ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

米自動車大手フォード・モーターが座席やサブフレームの結果理由に計43万5000台の乗用車とSUVをリコール（無償回収・修理）を決めたと報じられた。地元メディアによると、リコール対象の一つが2001-2004年型のフォード・エスケープ38万6000台で、サブフレームがさびやすいため。さびはステアリングの機能に消費をきたす可能性があるという。このほか、座席の部品が規定外であることを理由に2013年型のエスケープとフュージョン、リンカーンMKZ、C-MAXあわせて 4万9000台をリコールする。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

ドル/円：103.09、ユーロ/ドル：1.3740、ユーロ/円：141.66 （NY17:00）

為替はドル安が進行。ハイテクを中心に米株の下落圧力が更に強まる中、日中を通じてドルの上値が重い展開となった。ドル/円は東京午前には先週末の終値近辺でのもみ合いが続いたものの、午後にまとまった売りが出ると103円を割り込むまでに急落。しかしロンドンに入ってからは徐々に買い意欲が強まり、NY早朝には103.30円まで値を戻した。その後は米株の下落につれて再び売り圧力が強まり、昼には再び103円割れ。午後からは売りも一服となり、103円をやや上回ったあたりを中心にもみ合う展開が続いた、

ユーロ/ドルは東京午前から1.37ドルを中心とした狭いレンジ内での推移。午後からは徐々に買い意欲が強まり、ロンドンでは1.37ドル台前半まで値を伸ばした。NYに入っても買いの勢いは衰えず、午後に1.37ドル台半ばまで上げ幅を拡大して値動きが落ち着いた。ユーロ/円は東京から141円台半ばを中心としたレンジ内での推移。午後には売りが膨らみ141円割れをうかがう場面も見られたが、その後は一転して買いが先行、ロンドンでは141円台後半まで値を戻した。NYに入ってからは買いの流れも一服、141円台後半のレンジ内で上下を繰り返す展開となった。

債券は続伸。株式市場に下落圧力が強まる中、資金の逃避先としての需要が集まりしっかりと買いが先行する展開となった。相場は夜間取引では先週末の終値近辺での推移が続いたものの、早朝からは徐々に騰勢を強める展開。通常取引開始後は買いが加速、一気に上げ幅を拡大した。午後からは手仕舞い売りが優勢となったものの、最後までプラス圏を維持したまま取引を終了した。10年債の利回りは、一時2.68%台まで低下した。

ダウ工業平均：16,245.87↓166.84
S&P500：1,845.04↓20.05
NASDAQ：4,079.75↓47.98

NY株式は3日続落。米株式市場が弱気相場入りしたとの見方が強まる中、ハイテク銘柄を中心に手仕舞い売りが相場を主導する展開。ナスダック総合指数はこの3日間の下げ幅が2011年以降で最も大きくなったほか、S&P500種は年初来で下落に転じた。相場は取引開始時から売り一色の展開、途中反発らしい反発もないままにズルズルと値を下げ続ける展開となった。午後遅くには買い戻しが集まる場面も見られたものの、早々に息切れ、最後は再び売りが優勢となった。セクター別では、ハイテクのほか金融株や消費者サービス、工業株の下げが目立った一方、公益株は底堅く推移した。

米製薬会社のマリンクロット（MNK）は7日、同業のクエストコア・ファーマスーティカルズ（QCOR）を56億ドルで買収合意したことを発表した。一株あたり30ドルの現金と、クエストコア株一株に対しマリンクロット株0.897株の株式交換の買収で、4月4日付けの終値に約27%のプレミアを上乗せした水準になる。2014年7-9月期に完了の見通しを示した。

週末のウォール・ストリート・ジャーナル報道によると、米ヤフー（YHOO）はオンライン動画シリーズの発注間近である。関係者の話として、計画しているのはコメディーなど10話構成のシリーズ4本で、１話あたりの予算が70万ドルから数百万ドと伝えた。ヤフーはコメントを避けているという。ヤフーは3月末に、オンライン動画を提供するニュース・ディストリビューション・ネットワークを3億ドルで買収する方向で交渉とやはりウォール紙が報じており、オンライン動画サービスの強化を狙っているといわれる。

CBOT大豆5月限終値：1464-1/4↓9-1/2

シカゴ大豆は続落。目先中西部で天候が回復するとの予報を受け、作付の遅れに対する懸念が後退する中、コーンの下落につれて売りが膨らんだ。5月限は夜間取引では買いが優勢、1470セント台後半までレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後もしばらくは同水準でももみ合いが続いたものの、中盤にかけては売り圧力が強まり、1460セント割れを試すまで一気に値を崩す展開。その後は売りも一服となったもの、最後まで安値近辺での値動きが続いた。

CBOTコーン5月限終値：499-1/4↓2-1/2

シカゴコーンは小幅反落。目先中西部の生産地で天候が回復するとの予報が出る中、作付作業が進むとの期待から売り圧力が強まった。5月限は夜間取引から売りが優勢、5ドルをやや割り込んだあたりを中心に上値の重い展開となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、中盤には490セント台半ばまで下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まったものの、5ドル台まで値を戻すことなく取引を終了した。

