NYMEX天然ガス1月限終値：5.548↓0.071

NY天然ガスは小幅続落。強気の在庫統計を手掛かりに買いが集まる場面も見られたものの､最後は原油安の進行が嫌気された。朝方は前日の流れを継ぎやや上値の重い展開。在庫統計発表後は予想を上回る取り崩しを好感し5.70ドル台まで値を伸ばす場面も見られたものの、それ以上買いは続かない。午後からは原油安につれた売りに押され、最後はマイナス圏で取引を終了した。

ドル/円：89.43、ユーロ/ドル：1.4266、ユーロ/円：127.58 （NY17:00）

為替はドル全面高の展開、日銀による介入警戒やECBの追加利下げ観測などを手掛かりに、ポジション整理のドル買いが大きく膨らんだ。ユーロ/ドルは東京では全般的に動意も薄かったものの、ロンドンでは改めてユーロを買う動きが強まり一気に1.47ドル台まで上昇。NYでは一転してポジション整理のユーロ売りが加速、ECBが預金金利を引き下げることを発表したのもユーロ売りを後押し、NYの昼前には1.42ドル割れを試すまでに値を下げた。

ドル/円は日銀による介入警戒がくすぶる中、ロンドンでユーロ/円の急騰に連れドルを買い戻す動きが強まり一時89円を回復。NY朝には88円台前半まで戻したものの、その後改めてドルの買い戻しが加速し一時90円を回復するに至った。ユーロ/円はロンドンでユーロにまとまった買が入り一時131円台まで急騰。その後はじりじりとユーロが売られる展開となり、NY午後には127円割れを試すまでに値を戻した。

10年債利回り：2.08↓0.11

債券は大幅続伸。景気後退（リセッション）の深刻化を警戒させる経済指標や企業がらみのニュースがさらなる買いを誘う格好となった。失業保険新規申請件数は前週から減少し、フィラデルフィア連銀景気指数も予想を上回ったが、内容的にはリセッション進行を危惧させる。さらに、自動車メーカーの一時的な操業停止、ゼネラル・エレクトリック（GE）格下げなども伝わり、安全資産を求めた買いの展開になった。

特に、景気不安が高まることで金融当局の国債買い取りのチャンスも大きくなると見越し、長期債の買いに弾みがつく。指標の10年債利回りは早くから一段の低下。日中には下げ渋る場面もあったが、それでも前日の引けを下回ったままであり、引けにかけては改めて下げ幅拡大だ。一時、2.0%台前半での推移もあった。

中短期債にも買いの流れは続いているが、長期債に比べると依然としてペースが鈍い。長短金利差の縮小となって、2年債と10年債の利回り格差は前日の1.45ポイントから1.40ポイントにダウン。

メキシコ統計局（Inegi）が18日に明らかにしたデータによると、同国の鉱山における10月の金生産は4,814kgと前年比で66.1%増加した。銀生産は同26.7%増の25万9,082kg、銅生産は2万3,746トンと17.6%増加した。鉱山全体の生産は前年から14.9%増加した。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆1月限：869-1/2↑5-1/2

シカゴ大豆は小幅続伸。ドル高や原油安の進行にもかかわらず、日中を通じて底堅く推移した。寄付きではやや売りに押されたものの、すぐにプラス圏を回復。朝方発表された輸出成約が予想以上に好調だったことや、ブラジルやアルゼンチンなど南米の生産地で乾燥懸念が強まっていることが支えとなり、最後までじりじりと値を切り上げる展開が続いた。大豆ミールも連れ高となったが、大豆油は原油安を嫌気し小幅安となった。

CBOTコーン3月限終値：389-1/2→0-0

シカゴコーンは前日から変わらず。ドル高や原油安の進行が大きな重石となったものの、小麦の上昇などを支えに底堅く推移した。3月限は寄付きから売りが先行、日中のほとんどがマイナス圏での値動きとなったものの、前日の安値を割り込む水準では買い意欲もあり、大きく値を崩す展開にもならない。引けにかけてはテクニカルな買いが入り値を戻した。

ダウ工業平均：8,604.99↓219.35
S&P500：885.34↓19.08
NASDAQ：1,552.37↓26.94

NY 株は大幅続落。景気不安を煽るニュースが絶えずに売りが広がった。朝方に失業保険申請件数など弱い経済指標の発表が相次ぎ、前日のクライスラーに続いてフォード・モーターも一時的な操業停止と伝わっている。また、原油安から石油株が売りを浴び、午後の格付け大手によるゼネラル・エレクトリック（GE）格下げ発表も響いた。

午前の取引ではまだ前日に下げた反動からの買い戻しも断続的にみられ、このため相場は前日終値をはさんでのもみ合いである。しかし、昼からじり安にシフト。取引終盤には下げ幅拡大となり、最終的に主要株価指標は揃って3日ぶりの安値引けだった。

