買いが先行し12ドル台を回復する場面も見られたが、その後はユーロの下落共に売りが膨らみ1190セントまで下落。通常取引開始後は改めて売りが加速、1180セント台前半まで下げ幅を拡大した。中盤にかけては売りも一服となったものの、安値で積極的に買い向きもなく、最後まで安値圏でもみ合う展開が続いた。

10年債利回り：2.028↑0.047

債券は続落。ギリシャ政府と民間債権者の債務削減合意の期待が出ているのを嫌気し、売り圧力が強まった。米国では予想以上の中古住宅販売増加も売り材料。株式相場がしっかりとしたのも重石となり、相場は朝方から軟化した。10年債利回りは何度か上昇一服の場面があったが、その後で本日のレンジを切り上げる展開に及んだ。早くに2%を超え、2.03%と2週間ぶりの高水準に上昇した。

CBOTコーン3月限終値：611-1/2↑5-1/2

シカゴコーンは続伸。ドル高の進行などを嫌気し日中を通じて売りに押される上値の重い展開が続いたが、引けにかけては大きく買い戻しが集まった。3月限は夜間取引から売りが先行。通常取引開始後には6ドルの節目割れをうかがうまで大きく売りが膨らんだ。その後はプラス圏まで買い戻される格好となったものの、中盤以降はジリジリと売りに押し戻される展開。引けにかけては再びまとまった買いが入り、610セント台まで一気に値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：610-1/2↑4-3/4

シカゴ小麦は続伸。欧州の債務不安が改めて高まり対ユーロでドル高が進んだのを嫌気、売りが先行する展開となったが、引け間際に投機的な買いがまとまって入った。3月限は夜間取引では前日の流れを継いだ買いが先行。通常取引開始時には売りが加速し一気に6ドルの節目を割り込む展開となったが、この水準では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤にかけて6ドルをやや上回ったあたりでのもみ合いが続いた後、午後からは買いが加速、最後は610セント台まで値を伸ばして取引を終了した。

米運輸省の連邦ハイウェイ管理局（FHA）が発表した交通量データによると、11月の全米自動車走行距離は 2,409億4,300万マイルと前年同月に比べ0.9%、21億4,200万マイル減少した。年初来の累計では2兆7,171億200万マイルと前年同期を1.4%下回っている。地域別では北東部が前年比0.1%増の359億5,700万マイル、南東部が1.6%減の 523億7,800万マイル、中西部が0.7%減の536億2,000万マイル、南部メキシコ湾岸が1.7%減の454億6,500万マイル、西部は0.3%減の535億2,100万マイルとなった。

ダウ工業平均：12,720.48↑96.50
S&P500：1,315.38↑0.88
NASDAQ：2,786.70↓1.63

NY 株はまちまち。強弱感がまじる企業決算で、売り買い交錯となった。前夕に発表されたIBM,とマイクロソフト、インテルの決算は予想を上回り、グーグルが予想に届かず。また、朝方にゼネラル･エレクトリックの報告にも市場は失望を示した。寄り付きからもみ合い相場となり、日中は主要株価指標の間で値動きがばらついた。

ダウ平均はIBMなどのハイテク大手上昇を背景に比較的早くから小じっかり。さらに、中古住宅販売の増加がプラスに作用し、上昇ピッチが早まった。取引終盤には一段高。最後は4日続伸して、昨年7月21日以来の高値で終了だ。一方、S&P500とNASDAQ指数が反落でスタート。住宅データの発表に続いて下げ渋り、午後も下落幅を縮めていった。S&P500が辛うじて前日終値を上回って引け、この結果、終値が同7月26日以来の低水準。しかし、NASDAQ指数は小幅ながらも4日ぶりのマイナス引け。週ベースでは主要株価指標揃って3週続伸した。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

NYMEX天然ガス2月限終値：2.343↑0.021

NY天然ガスは9日ぶりに反発。週末を前にしたポジション整理の買い戻しが相場の下支えとなった。2月限は夜間取引から前日終値を中心に売り買いが交錯する展開。朝方には2.30ドルを割り込むまで値を下げる場面も見られたが、この水準では買い意欲も強く、通常取引開始後は早々にプラス圏を回復。その後も上下を繰り返しながら徐々に値を切り上げていく格好となり、最後は2.30ドル台半ばまで上昇して取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.7844↓0.0314
暖房油2月限：2.9884↓0.0476

NY石油製品は下落。欧州の債務不安が改めて高まる中、ユーロや原油の下落につれて投機的な売りが相場を主導、日中を通じて軟調な相場展開が続いた。前日の在庫統計で需要の低迷が改めて確認されたことも弱気に作用した。

