NYMEX天然ガス1月限終値：5.598↓0.088

NY天然ガスは小幅反落。前日の続き原油高の進行が支えとなったものの、弱気の在庫統計を受けた売りが重石となった。1月限は原油高を好感し夜間取引から買いが優勢で推移したものの、通常取引開始後に発表された在庫統計で取り崩しが予想を大きく下回る水準にとどまったことが嫌気され一気に値を下げた。その後は原油高や天気予報がやや強気に変化したことを支えに買い戻されたものの、プラス圏を回復するのが精一杯。引けにかけては再び売りに押された。

ドル/円：91.49、ユーロ/ドル：1.3347、ユーロ/円：122.10 （NY17:00）

為替は対ユーロを中心にドル全面安の展開、弱気の経済指標発表を受け米国の弱気のファンダメンタルズが嫌気された他、原油高の進行もドル売りを後押しした。ユーロ/ドルは東京午後あたりからユーロ高が急速に進行11月後半につけた高値をあっさりと上抜けたことでユーロ買いが加速、ロンドンからNYにかけて騰勢を強め一時1.34ドル台まで値を伸ばした。ドイツ中銀のウェーバー総裁が2%以下という前例のない水準まで金利を引き下げることに対する警戒感を示したこともユーロ買いを後押しする一因となった。

ドル/円は東京では92円台半ばの水準で推移していたものの、ロンドンあたりから円高が進行、NY朝には91円台前半まで値を下げた。その後は昼にかけてドルが買戻されるも92円手前で息切れ、午後からは株安の進行につれドル売りが強まった。ユーロ/円は東京午後からユーロ買いが強まり121円台半ばまで上昇。その後は方向感なく上下を繰り返す展開が続いたが、NY午後にかけて改めてユーロが買われ、122円台半ばまで値を伸ばした。

10年債利回り：2.60↓0.08

債券は反発。朝方に失業保険申請件数の大幅増加、午後は10年債入札や株安が寄与して相場上昇となった。夜間取引ですでに買い戻しがみられていたが、弾みがついたのは失業保険のデータをみてから。1980年代初めにさかのぼる水準に増えたことが安全資産を求める買いにつながった。昼にかけて本日の入札を意識して売りが広がったが、需要が堅調なことを示す入札結果で買い殺到。取引終盤には株式相場の下げ足が速まるのを確認して債券の買いが一段と進んだ。

長期金利の指標10年債利回りは昼の上昇圧力が強まる局面を除いて低下に終始した。ピッチが加速したのは入札結果を受けてからで、最終的に1週間ぶりの水準で引け。一方、短期債にもしっかりと買いが集まっている。それでも、長短金利差はじわりと縮んだ。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆1月限：856-1/2↑27-0

シカゴ大豆は続伸。ドル安の進行や原油をはじめとした商品市場全体の上昇を好感、ファンドを中心にテクニカルな買いが加速した。1月限は寄付きから大きく上昇、輸出成約が予想を上回ったのも買いを後押し昼前には860セント台まで値を伸ばし、今月の高値を更新した。その後はやや売りに押されたものの買いの勢いは強く、最後まで高値圏に踏みとどまった。

ダウ工業平均：8,565.09↓196.33
S&P500：873.59↓25.65
NASDAQ：1,507.88↓57.60

NY株は反落。自動車救済法案成立の可能性が小さくなっていることを懸念し、売りが広がった。米下院は前夕に法案を可決したものの、共和党の反発を背景に上院での審議が進まない。日中は景気不安からの売りと原油価格の上昇を手掛かりにした石油株の買いなどにもまれる展開だったが、取引終盤に自動車の先行き不透明感が重しとなって売りが広がった。

取引開始前に週間失業保険新規申請件数が予想も超える大幅増加となったのを受けたために相場は下げて始まった。しかし、石油など素材株が商品高に支えられて上昇し、相場全体も持ち直し。その後は前日終値をはさんで小幅レンジの中を推移したが、最後の取引一時間は弱含みである。主要株価指標は揃ってちょうど一週間ぶりの安値引けとなった。

CBOTコーン3月限終値：351-1/2↑9-1/2

シカゴコーンは続伸。朝方発表されたUSDA需給報告が弱気の内容だったにもかかわらず、好調な輸出やドル安原油高の進行を手掛かりに大きく買いが集まった。3月限は寄付きから買いが先行、昼にかけて原油が値を伸ばすのにつれ騰勢を強め、350セント台半ばまで値を伸ばした。その後はやや売りに押される場面も見られたが下値は堅く、大きく値を崩すこともなく取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：507-1/2↓2-0