CBOT小麦3月限終値：571-1/2↑14-0

シカゴ小麦は続伸、ファンドを中心に前日の流れを継いだテクニカルな買いが相場を押し上げた。3月限は寄付きから買いが先行。アルゼンチンの干ばつや米中西部での寒波が次年度の生産に影響するのではとの懸念が買いを後押し、大きく値を伸ばすような場面こそ見られなかったものの、日中を通じて堅調に推移した。ドル高の進行も特に弱気に作用することはなかった。

NYMEX原油1月限終値：36.22↓3.84

NY原油は大幅続落、世界的な景気悪化に伴う需要減少懸念を手掛かりに、2004年7月以来の安値を大きく更新した。1月限は寄付き後早々に40ドルの節目を下抜け。OPECの大幅減産より目先の需要減少懸念が重視された前日の流れを継ぎ、38ドル台を割り込むまでに下げ幅を拡大した。午後からは買い戻しが膨らんだものの、40ドル台を回復することなく息切れ。引けにかけては自動車大手の操業停止などを受け株価が急落したことも嫌気され､ファンドを中心に改めて売りが加速した｡

COMEX金2月限終値：860.6↓7.9

NY金は反落、ドル高の進行が嫌気され、手仕舞い売りが大きく広がった。2月限は夜間取引で買いが集まり一時前日に続き880ドル台を試す展開となったものの、目前で伸び悩み。通常取引開始後はポジション整理の動きからドル高が急速に進んだことを嫌気し、大きく売りに押された。もっとも、850ドルの節目割れを試す水準ではしっかりと下げ止まり、引けにかけては買戻され安値から値を戻した。

ICE-USコーヒー3月限終値：112.50↑0.20

NYコーヒーは前日からほぼ変わらず。日中を通じて売り買いが交錯、方向感なく上下に振れる展開が続いた。朝方には買いが集まる場面も見られたものの、前日の高値を試す手前で早々に伸び悩み。その後しばらくはそれなりに値も動いていたものの、中盤以降は動意も薄くなった。最後はやや買いが優勢となり、プラス圏で取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：11.83↑0.10

NY砂糖は続伸。比較的狭い値幅内で、原油の下落を嫌気しながらも底堅く推移した。3月限は夜間から買いが優勢の展開、朝方には原油安につれて売りが膨らむ場面も見られたものの、前日の安値手前でしっかりと下げ止まった。中盤以降改めて騰勢を強め、最後はプラス圏を回復して取引を終了した。

米財務省は18日、来週実施の月次入札での発行額を引き上げたことを発表した。2年債を380億ドル、5年債280億ドルとし、いずれも先月より20億ドル増やした。入札は2年債を22日、5年債を23日に行う。

タンカー調査サービスのオイルムーブメント社が4日に明らかにしたデータによると、来年1月3日までの4週間におけるアンゴラとエクアドルを除くOPECの石油輸出量は、日量2,388万バレルと12月6日までの4週から18万バレル減少する。このうち中東の加盟国の輸出量は日量1,710万バレルと前4週から11万バレル減少する。例年なら冬場は需要増に応じて出荷量が増えるものだが、今年はこの先OPECの大幅減産決定の影響で出火が減る可能性があるという。

ウクライナ統計局は18日、2009年に収穫となる冬穀物の作付が前年比3.5%増の825万4000ヘクタールになったと発表した。このうち、小麦が78.8%を占め、前年度の83.5%からダウン。大麦やライ麦の比率は逆に前年より上がった。

ロシア政府広報は2008/09年度の政府による穀物買い取りが1900万トンから2000万トンになるととズブコフ副首相の見通しを発表した。前年度の1000万トンの約2倍になり、これは世界的な価格下落の対策という。また、在庫が積み増しとなることについて、後で価格改善の際に輸出、あるいは2009年が不作になった場合の供給も可能になると述べた。

オバマ次期米大統領は18日、金融業界規制機構（FINRA）のシャピロ最高責任者を米証券取引委員（SEC）委員長に起用することを発表した。同氏は商品先物取引委員（CFTC）の元委員長であり、またSEC委員を務めた経験もある。

CFTC委員長にはクリントン政権時代の財務次官補だったゲンスラー氏を指名した。ゲンスラー氏はオバマ次期政権移行チームのメンバーであり、またゴールドマン・サックス元幹部である。このほか、空席となっている米連邦準備理事会（FRB）理事にオバマ次期大統領の経済顧問で、ジョージタウン大学教授のタルーロ氏を起用した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

米景気先行指数
出所：カンファレンスボード、NY10:00発表、1996年=100

フィラデルフィア連銀指数
出所：フィラデルフィア連邦準備銀行、NY10:00発表

ポーランドの中央統計局（GUS）は18日、2008年の砂糖ビート生産は940万トンだったと発表した。前年を26%下回るが、9月下旬時点で見越していた930万トンより多い。

