10年債利回り：1.904↓0.009

債券は小反発。取引の早い段階で売りの流れは続いたものの、値ごろ感があり、また週末を控えていることから買い戻しが進んだ。前日に米連邦公開市場委員会（FOMC）議事録が年内の量的緩和停止の可能性を意識させたが、本日は雇用統計で非農業部門雇用数が予想内の増加にとどまり、失業率はやや予想以上を確認。金融政策のシフトはまだ早いとの判断も手伝って相場に寄与した。10年債利回りは早朝に一時、1.97%と昨年4月25日以来の水準に上昇したが、すぐにペースは鈍化。雇用統計の発表後にまず利回りは上向いたが、すぐに戻している。朝方は結局、前日よりやや高い水準で推移し、午後に低下。

ドル/円：88.11、ユーロ/ドル：1.3065、ユーロ/円：115.15 （NY17:00）

為替は円安ユーロ高が進行。米雇用統計で￥失業率がやや上昇したことを受け、前日にFOMC議事録を受けて浮上したFRBによる債券買い取りプログラムの早期中止観測が後退、投資家のリスク志向が改めて高まる中でユーロを買う動きが加速した。ドル/円は東京から買いが優勢、87円台後半まで値を伸ばしての推移となった。ロンドンに入ると改めて買いが加速し88円台まであっさりと上げ幅を拡大。NYでは雇用統計発表後に87.60円まで売りに押し戻される場面が見られたものの、中盤にかけては改めて買い意欲が強まり、結局は88円台を回復して取引を終了した。

ユーロ/ドルは東京では1.30ドル台前半での推移。午後に1.30ドル台半ばまで値を伸ばす場面も見られたが、その後売りに押し戻されロンドンでは1.30ドルをやや上回るあたりでの推移となった。NYでは雇用統計の発表を受けて買いが集まり1.30ドル台半ばまで上昇。午後遅くには一段高、一時1.3090ドルに迫る場面も見られた。ユーロ/円は東京では114円台前半から半ばでの推移。ロンドンに入ると114円台後半までレンジを切り上げた。NYでは雇用統計を受けていった売りに押し戻されたものの、中盤にかけては改めて買いが加速、午後からは115円台まで値を伸ばしての推移となった。

ダウ工業平均：13,435.21↑43.85
S&P500：1,466.47↑7.10
NASDAQ：3,101.66↑1.09

NY 株は反発。底堅い景気を示す経済指標が相次いだのを好感し、買いが集まった。雇用統計では非農業部門雇用数がほぼ予想内の増加となり、米供給管理協会（ISM）非製造業指数も改善。財政の崖を巡る不透明感が強かった中でも経済活動が伸びたのを示したとの判断である。午前の取引ではもみ合い相場となり、下げる場面もあった。しかし、午後から小じっかりの展開。最後はダウ平均が昨年10月18日以来の高値引けだ。S&P00は2007年12月31日以降最高水準で終わった。前週比較でも主要株価指標揃って反発。

グアテマラコーヒー協会（Anacafe）幹部はメディアインタビューで、2012/13年度の同国コーヒー輸出見通しを一段と引き下げたことを明らかにした。最新予測は前年比15%減の310万袋。昨年12月に350万袋に下方修正していたが、今回2度目の改定になり、現地でロヤと呼ばれるさび病被害が当初見越していた以上にひどいためという。Anacafeは来週にコーヒー基金再開の可能性についてペレス大統領など政府高官と会談を予定しているとのべた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆3月限終値：1367-1/4↓19-1/4

シカゴ大豆は続落。朝方発表された輸出成約が低調な内容となったのに加え、インフォーマが弱気の生産見通しを出したことを受けて売りが加速、終値ベースで6月28日以来の安値を更新した。3月限は夜間取引ではポジション整理の買い戻しが先行したものの、14ドルの節目まで戻すことなく息切れ。朝方に発表された輸出成約は予想をやや上回ったものの、低調なペースにとどまったことが嫌気される格好となり、通常取引開始後には1360セントを割り込むまで一気に値を下げた。その後は売りも一服、中盤から引けにかけては買い戻しが集まったが、反発は限定的なものにとどまった。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

CBOTコーン3月限終値：680-1/4↓9-0

シカゴコーンは続落。輸出成約が低調内容に終ったことや、インフォーマが弱気の生産見通しを出したことを嫌気、ドル高の進行も弱気に作用し大きく売りが膨らんだ。3月限は夜間取引では前日終値を中心としたレンジ内で上下を繰り返す展開。輸出成約発表後は売り圧力が強まり、680セント台後半まで値を下げた。通常取引開始後は中盤にかけて改めて売り圧力が強まり、680セントまで下げ幅を拡大。その後一旦は買い戻しが集まったものの、最後は再び売りに押し戻され、日中安値を更新する格好で取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：747-1/4↓8-1/4