シカゴ小麦は小幅反落。日中を通じて前日終値を中心に上下に振れたものの、最後は売りが優勢となった。ドル安の進行や原油をはじめ商品全体が上昇したことを好感し、中盤にかけて値を伸ばしたものの、朝方発表された需給報告で世界生産が大きく引き上げられたことが最後まで相場の重石となった。

NYMEX原油1月限終値：47.98↑4.46

NY原油は大幅続伸。産油国の減産姿勢の強化やドル安の進行を手掛かりに買い一色の展開となり、今月2日以来の高値まで値を戻した。夜間取引から前日の流れを継いだ買いが先行。通常取引開始後もサウジが生産枠に近い水準まで産油量を引き下げたことや、ドルが全面安となったことを手掛かりに騰勢を強め、昼過ぎには一時49ドル台を回復するまでに値を伸ばした。午後からは株が軟調に推移したことを嫌気し売りに押されたものの、下げ幅は限定的なものにとどまった。

インターファクス通信が伝えたところによると、ロシアのメドベージェフ大統領は11日、同国は石油価格を下支えするために産油量を引き下げるかもしれないとした上で、新たな機構設立の選択肢を含めOPECへの加盟を検討する可能性があることも示唆した。減産については、前日にシマトコ・エネルギー相が17日のOPEC総会までに減産計画を提示する意向を示したが、この件について触れることはなかった。

COMEX金2月限終値：826.6↑17.8

NY金は続伸。ドル安の進行を支えに堅調に推移した。夜間取引から大きく買いが先行し、一時10月16日以来の高値水準まで上昇。通常取引開始後は伸び悩み、高値で売りに押される場面も見られたものの、原油の上昇などが支えとなり大きく値を崩すこともない。結局最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：112.70↑1.65

NYコーヒーは続伸。ドル安の進行や原油をはじめ商品全体が上昇したことを好感、日中を通じて買いが先行する展開となった。3月限は朝方にまとまった買いが入り113セント台半ばまで上昇。その後は高値で積極的に買い進む向きも見られず中盤にかけやや値を戻したものの、最後まで大きく売られることもなく日中高値圏で推移した。

ICE-US砂糖3月限終値：11.89↑0.27

NY砂糖は続伸。ドル安や原油高の進行を好感した買いが相場を主導、11月19日以来の高値をつけた。夜間から買いが優勢の相場展開。朝方には一時売りに押されマイナス転落する場面も見られたものの、中盤にかけて原油の上昇に連れるように力強く値を伸ばし、最後は12セントの節目を試す格好で取引を終了した｡

米商務省が11日に発表した貿易収支によると、10月の米国の金輸入は5,394.6 kgと前月比で35.7%減少した。前年比では30.5%の減少となる。

10年債入札 （Re-Opening)
出所：米財務省、単位100万ドル

米商務省が11日に発表した10月の貿易収支によると、コーヒー生豆(アラビカ種)輸入は6万6333トン(110万5560袋)となった。前月から1.6%増加し、前年比では5.9%増えた。

タンカー調査サービスのオイルムーブメント社が4日に明らかにしたデータによると、12月27日までの4週間におけるアンゴラとエクアドルを除くOPECの石油輸出量は、日量2,399万バレルと11月29日までの4週から11万バレル減少した。オイルムーブメントによると、OPECは10月24日に開いた緊急総会で日量150万バレルの減産を決定、11月1日から実施しているが、輸出量には減産の影響がそれほど大きく表れておらず、恐らくは100万バレル程度しか遵守されていないという。

エルサルバドルコーヒー評議会によると、11月のコーヒー輸出は前年同月比4.8%減の2万2386袋となった。10月に始まった2008/09年度の輸出はこれであわせて5万1386袋。前年同期を16.9%下回る。

ロシア中銀が11日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は12月5日時点で4,370億ドルと前週から179億ドル減少した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

米農務省（USDA）は11日、民間業者から中国向けで2008/09年度産大豆12万トンの輸出成約報告を受けたことを明らかにした。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約については翌日までの報告を義務付けている。

インド政府は11日、ミャンマーに1万トン、ネパール向けで950トンの小麦輸出を認可した。即日有効という。

韓国飼料協会（KFA）が今週初めにコーンと小麦を5万5000トンずつ買い付けていたと報じられている。関係者によると、コーンが1トン153ドル、小麦は同127ドルで合意。原産国は売却側の選択というものの、関係者は米産コーンとウクライナ産の小麦になることを見越している。いずれも3月納入の模様だ。

USDA需給報告・世界
出所：米農務省、NY8:30発表、単位100万トン

USDA需給報告
出所：米農務省、NY8:30発表、単位：100万ブッシェル、イールドはブッシェル/エーカー

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

輸入・輸出物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、2000年=100

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ベトナムの主要コーヒー生産地で同国初のコーヒー取引所が始動した。取引所の幹部によると、輸出を伸ばし、農家の収入改善が狙い。また、輸出先に対する品質保証も目的にしているという。取引所はベトナム技術商業銀行とカフェ・コントロールの合弁で、年間4万トンのコーヒー管理機能を備えている。