CBOT小麦5月限終値：676-1/4↑6-1/2

シカゴ小麦は反発。週末に米国の生産地で十分な雨が降らなかったことから、冬小麦の作柄悪化懸念が改めて買いを呼び込む展開となった。5月限は夜間取引から買いが先行、670セント台半ばまでレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後はコーンの下落につれる形で売りが膨らみマイナス転落したものの、中盤以降は改めて買いが加速。プラス圏を回復して取引を終了した。

NYMEX天然ガス5月限終値：4.476↑0.037

NY天然ガスは反発。目先中西部や北東部で平年以下の気温が続くとの予報が出る中、足元の在庫逼迫が改めて材料視される格好となった。5月限は夜間取引から買いが先行、早朝には4.50ドル台まで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は4.50ドル台前半まで値を伸ばしたものの、それ以上の動きは見られず。中盤にかけては4.50ドルをはさんだレンジ内で上下を繰り返す展開、最後はやや売りが優勢となり、4.40ドル台後半まで値を下げて取引を終了した。

RBOBガソリン5月限：2.9260↓0.0053
暖房油5月限：2.8907↓0.0172

NY石油製品は反落。需給面で新たな材料が見当たらない中、原油や株の下落につれてポジション整理の売りが膨らんだ。相場はガソリン、暖房油共に夜間取引から原油の値動きを追随する形で売りが先行。通常取引開始後はプラス圏まで値を戻す場面も見られたが、早々に息切れ。その後改めて売りが加速、昼過ぎにかけて大きく値を崩した。最後は買い戻しが優勢となり、下げ幅を縮小した。

NYMEX原油5月限終値：100.44↓0.70

NY原油は反落。週末の間にリビアの輸出港の再開で政府と反政府勢力が合意に達したとの情報が伝わり、同国の供給不安がやや後退する中、ポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。5月限は夜間取引から売りが先行、通常取引の開始時には100ドル台前半まで値を下げた。その後買い意欲が強まりプラス圏を回復したものの、早々に息切れ。中盤にかけて改めて売りが加速、昼過ぎには100ドルを割り込むまで一気に下げ幅を拡大した。しかしこの水準では買い意欲も強く、最後は100ドル台半ばまで値を戻して取引を終了した。

消費者信用残高
出所：連邦準備制度理事会（FRB)、NY15:00発表、季節調整値、単位10億ドル、年率換算

COMEX金6月限終値：1,298.3↓5.2

NY金は反落。先週末のポジション整理の動きも早々に一服、特に手掛かりとなる材料に欠ける中でこれまでの大きな流れを継いだ売りが相場を主導した。6月限は夜間取引の開始時には買いが先行したものの、その後はジリジリと売りに押される展開、朝方には1,300ドルの節目を割り込むまで値を下げた。通常取引開始後には株安が進行する中で改めて買いが集まる格好となったものの、流れを強気に戻すには至らず。中盤にまとまった売りが出ると、1,290ドル台半ばまで一気に値を崩した。

米調査会社ソイビーン・アンド・コーン・アドバイザーによると、ブラジル政府が穀物の貯蔵施設新設に向けた250億ブラジルレアルの融資プログラム始めた。国内で生産能力が増加傾向にあり、貯蔵のキャパシティーも上回っているのが背景にある。プログラムでは50億レアルずつ5年間融資を設ける内容で、利率や一回目の返済まで時間の余裕があるなどの条項に農家も前向きに受け止め、申請が相次いでいるという。

ICE-USコーヒー5月限終値：193.35↑8.35

NYコーヒーは大幅続伸。ブラジルの供給不安が改めて材料視されるようになる中、ファンドを中心に投機的な買いが加速、終値ベースで3月14日以来の高値を更新した。5月限は夜間の時間帯から大きく買いが先行、朝方には190セント台半ばまで一気に値を伸ばす展開となった。NYに入ってからは手仕舞い売りに押し戻される格好となったものの、190セントの節目はしっかりと維持。最後はやや買いが優勢となって取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：16.94↓0.41

NY砂糖は反落。需給面で特に新たな材料が出た訳ではなかったが、原油や株の下落につれたテクニカルな売りが相場を主導、終値ベースで3月24日以来の安値をつけた。5月限は夜間の時間帯から売りが優勢、早朝には17.10セント台まで値を下げた。その後買い戻しが集まったもののプラス圏を回復するには至らず、NYに入ってからはややマイナス圏に入ったあたりのレンジ内でもみ合う展開。中盤以降は上値の重さを嫌気する形で改めて売りが加速、17セントを割り込んで取引を終了した。