ポーランドの中央統計局（GUS）は18日、2008年の穀物全体の収穫が前年比1.9%増の2770万トンになったと発表した。9月下旬時点での推定2710万トンから引き上げた。小麦は前年から11.5%増えて930万トンとした。6月に干ばつによるイールドへの影響が出たものの、増反と8月の天候改善が前年を上回る生産に寄与したという。GUSによると、作付は2.9%増の860万ヘクタールだった。

米農務省（USDA）は18日、民間業者から中国向けで2008/09年度産大豆11万6000トンの輸出成約報告を受けたことを明らかにした。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約については翌日までの報告を義務付けている。

コートジボワールの公式データによると、11月のロブスタコーヒー輸出はインスタントコーヒーも含めて前年比73.2%減の5191トンだった。生豆だけで1年前を77.5%下回る3654トン。10月に始まった2008/09年度はこれであわせて8663トンを出荷し、前年同期から76.2%ダウン。年度始めからの生豆輸出は84.8%落ち込んで4674トンとなった。

インドネシアの工業相は18日、潤沢な国内在庫を理由に2009年の砂糖輸入枠を引き下げる可能性を示した。同氏によると、国内生産は着実に増えており、2014年までの砂糖自給を目標に買い付けも徐々に減らしていく計画である。精製糖需要が前年比6%増の185万トンになると見通す。

ウクライナの砂糖生産者組合は18日、国内で収穫されたビートからの砂糖生産量が17日時点で前年比15.3%減の154万8000トンだったと発表した。大雨でビートの作付、刈り入れともにも遅れているのが生産ダウンの背景にある。ただ、前回報告に比べると前年からの減少率は再び縮小。現在稼動している製糖所は5。これまでに1250万トンのビートが製糖所に送られ、1200万トンが加工済みとした。

ストラテジーグレインは18日に月次市場報告で2009/10年度の欧州連合（EU）穀物生産初回見通しを発表し、2億9200万トンになるとの見方を示した。2008/09年度を前月時点で3億1040万トンと推定していたのから3億2290万トンに上方修正。このため、2009/10年度は前年比6.4%減少をみている格好になる。作付は前年を1.5%下回る5860万ヘクタール、イールドが前年度の5.2トンから5.0トンに下がると見通す。

ワールドゴールドカウンシル（WGC）が発表した保有金レポートによると、12月10日現在の世界中銀および公的機関の保有金は2万9,697.1万トンと9月16日時点から86.8トン減少した。フランスの保有金が9月から32.1トン、スイスが24.0トンそれぞれ減少したのが目立った。ECBを含む欧州圏の保有金は1万886.8トンと24.6トン減少している。一方ロシアの保有金は9月から23.3トン増加した。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ロシア中銀が18日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は12月12日時点で4,354億ドルと前週から16億ドル減少した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30 )
・12月フィラデルフィア連銀指数 (10:00 )
・11月景気先行指数 (10:00 )

エネルギー・メタル
・天然ガス在庫統計 (10:35 )

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30 )

納会日
・コーヒー 12月限納会
・株価指数先物 12月限OP 納会
・株価指数先物 12月限納会

天然ガス在庫統計市場予想
18 日 NY10:35発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

NYMEX天然ガス1月限終値：5.619↓0.132

NY天然ガスは反落。原油の下落や弱気の石油在庫統計を嫌気しファンドを中心に手仕舞い売りが膨らんだ。朝方には目先平年以下の気温が続くとの天気予報を手掛かりに買いが優勢となったものの、石油在庫統計で需要の競合する暖房油を含む留出油在庫が大幅積み増しになったことなどが嫌気され、急速に売りが膨らんだ。昼過ぎには一時5.50ドルを割り込む場面も見られたものの、直近の安値手前で下げ止まり。その後は買い戻されたものの、原油に売りが広がったことが重石となり大きく反発することはなかった。

10年債利回り：2.19↓0.06

債券市場では長期債で一段と買いが集まった。前日に米連邦公開市場委員会（FOMC）が事実上ゼロ金利政策を決定するとともに将来の国債買い取り検討、さらには住宅ローン担保証券の購入拡大の意向も表明。需給逼迫観測を背景に引き続き買い意欲が盛り上がった。

また、住宅ローン金利低下を先取りし、ポートフォリオの調整に絡む買いも長期債相場を押し上げている。指標の10年債利回りは早くから下げが進み、朝方に2.1%も下回ったほど。午後は株式相場の下落が止まったことなどを背景に利回りの低下も鈍ったが、それでも前日の引けを下回ったままだった。

一方、利回り曲線に着目して中短期債には売りが広がり、長短金利差がさらに縮小した。2年債と10年債の利回り格差は前日の1.61ポイントから、1.45ポイントと9月初め以来となる小さなギャップだ。