リビアのガーネム国営石油代表は11日、ダウジョーンズの電話インタビューに答え、17日のOPEC総会では今年度の世界石油需要が25年ぶりに前年比マイナスになるとしたIEAのレポートの内容も十分に考慮するとした。相当な量の減産で市場を支える必要があると、総会での大幅減産が決定されるとの見方も示した。

ブラジルの海運大手ウィリアムズによると、ブラジル砂糖出荷予定量は10日時点で107万333トンとなった。前週の報告での66万3650トンから増加。荷積みを予定している船も15隻増えて46隻という。

国際エネルギー機関（IEA）は11日に発表した月報で、2008年度の世界石油需要見通しを35万バレル下方修正、25年ぶりに前年比でマイナスになるとの見方を示した。供給面では、11月のOPEC生産が日量3,130万バレルと前月から76万バレル減少した。在庫は10月末時点で前月から4,560万バレル増加、消費の56.8日分をカバーしているという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30 )
・11月輸入・輸出価格指数 (08:30 )
・10月貿易収支 (08:30 )
・10年債入札 （Re-Opening) (13:00 )

エネルギー・メタル
・国際エネルギー機関（IEA）月報
・天然ガス在庫統計 (10:35 )

農産物
・USDA需給報告 (08:30 )
・USDA需給報告・世界 (08:30 )
・USDA輸出成約高 (08:30 )

NYMEX天然ガス1月限終値：5.686↑0.107

NY天然ガスは小幅反発。原油の値動きを意識しながら日中を通じて売り買いが交錯、上下に方向感なく振れる展開が続いた。ここまでの下落で割安感が強まったことを受け、夜間取引からテクニカルな買いが先行、昼前には原油の急騰につれ大きく買いが集まる場面も見られた。午後には再び売りが膨らんだものの、最後までしっかりとプラス圏は維持したまま取引を終了した。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：92.74、ユーロ/ドル：1.3019、ユーロ/円：120.77 （NY17:00）

為替は対ユーロを中心にドル安が進行。米自動車大手ビッグスリーの救済案がまとまるとの見方から更なる景気悪化懸念が後退、投資家のリスク回避志向が弱まった。ユーロ/ドルは東京午後に一時1.30ドル台を回復するまでにユーロが買われた後、ロンドンでは1.29ドル台割れを試すまで反落。NYでは再びユーロを買う動きが強まり、午後には1.30ドル台後半まで値を伸ばした。

ドル/円は東京からじりじりとドル高が進行。日銀総裁が介入の可能性に言及したと報じられたことも円売りを後押しし、一時92円台後半まで値を伸ばした。ロンドンからNYにかけては92円台を中心に方向感なく上下に振れる展開。NY午後には再び93円台を試す動きも見られたが、その後株安が進んだことが嫌気され値を戻した。ユーロ/円は東京でじりじりとユーロ高が進行。ロンドンでは一旦値を戻す動きも見られたが、NYに入って再びユーロ高が加速、121円台半ばまで値を伸ばした。

10年債利回り：2.68↑0.04

債券は反落。朝方に自動車救済法案成立の可能性、午後は3年債入札がさえなかったことや財政赤字の拡大が売り圧力を強めた。夜間取引から利食い売りが台頭し、そのまま日中も売りの流れが続いた。ただ、自動車救済については共和党議員が反発していることなどが一本調子での売りにブレーキをかける。

軟調相場にほぼ終始したが、値幅は限定的だった。長期金利の指標10年債利回りは朝方に前日のレンジ上限に迫ってから伸び悩み。午後に再び上向くも、やはり上昇は限られた。一方、最近の長短金利差縮小を戻す動きから短期債はさらに緩やかな売りだ。金利差の目安である2年債と10年債の利回り格差も広がった。

CBOT大豆1月限：829-1/2↑16-1/2

シカゴ大豆は反発。ドル安の進行や商品全体の上昇などを好感した買いが相場を主導した。一月限はは寄付きから買いが先行し5日ぶりの高値まで上昇。米自動車大手の救済策がまとまり更なる景気悪化への懸念が後退したことなども買いを後押しした。中盤以降は原油や株に売り圧力が強まったものの、大きく値を崩すこともなく、最後まで日中高値圏で推移した。

USDA輸出成約高市場予想
11日 NY8:30発表、単位1,000トン、ダウジョーンズ社集計

CBOTコーン3月限終値：342-0↑14-1/4

シカゴコーンは反発。原油高の進行や対円以外でのドル安を好感、ファンドを中心に大きく買いが集まった｡寄付きから買いが先行し、いきなり4日ぶりとなる340セント台を回復。直後には原油の下落につれ売りに押される場面も見られたものの下値は堅く、中盤には再び340セント台まで値を戻した。

