ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ドル/円：103.20、ユーロ/ドル：1.3703、ユーロ/円：141.51 （NY17:00）

為替は円高ユーロ安が進行。米国の3月雇用統計で、非農業雇用数の伸びが市場予想を下回るなど、全体的にやや弱気の内容となったことを受けてそれまでの流れが一転。ポジション整理の動きが加速する中で円を買ってユーロを売る動きが強まった。株安が進行し投資家のリスク回避志向が強まったことも、安全資産としての円の需要を高める格好となった。ドル/円は東京からロンドンにかけては103円台後半の狭いレンジ内で、様子見気分の強い展開。雇用統計発表後は一時104円を上抜ける場面も見られたが、その後は売り一色の展開となり、午後には103円台前半まで一気に値を崩した。

ユーロ/ドルは東京から前日の流れを継いだ上値の重い展開、ロンドンでは1.37ドル割れを試す値動きとなった。NYでは雇用統計の発表を受けて上下に激しく振れたものの、結局はどちらの方向にも相場は動かず。相場が落ち着いてからは再び1.37ドル近辺でもみ合う格好となった。ユーロ/円は東京から売りが優勢、午後には142円台前半まで値を下げての推移となった。ロンドンでは142円台半ばまで値を戻したものの、雇用統計を受けて改めて売りが加速、141円台半ばまで一気に下げ幅を拡大した。

債券は大幅続伸。朝方発表された雇用統計で非農業雇用数の伸びが市場の事前予想にやや届かず、失業率も改善予想に反して前月から横ばいになったことを受け、ポジション整理の買い戻しが加速した。相場は夜間取引ではやや売りが先行したものの、雇用統計発表後は買い一色の展開。株価の下落が進み投資家の間にリスク回避志向が強まったことも強気に作用、5日ぶりの水準まで一気に値を伸ばした。昼からは買いも一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。10年債の利回りは2.72%まで大きく低下した。

ダウ工業平均：16,412.71↓159.84
S&P500：1,865.09↓23.68
NASDAQ：4,127.73↓110.01

NY株式は反落。朝方発表された雇用統計で、非農業雇用数の伸びが市場の期待ほどに大きくならなかったのを嫌気、当面の買い材料が出尽くしたとの見方も強まる中で利益確定の売りが相場を主導した。相場は取引開始後しばらくは買いが先行、ダウ平均やS&P500はザラ場ベースで史上最高値を更新する格好となったものの、その水準では積極的に買いを仕掛ける向きもなく、早々に伸び悩み。その後は一転して売り一色の展開、途中反発らしい反発も見られないまま一直緯線に値を下げる展開となった。フェイスブックやグーグルなど、割高感の強いハイテク銘柄は特に売り圧力が強くなった。セクター別では、ハイテクのほかヘルスケアや消費者サービス、金融株も下落。一方公益株は底堅く推移した。

中国のミニブログを運営する微博（ウェイボー）は4日に米証券取引委員会（SEC）への届け出で、米市場での新規株式公開（IPO）の公募価格を17-19ドルに設定したことを伝えた。中国版ツイッターで知られる微博は、NASDAQ市場にWBのチッカーシンボルで上場を計画している。SECへの届け出によると、昨年12月時点での月間アクティブユーザーは1億2900万人だった。

米食品デリバリーサービスを手掛けるグラブハブ（（GRUB）は4日にニューヨーク証券取引所で新規株式公開（IPO）を行い、上場初日の終値が34.00ドルと公募価格の26ドルを大きく上回った。グラブハブ株は40ドルで寄り付き、その後もペースこそ鈍りながら公募価格より高く推移を続けた。

CBOT大豆5月限終値：1473-3/4↓1-1/2

シカゴ大豆は期近が小幅反落となったものの、期先限月は続伸。週末を前にしたポジション整理の売りが相場を主導する一方、USDA需給報告の発表を前にした足元の需給逼迫懸念が大きな下支えとなった。5月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ買いが先行したものの、早々に息切れ。通常取引開始後は早々にマイナス転落、中盤には1460セント台半ばまで値を下げた。押し目では買い意欲も強く、引けにかけては下げ幅を縮小したが、プラス圏を回復するには至らなかった。

ロシア農務省は4日、国内の2014年春穀物作付が同日時点で120万ヘクタールになったと発表した。前年同期を69万83000ヘクタール上回り、天気に恵まれて作業が進んでいるという。21014年の春の作付は前年比1.7%増の3180万ヘクタールと予想されている。

CBOTコーン5月限終値：501-3/4↑1-3/4

シカゴコーンは小幅続伸。週末を前にポジション整理の売りが先行する展開となったものの、最後は生産地で低温多雨が続くとの予報を受けて作付の遅れに対する懸念が高まる中で買いが集まった。5月限は夜間取引では売りが先行、通常取引開始後には490セント台前半まで値を下げる展開となった。その後は売りも一服、しばらく490セント台半ばでもみ合いが続いた後、引けにかけては買いが加速、プラス圏まで一気に値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦5月限終値：669-3/4↓6-1/4