ロシア穀物協会幹部は7日にメディアに対し、同国の2014年穀物生産が9000万トンとなり、このうち2500万トンが2014/15年度の輸出に向けられるとの見通しを示した。ロシアへ編入となったクリミアも含めた輸出予測であり、クリミアからは少なくとも50万トンの出荷を見越すという。生産に関すると、春の作付に種子の品質が悪いことや銀行融資が限定的などといった懸念があることを指摘、天候次第でリスクが高まる可能性を示した。

同氏の生産予測は農務省の9500万トンを下回るが、農務省の2200万トン以上の出荷を見込んでいる格好になる。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000トン

米農務省（USDA）は7日、民間業者から中国向けで12万トンの2014/15年度産大豆の輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ブラジルコーヒー評議会がPROCAFE協会に委託した調査によると、国内の2014年コーヒー生産は4010万-4030万袋の見通しとなった。1-3月期に80年ぶりの猛暑と水不足に見舞われたことの影響で、ブラジル農務省商品供給公社(CONAB)が1月に発表した予想レンジの4650万-5010万袋を下回った。2015年の生産は、3870万-4360万トンまで更に落ち込む見通しであるという。

ロシア統計局によると、2013/14年度（7-6月）のロシア穀物輸出は4月2日時点で2084万7000トンと、前年同期から47.3%増加した。このうち小麦が1537万7000トン、コーンは310万6000だった。穀物輸出は3月だけで201万5000トンなり、コーンの59万3000トンと小麦129万6000トンで大半を占めたという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・2月消費者信用残高 (15:00)

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)
・USDAクロップレポート (16:00)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ドル/円：103.20、ユーロ/ドル：1.3703、ユーロ/円：141.51 （NY17:00）

為替は円高ユーロ安が進行。米国の3月雇用統計で、非農業雇用数の伸びが市場予想を下回るなど、全体的にやや弱気の内容となったことを受けてそれまでの流れが一転。ポジション整理の動きが加速する中で円を買ってユーロを売る動きが強まった。株安が進行し投資家のリスク回避志向が強まったことも、安全資産としての円の需要を高める格好となった。ドル/円は東京からロンドンにかけては103円台後半の狭いレンジ内で、様子見気分の強い展開。雇用統計発表後は一時104円を上抜ける場面も見られたが、その後は売り一色の展開となり、午後には103円台前半まで一気に値を崩した。

ユーロ/ドルは東京から前日の流れを継いだ上値の重い展開、ロンドンでは1.37ドル割れを試す値動きとなった。NYでは雇用統計の発表を受けて上下に激しく振れたものの、結局はどちらの方向にも相場は動かず。相場が落ち着いてからは再び1.37ドル近辺でもみ合う格好となった。ユーロ/円は東京から売りが優勢、午後には142円台前半まで値を下げての推移となった。ロンドンでは142円台半ばまで値を戻したものの、雇用統計を受けて改めて売りが加速、141円台半ばまで一気に下げ幅を拡大した。

債券は大幅続伸。朝方発表された雇用統計で非農業雇用数の伸びが市場の事前予想にやや届かず、失業率も改善予想に反して前月から横ばいになったことを受け、ポジション整理の買い戻しが加速した。相場は夜間取引ではやや売りが先行したものの、雇用統計発表後は買い一色の展開。株価の下落が進み投資家の間にリスク回避志向が強まったことも強気に作用、5日ぶりの水準まで一気に値を伸ばした。昼からは買いも一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。10年債の利回りは2.72%まで大きく低下した。

ダウ工業平均：16,412.71↓159.84
S&P500：1,865.09↓23.68
NASDAQ：4,127.73↓110.01

NY株式は反落。朝方発表された雇用統計で、非農業雇用数の伸びが市場の期待ほどに大きくならなかったのを嫌気、当面の買い材料が出尽くしたとの見方も強まる中で利益確定の売りが相場を主導した。相場は取引開始後しばらくは買いが先行、ダウ平均やS&P500はザラ場ベースで史上最高値を更新する格好となったものの、その水準では積極的に買いを仕掛ける向きもなく、早々に伸び悩み。その後は一転して売り一色の展開、途中反発らしい反発も見られないまま一直緯線に値を下げる展開となった。フェイスブックやグーグルなど、割高感の強いハイテク銘柄は特に売り圧力が強くなった。セクター別では、ハイテクのほかヘルスケアや消費者サービス、金融株も下落。一方公益株は底堅く推移した。

中国のミニブログを運営する微博（ウェイボー）は4日に米証券取引委員会（SEC）への届け出で、米市場での新規株式公開（IPO）の公募価格を17-19ドルに設定したことを伝えた。中国版ツイッターで知られる微博は、NASDAQ市場にWBのチッカーシンボルで上場を計画している。SECへの届け出によると、昨年12月時点での月間アクティブユーザーは1億2900万人だった。

米食品デリバリーサービスを手掛けるグラブハブ（（GRUB）は4日にニューヨーク証券取引所で新規株式公開（IPO）を行い、上場初日の終値が34.00ドルと公募価格の26ドルを大きく上回った。グラブハブ株は40ドルで寄り付き、その後もペースこそ鈍りながら公募価格より高く推移を続けた。