ドル/円：87.21、ユーロ/ドル：1.4419、ユーロ/円：125.76 （NY17:00）

為替はドル全面安。前日のFOMCにおける大幅利下げを受け、米国の弱気のファンダメンタルズが改めて売り材料視された。ドル/円は東京からロンドンにかけてじりじりとドルが売られる展開。それでも何とか88円台前半の水準は維持していたが、NYには入ると改めてドル安が加速、一気に87円台前半と1995年以来の円高水準を更新した。その後一旦は88円前後まで値を戻したものの、午後遅くには再び87円台前半まで値を下げた。

ユーロ/ドルは東京からロンドンにかけて1.40ドル台前半から1.41ドル台前半のレンジ内で上下する展開。NYに入ると改めてドルを売る動きが加速、一気に1.44ドル台まで値を伸ばした。その後は流石にユーロ買いの勢いも一服したものの、午後遅くには再びユーロが騰勢を強めた。ユーロ/円はロンドンにかけ125円から124円台前半までじりじりと値を下げる展開。NYに入るとユーロが大きく買い戻され、126円台後半まで値を伸ばした。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆1月限：864-0↑5-1/2

シカゴ大豆は小幅続伸・日中を通じて売り買いが交錯し大きく上下に振れたものの、最後は買いが優勢となった。寄付きではドル安の進行を好感し大きく買いが先行したものの、直後から売りが膨らみあっさりとマイナス転落。原油の急落を嫌気し大豆油主導で売りが膨らんだ。ただ、一方ではドル安が大きな支えとなり、一気に値を崩すような動きにもならない。引けにかけては改めて騰勢を強めプラス圏を回復した。

ダウ工業平均：8,824.34↓99.80
S&P500：904.42↓8.76
NASDAQ：1,579.31↓10.58

NY 株は反落。前日の米連邦公開市場委員会（FOMC）による大幅利下げを消化しながら、最後は売りに押される展開となった。まず前日に大きく上昇したの反動で利食い売りが台頭し、またモルガン・スタンレーの予想以上の赤字決算発表なども響いての取引開始である。しかし、成長安定株などにも断続的に買いが入り、午後は方向感の定まらない相場だった。

朝方に比較的速いピッチで下げもあるなど軟調相場となったのが、昼から下げ幅を縮めていった。午後にプラス転換。しかし、すぐに上値は重たくなり、引け際に再び回復してもやはり上昇を維持できず。最終的にマイナス引けである。

CBOTコーン3月限終値：389-1/2↓4-1/2

シカゴコーンは反落。原油の下落などを嫌気し手仕舞い売りが膨らんだ。寄付きではドル安の進行を好感し一気に4ドルの大台に乗せる展開。しかし直後から売りが広がりあっさりとマイナス転落。ドル安が支えとなり一気に値を崩すような動きにもならなかったものの、40ドル割れを試すまでとなった原油の下落が大きな重石となり最後まで上値は重かった。

CBOT小麦3月限終値：557-1/2↑13-1/2

シカゴ小麦は続伸、ドル安の進行を好感し、投機筋を中心にポジション整理の買いが膨らんだ。3月限は寄付きから買いが先行、原油安を嫌気し直後に売りに押される場面が見られたものの、早々に下げ止まり。中盤以降は再び騰勢を強め、最後は一段高となって取引を終了した。

NYMEX原油1月限終値：40.06↑3.54

NY原油は大幅続落。OPECが大幅減産を決定したにもかかわらず、景気後退による需要減少懸念から期近を中心に大きく売りが広がった。取引前半までは前日終値近辺の水準で推移していたものの、OPEC総会の結果が伝わると減産量が予想以上だったにもかかわらず売りが加速、昼にかけて一気に値を崩した。午後からは一旦値を持ち直したが、最後は改めて売りが広がった。1月限は引け直前一時40ドルの節目を割り込み、終値は40.06ドルと2004年7月以来の安値となった。

エクアドルコーヒー評議会（Cofenac）が17日に発表したデータによると、2008年1-10月のコーヒー輸出は前年同期比12.4%減の71万505袋となった。生豆だけだと前年から56.5%落ち込み9万2549袋。インスタントコーヒーは61万7956袋で、一年前を3.3%上回った。

10月単月の出荷は全体で10万3616袋となり、一年前の10万3745袋を僅かに下回ったという。生豆だけで32.6%落ちて3万2829袋。インスタントコーヒーは28.6%増の7万787袋だったとしている。

COMEX金2月限終値：868.5↑25.8

NY金は大幅続伸。ドル安の急速な進行を好感した買いが相場を主導、一時10月10日以来2ヶ月以上ぶりの高値をつけた。2月限は寄付きから買い一色の展開、ドルが全面安となる中で騰勢を強め、880ドルを上抜けるまで一気に値を伸ばした。中盤以降はやや売りに押されたものの下値は堅く、最後まで前日の高値水準を維持したまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：112.3↑1.20