シカゴ小麦は反落。米国の生産地で引き続き降雨予報が出ていることを受け、冬小麦の作柄が改善するとの期待からポジション整理の売りが先行した。5月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後も売りの勢いは衰えず、中盤には660セントを割り込むまで値を下げた。その後は売りも一服となり、660セント台半ばまで値を回復。引け間際には改めて買い意欲が強まったが、最後までプラス圏を回復するには至らなかった。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

4月1日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス5月限終値：4.439↓0.031

NY天然ガスは反落。強気の在庫統計を受けた前日の買いの流れも一服、週末を前にポジション整理の売りが相場を主導した。5月限は夜間取引から売りが先行、4.40ドル割れをうかがうまで値を下げる場面も見られた。しかし押し目では買い意欲も強く、通常取引開始後は一時プラス転換するまでに値を回復。中盤にかけては4.40ドル台半ばの水準で方向感なくももみ合う展開が続いた。引けにかけては改めて売りが優勢となり、4.40ドル台前半まで下げて取引を終了した。

RBOBガソリン5月限：2.9313↑0.0195
暖房油5月限：2.9079↑0.017

NY石油製品はガソリンを中心に続伸。相場は夜間取引から原油の上昇につれて買いが先行、朝方発表された雇用統計で順調な雇用の回復が確認されたことも下支えとなり、通常取引開始後は改めて騰勢を強める展開となった。午後からは株安の進行を嫌気した売り圧力が強まったものの、ガソリンは高値圏を維持。暖房油もかろうじてプラス圏で取引を終了した。

NYMEX原油5月限終値：101.14↑0.85

NY原油は続伸。米景気回復による需要の増加観測が引き続き大きな下支えとなる中、しっかりと買いが先行する展開となった。国内の情勢不安が続くリビアの供給に対する不安が改めて高まったことも強気に作用した。5月限は夜間取引から買いが先行、早朝には101ドルまで値を回復しての推移となった。通常取引開始後は改めて買いが加速、雇用統計で非農業雇用数の順調な増加が確認されたことが好感される中、中盤には101ドル台半ばまで上げ幅を拡大した。その後は株安の進行なども嫌気される格好となり、ポジション整理の売りが優勢となったものの、最後まで101ドル台は維持したまま取引を終了した。

米後発薬メーカーのマイラン（MYL）がスウェーデンの製薬会社メダの倍旧を検討していると報じられた。買収額など詳細は不明だが、4日付のウォール・ストリート・ジャーナルによると、マイランは買収についてアドバイザーと協議中である。また、英フィナンシャル・タイムズは3日に、マイランがメダの時価総額にかなりのプレミアを上乗せする意向にあると報じていた。

COMEX金6月限終値：1,303.5↑18.9

NY金は大幅反発。雇用統計の発表を受けて当面の材料出尽くし感が強まる中、週末を前にポジション整理の買い戻しが加速、終値ベースでは3月26日以来で1,300ドル台を回復した。6月限は夜間取引から買いが先行、早朝には1,290ドル台前半まで値を戻しての推移となった。雇用統計発表後には大きく上下に振れる格好となったものの、買いの流れは止まらず、1,300ドルの節目まで回復。中盤にまとまった買いが入ると、1,307ドルまで上げ幅を拡大した。その後しばらくは高値圏を維持、最後は売りに押し戻されたものの、1,300ドル台を維持して取引を終了した。

ICE-USコーヒー5月限終値：185.00↑10.40

NYコーヒーは大幅反発。ベトナムの供給不安などからロンドンのロブスタコーヒーが急伸したのを好感、週末を前にポジション整理の買い戻しが加速し終値ベースで3月19日以来の高値を更新した。5月限は夜間の時間帯から買いが先行、NYに入ってからは170セント台後半まで値を伸ばしての推移となった。中盤にまとまった買いが入ると、180セントの節目をあっさりと上抜け。その後も買いの勢いは衰えず、最後は180セント台半ばまで上げ幅を拡大して取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：17.35↑0.17

NY砂糖は続伸。需給面で特に新たな材料が出た訳ではなかったが、週末を前にポジション整理の買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。5月限は夜間の時間帯は前日終値近辺でもみ合う展開。早朝からは売りが優勢となり、17セントの節目割れをうかがうまで値を下げる場面も見られた。NYに入ってからは一旦プラス圏まで値を回復したものの、中盤には再び売りが膨らむなど、不安定な展開が続いたが、引けにかけては改めて買いが加速。最後は一時17.30セント台後半まで上げ幅を拡大した。