ダウ工業平均：8,761.42↑70.09
S&P500：899.24↑10.57
NASDAQ：1,565.48↑18.14

NY株は反発。米自動車救済の行方をにらんで取引が進む一日だった。朝方はホワイトハウスと議会の民主党幹部の間で自動車法案について大筋合意と伝わるのを背景に買い先行。しかし、共和党の有力上院議員が救済案に反発を示し、買いムードに水を差した。自動車株にまず売りが広がり、じわじわと相場全体にも重しとなったが、それでも議会の法案承認観測も根強いのが下支えである。

相場は前日下げた反動からの買いも手伝って小じっかりと始まった。朝方は何度か伸び悩む場面もあったが、昼にかけて本日のレンジ切り上げを達成。前日の値下がり分を相殺するところまで上昇してから、その後は値を消す展開である。午後にはマイナス転落するも、下院本会議で自動車救済案を採決との報道を受けて取引最後の約一時間は前日比プラスを保った。

CBOT小麦3月限終値：509-1/2↑20-0

シカゴ小麦は大幅高。需給面で特に大きな材料が出たわけではなかったが、対円以外でのドル安の進行や原油をはじめ商品全体に買いが集まったことを好感した。寄付きから買いが大きく先行し、いきなり5ドルの節目を回復。その後やや売りに押される場面が見られたものの、最後まで買いの勢いが衰えることはなかった。

天然ガス在庫統計市場予想
11 日 NY10:35発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

USDA需給報告市場予想
11日 NY8:30発表、ダウジョーンズ社集計
単位：100万ブッシェル

NYMEX原油1月限終値：43.10↑1.03

NY原油は反発。弱気の在庫統計が売りを誘ったにも関わらず、産油国が減産姿勢を強めたことを好感した買いが相場を押し上げた。ロシアが協調減産を行う意向を示したことなどを手掛かりに夜間から買いが先行。その後在庫統計で石油製品が予想外の大幅積み増しとなったのを嫌気し一時マイナス転落するまでに売りに押されたものの、サウジが1月から大幅な減産を行う方針を打ち出したことなどから再び買いが加速、一時は46ドル台まで値を伸ばした。しかしそうした動きも流れを決定付けるには至らず、午後には再び42ドル台まで値を戻した。

COMEX金2月限終値：808.8↑34.6

NY金は大幅続伸。対ユーロを中心としたドル安の進行を好感、テクニカルな動きを中心に大きく買いが集まった。2月限は寄付きから買い一色の展開となり早々に800ドルの大台を回復、そのまま昼には810ドル台まで上げ幅を拡大した。産油国が減産姿勢をつよめたことで原油が上昇したことや、米自動車大手への救済策がまとまり更なる景気後退への懸念が後退したことなどが好感された。

ICE-USコーヒー3月限終値：111.05↑1.20

NYコーヒーは小幅続伸。対ユーロを中心にドル安が進行し原油や金など商品市場全体に買いが集まったのを好感、日中を通じて堅調に推移した。ファンドなどからまとまった買いが入り一気に値を伸ばすような場面こそ見られなかったが、上下を繰り返しながらじりじりと値を切り上げていく展開。ただ、前日の高値まで値を伸ばすには至らなかった。

ICE-US砂糖3月限終値：11.62↑0.40

NY砂糖は反発。原油の上昇に連れファンドを中心に大きく買いが集まった。日中を通じて原油の値動きを追随する相場展開、中盤には弱気の在庫統計を受け原油が売りに押されたのを嫌気しマイナス転落する場面も見られたが、その後急速に買いが集まり今月1日以来の高値まで値を伸ばした。

財政収支
出所：米財務省、NY14:00発表、単位10億ドル、▲赤字、会計年度：10月-9月

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）は10日、2008/09年度の中部・南部砂糖きび圧搾が1日時点で前年同期を12.3%上回る4億6860万トンになったと発表した。Unicaによると、砂糖きびの59.8%がエタノール生産、残りが砂糖生産。前年度はエタノールが55.53%、砂糖は44.47%で、今年度はエタノール生産が拡大していることを示す。1日までの砂糖生産は前年同期をほぼ1%下回る2530万トン。エタノール生産がこれまでのところ230億リットルで、18%増加である。