シカゴ小麦は続落。需給面で特に決め手となるような材料が出た訳ではなかったが、ドル高の進行が重石となる中、コーンや大豆の下落につれて投機的な売りが膨らんだ。3月限は夜間取引では前日の終値近辺でもみ合う展開。通常取引開始後は徐々に売り圧力が強まり、中盤には740セント割れを試すまで一気に値を崩した。売り一巡後は引けにかけて買い戻しが集まったものの、750セント台まで値を回復するには至らなかった。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

12月31日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス2月限終値：3.287↑0.089

NY天然ガスは反発。ここまでの売りの流れもようやく一服、在庫統計が予想をやや上回る大幅取り崩しとなったことも支えとなり、週末を前にしたポジション整理の買い戻しが相場を主導した。2月限は夜間取引から買いが先行、朝方には3.20ドル台半ばまで値を回復した。通常取引開始後もしっかりと推移、在庫統計発表後は30セント近く急伸した直後に売りに押し戻されるなど、しばらく不安定な上下が続いたが、午後からは改めて買いが集まり3.30ドル台回復をうかがう格好で取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.7643↓0.0334
暖房油2月限：3.0177↓0.0074

NY石油製品は下落。前日のFOMC議事録を受けてFRBの追加緩和観測が後退、ドル高が進行する中、週末を前にポジション整理の売りが膨らんだ。相場は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後は原油の上昇につれて買い戻しが集まったものの、プラス圏まで戻すことなく息切れとなった。その後は在庫統計でガソリンや留出油が大幅積み増しとなったのを嫌気、再び軟調な展開となった。

NYMEX原油2月限終値：93.09↑0.17

NY原油は小幅続伸。前日のFOMC議事録を受けたドル高の進行を嫌気し売りが先行したものの、在庫統計で原油が大幅取り崩しとなったことなどが支えとなり最後はプラス圏まで値を回復した。2月限は夜間取引では大きく売りが先行、早朝には91ドル台後半まで値を下げた。その後は売りも一服、通常取引開始後は93ドル台を試すまでしっかりと値を回復。雇用統計で失業率がやや上昇しドル高の流れが止まったことも強気に作用した。在庫統計発表後は一旦買い材料出尽くし感から手仕舞い売りに押し戻されたものの、原油が1,000万バレルを超える取り崩しとなる中では下げ幅も限定的。引けにかけては改めて買いが集まりプラス転換して終了した。

ブラジル北東部が50年ぶりに大規模な干ばつに見舞われており、コーン生産に影響していると報じられた。商品供給公社（CONAB）は家畜を保護するため現地にコーンを輸送しているという。このほか、砂糖きび生産の約3割が縮小するとの報道もあ出ているようだ。ブラジルの農務省広報は、連邦政府はまだ被害や作物生産への影響を算出していないと述べたが、規模の小さい農家には追加支援策を設けて景気へのインパクトを抑える計画があることを示唆した。

COMEX金2月限終値：1,648.9↓25.7

NY金は大幅続落。前日のFOMC 議事録を受けてFRBの追加緩和観測が後退する中、ファンドを中心にポジション整理の売りが加速した。2月限は夜間取引から大きく売りが先行、ドル高の流れが強まる中で早朝には1,620ドル台まで一気に値を崩す展開となった。通常取引後は売られ過ぎ感も手伝ってポジション整理の買い戻しが集まったが、1,650ドルまで値を回復するのが精一杯。昼にかけては再び売りが優勢となるなど、最後まで上値の重い状態が続いた。

ICE-USコーヒー3月限終値：147.35↑0.85

NYコーヒーは反発。週末を前にポジション整理の動きが強まる中、朝方には大きく売りが先行する場面も見られたが、最後はしっかりと買い戻しが集まった。3月限は夜間の時間帯から前日の流れを継いだ売りが優勢、145セント台を中心に上値の重い展開となった。NYに入ると商いの薄い中で改めて売りが加速、142セント台まで一気に値を崩したものの、この水準では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤に145セント台まで値を戻した相場は、その後も買い意欲は衰えず、最後は僅かながらもプラス転換して取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：18.85↓0.25

NY砂糖は続落、需給面で特に大きな材料が出た訳ではなかったが、前日の流れを継いだポジション整理の売りが先行、終値ベースで12月13日以来の安値をつけた。3月限は夜間の取引開始時から売りが先行し早々に19セントの節目を下抜け、18.90セント台で上値の重い展開となった。NYに入ると改めて売り圧力が強まり、18.70セント台まで下げ幅を拡大。その後は買い戻しが優勢となったものの、19セント台を回復するには至らず。引けにかけては再び売りが優勢となった。