CBOT大豆5月限終値：1473-3/4↓1-1/2

シカゴ大豆は期近が小幅反落となったものの、期先限月は続伸。週末を前にしたポジション整理の売りが相場を主導する一方、USDA需給報告の発表を前にした足元の需給逼迫懸念が大きな下支えとなった。5月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ買いが先行したものの、早々に息切れ。通常取引開始後は早々にマイナス転落、中盤には1460セント台半ばまで値を下げた。押し目では買い意欲も強く、引けにかけては下げ幅を縮小したが、プラス圏を回復するには至らなかった。

ロシア農務省は4日、国内の2014年春穀物作付が同日時点で120万ヘクタールになったと発表した。前年同期を69万83000ヘクタール上回り、天気に恵まれて作業が進んでいるという。21014年の春の作付は前年比1.7%増の3180万ヘクタールと予想されている。

CBOTコーン5月限終値：501-3/4↑1-3/4

シカゴコーンは小幅続伸。週末を前にポジション整理の売りが先行する展開となったものの、最後は生産地で低温多雨が続くとの予報を受けて作付の遅れに対する懸念が高まる中で買いが集まった。5月限は夜間取引では売りが先行、通常取引開始後には490セント台前半まで値を下げる展開となった。その後は売りも一服、しばらく490セント台半ばでもみ合いが続いた後、引けにかけては買いが加速、プラス圏まで一気に値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦5月限終値：669-3/4↓6-1/4

シカゴ小麦は反落。米国の生産地で引き続き降雨予報が出ていることを受け、冬小麦の作柄が改善するとの期待からポジション整理の売りが先行した。5月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後も売りの勢いは衰えず、中盤には660セントを割り込むまで値を下げた。その後は売りも一服となり、660セント台半ばまで値を回復。引け間際には改めて買い意欲が強まったが、最後までプラス圏を回復するには至らなかった。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

4月1日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス5月限終値：4.439↓0.031

NY天然ガスは反落。強気の在庫統計を受けた前日の買いの流れも一服、週末を前にポジション整理の売りが相場を主導した。5月限は夜間取引から売りが先行、4.40ドル割れをうかがうまで値を下げる場面も見られた。しかし押し目では買い意欲も強く、通常取引開始後は一時プラス転換するまでに値を回復。中盤にかけては4.40ドル台半ばの水準で方向感なくももみ合う展開が続いた。引けにかけては改めて売りが優勢となり、4.40ドル台前半まで下げて取引を終了した。

RBOBガソリン5月限：2.9313↑0.0195
暖房油5月限：2.9079↑0.017

NY石油製品はガソリンを中心に続伸。相場は夜間取引から原油の上昇につれて買いが先行、朝方発表された雇用統計で順調な雇用の回復が確認されたことも下支えとなり、通常取引開始後は改めて騰勢を強める展開となった。午後からは株安の進行を嫌気した売り圧力が強まったものの、ガソリンは高値圏を維持。暖房油もかろうじてプラス圏で取引を終了した。

NYMEX原油5月限終値：101.14↑0.85

NY原油は続伸。米景気回復による需要の増加観測が引き続き大きな下支えとなる中、しっかりと買いが先行する展開となった。国内の情勢不安が続くリビアの供給に対する不安が改めて高まったことも強気に作用した。5月限は夜間取引から買いが先行、早朝には101ドルまで値を回復しての推移となった。通常取引開始後は改めて買いが加速、雇用統計で非農業雇用数の順調な増加が確認されたことが好感される中、中盤には101ドル台半ばまで上げ幅を拡大した。その後は株安の進行なども嫌気される格好となり、ポジション整理の売りが優勢となったものの、最後まで101ドル台は維持したまま取引を終了した。

米後発薬メーカーのマイラン（MYL）がスウェーデンの製薬会社メダの倍旧を検討していると報じられた。買収額など詳細は不明だが、4日付のウォール・ストリート・ジャーナルによると、マイランは買収についてアドバイザーと協議中である。また、英フィナンシャル・タイムズは3日に、マイランがメダの時価総額にかなりのプレミアを上乗せする意向にあると報じていた。

COMEX金6月限終値：1,303.5↑18.9

NY金は大幅反発。雇用統計の発表を受けて当面の材料出尽くし感が強まる中、週末を前にポジション整理の買い戻しが加速、終値ベースでは3月26日以来で1,300ドル台を回復した。6月限は夜間取引から買いが先行、早朝には1,290ドル台前半まで値を戻しての推移となった。雇用統計発表後には大きく上下に振れる格好となったものの、買いの流れは止まらず、1,300ドルの節目まで回復。中盤にまとまった買いが入ると、1,307ドルまで上げ幅を拡大した。その後しばらくは高値圏を維持、最後は売りに押し戻されたものの、1,300ドル台を維持して取引を終了した。