NYMEX原油3月限終値：98.33↓2.21

NY原油は大幅続落。ギリシャの債務減免交渉が難航していることなどを嫌気し対ユーロでのドル安の進行が止まる中、週末を前にリスク回避の売りが膨らんだ。3月限は夜間取引から売りが先行。ロンドンの時間帯は100ドルの節目近辺で下げ渋る格好となったが、通常取引開始後は改めて売りが加速、昼前には98ドルの節目割れをうかがうまでに値を崩した。午後からは買い戻しが集まったものの、99ドル台を回復するのが精一杯。最後は改めて売りが膨らみ、日中安値近辺まで値を下げて取引を終了した。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

1月17日 現在、 先物 + オプション サマリー

COMEX金2月限終値：1,664.0↑9.5

NY金は反発。週末を前にポジション整理の動きが強まる中、ギリシャ債務減免に関する金融機関との交渉が不調に終わるとの懸念などを手掛かりに安全資産としての買いが相場を押し上げた。2月限は夜間取引では売りが先行、対ユーロでのドル安の進行が一服したこともあり、1,650ドルを割り込むまでに値を下げた。しかし通常取引開始後は一転した買いが集まる展開、中盤に1,660ドルまで値を伸ばした後はやや伸び悩む場面も見られたが、最後は1,660ドル台半ばまで上げ幅を拡大した。

ICE-USコーヒー3月限終値：225.40↓1.25

NYコーヒーは反落。週末を前に日中を通じてポジション整理の動きに支配される中、上下に方向感なく振れる展開が続いたが、最後は売りが優勢となった。3月限は夜間の時間帯は前日の終値をやや割り込んだあたりでの推移。NYに入ってもしばらくは小動きが続いたが、その後まとまった買いが入ると228セント台まで一気に値を伸ばした。しかしそれ以上の動きは見られず、あっさりとマイナス転落。昼には改めてプラス圏まで買い戻されたが、最後は値を下げて取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：24.89↑0.28

NY砂糖は続伸。中盤には手仕舞い売りに押し戻される場面も見られたが、これまでの流れを継いだ買いがしっかりと相場を押し上げた。3月限は夜間の時間帯から買いが優勢、NYの時間帯に入ると24.90セント台まで値を伸ばした。25セントの節目目前で勢いが止まった相場は、中盤にまとまった売りが出ると24セント台前半まで一気に値を崩す展開となったものの、押し目では買い意欲も強く早々に値を回復。最後は高値近辺まで値を戻して取引を終了した。

米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスが、2012年の米コーン作付を9474万8000エーカーと見通していると報じられた。昨年12月時点で予測9438万9000エーカーから引き上げた格好になる。これで2ヶ月連続の上方修正だ。また、最新予測は2007年に記録した過去最高を120万エーカー上回る。

2012年大豆作付の見通しは7460万8000エーカーから7456万8000エーカーに引き下げた。前年の7500万エーカーから減少の見方である。

米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスが2012年の米小麦作付を5790万エーカーと見通していると報じられた。前年から350万エーカー増加の見方である。冬小麦の推定が419万4700エーカーで、これも前年を僅かに上回る。春小麦は1349万3000エーカー、デュラム小麦が246万5000エーカーの見通し。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

中古住宅販売
出所：全米不動産協会、NY10:00発表、季節調整値、年率、単位1,000戸

ハンガリー統計局（KSH）は20日、2011年の国内穀物収穫が1376万トンになったと発表した。前年から12%増加し、過去5年平均を3%上回るともいう。このうち、小麦が9.2%増の413万トン。作付が一年前から3%減少だったものの、イールドが前年の3.7トンから4.2トンに改善したという。

インドの政府データよると、小麦作付は20日時点で2940万ヘクタールになった。前年同期の2909万ヘクタールを上回る。

中国商務部は1月1-15日の輸入業者報告に基づいて1月の大豆輸入を529万3378トンと見越していることを発表した。従来推定の456万5010トンから上方修正になる。また、大豆ミールは2万8038トンから3万497トン、大豆油を23万7322トンから26万5224トンにそれぞれ引き上げた。

このほか、2月の輸入については、大豆が266万8520トンになるのを見通した。大豆ミールの予測が1100トン、大豆油は5万462トン。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

韓国MFGと飼料協会KFAの釜山支部が合同で飼料用小麦を買い付けたと報じられた。関係者によると、購入したのは原産国がオプションの4月初めから5月初めに納入となる小麦。4カーゴ、あわせて22万5000トンに相当する買い付けだったという。価格レンジは1トン269.75-273.50ドル。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・12月中古住宅販売 (10:00 )

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00 )

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30 )
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30 )

納会日
・原油 2月限納会