米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスが2012年のコーン生産108億100万ブッシェルと見越していると報じられた。米農務省（USDA）が昨年12月の需給報告でみていた推定107億2500万ブッシェル以上である。イールドは123.3ブッシェルとしており、やはりUSDAの122.3ブッシェルより高い。また、インフォーマの大豆生産推定は30億3600万ブッシェルで、イールドが40.1ブッシェル。USDAの前月時点での推定29億7100万ブッシェル、イールド39.3ブッシェルを上回る。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

国際コーヒー機関（ICO）によると、2012年11月の世界コーヒー輸出は前年同月比16.8%増の920万8773袋となった。最大のブラジルは8.0%減少した、コロンビアやインドもダウン。反面、ベトナムが一年前から57.4%増えた。2012/13年度（10-9月）の世界輸出は最初の2ヶ月間で1872万7457袋。前年同期を21.2%上回った。

フィリピン砂糖管理局（（SRA）は2012/13年度の国内砂糖生産が順調に進んでいると報告した。砂糖きびの生産地であるミンダナオ島やビサヤ諸島が台風や暴風雨に見舞われたものの、235万6000トンの従来予測を維持しているともいう。SRAによると、砂糖生産は2012年12月16日時点で87万2978.87トン。前年同期を27.19%上回る。砂糖きびの圧搾率が高いことや10-12月期に天候に恵まれたことで生産も上向いているとの見方を示した。

ブラジルの海運大手ウィリアムズによると、ブラジルの砂糖出荷予定量は現時点で約122万トンとなった。一週間前におよそ132万トンだったのから減少。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

英ロザムステッド研究所の高官は4日の農業会議で、バイオ技術により国内の小麦イールドを現在の1ヘクタール8.6トンから2020年までに20トンに伸ばすことができるとの見方を示した。2倍以上に伸ばせるとの見方を示した。この20年間で小麦のイールド上昇ペースが鈍っていることを指摘。また、2012年には多雨と関連の病害から不作となり、研究所は対策を練っているという。イールド改善で世界の食糧保障や農家の増収につながるとも述べた。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

韓国Nofiが4日に2万トンのインド産大豆ミールを1トン537.80ドルで買い付けたと報じられた。また、5万5000トンの南米産大豆ミールを同468.88ドルで購入合意したとも伝わっている。関係者によると、インド産が4月10日、南米産が6月20日にそれぞれ納入の予定。報じられた。

韓国Nofiが4日に6万9000トンのコーンを1トン308.66ドルで購入合意したと報じられた。関係者によると、6月30日に納入になるという。原産国は米産か南米産になる模様。

韓国Nofiが4日に6万トンの南米産小麦を1トン331ドルで買い付けたと報じられた。関係者によると、4月1日に納入の予定。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・12月失業率 (08:30)
・12月非農業雇用数 (08:30)
・11月製造業受注 (10:00)
・12月ISM非製造業指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)
・EIA石油在庫統計 (11:00)
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：87.22、ユーロ/ドル：1.3046、ユーロ/円：113.79 （NY17:00）

為替はユーロ全面安。米財政の崖問題が回避されたことを好感したリスク志向の高まりも一服、ポジション調整のユーロ売りが大きく膨らんだ。ドル/円は東京市場が休みの中、アジア時間には87円台前半のレンジ内で小動き。ロンドンに入ると徐々に売り圧力が強まり、86.80円まで値を下げた。NYに入ってからも午前中は86円台後半での推移が続いたが、午後からはやや買い戻しが優勢。その後発表されたFOMC 議事録を受けてFRBの追加緩和観測が後退すると改めて買いが加速、87円台前半まで一気に値を回復した。

ユーロ/ドルはアジア時間から断続的に売りが出て1.31ドル台前半まで下落。ロンドなさには買い戻される場面も見られたが、その後再び大きく売りに押し戻される格好となり、1.30ドル台後半まで値を崩した。NYに入ってからは1.31ドルを挟んだレンジ内でのもみ合いが続いたが、FOMC議事録発表後は改めて売りが加速、1.30ドル台半ばまで下げ幅を拡大した。ユーロ/円はアジア時間には114円台後半でのもみ合い。ロンドンに入ると徐々に売り圧力が強まり、NY朝には113円台後半まで値を下げた。その後は売りも一服、114円をやや割り込んだあたりを中心としたレンジ内で、上下を繰り返す展開が続いた。

CBOT大豆3月限終値：1386-1/2↓5-3/4

シカゴ大豆は続落。輸出の低迷などを背景にしたこれまでの下落の流れを継いだテクニカルな売りが先行、日中を通じて上値の重い展開となった。3月限は夜間取引から売りが先行、中国の成約キャンセルのニュースなどが嫌気され、朝方には1370セント台前半まで値を下げる展開となった。通常取引開始後はポジション整理の買い戻しが集まり下げ幅を縮小したものの、プラス圏を回復することなく息切れ。昼過ぎには再び日中安値近辺まで売りに押し戻された。引けにかけては改めて買い戻しが集まったが、やはりプラス転換するには至らなかった。