インドのコーヒー輸出協会幹部はブルームバーグに対し、2014年のコーヒー輸出が前年の31万2756トンから最大10%落ち込む見通しを示した。国際価格の上昇を背景にした輸入意欲の後退や季節外れの降雨によって6年ぶりの減産とみられるためという。国内のコーヒー生産は2012/13年度（10-9月）に過去最高と記録した31万8200トンから30万ほど減少を見越す。また、年初から乾燥気味で、次年度の生産への影響が懸念されることも示した。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米調査会社ソイビーン・アンド・コーン・アドバイザーによると、ブラジルのマットグロッソ州で砂糖きびのオフシーズン中に、コーンからのエタノール生産が進められたという。砂糖きびの収穫は通常12月に終わり、3月に再開するまでエタノール工場はメンテナンスなどで稼動停止となるが、コーンの供給が大量にあることに着目し、州内の2つの工場でコーンエタノール生産に対応するための改修が行なわれた模様。2013/14年度には約8万トンのコーンおよびソルガムを使って、35000万リットルのエタノールが生産された。また、ほかにも砂糖きびとコーンをベースにしたエタノールに対応に改修する計画があると伝わっている。

中国農務省（農業部）は4日、スイスのシンジェンタ社による遺伝子組み換え（GM）コーンMIR162の承認申請についてのメディアからの問い合わせに対し、監視機関が引き続き安全性を査定していることを明らかにした。シンジェンタ社が提出した追加情報を査定中という。一方、関係者はロイターに対し、国内の供給が潤沢なことを指摘し、政府が認可するとしても今年後半になるとの見方を示した。政府パネルの次回会合は6月と伝わっている。

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

フィリピンの複数の飼料メーカーが合同で最大13万4500トンの小麦買い付けを計画しいていると報じられた。関係者によると、5月から9月の間の3回に分けての出荷を求めている。またオーストラリア産かインド産の場合と、黒海周辺地域もしくは欧州連合からで出荷時期の指定もまちまちという。

インドネシアコーヒー輸出協会は4日、同国の2014年のコーヒー輸出が55万-57万5000トンになるとの見通しを示した。前年の53万トンから増加、国際価格の上昇が販売を促進するという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月失業率 (08:30)
・3月非農業雇用数 (08:30)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：103.91、ユーロ/ドル：1.3718、ユーロ/円：142.55 （NY17:00）

為替はユーロ安が進行。ECB理事会後の会見で、ドラギ総裁が量的緩和策やマイナス金利が議論されたことを明らかにしたことなどを受け、目先追加緩和に踏み切る可能性が高いとの見方からユーロに売りが膨らんだ。ドル/円は東京朝に104円台まで値を伸ばす場面も見られたものの、早々に息切れ。その後はロンドンにかけて103円台後半のレンジ内での小動きとなった。NYに入ると改めて買いが集まり104.10円まで上昇したが、やはりこの水準では売りが台頭、103.80円まで一気に値を下げた。中盤には値動きも一服、103.90円近辺でのもみ合いが続いた。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台半ばから後半にかけてのレンジ内でのもみ合い。ロンドンに入ってからもECB理事会を前に様子見気分の強い展開が続いた。ECB理事会では予想通り金融政策が維持されたが、その後の会見におけるドラギ総裁のハト派発言を受けて売りが加速、NY中盤には1.37ドル割れを試すまでに値を下げた。午後には売りも一服、1.37ドル台前半での小動きが続いた。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて、143円をやや上回ったあたりを中心とした小動き。NYではECB理事会後のドラギ発言を受けて売りが加速、142円台前半まで一気に値を崩した。その後は142円台半ばまで値を回復、午後からは動意も薄くなった。

債券は前日からほぼ変わらず。雇用統計の発表を翌日に控えて様子見気分の強まる中、比較的せまいレンジ内で売り買いが交錯、方向感に欠ける相場展開となった。相場は中盤にかけて株価の下落を好感する形で買いが集まる場面も見られたが、中盤にはあっさりと息切れ。雇用統計で20万人近い好調な雇用増が見込まれており、FRBが量的緩和の縮小を継続するとの見方が重石となる中、午後からはジリジリと売りに押し戻される展開となり、最後は前日終値近辺で取引を終了した。10年債の利回りは一時2.78%を割り込むまで低下したものの、最後は2.80%台まで上昇した。

ダウ工業平均：16,572.55↓0.45
S&P500：1,888.77↓2.13
NASDAQ：4,237.74↓38.72

NY株式は小幅反落。雇用統計の発表を翌日に控え、利益確定の売りが相場を主導する展開。朝方発表された失業保険申請件数や貿易収支、ISMサービス指数といった指標がどれも予想より弱気の内容となったことも弱気に作用した。相場は取引開始時こそ前日の終値近辺で上下に振れる展開となったものの、早々に売り圧力が強まりマイナス転落。中盤にかけて上値の重い値動きが続いた。午後には改めて売り圧力が強まり、下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まり下げ幅を縮小したものの、プラス圏まで戻すことなく取引を終了した。セクター別では、これまでの上昇がきつく割高感が強かったハイテク銘柄の下げが目立ったほか、ヘルスケアも下落。一方原油の上昇が支えとなる中、石油株や工業株は上昇した。