NYコーヒーは小幅続伸。ドル安の進行を好感した買いが相場を主導した。夜間から買いが優勢の展開となり、3月限は朝方には113セント台後半まで上昇。その後原油の急落を嫌気した売りに押される場面も見られたものの、しっかりとプラス圏は維持。引けにかけては改めて騰勢を強めた。

ICE-US砂糖3月限終値：11.73↑0.06

NY砂糖は前日からほぼ変わらず。原油安の進行を嫌気した売りに押されたものの、下げ幅は限定的なものにとどまった。夜間からドル安を支えに買いが優勢の展開、朝方には11.80セント台まで値を伸ばした。その後原油がOPEC総会後に急落したのを嫌気し大きく売りに押されたものの、前日の安値を試す手前で下げ止まり。その後は改めて騰勢を強め、最後はプラス圏まで値を戻した。

米インディアナ州にあるバーデュー大学は、気候変動による国内コーン生産への被害リスクが高いことを発表した。これはユタ州立大学との合同研究の結果で、地球の温暖化がペストの発生を促進するという。需給が逼迫気味の中、ペスト感染が60マイル広がるだけでイールド低下や保険料の高等、災害支援など大きな経済的ダメージに至るとの見方も示している。

アルゼンチン農業局は17日に月次クロップレポートを発表し、2008/09年度の小麦生産見通しを一段と引き下げたことを明らかにした。最新予測は900万トンで、従来の1010万トンから110万トンダウン。干ばつ、減反の影響がこれまで見越していた以上との判断した模様。前年度の1600万トンの半分近くに落ち込む見方でもある。

当局はこのほか、2008/09年度のコーン作付け推定を334万ヘクタールから350万ヘクタールに引き上げた。逆に大豆の作付見通しは20万ヘクタール下方修正し、前年比7.2%増の1780万ヘクタール。ただ、小麦の減反分が大豆に当てられるとして過去最高更新の見通しは維持している。

USDA輸出成約高市場予想
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

米主要企業最高経営責任者（CEO）で構成するビジネス・ラウンドテーブルが四半期ごとに行なう景気調査で、CEO景気見通し指数は16.5となった。前期の78.8から激しく低下し、6年間の調査においてこれまでの最低49.3も大きく下回っている。

指数は売り上げ、設備投資、雇用の見通しで構成しており、3つの項目全てが景気とともに弱含んだとビジネス・ラウンドテーブルの会長は述べた。同氏はまた、ラウンドテーブルが景気回復に向けてオバマ次期政権や議会に協力する意向であることも示した。

調査は11月3-17日に行われた。

エジプト国営商社FIHCが大豆油2万5000トンを物色していると報じられた。地元トレーダーによると、同社は2月後半に納入できるものを求めている。23日まで提示を受け付ける模様。

石油輸出国機構（OPEC0は17日にアルジェリアのオラーンで開いた第151回総会で、イラクとインドネシアを除く加盟11ヶ国の生産を現在の水準から220万バレル引き下げることで合意に達した模様。WSJのWEBサイトが速報で伝えた。

議長を務めるアルジェリアのヘリル石油相は会見で、9月時点の11ヶ国の生産量が日量2,904.5万バレルだったことを明らかにした上で、この水準から合計で420万バレル生産量を引き下げるとした。新たな生産枠は日量2,484.5万バレル、実質的に220万バレルの減産で来年1月1日から適用される。また、次回は来年3月15日にウィーンで開かれる定例総会とし、市場の状況次第ではそれ以前に臨時総会を開く可能性は示したものの、具体的な日程を決めるには至らなかったようだ。

石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、全米石油協会（API)、NY10:35発表、単位1,000バレル

インドネシアのコーヒー輸出業者協会幹部は17日、2009/10年度の国内コーヒー生産について4年連続の前年割れになる見通しを示した。価格下落で農家の生産意欲が後退しているためという。資金調達難から肥料や殺虫剤、の消費、コーヒー管理における一時雇用など減らすしかないとも指摘。さらには最近の降雨による影響も挙げた。

ヨルダン貿易商は17日、小麦5万トンの買い付けを成立させたと発表した。１トン203ドルで合意したという。3月後半に納入の予定。

パキスタン政府は17日、米国から小麦5万トンを受け取ることを明らかにした。米農務省が設けている海外支援の下での供給になり、る。具体的な納入時期は不明。

経常収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位10億ドル、▲赤字

ロシア砂糖生産者組合によると、同国は12月15日までに今年度収穫のビートから327万4000トンの砂糖を生産した。前年同期の297万9000トンを上回る。製糖所に送られたビートは2513万7000トン、これまでに処理した量は2299万3000トンで、いずれも前年同期よりアップ。

ドイツ調査会社WVZは17日、2008/09年度のビート糖生産量が12日時点で303万9000トンになったと発表した。最終的に367万6000トンが見込まれているうちの82.7%に相当する。これまでに製糖所に送られたビートは1989万7000トンで、1955万9000トンが加工済みという。現時点で糖分含有率は18%とも伝えている。