10年債利回り：1.912↑0.069

債券は続落。米連邦公開市場委員会（FOMC）議事録で量的緩和政策の行方に不透明感が強まり、売り圧力が進んだ。議事録に一部メンバーが年内の資産購入停止の可能性を示したとあったため。朝方からADPの民間雇用データが予想以上に強かったのを嫌気した売りもあり、相場は弱含んだ。10年債利回りはまず午前の取引から1.8%台後半に上昇。FOMC議事録の発表後には1.9%に上がり、1.91%と5月10日以来の高水準となった。

CBOTコーン3月限終値：689-1/4↓1-1/2

シカゴコーンは小幅続落。輸出の低調さを嫌気した売りの流れが継続、日中を通じて上値の重い展開となったが、押し目では売られ過ぎ感から買い意欲も強く、下げ幅は限定的なものにとどまった。3月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが先行、680セント台半ばまで値を崩した。通常取引開始後はポジション整理の買い戻しが集まりプラス圏まで値を回復したものの、明日の輸出成約で低調な内容が予想されていることなども重石となり、一気に流れを強気に変えるには至らず。中盤にかけて方向感なく上下に振れる展開が続いたが、最後は売りが優勢で取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：755-1/2↑0-1/4

シカゴ小麦は前日からほぼ変わらず。前日の急落で売られ過ぎ感が高まったこともあってポジション整理の買い戻しが先行したものの、弱気の輸出見通しを背景としたコーンや大豆の下落が引き続き大きな重石となり、反発は限定的なものにとどまった。3月限は夜間取引から売り買いが交錯、前日終値を中心としたレンジ内で上下する展開。通常取引開始後は買いが集まったものの、760セントまで値を伸ばしたところで早々に息切れとなった。中盤には再び売りに押し戻されるなど、その後も不安定な上下が続いたが、最後はかろうじてプラス圏で取引を終了した。

ダウ工業平均：13,391.36↓21.19
S&P500：1,459.37↓3.05
NASDAQ：3,100.57↓11.69

NY 株は反落。米連邦公開市場委員会(FOMC)議事録が年内の資産購入停止の可能性を意識させ、売りの展開になった。2日連続で大きく上げた後で朝方から利食い売りも出ている。相場は3日ぶりに下げた。ただ、買いも断続的に入っており、このため、相場は下げて始まったが、日中には上昇に転じる場面もあった。午後にFOMC議事録の発表に続いて弱含んでも、下げは限定的である。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所は3日に発表したクロップレポートで、ブエノスアイレス州とコルドバ州の2012/13年度コーン作付が大きく進んだと報告した。晴天が背景にあることを指摘。作付に適した期間はあと10日ほどだが、降雨で遅れていた地域でも目先に好天気が見込まれ期間内に終了できるとの見方を示す。取引所によると、作付はこれまでのところ82%終了し、前年同期を1.5ポイント下回る。

大豆作付は85%終わったという。作柄も一部を除いて良好とコメント。取引所はこのほか、2012/13年度の小麦で79%終了済みとしており、これは前年同期から14ポイントダウンだ。

NYMEX天然ガス2月限終値：3.198↓0.035

NY天然ガスは続落。足元で厳しい寒さが続いているにも関わらず、今月半ばにかけて中西部から北東部の広い範囲で気温が上昇するとの予報を手掛かりに改めて売りが膨らんだ。2月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが先行、3.20ドルを挟んだレンジ内で上下を繰り返す展開となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、3.10ドル台後半まで下げ幅を拡大。中盤にかけては明日の在庫統計で平年を上回る大幅取り崩しが見られるとの見方を支えに買い戻しが集まったものの、プラス転換することなく取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.7977↑0.0026
暖房油2月限：3.0251↓0.0212

NY石油製品はガソリンが小幅続伸となる一方、暖房油は反落。日中を通じて原油の値動きを追随、投機的な売り買いに振り回され方向感に欠ける展開となった。夜間取引では手仕舞い売りが先行、通常取引後は原油の上昇につれて買い戻しが集まったものの、流れを一気に変えるだけの勢いは見られず。午後からは再び売り圧力が強まり、上値の重い展開が続いた。

NYMEX原油2月限終値：92.92↓0.20

NY原油は反落。財政の崖問題回避を好感した買いの流れも一服、ファンドを中心にポジション整理の売りが優勢の展開となった。2月限は夜間取引から売りが先行、早朝には92ドル台半ばまで値を下げた。この水準では買い意欲も強く、その後は徐々に値を戻す展開、中盤には僅かながらもプラス圏を回復するまでに至った。引けにかけてはFOMC議事録の発表を受けて追加緩和観測が後退したのを嫌気、92ドル台後半まで売りに押し戻されて取引を終了した。