ICE-USコーヒー5月限終値：185.00↑10.40

NYコーヒーは大幅反発。ベトナムの供給不安などからロンドンのロブスタコーヒーが急伸したのを好感、週末を前にポジション整理の買い戻しが加速し終値ベースで3月19日以来の高値を更新した。5月限は夜間の時間帯から買いが先行、NYに入ってからは170セント台後半まで値を伸ばしての推移となった。中盤にまとまった買いが入ると、180セントの節目をあっさりと上抜け。その後も買いの勢いは衰えず、最後は180セント台半ばまで上げ幅を拡大して取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：17.35↑0.17

NY砂糖は続伸。需給面で特に新たな材料が出た訳ではなかったが、週末を前にポジション整理の買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。5月限は夜間の時間帯は前日終値近辺でもみ合う展開。早朝からは売りが優勢となり、17セントの節目割れをうかがうまで値を下げる場面も見られた。NYに入ってからは一旦プラス圏まで値を回復したものの、中盤には再び売りが膨らむなど、不安定な展開が続いたが、引けにかけては改めて買いが加速。最後は一時17.30セント台後半まで上げ幅を拡大した。

インドのコーヒー輸出協会幹部はブルームバーグに対し、2014年のコーヒー輸出が前年の31万2756トンから最大10%落ち込む見通しを示した。国際価格の上昇を背景にした輸入意欲の後退や季節外れの降雨によって6年ぶりの減産とみられるためという。国内のコーヒー生産は2012/13年度（10-9月）に過去最高と記録した31万8200トンから30万ほど減少を見越す。また、年初から乾燥気味で、次年度の生産への影響が懸念されることも示した。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米調査会社ソイビーン・アンド・コーン・アドバイザーによると、ブラジルのマットグロッソ州で砂糖きびのオフシーズン中に、コーンからのエタノール生産が進められたという。砂糖きびの収穫は通常12月に終わり、3月に再開するまでエタノール工場はメンテナンスなどで稼動停止となるが、コーンの供給が大量にあることに着目し、州内の2つの工場でコーンエタノール生産に対応するための改修が行なわれた模様。2013/14年度には約8万トンのコーンおよびソルガムを使って、35000万リットルのエタノールが生産された。また、ほかにも砂糖きびとコーンをベースにしたエタノールに対応に改修する計画があると伝わっている。

中国農務省（農業部）は4日、スイスのシンジェンタ社による遺伝子組み換え（GM）コーンMIR162の承認申請についてのメディアからの問い合わせに対し、監視機関が引き続き安全性を査定していることを明らかにした。シンジェンタ社が提出した追加情報を査定中という。一方、関係者はロイターに対し、国内の供給が潤沢なことを指摘し、政府が認可するとしても今年後半になるとの見方を示した。政府パネルの次回会合は6月と伝わっている。

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

フィリピンの複数の飼料メーカーが合同で最大13万4500トンの小麦買い付けを計画しいていると報じられた。関係者によると、5月から9月の間の3回に分けての出荷を求めている。またオーストラリア産かインド産の場合と、黒海周辺地域もしくは欧州連合からで出荷時期の指定もまちまちという。

インドネシアコーヒー輸出協会は4日、同国の2014年のコーヒー輸出が55万-57万5000トンになるとの見通しを示した。前年の53万トンから増加、国際価格の上昇が販売を促進するという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月失業率 (08:30)
・3月非農業雇用数 (08:30)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：103.91、ユーロ/ドル：1.3718、ユーロ/円：142.55 （NY17:00）

為替はユーロ安が進行。ECB理事会後の会見で、ドラギ総裁が量的緩和策やマイナス金利が議論されたことを明らかにしたことなどを受け、目先追加緩和に踏み切る可能性が高いとの見方からユーロに売りが膨らんだ。ドル/円は東京朝に104円台まで値を伸ばす場面も見られたものの、早々に息切れ。その後はロンドンにかけて103円台後半のレンジ内での小動きとなった。NYに入ると改めて買いが集まり104.10円まで上昇したが、やはりこの水準では売りが台頭、103.80円まで一気に値を下げた。中盤には値動きも一服、103.90円近辺でのもみ合いが続いた。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台半ばから後半にかけてのレンジ内でのもみ合い。ロンドンに入ってからもECB理事会を前に様子見気分の強い展開が続いた。ECB理事会では予想通り金融政策が維持されたが、その後の会見におけるドラギ総裁のハト派発言を受けて売りが加速、NY中盤には1.37ドル割れを試すまでに値を下げた。午後には売りも一服、1.37ドル台前半での小動きが続いた。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて、143円をやや上回ったあたりを中心とした小動き。NYではECB理事会後のドラギ発言を受けて売りが加速、142円台前半まで一気に値を崩した。その後は142円台半ばまで値を回復、午後からは動意も薄くなった。