米半導体のマイクロン・テクノロジー（MU）が3日に発表した2013年12月-2014年2月期によると、最終損益は7億3100万ドルの黒字になった。前年同期に2億8600万ドルの赤字だったのから黒字転換。売上高は41億700万ドルで、前年同期から97.6%と大きく増加した。NAND型フラッシュが前四半期比較で11%の増収となり、販売量が35%増加し、平均販売価格の18%下落を相殺したという。DRAMの売上高は前期比ほぼ横ばい。

CBOT大豆5月限終値：1475-1/4↑13-0

シカゴ大豆は反発。前日の価格調整の動きも早々に一巡、足元の需給逼迫を手掛かりにした投機的な買いが改めて相場を押し上げた。輸出成約では大豆が大きく減少したものの、一方で大豆ミールが大幅に増加したことが好感された。5月限は夜間取引から買いが先行し、早朝には1470セント台を回復。輸出成約発表後には1480セント台をまで値を伸ばす場面も見られた。通常取引開始後は売りに押し戻され、中盤にはマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く、後半はしっかりと値を回復。朝方の水準まで戻して取引を終了した。

CBOTコーン5月限終値：500-0↑4-1/4

シカゴコーンは反発。朝方発表された輸出成約が好調な内容となったことに加え、生産地で低温多雨が続くとの予報が出る中、作付に遅れが生じるとの懸念が改めて買い材料視される格好となった。5月限は夜間取引から買いが先行、前日の下落の反動もあり、早朝には5ドル台を回復しての推移となった。通常取引開始後には売りが膨らみマイナス転落する場面も見られたものの、押し目では買い意欲も強く、早々に値を回復。中盤は490セント台後半でのもみ合いが続いたが、最後は5ドル台まで値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦5月限終値：676-0↑6-3/4

シカゴ小麦は反発。冬小麦の主要生産地であるカンザス州の干ばつが予想以上に深刻との見方が浮上する中、ファンドを中心にしっかりと買い戻しが集まった。5月限は夜間取引では売りが優勢となる場面も見られたものの、早々にプラス圏を回復。輸出成約が比較的好調な内容だったこともあり、通常取引開始後には670セント台後半まで一気に値を伸ばした。その後はマイナス圏まで大きく値を下げたものの、押し目ではしっかりと買いが集まるすぐにプラス圏を回復。中盤以降は670セント台前半から半ばの水準で、底堅い値動きとなった。

米燃料電池メーカーのプラグ・パワー（PLUG）は2日夕に同業のリライオンを400万ドルで買収したと発表した。2014年に税引前利益に支払利息と減価償却費を加算して約100万ドルの損失を出し、2015年以降に利益が膨らむとの見通しを示した。プラグ・パワーによると、リライオンの顧客には通信大手のAT&T（T）やスプリント（S）、ベライゾン。コミュニケーションズ（VZ）があるという。

NYMEX天然ガス5月限終値：4.470↑0.106

NY天然ガスは続伸。在庫統計が平年を上回る大幅な取り崩しとなったのを受け、足元の需給逼迫に改めて注目が集まる中、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。5月限は夜間取引では売りが先行したものの、朝方にはしっかりとプラス圏を回復。通常取引開始後は4.40ドル台を回復しての推移となった。在庫統計発表後は売りが先行したものの、直後には買い一色の展開。そのまま引けにかけて4.40ドル台後半まで一気に上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン5月限：2.9118↑0.0450
暖房油5月限：2.9062↑0.0396

NY石油製品は反発。需給面で特に買い材料が出た訳ではなかったが、ここまでの下落で割安感が強まったこともあってファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。相場は夜間取引では売りが優勢となったものの、朝方にかけてしっかりとプラス圏を回復。通常取引開始後はしばらく動きが鈍ったものの、中盤以降は原油の上昇につれて買いが加速、一気に上げ幅を拡大した。

米高級服飾のペリー・エリス（PERY）は3日、2013年11月-2014年1月期決算での最終損益が2724万7000ドルの赤字になったと発表した。前年同期に438万7000ドルの黒字だったのから赤字転落。コア以外のブランドの評価損失が背景にあり、このため一株あたり1.91ドルの赤字だが、実質ベースでは0.06ドルの利益を計上した。売上高は前年比16.4%減の2億1607万9000ドル。減収要因として悪天候とともに、慎重な消費傾向にあったことを挙げた。

NYMEX原油5月限終値：100.29↑0.67

NY原油は反発。ここまでの下落で相場にやや割安感が出てきたこともあり、ファンドを中心とした投機的な買いが相場を押し上げた、前日の在庫統計で原油が予想外の大幅取り崩しとなったことも改めて材料視された。5月限は夜間取引では売りが先行、99ドル台前半まで値を下げての推移となった。朝方にはやや値を回復したものの、前日の終値近辺では伸び悩み。通常取引開始後もしばらくは上値の重い展開となったものの、昼前にまとまった買いが入るとあっさりと100ドルの節目を回復。その後も買いの勢いは衰えず、最後は100.30ドルまで上げ幅を拡大した。