天然ガス在庫統計市場予想
4日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

COMEX金2月限終値：1,674.6↓14.2

NY金は反落。財政の崖問題回避を好感した買いの流れも一服、ファンドを中心にポジション整理の売りに押し戻される展開となった。2月限は夜間取引から売りが先行、早朝には1,680ドルを割り込むまでに値を下げた。通常取引開始後は一旦買い戻しが集まったものの、早々に息切れ。中盤以降は再び軟調な相場展開となり、最後は日中安値を更新する格好で取引を終了した。その後はFOMC議事録で債券買い取りプログラムを2013年内に停止するのが妥当との声が上がったことが明らかとなったのを嫌気、電子取引で1,660ドル台前半まで下げ幅を拡大している。

米連邦準備理事会（FRB）は3日に発表した昨年12月11-12日の米連邦公開市場委員会（FOMC）議事録で、一部のメンバーが当局のバランスシート拡大に懸念を示し始めていたことを明らかにした。12月の会合では住宅ローン担保証券（MBS）の買い入れやエージェンシー債などへの再投資を継続するのに加え、月450億ドルのペースで長期国債購入を決定。メンバーの大勢がそれまで行ってきた資産購入が経済成長を支援したと評価しながら、さらなる継続の効果が不透明とみなし、またバランスシートが膨らむことでコストが増えるかもしれないとの見方だったという。

このため、具体的な資産購入プログラムの期間を挙げるのを見送るメンバーがあった一方で、数人のメンバーは雇用や景気全般の見通しを考慮して2013年末まで続けられるとの判断を示した模様。また、複数のメンバーからはバランスシートの規模拡大の問題を指摘した上で、2013年末より前にペースを鈍らせるか停止するのが適切との提案もあったようだ。一方メンバーの一人は、追加購入の必要がないと見方を示した。

ICE-USコーヒー3月限終値：146.50↓2.90

NYコーヒーは反落、需給面では相変わらず手掛かりとなる材料に欠ける中、前日の急伸の反動もあって投機的な売りが大きく膨らんだ。3月限は夜間の時間帯は前日の流れを継いだ買いが先行、朝方には150セント台前半まで値を伸ばす展開となった。しかし買い一巡後は一転して売り一色の展開、あっさりと150セントを割り込んだ。中盤以降も売りの勢いは衰えず、最後は140セント台半ばまで下げ幅を拡大して取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：19.10↓0.59

NY砂糖は大幅反落。財政の崖問題回避を背景にした株や原油の上昇が一服する中、ファンドを中心にポジション整理の売りが大きく膨らんだ。3月限は夜間の時間帯から売りが優勢、早朝には19セント台半ばまで値を下げた。NYに入ると商いの薄い中でまとまった売りが出たことから19.10セントを割り込むまで急落。その後は19.20セント台まで値を戻しての推移が続いたが、昼にかけては改めて売りが加速、一時19セントの節目を割り込むまで下げ幅を拡大した。

コスタリカコーヒー協会は、2012/13年度の国内コーヒー生産が165万袋になるとの見通しを示した。従来予測の171万袋から60万袋の下方修正。前年から6%減少になる。協会幹部は米通信社ダウ・ジョーンズに対し、現地でロヤと呼ばれるさび病の被害が当初予想していた以上と述べた。2013/14年度の生産についてまだ予測は出していないという。

USDA輸出成約高市場予想
4日 NY8:30発表、単位1,000トン、ダウジョーンズ社集計

タンカー情報サービスのオイルムーブメントのデータによると、1月19日までの4週間におけるOPECの石油輸出量は日量平均で2,402万バレルと、4週前から25万バレル減少する。減少の多くは中東の加盟国によるものという。

ブラジル・パラナグア港からの2013年の大豆とコーン出荷が前年から2けた増となる見通しが報じられた。同港幹部が米ブルームバーグとのインタビューで示したのが最大14%増加の予想。2012年の8%から伸びペースが速まる見方でもある。の見通しを示した。大豆とコーンともに豊作が見込まれていることを理由にしている。パラナグア港は穀物・油種の出荷規模で国内最大。

米財務省は3日、8日に控えている3年債入札の予定額が320億ドルになると発表した。2010年10月から同額である。来週はまた昨年11月に発行した10年債と30年債の銘柄統合入札（リオープン）を行う予定で、9日の10年債リオープンで210億ドル、10日の30年債リオープンは130億ドルとした。いずれも2010年10月以降据え置いている。来週は総額660億ドルの供給になる。

米小売チェーン各社が発表した2012年12月の販売結果はまだら模様だった。年末商戦の終盤には支出ペースも速まり、また更なる値引きなどインセンティブも寄与。しかし、財政の崖を巡る不透明感による影響、あるいは12月初めは平年以上の気温で冬物衣料の需要に響いたことなどからさえない報告もあった。調査機関トムソン・ロイターによると、12月の小売既存店売上高は前年同月比2.3%増加。一方、国際ショッピングセンター協会（ICSC）がまとめた12月のドラッグストアを除いた売上高は前年同月から4.5%増加した。

