ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：81.49、ユーロ/ドル：1.3104、ユーロ/円：106.80 （NY17:00）

為替はドル小幅安。弱気の雇用統計を嫌気してドル安が進んだ先週金曜の流れが継続、NY午前まで売りが先行する相場展開となった。ドル/円は東京では81円台半ばから前半のレンジ内で上下を繰り返す展開。欧州時間にはやや売り圧力が強まったが、ロンドン市場がイースターマンデーで休みということもあり、大きな動きにはつながらなかった。NYに入ってもしばらくは同水準での推移。昼過ぎには日銀が追加緩和に踏み切るとの観測記事を手掛かりに81.60円台まで値を回復したものの、追随する動きは見られず。その後は再び売りが優勢となった。

ユーロ/ドルは東京朝には1.30ドル台前半まで売りに押される展開。その後は徐々に買い戻しが集まり、欧州時間には1.30ドル台後半でのもみ合いとなった。NYでは朝方再び売りが優勢となる場面も見られたが、その後は昼にかけて買いが加速、1.31ドル台前半まで値を伸ばす展開となった。午後遅くには1.31ドル近辺まで値を下げた。ユーロ/円は東京朝から売りが先行し106円台前半まで下落、その後は欧州時間にかけて同水準でのもみ合いが続いた。NYに入ってもしばらくは動きが見られなかったが、昼にかけては買いが加速、日銀の追加緩和観測もあって昼過ぎには107円台前半まで一気に値を回復する展開となった。午後遅くには再び107円を割り込んだ。

10年債利回り：2.048↓0.013

債券は続伸。雇用回復の鈍化を先取りし、買いが集まった。株式相場の落ち込みも安全資産として需要を高める。相場は早くから強含み。ただ、本日は経済指標や目新しい経済ニュースもなく、大きく買い進むのは見送りだ。このため、10年債利回りが一時、2.00%と3月12日以来の水準に低下した後は下げ渋っている。明日から3日間国債入札実施となり、需給を前に様子見するむきもあった。

CBOT大豆11月限終値：1382-0↑0-1/2

シカゴ大豆は期近限月に手仕舞い売りが膨らむ一方、新穀受け渡しの11月限は小幅高。USDA需給報告の発表を前に、日中を通じてポジション整理の動きが相場を主導する格好となった。11月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ買いが先行したものの、早々に息切れ。通常取引開始後はあっさりとマイナス転落する格好となり、1370セント台後半まで値を下げた。押し目では買い意欲も強く、中盤にはプラス圏を回復したものの、流れを再び強気に傾けるだけの勢いもない。午後からはややプラス圏に入ったあたりを中心に、狭いレンジ内でもみ合う展開となった。

CBOTコーン12月限終値：550-1/4→0-0

シカゴコーンはUSDA需給報告の発表を前にポジション整理の売りが膨らむ展開となったものの、12月限だけは先週末から変わらずの水準で終了した。12月限は夜間取引では先週金曜の流れを継いだ買いが先行、一時550セント台半ばまで値を伸ばす展開となった。通常取引開始後は一転した売りに押し戻される格好となったが、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤以降は先週末の終値近辺でもみ合う状態が続いた。

CBOT小麦7月限終値：649-0↑2-6/4

シカゴ小麦は小幅反発。USDA需給報告の発表を前にポジション整理の動きが強まる中、日中を通じて上下に振れる不安定な相場展開となったが 、最後は買いが優勢で終了した。7月限は夜間取引からやや買いが優勢、通常取引開始後には早々に650セント台を回復した。その後は一旦マイナス転落したものの、昼には650セント台半ばまで上げ幅を拡大。最後は売りに押し戻されものの、プラス圏を維持したままま取引を終了した。

ダウ工業平均：12,929.59↓130.55
S&P500：1,382.20↓15.88
NASDAQ：3,047.08↓33.42

NY 株は下落。先週末に発表された3月の非農業部門雇用数が予想を大きく下回る増加だったことに失望した。雇用ペースが緩慢なことに景気の不透明感も意識。3連休明けでもあり、寄り付きから売りが殺到して急ピッチの相場下落で始まった。

ダウ平均が間もなくして1万3000ドルを割り込んだ。主要株価指標は午前の取引中に下げ幅を縮め始め、午後に一段と下げ渋っている。それでも、戻りは極めて限定的であり、結局、ダウ平均とS&P500がそれぞれ3月9日、3月12日以来の安値で引けた。NASDAQ指数終値は3月14日以来の低水準。ダウ平均とS&P500は4日続落した。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