債券は前日からほぼ変わらず。雇用統計の発表を翌日に控えて様子見気分の強まる中、比較的せまいレンジ内で売り買いが交錯、方向感に欠ける相場展開となった。相場は中盤にかけて株価の下落を好感する形で買いが集まる場面も見られたが、中盤にはあっさりと息切れ。雇用統計で20万人近い好調な雇用増が見込まれており、FRBが量的緩和の縮小を継続するとの見方が重石となる中、午後からはジリジリと売りに押し戻される展開となり、最後は前日終値近辺で取引を終了した。10年債の利回りは一時2.78%を割り込むまで低下したものの、最後は2.80%台まで上昇した。

ダウ工業平均：16,572.55↓0.45
S&P500：1,888.77↓2.13
NASDAQ：4,237.74↓38.72

NY株式は小幅反落。雇用統計の発表を翌日に控え、利益確定の売りが相場を主導する展開。朝方発表された失業保険申請件数や貿易収支、ISMサービス指数といった指標がどれも予想より弱気の内容となったことも弱気に作用した。相場は取引開始時こそ前日の終値近辺で上下に振れる展開となったものの、早々に売り圧力が強まりマイナス転落。中盤にかけて上値の重い値動きが続いた。午後には改めて売り圧力が強まり、下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まり下げ幅を縮小したものの、プラス圏まで戻すことなく取引を終了した。セクター別では、これまでの上昇がきつく割高感が強かったハイテク銘柄の下げが目立ったほか、ヘルスケアも下落。一方原油の上昇が支えとなる中、石油株や工業株は上昇した。

米半導体のマイクロン・テクノロジー（MU）が3日に発表した2013年12月-2014年2月期によると、最終損益は7億3100万ドルの黒字になった。前年同期に2億8600万ドルの赤字だったのから黒字転換。売上高は41億700万ドルで、前年同期から97.6%と大きく増加した。NAND型フラッシュが前四半期比較で11%の増収となり、販売量が35%増加し、平均販売価格の18%下落を相殺したという。DRAMの売上高は前期比ほぼ横ばい。

CBOT大豆5月限終値：1475-1/4↑13-0

シカゴ大豆は反発。前日の価格調整の動きも早々に一巡、足元の需給逼迫を手掛かりにした投機的な買いが改めて相場を押し上げた。輸出成約では大豆が大きく減少したものの、一方で大豆ミールが大幅に増加したことが好感された。5月限は夜間取引から買いが先行し、早朝には1470セント台を回復。輸出成約発表後には1480セント台をまで値を伸ばす場面も見られた。通常取引開始後は売りに押し戻され、中盤にはマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く、後半はしっかりと値を回復。朝方の水準まで戻して取引を終了した。

CBOTコーン5月限終値：500-0↑4-1/4

シカゴコーンは反発。朝方発表された輸出成約が好調な内容となったことに加え、生産地で低温多雨が続くとの予報が出る中、作付に遅れが生じるとの懸念が改めて買い材料視される格好となった。5月限は夜間取引から買いが先行、前日の下落の反動もあり、早朝には5ドル台を回復しての推移となった。通常取引開始後には売りが膨らみマイナス転落する場面も見られたものの、押し目では買い意欲も強く、早々に値を回復。中盤は490セント台後半でのもみ合いが続いたが、最後は5ドル台まで値を戻して取引を終了した。

CBOT小麦5月限終値：676-0↑6-3/4

シカゴ小麦は反発。冬小麦の主要生産地であるカンザス州の干ばつが予想以上に深刻との見方が浮上する中、ファンドを中心にしっかりと買い戻しが集まった。5月限は夜間取引では売りが優勢となる場面も見られたものの、早々にプラス圏を回復。輸出成約が比較的好調な内容だったこともあり、通常取引開始後には670セント台後半まで一気に値を伸ばした。その後はマイナス圏まで大きく値を下げたものの、押し目ではしっかりと買いが集まるすぐにプラス圏を回復。中盤以降は670セント台前半から半ばの水準で、底堅い値動きとなった。

米燃料電池メーカーのプラグ・パワー（PLUG）は2日夕に同業のリライオンを400万ドルで買収したと発表した。2014年に税引前利益に支払利息と減価償却費を加算して約100万ドルの損失を出し、2015年以降に利益が膨らむとの見通しを示した。プラグ・パワーによると、リライオンの顧客には通信大手のAT&T（T）やスプリント（S）、ベライゾン。コミュニケーションズ（VZ）があるという。

NYMEX天然ガス5月限終値：4.470↑0.106

NY天然ガスは続伸。在庫統計が平年を上回る大幅な取り崩しとなったのを受け、足元の需給逼迫に改めて注目が集まる中、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。5月限は夜間取引では売りが先行したものの、朝方にはしっかりとプラス圏を回復。通常取引開始後は4.40ドル台を回復しての推移となった。在庫統計発表後は売りが先行したものの、直後には買い一色の展開。そのまま引けにかけて4.40ドル台後半まで一気に上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン5月限：2.9118↑0.0450
暖房油5月限：2.9062↑0.0396