消費者の関心も高まっていた財政の崖は、議会の法案可決により結果的に辛うじて回避できた。しかし、給与税減税は失効し、目先の消費活動へのインパクトが注目される。また、3月には歳出削減を巡って与野党が協議する予定であり、対象や規模によってはやはり消費を打撃しかねない。このため、新年の消費見通しに警戒する向きもあるようだ。

イスタンブール金取引所が明らかにしたデータによると、トルコの12月金輸入は3,582.811kgと前月の4,223.099kgから15.16%減少した。前年同月は2,311.621kgの輸入があった。年初来では12万780.402kgと前年同期を54.99%上回っている。トルコはインド、米国に次ぐ世界 3位の金輸入国とされる。

米農務省（USDA）は3日、民間業者から中国向けで予定していた2012/13年度産大豆輸出31万5000トンのが解約されたとの報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の販売に関して翌日までの報告を義務付けている。

オーストラリア気象庁は、目先2001年以降最も広い範囲にわたって熱波に見舞われるとの見通しを出している。ウエストオーストラリア州の東部から始まり、来週にはビクトリア州やサウスウェールズ州に広がるとみられる。オーストラリアの80%で気温が40度を超えるという。ただ、冬作物生産への影響は回避する可能性が強いと伝わっている。地元穀物会社グレインコープは12月終わりに、ビクトリア州やニューサウスウェールズ州で小麦や大麦、カノーラなど冬作物の収穫がほぼ完了と報告済み。また、大手商社ビテラによると、サウスオーストラリア州でもほとんどが終了しているという。

ウクライナ農務省によると、同国の2012/13年度（7-6月）穀物輸出は12月まであわせて1450万トンとなった。同期間の小麦輸出が590万トン、コーンは630万トン。12月だけで穀物輸出は240万トン、このうちコーンが200万トンだったという。

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・12月米企業解雇予定数 (07:30)
・12月ADP全米雇用レポート (08:15)
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・12月11-12日FOMC議事録 (14:00)
・12月国内自動車販売

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30)

10年債利回り：1.838↑0.074

債券は続落。フィスカルクリフ（財政の崖）を回避したことで夜間取引から売りが膨らみ、通常取引でも流れを引き継いだ。前日に上下両院が年収45万ドル以下の世帯に向けた減税延長などの法案を可決し、財政絡みの景気減速懸念もひとまず後退したためである。相場は終日弱気の展開となった。10年債利回りは早朝から1.8%台に上昇。朝方に1.86%まで上がり、昨年10月25日以来の高水準を記録した。その後はややペースの鈍い上昇だが、それでも1.8%台半ばから前半で推移した。

ドル/円：87.34、ユーロ/ドル：1.3183、ユーロ/円：115.12 （NY17:00）

為替は円が続落。米財政の崖問題がひとまず回避され、株高の進行につれて市場全体にリスク志向が強まる中、リスク回避に手段としての円に売りが膨らんだ。ドル/円は東京市場が休みの中、アジア時間から大きく買いが先行、87円台前半まで値を伸ばした。ロンドンではやや売りに押し戻される格好となったものの、87円台はしっかりと維持。NYに入っても87円をやや上回ったあたりを中心に底堅い値動きが続いた。午後遅くには株高の進行につれて買いが集まり、87.20円台まで値を伸ばした。

ユーロ/ドルはアジア時間の朝方から買いが先行、早々に1.33ドル台に迫るまで値を伸ばした。しかしそれ以上積極的な動きは見られず、その後は1.32ドル台後半のレンジ内で推移、ロンドンでは1.32ドル台半ばまで値を下げた。NYに入ると米株が上昇する中でドルを買い戻す動きが強まり、昼には1.31ドル台半ばまで反落。遅くには1.31ドル台後半まで値を戻した。ユーロ/円はアジア時間の朝方から買いが加速、116円に迫るまで一気に値を伸ばした。その後は買いも一服となり、ロンドンでは115円台半ばから前半まで値を下げての推移。NYに入ると改めて売りが加速、昼には114円台半ばまで更に値を下げた。午後遅くには再び買いが集まったが、反発は限定的なものにとどまった。

ダウ工業平均：13,412.55↑308.41
S&P500：1,462.42↑36.23
NASDAQ：3,112.26↑92.75

NY 株は大幅続伸。フィスカルクリフ（財政の崖）の回避に漕ぎ着けたことを好感し、買いが集まった。年末から財政協議に一喜一憂する展開だったが、前日に上下両院で年収45万ドル以下の世帯に向けた減税延長など可決となったのが背景にある。