COMEX金6月限終値：1,284.6↓6.2

NY金は反落、ECB理事会後の会見でドラギ総裁がハト派的な発言を行い、米経済指標に弱気の内容が続くなど、投機的な買いを呼び込む材料には揃っていたにも関わらず、これまでの流れを継いだ売りが相場を主導した。6月限は夜間取引では買いが先行したが、ロンドン時間に入ったあたりから売りに押し戻される展開。朝方には1,280ドル台前半まで一気に値を下げた。通常取引開始後は売りも一服、失業保険申請件数や貿易収支、ISMサービスといった指標がどれも予想より弱気の内容となり、早期の利上げ観測が後退する中で徐々に騰勢を強める格好となったものの、プラス圏を回復することなく息切れ。最後は再び売りが優勢となった。

ICE-USコーヒー5月限終値：174.60↑1.90

NYコーヒーは小幅反発。需給面で新たな材料に欠ける中、日中を通じて前日終値近辺のレンジ内で上下を繰り返す展開となったが、最後は前日までの下落の反動もあって買い戻しが優勢となった。5月限は夜間の時間帯はややプラス圏に入ったあたりでのもみ合い。朝方には売りが膨らみ171セントまで値を下げたものの、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤にかけては買い意欲が強まり、再びプラス圏を回復、引け間際には175セントまで値を伸ばす場面も見られた。

ICE-US砂糖5月限終値：17.18↑0.21

NY砂糖は反発。需給面で特に材料が出た訳ではなかったが、週初からの下落の流れも一巡、テクニカルな買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。5月限は夜間の取引開始時から買いが先行、早々に17セント台を回復しての推移となった。早朝にかけてはやや売りに押し戻され、NYに入ってからは一時16.90セントを割り込むまで値を下げたものの、その水準では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤以降は改めて騰勢を強める格好となり、最後は17.20セントをつけるまでに値を伸ばした。

ケニア中央州のムランガ県知事は3日、県内のコーヒー生産を引き上げるために400万本のアラビカコーヒーの新品種を受ける計画を明らかにした。苗木は無料で支給するという。従来の品種より病害への抵抗性が高く、生産コストを3割削減できるという。また、コーヒーはオーガニック種であり、販売価格が高いことも指摘した。地元の情報サイトケニア・コーヒー。ネットワークによると、ムランガ県の年間コーヒー生産は約5000トン。ケニアコーヒー協会幹部は、2013/14年度（10-9月）の国内コーヒー生産が4万5000トンと前年から15%増加するのを見越す。

米商務省が3日に発表した貿易収支によると、2月の金輸入は1万3,091.344キログラムと前月の8,832.840キログラムから48.2%増加した。前年同月の4,081.812キログラムからは3倍以上の増加となる。

米財務省は3日、8日に控えている3年債入札の予定額を300億ドルで据え置いたことを発表した。来週はまた、2月に発行した10年債と30年債の銘柄統合入札（リ・オープン）を行う予定で、9日の10年債リ・.オープンで210億ドル、10日の30年債リ・オープンは130億ドルの発行を計画していることを示した。10年債と30年債の発行額は2010年10月以降同額である。来週は総額640億ドルの供給になる。

米商務省が3日に発表した2月の貿易収支によると、コーン輸出は前月比14.6%増の343万5929トンとなった。小麦輸出は197万8927トンで、前月から5.9%の減少。

米商務省が3日に発表した2月の貿易収支によると、コーヒー輸入は6万7545トン (112万5753袋)となった。前月から8.1%の増加。

米連邦準備理事会（FRB）は3日、ジェレミー・スタイン理事が5月28日付で退任することを発表した。ハーバード大学での教職に復帰するためという。

国連食糧農業機関（FAO）は6日、2014/15年度の世界小麦生産が7億200万トンになるとの見通しを発表した。初回予測の7億400万トンから200万トン引き下げ、また2013/14年度の7億1610万トン（修正値）の推定から2.0%の減少になる。カナダの生産が減反を廃液に22%落ち込む見通しだ。オーストラリアでは、乾燥の影響から減産の可能性があるという。しかし、米国では春の作付が好調なことを前提に3.5%増加の見通し。中国とインドでは豊作が見込まれる。独立国家共同体の生産についてはイールドがやや下がると見られ、カザフスタン、ロシア、ウクライナの生産が減少するかもしれないという。

2013/14年度の消費予測は6億9030万トンから6億8840万トンに引き下げた。前年比較で0.4%の増加。期末在庫の見通しは60万トン引き上げて1億7990万トンとした。前年から13.6%積み増し予想である。