3年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

米連邦準備理事会（FRB）のバーナンキ議長が米議員に対し、州政府や自治体政府の財政支援でFRBの権限が小さいことを示していたと報じられている。米通信社ダウ・ジョーンズによると、これは10月に下院金融サービス委員であるカンジョンスキ議員に宛てた書簡内容。カンジョンスキ議員が地方政府の資金調達難をFRB議長に提議したのに対し、FRBは法律的に州及び自治体へ直接融資することはほぼ不可能と答えた。また、議会や財務省に支援を要請するのが妥当と述べていた。

中国政府がコーン輸出枠を設定するとの観測を政府関係者が否定したと報じられている。国内の価格下落を背景に政府は300万トンから500万トンの輸出を認可するとの思惑が浮上していた。中国の輸出業者COFCO幹部も、輸入枠が設けられても価格が低過ぎて売却できないとコメントしている。

ブラジル砂糖コンサルティング会社データグロの幹部は10日に米通信社ダウ・ジョーンズとのインタビューで、中部・南部における2008/09年度砂糖きび収穫が事前見通しを上回るとの見方を示した。11月から降雨がないことを理由にしており、当初は4億8000万トンと見越していたものの、現時点では4億8500万-4億8900万トンとみているという。収穫は1月まで続くとも述べた。

ロシア農務省は10日、2008年の穀物収穫について15年ぶりの高水準とみていることを発表した。同省の推定は1億300万トンで、前年の8170万トンから26.1%増加になる。

石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、全米石油協会（API)、NY10:35発表、単位1,000バレル

卸売在庫・在庫率
出所：米国勢調査局、NY10:00発表、季節調整値、単位100万ドル

仏穀物局（ONIGC）は10日に発表した国内穀物レポートで、2008/09年度の国内軟質小麦生産推定を前年比21.3%増の3732万1000トンとした。これは11月の報告での3739万トンから小幅引き下げた。

輸出については、欧州連合（EU）圏内での見通しを711万トンから688万トンに下方修正した。前年比5.7%減少になる。前月の報告で前年割れの見方に転じ、今回は従来を上回る減少をみている。反面、圏外への出荷については前月時点での900 万トンで据え置き、前年から83.2%増加の見方である。期末在庫は前年度の268万6000トンから362万4000トンに膨らむと見通している。前回報告時でみていた361万8000トンより僅かに高い。

2008/09年度のコーン生産推定は1541万9000トンから1549万8000トンに一段と引き上げた。前年度の1435万5000トンから8.0%増加の見方。EU内輸出見通しを前年比1.3%増の504万5000トンと見越しており、これは前回報告での 509万トンより下方修正。圏外も5万トン少ない40万トンに改定した。それでも前年度の21万4000トンから大きく増加するのを見込んでいる。期末在庫は前年度の219万トンに対して346万4000トンとの見方。前回報告での304万トンから引き上げた。

国際コーヒー機関の幹部は米通信社ダウ・ジョーンズとのインタビューで、ICEにおけるアラビカコーヒー価格が2009年初めに現行の安値から回復する見通しを示した。2009/10年度のブラジル生産を理由に挙げている・同氏によると、ブラジルの生産が前年割れとみられることから世界需給は500万-600万袋逼迫する見通し。これまでの開花状況から見て、ブラジルでは前年より最高1000万袋落ち込む可能性があるといい、収穫期がが近付くにつれ価格を押し上げるようになるという。

インド連邦政府の食用穀物在庫が12月1日時点で前年同期を91.3%上回る3520万トンになった。政府データによると、このうち小麦が1960万トンで、これは一年前の2.3倍を超えている。記録的な豊作によって在庫も膨らんだとの関係者コメントが報じられている。

ロシアのシマトコ・エネルギー相は10日、石油減産に関する方針をOPECがアルジェリアで総会を開く今月17日までに発表する意向を明らかにした。インターファクス通信が伝えた。非OPEC産油国が市場安定のための協調体制を取ることを希望すると、メキシコやノルウェーなど他の産油国にも協調減産を促した。

インドのビジネス紙は10日、北東部にあるウッタルプラデシュ州の2008/09年度砂糖生産減少見通しを報じた。圧搾した砂糖きびからの生産率の定価を理由に挙げており、連邦政府が見込む700万トンも下回って500万トンの見通しという。また、500万トンに届かなくても不思議でないとの地元関係者のコメントも伝えた。

中国税関総局が10日に発表した11月の大豆輸入暫定値は前年同月比0.6%減の332万トンだった。年初から11月まであわせて3414万トンで、これは一年前を22%上回るという。また税関データによると、11月のコーン輸出が前年比85％減の2万トン、年初からの累計で前年より95%落ちて24万トンだった。

中国政府系シンクタンクの国家穀物油種情報センター（CNGOIC）は10日に発表した月次報告において、2008年度の穀物生産推定を据え置いた。大豆が前年比29.66%増の1650万トン。コーンが前年を2.43%上回る1億5600万トン、小麦は2.93%増の1億1250万トンとみている。