寄り付きからピッチの早い相場上昇である。日中は伸び悩む場面もあったが、それでもダウ平均が200ドルを超える値上がりを維持するなどで相場は本日のレンジ上限で推移を続けた。しかも、取引終了近くでは改めて買いが進み、レンジも切り上げ。この結果、ダウ平均の上昇幅は300ドル以上となり、2011年12月以来の大きな値上がりを記録した。終値は昨年10月18日以来の高水準。S&P500は昨年9月14日以来、NASADQ指数が同10月8日以来の高値でそれぞれ終了した。

CBOT大豆3月限終値：1392-1/4↓17-1/4

シカゴ大豆は大幅続落。輸出の低調さなどが改め材料視される中で投機的な売りが加速、終値ベースで11月19日以来の安値を更新した。3月限は新年で夜間取引は休み、通常取引は株や原油の上昇につれて小高く寄り付いたもの、直後から売り一色の展開、中盤にはあっさりと14ドルの節目を割り込んだ。その後もペースこそやや鈍ったものの売りの流れが継続、午後には一時1390セントを割り込むまで下げ幅を広げる場面も見られた。

CBOTコーン3月限終値：690-3/4↓7-1/2

シカゴコーンは反落。原油や株が大きく値を伸ばす中にも関わらず、これまでの流れを継いだ売りが加速、期近終値ベースで6月末以来の安値を更新した。3月限は新年で夜間取引は休み、通常取引は寄り付きこそ買いが先行したものの、直後から大きく売りに押し戻され7ドルの節目を下抜け。そのまま680セント台後半まで一気に下げ幅を拡大した。中盤以降は売りも一服となったものの、押し目で積極的に買いを仕掛ける向きもない。結局最後まで日中安値近辺で上値の重い展開が続いた。

CBOT小麦3月限終値：755-1/4↓22-3/4

シカゴ小麦は大幅続落。需給面では特に大きな材料が出た訳ではなかったが、ファンドを中心にこれまでの流れを継いだ売りが改めて膨らむ格好となり、期近終値ベースで7月2日以来の安値を更新した。3月限は新年で夜間取引は休み、通常取引では財政の崖問題が回避されたことを好感した商品全体の上昇につれて小高く寄り付いたものの、直後から売り一色の展開、直近の安値をあっさりと下抜け750セント台前半まで一気に値を崩した。その後は売りも一服、昼には買い戻しが集まる場面も見られたものの、760セントまで戻すのが精一杯、引けにかけては再び売りが優勢となった。

NYMEX天然ガス2月限終値：3.233↓0.118

NY天然ガスは大幅続落。NYでこの冬一番の冷え込みとなるなど、足元の厳しい寒さが続いているにもかかわらず、来週以降平年以上に気温が上昇するとの弱気の予報を手掛かりに投機意的な売りが膨らんだ。2月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりを中心に、上値の重い展開が続いた。通常取引開始の直前にややまとまった売りが出てこれまでの安値を更新すると、売りストップを巻き込みながら一気に下げ幅を拡大、中盤には3.20ドルの節目を割り込むまでに値を下げた。その後は売りも一服、引けにかけては買い戻しが集まったものの、3.20ドル台前半まで値を戻すのが精一杯だった。

RBOBガソリン2月限：2.7951↑0.0334
暖房油2月限：3.0463↑0.0145

NY石油製品は続伸、米財政の崖問題が回避されたことを好感、原油や株の上昇につれて投機的な買いが集まった。相場は夜間取引から強気一色の展開、朝方には直近の高値を更新するまでに値を伸ばした。通常取引開始後は買いも一服、手仕舞い売りに押し戻される格好となったものの、押し目では買い意欲も強く下げ幅は限定的。プラス圏を維持したまましっかりと展開が続いた。

NYMEX原油2月限終値：93.12↑1.30

NY原油は大幅続伸。米財政の崖問題がひとまず回避されたことを好感、株高の進行と共に投機的的な買いが加速した。2月限は夜間取引から大きく買いが先行、92ドル台後半までレンジを切り上げての推移となった。早朝からは改めて騰勢を強め、通常取引開始時には93ドル台後半まで一気に上げ幅を拡大。その後は買いも一服、93ドルを割り込むまで売りに押し戻されたものの、押し目では買い意欲も強くそれ以上大きく値を下げることもない。中盤以降は92ドル台後半から93ドルにかけての値動きが続いた。

COMEX金2月限終値：1,688.8↑13.0

NY金は続伸。米財政の崖問題がひとまず回避され、市場全体にリスク志向が強まる中、株高の進行と共に投機的な買いが集まった。2月限は夜間取引から買いが先行し早々に1,680ドル台を回復、通常取引開始後には1,690ドル前半まで値を伸ばした。その後は一旦値を下げたものの、中盤には改めて買いが加速、1,695ドルまで上げ幅を拡大した。その後は買いも一服、ジリジリと売りに押し戻される格好となり、1,680ドル台後半で取引を終了した。