FAOは、コーンなど雑穀類の2013/14年世界生産を13億830万トンと見越していることを示した。前月時点での推定13億470万トンから上方修正で、前年比も13.2%の増加になる。2013/14年度の雑穀類消費の見通しは12億4010万トンから12億4200万トンに引き上げた。前年から6.8%増えるとの見方である。飼料用で前年を10%ほど上回る見通しを示した。雑穀類の期末在庫に関すると、2億2000万トンから2億2190万トンに小幅修正。前年度からは30.2%の積み増しをみている。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界小麦生産見通しを7億1600万トンで据え置いた。また、2014/15年度には初期段階の予測で2%減少するとの見方を示した。消費予測は6億8800万トンで、200万トン引き下げた。前年比も0.3%と小幅増加の見方。欧州連合を中心に飼料用の需要を下方修正したという。

2013/14年度の貿易は1億4600万トンから1億4800万トンに引き上げた。前年比は5.7%の増加。中国とイラン、トルコ、サウジアラビアの輸入が従来見越していた以上と指摘した。期末在庫は前月に続いて1億7900万トンを見通した。前年度の1億5800万トン（修正値）から拡大で、カナダ、中国、ロシアの在庫積み増しが背景にあるとした。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界コーン生産見通しを10億6000万トンから10億1000万トンに400万トン引き上げた。独立国家共同体（CIS）加盟国の一部と南米の上方修正を反映しているという。前年比は15.4%の増加。

2013/14年度の消費予測は100万トン引き上げ、前年比7.8%増の9億5100万トンとした。中国や米国を始めとする飼料需要の拡大が消費拡大に寄与するとの見方を示した。貿易見通しは1億700万トンから1億900万トンに上方修正。中国と欧州連合、エジプトの輸入需要画背景にあると説明した。期末在庫予測は1億7500万トンから1億7600万トンに改定。前年から35.4%の積み増し予想になる。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界大豆生産見通しを200万トン引き下げて2億8100万トンとしたことを発表した。下方修正は主にブラジルの悪天候による影響からという。それでも、前年から5.2%の増加で、過去最高を更新する見方である。

2013/14年度の世界消費予測は2億7800万トンで据え置いた。前年比3.7%増になる。貿易は200万トン引き上げて1億1000万トンの見通しにした。前年は11.1%上回る。期末在庫は2012/13年度の推定2700万トンから2900万トンに積み増しとなるのを見越す。ただ、前月時点での予測3200万トンから引き下げた。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は国内の2014/15年度（5-4月）期末在庫が109万2504トンになる見通しを示した。前年度の46万6604トンの2倍以上に膨らむ見方である。食用のホワイトコーンだけでやはり前年の2倍超の63万1123トン。主に飼料用のイエローコーンでも、在庫予測は46万1381トンと、前年から75.3%膨らむ。2013/14年度（10-9月）の小麦期末在庫は51万4693トンと、前年から5.2%の積み増し予想とした。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ブラジルコーヒー輸出業者Comeximは、国内の2013/14年度コーヒー生産が4700万-4900万袋になるとの見通しを示した。シーズン初めの干ばつによる影響で、平年以下の規模にとどまるという。国内のコーヒー在庫は3月1日時点でおよそ2480万袋、7月1日時点では前年度の生産分をほとんど輸出し終わり、約1150万袋に縮小すると見通しを示した。

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

ロシア中銀が3日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は3月28日時点で4,840億ドルと、前週から26億ドル減少した。年初の5,096億ドルからは、256億ドルの減少となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月米企業解雇予定数 (07:30)
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・2月貿易収支 (08:30)
・3月ISM非製造業指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

債券は続落。株価がしっかりと値を伸ばし投資家の間にリスク志向が強まる中、資金の逃避先としての需要が減少した。相場は夜間の時間帯から売りが優勢。朝方発表されたADP民間雇用で雇用の順調な回復が確認されたことを受けて改めて売り圧力が強まる格好となり、中盤まで一気に値を崩す展開となった。昼前にはうりも一服となったものの、押し目で積極的に買いを仕掛ける向きもなく、最後まで上値の重い展開がつづいた。10年債の利回りは、2.80%台まで上昇した。

ダウ工業平均：16,573.00↑40.39
S&P500：1,890.90↑5.38
NASDAQ：4,276.46↑8.42

NY株式は続伸。ここまでの上昇で高値警戒感が強まる中にも関わらず、雇用統計の発表を前に米景気の回復が続くとの楽観的な見方が下支えとなり、日中を通じて底堅い相場展開が続いた。相場は取引開始直後にやや売り買いが交錯する格好となったものの、その後発表された製造業受注が強気の内容となったこともあり、中盤にかけてはしっかりと買いが先行。その後はやや売りに押し戻される場面も見られたが、押し目では買い意欲も強く、下げ幅は限定的なものにとどまった。引けにかけては改めて買い意欲が強まり、日中高値を更新して取引を終了した。S&P500は再び史上最高値を更新した。セクター別では、素材株や工業株、消費者サービスの上昇が目立った。