ロシア砂糖生産者組合によると、同国は12月8日までに今年度収穫のビートから314万8000トンの砂糖を生産した。前年同期の285万8000トンを上回る。製糖所に送られたビートは2503万4000トン、これまでに処理した量は2216万7000トンで、いずれも前年同期よりアップ。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

中国税関総局が10日に明らかにした速報データによると、同国の11月原油輸入は1,336万トン(日量326万バレル)と今年度最低を記録した。前月比では17.3%の減少、前年同月も1.8%下回る。石油製品の輸入は193万トンと、やはり今年度最低を記録している。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00 )
・10月卸売在庫・在庫率 (10:00 )
・3年債入札 (13:00 )
・11月財政収支 (14:00 )

エネルギー・メタル
・石油在庫統計 (10:35 )

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが9日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、12月5日までの週の米国内ガソリン需要は日量933.1万バレルと前週から0.3%減少した。前年同期比では0.3%増加、前年を上回ったのは33週ぶりとなる。全米平均の小売価格は1ガロン1.78ドルと前週から7セント、11週連続で下落、前年に比べて41.3%低い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

NYMEX天然ガス1月限終値：5.579↑0.013

NY天然ガスは小幅反発。日中を通じて売り買いが交錯、前日終値を挟んだ水準での上下を繰り返す展開となったが、最後は買いが優勢となった。安値では売られ過ぎ感からテクニカルな買いが加速する一方、目先の需要減少見通しが上値を押さえる格好となったが、中盤以降はじりじりと買いの勢いが優勢となりプラス圏で取引を終了した。

10年債利回り：2.64↓0.10

債券は反発。年末に向けて安全資産を求めた買いの展開となった。財務省証券（TB）4週間物入札で、最高落札利回りが0.000%を記録。2001年の発行開始から初めてのゼロでもある。また、TB3ヶ月物もほぼゼロに低下して過去最低。長期債も含めてほかの債券にも幅広く買いが集まるのに至った。

長期金利の指標10年債利回りは取引の早い段階で低下してから、その後株価が底堅いことなどが影響して昼過ぎまで前日の水準でもみ合った。しかし、株式相場が軟化するのを確認して午後はじりじりとダウン。最終的に前日の上昇以上に下げた。短期債にも買いの流れが続き、この結果、長短金利差の目安である2年債と10年債の利回り格差は前日から変らない。

ドル/円：92.12、ユーロ/ドル：1.2925、ユーロ/円：119.08 （NY17:00）

為替は円高が進行。投資家のリスク回避志向が強まったことを受け、円を買う動きが改めて強まった。弱気の企業業績見通しなどから株安が進行、需要減少懸念から原油が売りに押されたこともこうした流れを後押しした。ドル円は東京で92円台後半の水準で推移、ロンドンでは92円台前半まで円高が進んだ後NY早朝にかけて再び92円台後半までドルが買われた。NYに入ってからはほぼドル売り一色の展開、株安が進行したのも後押しとなり、午後には92円を割り込む場面も見られた。

ユーロ/ドルは前日の反動もあり東京からロンドンにかけてユーロが売られ、NY朝には1.28ドル割れを試すまでに下げ幅を拡大。NYではその後急速にドル安が進行し昼過ぎには1.30ドルを試すまでに値を伸ばしたが、午後には1.29ドル台前半まで押し戻された。ユーロ/円は東京からロンドンにかけじりじりとユーロが売られNY朝には118円台半ばまで下落。その後はユーロ/ドルの上昇につれ120円台まで一気に値を回復したものの、午後には再び売りに押された。

石油在庫統計市場予想
10 日NY10:35発表、単位1,000バレル、ダウジョーンズ社集計

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆1月限：813-0↓7-1/2

シカゴ大豆は反落。前日終値を中心に方向感なく上下に振れる展開となったが、最後は売りが優勢となった。手掛かりとなる材料もなく、値幅も前日の範囲内にとどまるなど基本的に動意薄の展開、午前中にドル安が進行したのにも特に反応はなかった。午後からは原油安の進行が重石となり軟調に推移した。

ダウ工業平均：8,691.33↓242.85
S&P500：88.67↓21.03
NASDAQ：1,547.34↓24.40

NY株は反落。2日続けて大きく上昇した反動で利食い売りが出やすかったところに、慎重な業績見通しなど企業絡みの弱気ニュースが相次いだことが響いた。業績不安は前夕のテキサス・インスツルメンツ（TI）やフェデックスなどの業績見通し引き下げに始まり、スーパー大手クローガーの予想を下回る決算、光ファイバーのコーニングは設備投資額引き下げなども続いて、足かせになっている。