台湾製粉所協会は17日、5万6030トンの米産小麦買い付けを成立させたと発表した。3万5890トンが北部濃色種で1トン314.82ドルだったという。また、1万3270トンの硬質赤色種は同257.63ドル、西部白色種6870トンが同32+89ドルとしている。納入は1月22日-2月5日の予定。

韓国食品大手CJコープは17日、計11万トンの大豆を買い付けたと発表した。同社によると、このうち5万5000トンが米産。納入は2月の予定としている。残りはブラジル産で、5月に納入見通しという。購入価格は明かさなかった。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

ナイジェリアのアジュモゴビア石油相は17日、OPEC総会を前に記者団の質問に答え、現在の生産量は日量約200万バレルとOPECの生産枠を遵守していることを明らかにした。ダウジョーンズが伝えた。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00 )
・7-9月期経常収支 (08:30 )

エネルギー・メタル
・第151回 石油輸出国機構（OPEC)総会
・石油在庫統計 (10:35 )

納会日
・プラチナ 1月限OP 納会

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

NYMEX天然ガス1月限終値：5.751↑0.106

NY天然ガスは続伸。強気の天気予報を手掛かりに、前日に続きテクニカルな買い戻しが集まった。1月限は寄付きから買いが先行、取引前半は5.70ドルをやや超えたあたりでもみ合う展開が続いたものの、引けにかけてはFEDの大幅利下げを受け株式が市場に大きく値を伸ばしたのを好感し買いが集まり一段高となった。

10年債利回り：2.26↓0.26

債券は急伸。米連邦公開市場委員会（FOMC）が事実上のゼロ金利政策を選び、また将来の国債買い取りを検討すると声明で明示したため、長期債を中心に買いが殺到した。夜間取引からFOMCの利下げ観測を支えにした買いの流れにあったが、声明見極めを優先して一本調子での買いは手控え。午後にFOMCが量的緩和に踏み切る意向も示したのを確認してピッチが加速した。

長期金利の指標10年債利回りは早くに一時、2.5%を割り込んだといえ、本格的にレンジを切り下げる展開となったのは午後のFOMC声明発表の後である。2.4%、2.3%と節目を下抜けて、過去最低を更新した。30年債も一段と低下。また短期債にやはり買いが集まって、記録も塗り替えた。だが、長期債に比べると前日からの金利低下は小さい。このため、長短金利差も縮小となっている。2年債と10年債の利回り格差は9月中旬以来の1.61ポイント。

ドル/円：89.05、ユーロ/ドル：1.4000、ユーロ/円：124.72 （NY17:00）

為替はドル全面安。FEDによる追加利下げを受け大きくドルが売られる展開となった。ユーロ/ドルは前日の流れを継ぎじりじりとユーロが買われる展開。ロンドンではやや売りに押される場面も見られたものの、NYに入るとFOMCの声明発表も前に改めてドルを売る動きが強まった。午後には1.38ドル台まで値を伸ばした相場は、FOMCで予想以上の利下げが決定されたことを受けドル売りが加速、一気に1.41ドル台まで値を伸ばした。

ドル/円は東京からロンドンにかけてじりじりとドルが売られる展開、NY早朝には90円の節目を割り込むところまでドル安が進んだ。NYでは90円を挟んでもみ合う展開が続いたが、FOMCの声明発表後は急速にドル安が進行、89円割れを試す展開となった。ユーロ/円は東京からロンドンにかけてユーロが売られ、NY朝には122円台半ばまで下落。その後はユーロが買い戻される展開、FOMCの声明発表後はユーロが一段高となり125円台まで値を伸ばした。

ダウ工業平均：8,924.14↑359.61
S&P500：913.18↑44.61
NASDAQ：1,589.89↑81.55

NY株は大幅反発。午後の米連邦公開市場委員会（FOMC）による大幅利下げ、ゼネラル・エレクトリック（GE）による業績見通し据え置きを背景に買いが急速に進んだ。朝方から買い戻しの展開だったが、FOMCの金融政策決定を控えてペースは緩やか。弾みがついたのはFOMC声明発表後から引けにかけてである。

相場は小じっかりと始まり、背景にはゴールドマン・サックスが予想以上の赤字転落となりながら、出尽くし感から買われるのや、家電量販ベスト・バイの予想以上の決算を手がかりにした値上がりなどがあった。FOMCの声明を見極めたいとの空気から相場上昇は限られたが、FOMCの利下げを受けて上げ幅拡大。それでもいったん伸び悩んだが、次にGEの業績見通しが安心感につながり、再び上値を追う動きとなった。S&P500が11月10日以来、NASDAQ指数は同13日以来の高値で終了。ダウ平均終値は6日ぶりの高水準だった。