NY石油製品は反発。需給面で特に買い材料が出た訳ではなかったが、ここまでの下落で割安感が強まったこともあってファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。相場は夜間取引では売りが優勢となったものの、朝方にかけてしっかりとプラス圏を回復。通常取引開始後はしばらく動きが鈍ったものの、中盤以降は原油の上昇につれて買いが加速、一気に上げ幅を拡大した。

米高級服飾のペリー・エリス（PERY）は3日、2013年11月-2014年1月期決算での最終損益が2724万7000ドルの赤字になったと発表した。前年同期に438万7000ドルの黒字だったのから赤字転落。コア以外のブランドの評価損失が背景にあり、このため一株あたり1.91ドルの赤字だが、実質ベースでは0.06ドルの利益を計上した。売上高は前年比16.4%減の2億1607万9000ドル。減収要因として悪天候とともに、慎重な消費傾向にあったことを挙げた。

NYMEX原油5月限終値：100.29↑0.67

NY原油は反発。ここまでの下落で相場にやや割安感が出てきたこともあり、ファンドを中心とした投機的な買いが相場を押し上げた、前日の在庫統計で原油が予想外の大幅取り崩しとなったことも改めて材料視された。5月限は夜間取引では売りが先行、99ドル台前半まで値を下げての推移となった。朝方にはやや値を回復したものの、前日の終値近辺では伸び悩み。通常取引開始後もしばらくは上値の重い展開となったものの、昼前にまとまった買いが入るとあっさりと100ドルの節目を回復。その後も買いの勢いは衰えず、最後は100.30ドルまで上げ幅を拡大した。

COMEX金6月限終値：1,284.6↓6.2

NY金は反落、ECB理事会後の会見でドラギ総裁がハト派的な発言を行い、米経済指標に弱気の内容が続くなど、投機的な買いを呼び込む材料には揃っていたにも関わらず、これまでの流れを継いだ売りが相場を主導した。6月限は夜間取引では買いが先行したが、ロンドン時間に入ったあたりから売りに押し戻される展開。朝方には1,280ドル台前半まで一気に値を下げた。通常取引開始後は売りも一服、失業保険申請件数や貿易収支、ISMサービスといった指標がどれも予想より弱気の内容となり、早期の利上げ観測が後退する中で徐々に騰勢を強める格好となったものの、プラス圏を回復することなく息切れ。最後は再び売りが優勢となった。

ICE-USコーヒー5月限終値：174.60↑1.90

NYコーヒーは小幅反発。需給面で新たな材料に欠ける中、日中を通じて前日終値近辺のレンジ内で上下を繰り返す展開となったが、最後は前日までの下落の反動もあって買い戻しが優勢となった。5月限は夜間の時間帯はややプラス圏に入ったあたりでのもみ合い。朝方には売りが膨らみ171セントまで値を下げたものの、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤にかけては買い意欲が強まり、再びプラス圏を回復、引け間際には175セントまで値を伸ばす場面も見られた。

ICE-US砂糖5月限終値：17.18↑0.21

NY砂糖は反発。需給面で特に材料が出た訳ではなかったが、週初からの下落の流れも一巡、テクニカルな買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。5月限は夜間の取引開始時から買いが先行、早々に17セント台を回復しての推移となった。早朝にかけてはやや売りに押し戻され、NYに入ってからは一時16.90セントを割り込むまで値を下げたものの、その水準では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤以降は改めて騰勢を強める格好となり、最後は17.20セントをつけるまでに値を伸ばした。

ケニア中央州のムランガ県知事は3日、県内のコーヒー生産を引き上げるために400万本のアラビカコーヒーの新品種を受ける計画を明らかにした。苗木は無料で支給するという。従来の品種より病害への抵抗性が高く、生産コストを3割削減できるという。また、コーヒーはオーガニック種であり、販売価格が高いことも指摘した。地元の情報サイトケニア・コーヒー。ネットワークによると、ムランガ県の年間コーヒー生産は約5000トン。ケニアコーヒー協会幹部は、2013/14年度（10-9月）の国内コーヒー生産が4万5000トンと前年から15%増加するのを見越す。

米商務省が3日に発表した貿易収支によると、2月の金輸入は1万3,091.344キログラムと前月の8,832.840キログラムから48.2%増加した。前年同月の4,081.812キログラムからは3倍以上の増加となる。

米財務省は3日、8日に控えている3年債入札の予定額を300億ドルで据え置いたことを発表した。来週はまた、2月に発行した10年債と30年債の銘柄統合入札（リ・オープン）を行う予定で、9日の10年債リ・.オープンで210億ドル、10日の30年債リ・オープンは130億ドルの発行を計画していることを示した。10年債と30年債の発行額は2010年10月以降同額である。来週は総額640億ドルの供給になる。

米商務省が3日に発表した2月の貿易収支によると、コーン輸出は前月比14.6%増の343万5929トンとなった。小麦輸出は197万8927トンで、前月から5.9%の減少。