2日にグーグル株式の分割が実施された。計画通り、一般株主に向けた1株1議決権のあるクラスA株を1対2で分割し、新たに議決権のないクラスC株とした。クラスA株は「GOOGL」の新しいチッカーシンボルで取引され、クラスC株が従来の「GOOG」を引き継ぐ。

CBOT大豆5月限終値：1462-1/4↓22-1/4

シカゴ大豆は期近限月を中心に反落。足元の需給逼迫を手掛かりとしたここまでの買いの勢いも一服、需要の伸び悩みに対する懸念が浮上する中でコーンの下落につれてポジション整理の売りが膨らんだ。5月限は夜間取引では前日までの流れを継いだ買いが先行、通常取引開始後には1490セント台半ばまで値を伸ばす場面も見られた。しかしその後は一転して売り一色の相場展開、中盤に1470セント近辺でやや下げ渋った以外は目立った買い戻しが入る場面もなく、引け前には1450セント台半ばまで一気に下げ幅を拡大した。

CBOTコーン5月限終値：495-3/4↓11-3/4

シカゴコーンは反落。作付意向調査や四半期在庫の強気サプライズを背景にした買いの流れも一服、ここまでの価格上昇によって現物市場における需要が伸び悩むとの懸念が浮上する中でポジション整理の売りが加速した。5月限は夜間取引から売りが優勢、通常取引開始後しばらくは5ドルの節目を維持していたが、その後改めて売りが加速、490セント割れをうかがうまで一気に下げ幅を拡大した。売り一巡後には買い戻しが集まる場面も見られたが、5ドル台を回復することなく息切れ。引けにかけては再び軟調な展開となった。

CBOT小麦5月限終値：669-1/4↓16-0

シカゴ小麦は続落。中西部の生産地でしばらく雨が続くとの予報が出ていることを受け、冬小麦の作柄悪化懸念が後退する中、ファンドを中心に売りが加速、終値ベースで3月11日以来の安値を更新した。5月限は夜間取引から売りが優勢、朝方には680セントを割り込むまでに値を下げての推移となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる格好となり、中盤には660セント台半ばまで下げ幅を拡大。その後は売りも一服となったが、最後まで安値近辺で上値の重い展開が続いた。

米バイオ化学のモンサント（MON）が2日に発表した2013年12月-2014年2月期決算によると、純利益は16億7000万ドルと、前年同期から12.6%増加した。売上高が前年比6.6%増の58億3200万ドル。種子・遺伝子組み換え（GM）種子の売上高が7.0%増え、このうち最もシェアの大きいコーンが4.1%。大豆は2割を超える増収となった。除草剤など農業製品部門での売上高は、5.2%増加した。

NYMEX天然ガス5月限終値：4.364↑0.088

NY天然ガスは反発。ここまでの下落で割安感が強まる中、明日の在庫統計が再び大幅な取り崩しになるとの見方を背景にポジション整理の買い戻しが集まった。5月限は夜間取引では前日の流れを継いだ売りが優勢となったものの、早朝からは買い意欲が強まり通常取引開始時にはプラス圏を回復。そのまま中盤には4.30ドル台半ばまで一気に値を戻した。買い一巡後はしばらく同水準でもみ合う展開、午後には改めて買い意欲が強まり、4.30ドル台後半まで上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン5月限：2.8668↓0.0029
暖房油5月限：2.8666↓0.0212

石油製品は続落。暖房油を中心に続落。暖房需要期が終了し、しばらくは需要が伸び悩むとの懸念が重石となる中、原油の下落につれて売りが膨らんだ。相場は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後も軟調な展開が続き、中盤には直近の安値を大きく割り込むまで下げ幅を拡大した。その後は在庫が取り崩しとなったガソリン中心に買い戻しが集まったが、プラス転換するには至らなかった。

NYMEX原油5月限終値：99.62↓0.12

NY原油は小幅続落。在庫統計で原油が予想外の大幅取り崩しとなったにもかかわらず、目先需要が伸び悩むとの懸念が強まる中で前日の流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導した。5月限は夜間取引から売りが先行、朝方には一時99ドルを割り込む場面も見られた。通常取引の開始時には買い戻しが集まったものの、早々に息切れ。在庫統計の発表後には再び99ドルを割り込んだ。午後からは99ドル台半ばまで値を戻しての推移となったが、プラス圏を回復するには至らないまま取引を終了した。

天然ガス在庫統計市場予想
3 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

米アマゾン・ドット・コム（AMZN）は2日、動画ストリーミングの装置を発表した。新装置FireTVをテレビに接続することで独自の動画サービス、また動画配信のネットフリックス（NFLX）やフールーなどのコンテンツを再生できる。FireTVの価格は99ドル。また、FireTVは動画のストリーミングのほかゲーム機としても利用でき、ゲーム用のコントローラーを39.99ドルで提供するという。ゲームの多くは無料、有料の場合で平均して1.85ドルとした。