CBOT大豆1月限：858-1/2↑12-1/2

シカゴ大豆は反発。ドル安の進行を支えに、小麦やコーンの上昇に追随する相場展開となった。1月限は寄付きから買いが先行、中盤に860セント台まで値を伸ばしたあたりで伸び悩んだものの、売りに押され大きく値を崩すこともなく最後まで日中高値圏で推移した。

CBOTコーン3月限終値：394-0↑18-3/4

シカゴコーンは続伸。ドル安の進行を手掛かりに投機筋などからテクニカルな買いが集まった。3月限は寄付きから堅調に推移。需給面で材料が出たわけではなく、原油が軟調に推移したにもかかわらず買い意欲は強い。ドル安が進むのにつれ騰勢を強め、最後は4ドルの大台回復をうかがう水準まで値を伸ばした。

CBOT小麦3月限終値：544-0↑24-0

シカゴ小麦は続伸、ドル安の進行を好感しファンドを中心に買いが集まった。3月限は寄付きから買いが先行、前半は目立って売りに押されることもなく騰勢を強め、今月の高値を更新するまでに一気に値を伸ばした。中盤以降は買いも一服、550セントの節目には届かなかったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

NYMEX原油1月限終値：43.60↓0.91

NY原油は続落。OPEC総会を前にポジション整理の売りに押され、日中を通じて軟調に推移した。夜間取引では買いが先行する場面も見られたものの、通常取引開始後は目先の需要減少懸念が前面に押し出される格好となりじりじりと値を下げる展開。OPEC総会では200万バレルの大幅減産という見方が固まりつつあるが、特に買いを誘うこともなかった。引け前に発表されたFOMCでは予想を上回る金融緩和方針がし示されたものの、同時に目先の景気についてかなり悲観的な見方を示したことが嫌気され、更に下げ幅を広げる格好となった。

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが16日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、12月12日までの週の米国内ガソリン需要は日量909.8万バレルと前週から2.5%減少、11月14日までの週以来の低水準となった。全米平均の小売価格は1ガロン1.67ドルと前週から11セント、12週連続で下落、前年に比べて44.1%低い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

ECBが16日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高は12日現在2,199億 4,900 万ユーロと前週から2,100万ユーロ減少した。ユーロシステムの中央銀行1行が欧州金協定に基づいて保有金の売却を行った。

インド宝石宝飾品振興評議会の会長は16日、今年4月から始まった08/09年度の金宝飾品輸出が、前年度の56億ドルを大きく下回るとの見通しを示した。世界的な景気の減速に加え、ここへ来て宝飾用の金の供給が急速に逼迫して来たことが減少の背景にあるという。7-9月期だけで前年を23%下回っており、状況は更に悪くなる恐れがあるという。

OPECのエル・バドリ事務総長は16日、記者団の質問に答え、加盟国は200万バレルの減産で合意が出来つつあることを明らかにした。また、非OPEC産油国の減産については、60万バレルを下回る量にはならないと、ロシアをはじめとした非加盟国からも減産の協力が得られるとの見通しを示した。

リビアのガーネム国営石油代表は16日、サウジ石油相がOPEC総会で200万バレルの減産が行われるとの見通しを示したことを受け、(200万バレル)はちょうど良い量だと発言、減産を支持する意向を示した。

COMEX金2月限終値：842.7↑6.2

NY金は小幅続伸。FOMCの声明発表を控え市場全体に様子見気分が強まる中、ドル安の進行を支えに値を切り上げる展開となった。夜間取引ではテクニカルな売りに押される場面も見られたものの、通常取引開始後間もなくプラス圏を回復。その後も目立った動きこそ見られなかったもののじりじりと騰勢を強め、最後は840ドル台で取引を終了した。

米連邦公開市場委員会（FOMC）は16日、短期金利の指標となるフェデラルファンド（FF）金利誘導目標を従来の年1.0%から年0-0.25%に引き下げると発表した。FF金利の誘導目標をレンジで設定したのは史上初めてとみられるが、FOMCは持続的な景気拡大と物価安定を保つために可能な限りで全ての措置を講じる意向を示している。

このため、景気が弱い中で当面、歴史的な低金利環境が続くと見通している。FOMCはまた、長期物米国債の買い取りを検討することも明らかにした。FOMCによると、本日の決定は全会一致である。

ICE-USコーヒー3月限終値：111.10↑0.55

NYコーヒーは小幅反発。FOMC会合の声明発表を引け後に控え様子見気分の強まる中、ポジション整理の動きを中心に小幅レンジでもみ合う展開が続いた。前日の下落の反動もあり、基本的には買いがやや優勢の展開。昼にかけて騰勢を強める場面が見られた以外は特に目立った動きも見られなかった。