ECBが2日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は12月28日現在4,791億1,600万ユーロと前週から100万ユーロ増加した。増加はユーロシステム内の中銀1行が保有金を買い付けたことによるもの。

ICE-USコーヒー3月限終値：149.40↑5.40

NYコーヒーは大幅反発。米財政の崖問題がひとまず回避され、投資家のリスク志向が改めて強まる中で投機的な買い戻しが加速、終値ベースで12月11日以来の高値をつけた。3月限は新年の休み明けでNY朝7：30から取引を開始、直後から買い一色の展開となり、商いの薄い中で一時150セントの節目をつけるまで値を伸ばした。その後は買いも一服、中盤にかけてはやや売りに押し戻されたものの、押し目では買い意欲も強く下げ幅は限定的、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：19.69↑0.14

NY砂糖は続伸。米財政の崖問題がひとまず回避され、株高の進行と共に市場全体にリスク志向が強まる中で投機的な買いが加速、終値ベースで12月3日以来の高値を回復した。3月限は新年の休み明けでNY朝7：30から取引を開始、早々に19セント台後半まで値を伸ばす展開となった。中盤にかけては買いも一服となったものの、大きく売りに押し戻されることもない。最後はやや売りが膨らんだものの、高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、2012年12月のコーヒー輸出は前年同月比0.2%減の262万2400袋となった。前月からは4.7%増加である。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、2012年12月の大豆輸出は13万5000トンとなった。前年同月から90.8%落ち込み、前月も47.9%下回る。大豆ミールの輸出は82万3600トン。前年比15.9%、前月からは15.1%それぞれ減少だ。大豆油は4万200トンで、前年同月比より74.1%少ない。前月からは34.0%ダウン。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、2012年12月の砂糖輸出は245万3900トンとなった。前年同月比63.7%増加。しかし、前月との比較では14.3%減少である。粗糖が205万7300トンで、前年より40.7%多い。前月比は10.4%ダウンだった。精製糖は前年同月比を6.9%上回る39万6600トンだった。やはり前月からは30.1%減少だ。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、2012年12月のエタノール輸出は4億6210万リットルだった。前年同月の2.3倍になり、前月からは44.3%の増加である。

ウクライナ穀物協会の幹部が記者会見で、2012/13年度の同国穀物輸出が2200万トンになる見通しを示したと報じられた。これまでに1300万トン以上を出荷済みと述べたもよう。このほか、1月は200万トン輸出の可能性を示したとも伝わっている。

インド製糖所協会によると、10月に始まった2012/13年度の国内砂糖生産は最初の3ヶ月間で796万トンとなった。前年同期から2.6%増加。稼動している製糖所は2011年12月末時点で508件だったのから496件にダウンだが、砂糖きびの圧搾が一年前を1.3%上回る8340万トンだった。マハラシュトラ州における砂糖生産は約4%増加。カルナタカ州が17%アップである。しかし、ウッタルプラデシュ州ではおよそ11%の減少という。

ウクライナの調査会社UkrAgroConsultは、12月終わり時点で冬穀物の62%を作柄良好と評価した。3割近くが満足できる状態という。作付したうちのの96%が発芽していると報告。面積にして778万ヘクタールになる。

米議会が中間所得層向け減税継続など財政の崖の回避に向けた法案を1日に可決したことに伴い、バイオディーゼル燃料に関連する税額控除が2013年末まで延長となった。バイオマスからの燃料生産に関しては、1ガロン1ドルが控除となるほか、セルロースベースのバイオ燃料でも同1.01ドルの控除などがある。現在米産大豆油の約4分の1がバイオディーゼル生産にあてられており、2012/13年度の燃料向け大豆油の消費は、49億ポンドと推定されている。

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

米小売調査レッドブック・リサーチが2日に発表したレポートによると、2012年12月の国内チェーンストア売上高は前月から0.1増えた。前年同期との比較では2.5%増加。

インドネシアコーヒー輸出業者協会のランプン州支部によると、12月のランプン州とブンクル州、南スマトラ州のコーヒー輸出が合わせて1万9071袋となった。前月から36.1%減少し、3ヶ月ぶりの低水準。協会幹部は、価格上昇を待って業者が在庫放出を見送っていると指摘した。このため、ランプン州にはおよそ5万トンの在庫が推定されるという。ただ、前年同月の8698袋は大きく上回る。ランプン、ブンクル、南スマトラの3州あわせてインドネシアのコーヒー輸出の約75%を占めると伝わっている。

インド国営商社が向こう5-6ヶ月間での250万トンの小麦輸出を計画していると報じられた。輸出は政府が先月に承認した追加枠。関係者は米通信社ダウ・ジョーンズに対し、価格次第視でつき50万トン以上を出荷する可能性を示した。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した2012年12月29日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週から0.6%上昇した。3週連続アップ。前年同期との比較だと2.7%上がった。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・11月建設支出 (10:00)
・12月ISM製造業指数 (10:00)