COMEX金6月限終値：1,290.8↑10.8

NY金は反発。特に決め手となる材料が出た訳ではなかったが、週末の雇用統計発表に対する意識が高まる中、ポジション整理の買い戻しが大きく相場を押し上げた。6月限は夜間取引から買いが先行、1,280ドル台前半から半ばまで値を戻してのもみ合いとなった。早朝に商いの薄い中でまとまった買いが入ると、1,290ドル台前半まで一気に上げ幅を拡大。通常取引開始後は買いも一服となったが、大きく売りに押し戻されることもなく、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

米自動車大手クライスラーは2日、ブレーキの不具合を理由に86万7795台をリコール（無償回収・修理）すると発表した。顧客からのフィードバックから調査に着手したという。現時点で関連の事故や負傷のほう濃くないことを示した。リコールの対象は2011-14年に生産したジープ・グランド・チェロキー。ドッジ・デュランゴSUVの一部。

米自動車のリコールでは、ゼネラル・モーターズ（GM）が点火装置やパワーステアリングの問題で軽480万台のリコールを行なっている。特に、点火装置の不具合では死傷者も出る事故が起き、メアリー・バーラGM最高経営責任者（CEO）は1日と2日に議会で証言した。

ICE-USコーヒー5月限終値：172.70↓2.55

NYコーヒーは続落。決め手となる材料に欠ける中、日中を通じて上下に方向感なく振れる展開となったが、最後は前日の流れを継いだポジション整理の売りが優勢となった。5月限は夜間の時間帯は売りが先行、朝方には170セントを割り込むまで下げ幅を広げる場面も見られた。その後は一転して買い戻しが集まり、170セント台後半まで値を回復。中盤にかけては前日の終値近辺で売り買いが交錯、不安定な値動きが続いた。引けにかけては徐々に売り圧力が強まり、170セント台前半まで値を下げて取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：16.97↓0.21

NY砂糖は続落。需給面で新たな材料が見当たらない中、これまでの流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導した。5月限は夜間の時間帯から売りが先行、17.10セント近辺までレンジを切り下げてのもみ合いとなった。NYに入ると早々にまとまった売りが出て、16セント台後半まで一気に下げ幅を拡大。その後は下げも一服となり、中盤にかけてジリジリと買い戻される展開となったものの、17セントの節目まで値を戻したところで息切れ。そのまま取引を終了した。

インド製糖所協会（ISMA）は2日、国内の2013/14年度（10-9月）砂糖生産が3月31日時点で2150万トンになったと発表した。前年同期を6.9%下回っている。州別には、マハラシュトラで前年比9.3%減の701万トン。年初からの6ヶ月間で6210万トンの砂糖きびを圧搾、ATR（砂糖きびに含まれる糖分）は11.3%と、前年同期の6800万トン、11.34%をそれぞれ下回った。ウッタルプラデシュでの砂糖生産は580万トンと13.4%、圧搾は6280万トンと12.0%それぞれ減少。しかしATRは9.21%と、一年前の9.12%から上昇した。アンドラプラデシュ州やタミルナドゥ州の生産も前年割れとなったが、カルナタカ州では375万トンと前年から11.6%の増加、イールドやATRの改善によるという。

ウクライナ農務省は、国内春穀物作付が2日時点で238万5000ヘクタールとなったことを発表した。事前予想の86%に相当し、またダウ・ジョーンズによると、昨年4月1日時点で67万8000ヘクタールだったのを大きく上回る

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

ドイツの油種調査会社オイル・ワールドは、ブラジルの大豆サブクロップの作付が75万ヘクタールうになる見通しを示した。前年度の13万ヘクタールから大幅増加になり、コーンに比べて採算性が高いことが増反に寄与するとの見方である。また、パラグアイでサブクロップの作付が55万ヘクタールになると見越す。

農学者は大豆の栽培を繰り返すことで病害や害虫のリスクが高まると指摘しているという。それでも、価格上昇に加え、土壌水分が十分で、また4-5月にも降雨予報が出ていることから農家は大豆作付に意欲的とした。

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

パキスタン製糖所協会の会長はブルームバーグに対し、同国の2013/14年度（10-9月）砂糖輸出は100万トンと、前年から16.7%減少するとの見通しを示した。前年度の記録的な出荷の後で、在庫がより崩されているためという。一方、生産は前年を9.6%上回る570万トンと予想。国内消費については、430万トンと前年から2.3%の減少になるとの見通しを示した。

中国政府系シンクタンク国家穀物油種情報センター（CNGOIC）によると、2日に行われた政府備蓄からの競売で、小麦24万6319トンが売却された。競売にかけた87万1525トンの28.3%に相当、前回の競売で32.8%だったのを下回った。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・3月ADP全米雇用レポート (08:15)
・2月製造業受注 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA石油在庫統計 (10:30)