相場は下げて始まった。半導体株にTIの警告にかかわらず買いが集まりNASDAQ指数は間もなくして回復し、大型株で構成するS&P500も一時的にプラス転換。ただ、ダウ平均は横ばい水準に戻すのが限界で、そのままじり安である。結局、S&P500も前日終値をはさんでのもみ合いを経て、午後は軟調に推移。NASDAQ指数も持ちこたえ切れず、引けにかけて軟化した。

CBOTコーン3月限終値：327-3/4↓2-1/4

シカゴコーンは小幅反落。強弱材料が交錯し上下に振れる相場展開となったが、最後は原油安の進行が大きな重石となった。中盤にかけてドルが大きく売られたのを好感した買いが集まったものの、前日の高値を上抜けたあたりで息切れ。その後は原油や株が下げ幅を広げるのを嫌気した売りに押され、最後はマイナス転落した。

CBOT小麦3月限終値：489-1/2↓1-0

シカゴ小麦は前日からほぼ変わらず。USDAの需給報告発表を木曜に控え、様子見気分の強い展開となった。午前中にはドル安の進行を好感し買いが集まる場面も見られたものの、5ドルの節目を超えたところで息切れ。その後は手仕舞い売りに押され前半の上昇分を全て吐き出して取引を終了した。

NYMEX原油1月限終値：42.07↓1.64

NY原油は反落。景気後退に伴う需要減少懸念が改めて弱気材料視された。前日の上昇の反動もあり、朝方から売りが先行する展開。米エネルギー省が世界石油需要見通しを下方修正したことなどを嫌気し、上下を繰り返しながらも着実に値を切り下げていく展開となった。株安の進行も売りを後押しする格好となり、最後は42ドルを割り込む場面も見られた。

全米不動産協会（NAR）は9日に発表した月次住宅市場見通しで、向こう3年間の住宅販売見通しを一段と引き下げた。協会チーフエコノミストは、2009年前半のマイナス成長を予想。後半には住宅市場の底入れを反映して景気が立ち直るとの見解を示す。それでも、販売回復に関して前回報告より鈍いペースをみている格好である。

中古について、2008年に前年比12.3%減の495万8000件と推定している。前月報告で501万9000戸みていたのからシフト。2009年には519万戸と500万の大台回復の見方だが、前月に見通していた531万9000戸より少ない。2010年の販売見通しは561万9000戸から555万1000戸に改定した。

COMEX金2月限終値：774.2↑4.9

NY金は続伸。昼にかけてのドル安の進行を好感した買いが相場を押し上げた。寄付きでは前日の反動もありテクニカルな売りが先行する場面も見られたものの、方向性を決めてしまうような大きな動きにはつながらず。昼にかけては対ユーロ、対円共にドル安が進行したことを受けまとまった買いが入り、一気にプラス圏を回復した。もっとも、前日の高値を抜けて値を伸ばすほどの勢いもなく、最後はやや売りに押されて取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：109.85↑0.35

NYコーヒーは小幅続伸。夜間から前日の急騰の反動からテクニカルな売りが先行したものの、中盤にはドルに売りが広がったのを好感した買いが相場を押し上げ、110セントを大きく上抜ける水準まで一気に値を伸ばした。ただ、そうした動きも長続きすることはなく、昼前には前日の終値近辺まで値を戻した。

ICE-US砂糖3月限終値：11.22↓0.03

NY砂糖は前日からほぼ変わらず。原油やドルなど他市場の動きを意識しながら、前日の終値を中心に方向感なく上下を繰り返す展開が続いた。特に大きな材料が出たわけでもなく、基本的にはテクニカルなポジション調整の動きが中心。昼前には買いが集まり前日の高値を上抜ける場面も見られたが、それ以上積極的な買いが続くことはなかった。

米食品大手クラフト・フーズは9日、「マックスウェル」及び「ユーバン」ブランドのコーヒー製品価格を即日実施で引き下げた。JMスマッカーが5日に「フォルジャーズ」ブランド製品を値下げしたのに追随した格好だ。同社広報は、最近の生豆価格下落に対する決定とコメントしている。

対象となるのは両ブランドの焙煎済み挽き豆コーヒーで、1ポンドにつき10セント削減する。また、「マックスウェル」と「ユーバン」、さらに「サンカ」のインスタントコーヒーを1オンス2.5セント引き下げるという。

クラフトのコーヒー製品値引きは10月下旬に続いて2回目である。

エクアドルコーヒー評議会（Cofenac）が9日に発表したデータによると、2008年1-9月のコーヒー輸出は前年同期比13.4%減の60万6889袋となった。生豆だけだと前年から65.0%落ち込み5万9721袋。インスタントコーヒーは54万7168袋で、一年前を3.2%上回った。