米商務省が3日に発表した2月の貿易収支によると、コーヒー輸入は6万7545トン (112万5753袋)となった。前月から8.1%の増加。

米連邦準備理事会（FRB）は3日、ジェレミー・スタイン理事が5月28日付で退任することを発表した。ハーバード大学での教職に復帰するためという。

国連食糧農業機関（FAO）は6日、2014/15年度の世界小麦生産が7億200万トンになるとの見通しを発表した。初回予測の7億400万トンから200万トン引き下げ、また2013/14年度の7億1610万トン（修正値）の推定から2.0%の減少になる。カナダの生産が減反を廃液に22%落ち込む見通しだ。オーストラリアでは、乾燥の影響から減産の可能性があるという。しかし、米国では春の作付が好調なことを前提に3.5%増加の見通し。中国とインドでは豊作が見込まれる。独立国家共同体の生産についてはイールドがやや下がると見られ、カザフスタン、ロシア、ウクライナの生産が減少するかもしれないという。

2013/14年度の消費予測は6億9030万トンから6億8840万トンに引き下げた。前年比較で0.4%の増加。期末在庫の見通しは60万トン引き上げて1億7990万トンとした。前年から13.6%積み増し予想である。

FAOは、コーンなど雑穀類の2013/14年世界生産を13億830万トンと見越していることを示した。前月時点での推定13億470万トンから上方修正で、前年比も13.2%の増加になる。2013/14年度の雑穀類消費の見通しは12億4010万トンから12億4200万トンに引き上げた。前年から6.8%増えるとの見方である。飼料用で前年を10%ほど上回る見通しを示した。雑穀類の期末在庫に関すると、2億2000万トンから2億2190万トンに小幅修正。前年度からは30.2%の積み増しをみている。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界小麦生産見通しを7億1600万トンで据え置いた。また、2014/15年度には初期段階の予測で2%減少するとの見方を示した。消費予測は6億8800万トンで、200万トン引き下げた。前年比も0.3%と小幅増加の見方。欧州連合を中心に飼料用の需要を下方修正したという。

2013/14年度の貿易は1億4600万トンから1億4800万トンに引き上げた。前年比は5.7%の増加。中国とイラン、トルコ、サウジアラビアの輸入が従来見越していた以上と指摘した。期末在庫は前月に続いて1億7900万トンを見通した。前年度の1億5800万トン（修正値）から拡大で、カナダ、中国、ロシアの在庫積み増しが背景にあるとした。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界コーン生産見通しを10億6000万トンから10億1000万トンに400万トン引き上げた。独立国家共同体（CIS）加盟国の一部と南米の上方修正を反映しているという。前年比は15.4%の増加。

2013/14年度の消費予測は100万トン引き上げ、前年比7.8%増の9億5100万トンとした。中国や米国を始めとする飼料需要の拡大が消費拡大に寄与するとの見方を示した。貿易見通しは1億700万トンから1億900万トンに上方修正。中国と欧州連合、エジプトの輸入需要画背景にあると説明した。期末在庫予測は1億7500万トンから1億7600万トンに改定。前年から35.4%の積み増し予想になる。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は、2013/14年度の世界大豆生産見通しを200万トン引き下げて2億8100万トンとしたことを発表した。下方修正は主にブラジルの悪天候による影響からという。それでも、前年から5.2%の増加で、過去最高を更新する見方である。

2013/14年度の世界消費予測は2億7800万トンで据え置いた。前年比3.7%増になる。貿易は200万トン引き上げて1億1000万トンの見通しにした。前年は11.1%上回る。期末在庫は2012/13年度の推定2700万トンから2900万トンに積み増しとなるのを見越す。ただ、前月時点での予測3200万トンから引き下げた。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は国内の2014/15年度（5-4月）期末在庫が109万2504トンになる見通しを示した。前年度の46万6604トンの2倍以上に膨らむ見方である。食用のホワイトコーンだけでやはり前年の2倍超の63万1123トン。主に飼料用のイエローコーンでも、在庫予測は46万1381トンと、前年から75.3%膨らむ。2013/14年度（10-9月）の小麦期末在庫は51万4693トンと、前年から5.2%の積み増し予想とした。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ブラジルコーヒー輸出業者Comeximは、国内の2013/14年度コーヒー生産が4700万-4900万袋になるとの見通しを示した。シーズン初めの干ばつによる影響で、平年以下の規模にとどまるという。国内のコーヒー在庫は3月1日時点でおよそ2480万袋、7月1日時点では前年度の生産分をほとんど輸出し終わり、約1150万袋に縮小すると見通しを示した。

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

ロシア中銀が3日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は3月28日時点で4,840億ドルと、前週から26億ドル減少した。年初の5,096億ドルからは、256億ドルの減少となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月米企業解雇予定数 (07:30)
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・2月貿易収支 (08:30)
・3月ISM非製造業指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)