米資源管理局（MMS）の発表によると、9月にルイジアナ州に上陸したハリケーン「グスタフ」並びにテキサス州に上陸した「アイク」の影響で、16日の米東部12時30分現在メキシコ湾の海上プラットフォーム45ヶ所が稼動を停止している。今月3日の51ヶ所から減少した。これに伴ってメキシコ湾全体の14.1%にあたる日量18万3,861バレルの石油生産と19.7%にあたる14億6,100万立方フィートの天然ガス生産が停止している。2週前の19万3,910バレル、15億4,400万立方フィートの停止からそれぞれ生産が回復した。生産状況は今後、1ヶ月に一回のペースで発表されることになる。次回発表は来年1月14日。

ICE-US砂糖3月限終値：11.67↑0.15

NY砂糖は小幅反発。FOMCを控えて市場全体に様子見気分が強まる中、前日の下落の反動もありテクニカルな買いが優勢となった。朝方に買いが膨らんだ以外は特に目立った動きもなく、日中を通じて比較的狭い値幅で上下を繰り返す展開。中盤にかけて原油が軟調に推移したことを嫌気し上値の重い状況が続いたが、マイナス圏に転落するほど値を崩すこともなかった。

カタールのアティーヤ石油相は16日、OPEC総会出席のためアルジェリアに到着した際に記者団の質問に答え、総会では150万から200万バレルの減産が検討されるとの見方を示した。ダウジョーンズが伝えた。石油相はまた、200万バレルという数字について、妥当な量との認識も示した。

エジプト国営商社FIHCが16日に1万5000トンの大豆油を買い付けたと報じられている。関係者によると、地元業者から1トン3666エジプトポンド（663ドル）で購入。来年1月後半に納入の予定ともいう。

米連邦準備理事会（FRB）は16日、15日に実施した融資制度での入札結果を発表し、年0.280%で落札となったことを明かした。応札した銀行は71行。応札額が630億1400万ドル、倍率0.42だった。今回の入札は28日間で1500億ドルの融資。1日の入札と規模は同じだが、期間が短い。

オマーン石油相はOPEC総会が開かれるアルジェリアに到着した際記者団の質問に答え、2009年度に生産量を1万バレルバレル引き上げる計画があることを明らかにした。11月の同国の生産量は日量70万バレル、石油相はOPEC総会にオブザーバーとして参加するが、ただOPECの方針を確認しに来ただけと、協調減産については否定的な見方を述べた。

サウジのヌアイミ石油相は16日、OPEC総会出席のため訪問中のアルジェリアで記者団の質問に答え、OPECは明日の総会で200万バレルの減産を決定することになるとの見方を示した。供給は需要を上回っており、在庫も通常より高い水準にあると指摘、需給のバランスを取るためには約200万バレルの減産が必要だとした。

米小売調査レッドブック・リサーチが16日に発表したレポートによると、12月最初の2週間の国内チェーンストア売上高は前月比0.7%減少した。1%増加の予想に反して前月からダウンである。前年同期を1.1%下回り、こちらも予想外の前年割れだったという。

ウクライナの統計委員会が16日に発表したデータによると、国内の穀物在庫は12月1日時点で前年同期を57%上回る 2400万トンとなった。小麦は71%増の1200万トン。このうち、農家の穀物在庫は1330万トンで、これは前年同期の2倍という。小麦も2倍を超える630万とだったという。

OPEC月報
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位100万バレル

消費者物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、1982-84年=100

新規住宅着工・建築許可件数
出所：米国勢調査局、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000戸

イラク穀物局が5万トンの小麦を物色していると報じられた。関係者によると、原産国で条件はなく、ただたんぱく質比率12.5%と指定している。17日まで提示を受け付けいる模様。

フィリピン砂糖管理局（SRA）の幹部は、生産コストの高騰と悪天候を理由に2008/09年度の砂糖生産推定を引き下げた。同氏の予測は前年を約1割下回る220万トンで、当初見越していた前年比8%減以上の落ち込みの見方である。また、業界での9%減少と比べても生産不調をみている格好だ。ただ、高イールド種の作付によって粗糖生産が上向き、砂糖きびの不作の影響を抑えられることに期待を示した。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した12月13日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比0.6%上昇した。前週に0.8%低下したのから回復である。しかし、前年同期との比較では前週に0.4%上がったのが、直近週には0.4%ダウンとなった。

あるOPEC情報筋は16日、記者団に対してOPECは1月半ばから2月9-10日までの間に再び総会を開く可能性が高いとの見方を示した。ダウジョーンズが伝えた。2009年はその後も頻繁に総会を開くことになるという。

ベネズエラのラミレス石油相は16日、OPEC総会が開かれるアルジェリアのオラーンで記者団の質問に答え、ロシアのOPEC加盟を支持すると発言した。ダウジョーンズが伝えた。また、総会では100万から200万バレルの減産が決定されることを望むという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・11月消費者物価指数(CPI) (08:30 )
・11月新規住宅着工・建築許可件数 (08:30 )
・FOMC会合 (14:15 )

エネルギー・メタル
・石油輸出国機構（OPEC)月報

納会日
・原油 1月限OP 納会
・カナダドル先物 12月限納会