9月単月の出荷は全体で8万7638袋となり、一年前に比べて10.7%減少したという。生豆だけで27.4%落ちて2万9832袋。インスタントコーヒーは1.4%増の5万7806袋。

米化学大手モンサント社は9日、害虫や除草剤に対する耐性の強いコーンの遺伝子組み換え種「トリプルスタック」の作付が、09/10年度には3,400-3,500万エーカーに達するとの見通しを示した。前年比では約17%増加する。トリプルスタックは他の品種に比べ1エーカーあたり9.6ブッシェルほどイールドが伸びるという。同社はまた、2010年までに8種類の遺伝子を含む「スマートスタック」の作付が6,500万エーカーにまで伸びると予想、更には10年以内に20種類の遺伝子を含む新製品の開発を目指すとしている。

米エネルギー省情報局（EIA）は9日に発表した冬季暖房燃料アウトルックで、08/09年度の米国における一世帯あたりの暖房用天然ガス消費が前年比で1.6%増加するとの見通しを示した。10月に1.3%増としていたのから小幅引き上げた。うち北東部では6.4%増加するものの、中西部では0.8%減少する。価格見通しは全米平均で前年から1.6%の下落と、10月時点で16.5%上昇としていたのから大きく引き下げた。北東部で 0.7%、中西部で2.7%それぞれ増加する。暖房油の消費は全米平均で前年から5.1%増加とこちらも10月の4.8%増から引き上げ。地域別では北東部で5.7%増える一方、中西部では 1.0%減少する見通しだ。価格は全米で前年から23.6%、北東部で23.6%、中西部で23.6%それぞれ下落する。

EIAアウトルック
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、単位100万バレル(日量）

リビアのガーネム国営石油総裁は9日、AFP通信の電話取材に答え、OPECは17日に開かれる総会で相当量の減産で合意するべきとの考えを示した。マーケットは、大胆な行動を要求しているという。40ドルをやや上回る今の価格水準については、当面の底値に近く、OPEC総会後は上昇に転じると予想した。

ECBが9日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高は5日現在2,199億 6,900 万ユーロと前週から4,200万ユーロ減少した。ユーロシステムの中央銀行2行が欧州金協定に基づいて保有金の売却を行った。

南アフリカ統計局が9日に発表した月次データによると、同国の10月金生産指数(2000 年=100)は季節調整値で48.9と前月から横ばいとなった。季節調整前の指数は50.0と前年同月から14.4%のマイナスとなっている。金以外の鉱物を含めた全体では季節調整値で前月から5.7%上昇、季節調整前の前年比は3.5%のプラスだった。

住宅販売ペンディング(契約進行中)指数
出所：全米不動産協会、NY10:00発表、季節調整値、年率

ウクライナ農務省は9日、2009年の国内穀物作付が1520万ヘクタールになるとの見通しを発表した。前年の1560万ヘクタールを下回る見方だが、理由は不明。冬穀物が前年と同じ800万ヘクタールを見越し、春穀物700万ヘクタール強に減反としている。

米小売調査レッドブック・リサーチが9日に発表したレポートによると、12月第一週の国内チェーンストア売上高は前月比0.4%減少した。1%増加の予想に反して前月を下回った格好である。前年同期からは0.8%ダウン。事前見通し以上の落ち込みだったという。

ロシア農務省は9日、7月に始まった2008/09年度の穀物輸出が現時点で1050万トンになったと発表した。当局は、12月末時点で1160万トンになると予想している。このほか、国内市場においてこれまでに265万トンの穀物を買い取り、来年1月1日までに500万トンに膨らむ見通しも示した。

ドイツ調査会社WVZは9日、2008/09年度のビート糖生産量が5日時点で281万9000トンになったと発表した。最終的に367万6000トンが見込まれているうちの76.7%に相当する。これまでに製糖所に送られたビートは1815万1000トンで、1786万3000トンが加工済みという。現時点で糖分含有率は18%とも伝えている。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した12月6日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比0.8%低下した。前週に0.1%上昇したのからマイナス転落。前年同期との比較では0.4%上がり、前週時点での前年比伸び率1.3%から大きくスローダウンした。

ICSCのチーフエコノミストは、感謝祭翌日の「ブラック・フライデー」セールで賑わっていたのも既に一服とコメント。クリスマスプレゼントの買い物を終わらせた消費者は一年前のこの時点より少なく、これは支出抑制を意味するとも述べている。

豪農業資源経済局（ABARE)四半期クロップレポート
出所：豪農業資源経済局（ABARE)、単位：1,000トン、1,000ヘクタール、トン/ヘクタール

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・10月住宅販売ペンディング(契約進行中)指数 (10:00 )

エネルギー・メタル
・EIAアウトルック

農産物
・豪農業資源経済局（ABARE)四半期クロップレポート