NYMEX天然ガス5月限終値：2.107↑0.018

NY天然ガスは小幅反発。先週後半にかけての売りの勢いも一巡、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが優勢となった。5月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ売りが先行、早朝には2.06ドル台まで値を下げる場面も見かれた。その後は買い戻しが集まり通常取引開始時にはプラス圏を回復。その後は再びマイナス転落するなど、しばらくは方向感のはっきりしないもみ合いが続いていたが、引けにかけては買いが集まり2.10ドル台前半まで値を戻した。

USDAクロップレポート・コーン、春小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

USDAクロップレポート・冬小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

4月8日現在

RBOBガソリン5月限：3.2967↓0.0438
暖房油5月限：3.1459↓0.0233

NY石油製品は反落。先週末の雇用統計が弱気の内容となり、景気減速に伴う需要の伸び悩みに対する懸念が浮上。原油や株の下落と共に大きく売りが先行した。午後からは下げ幅を縮小したものの、ガソリンは期近終値ベースで3月15日、暖房油は2月3日以来の安値をつけた。

NYMEX原油5月限終値：102.46↓0.85

NY原油は反落。先週末の雇用統計が弱気のサプライズとなったのを嫌気、世界的な景気減速に伴う需要の伸び悩みへの懸念が改めて売りを誘う格好となった。イランが核開発に関わる欧米との協議に応じる姿勢を示したことも弱気材料視された。5月限は夜間取引から売りが先行。通常取引開始後も株安の進行につれて軟調な展開が続き、昼前には一時101ドル台を割り込むまで下げ幅を拡大した。午後には売りも一服、テクニカルな買い戻しが集まり102ドル台まで下げ幅を縮小して取引を終了した。

COMEX金6月限終値：1,643.9↑13.8

NY金は反発。先週末に発表された雇用統計が弱気のサプライズとなったことでFRBの追加緩和期待が改めて浮上したことや、インドの宝飾業者のスト終結を好感、ポジション整理の買い戻しが相場を主導した。6月限は夜間取引から買いが先行し早々に1,640ドル台を回復、通常取引開始後には1,650ドルに迫るまで値を伸ばす場面も見られた。昼前には商いの薄い中でまとまった売りが出たことから大きく値を崩したものの、プラス圏はしっかりと維持。最後は改めて買い意欲が強まった。

ICE-USコーヒー5月限終値：178.05↓4.95

NYコーヒーは大幅続落。需給面では特に大きな材料が出た訳ではなかったが、原油や株が値を崩す中でリスク回避の売りが改めて加速、終値ベースで6日ぶりの安値まで値を下げた。ロンドン市場がイースターマンデーで休みのため、NY朝から取引を開始。5月限はしばらく先週末の終値近辺でのもみ合いが続いていたが、その後は商いの薄い中で断続的に売りが出る格好となり、170セント台後半まで一気に値を崩す展開となった。中盤には売りも一服、180セント台を回復する場面も見られたが、流れを強気に変えるには至らず。最後は再び売りが優勢となり、日中安値を更新して取引を終了した。

ICE-US砂糖5月限終値：24.43↓0.15

NY砂糖は反落。朝方には先週後半の流れを継いだテクニカルな買い戻しが相場を主導したものの、最後は原油や株の下落につれて投機的な売りが加速した。ロンドン市場がイースターマンデーで休みのため、NY朝から取引を開始。5月限は中盤にかけて買いが集まり、24セント台後半まで値を伸ばす展開となった。しかしそれ以上積極的な動きは見られず、24.70セント台を中心に伸び悩み。午後からは商いの薄い中でまとまった売りが出て、24セント台前半まで一気に値を崩した。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

グアテマラコーヒー協会（Anacafe）によると、3月の同国コーヒー輸出は前年比1%減の46万203袋だった。昨年10月に始まった2011/12年度の輸出は3月まであわせて145万4609袋となり、前年同期を1%上回るという。

中国紙によると、中国が最近にウクライナ産コーンと小麦の輸入を始めた。まず5万トンが中国向けに出荷中という。ウクライナ農産物最大手Ukrlandfarmingの会長は、ウクライナが向こう3年間で計100万-150万トンのコーンを居給する見通しと示したとも伝わっている。

OPEC議長を務めるイラクのルアイビー石油相は9日、記者団の質問に答え、OPEC加盟国は現在市場の需要を満たすのに十分な生産を行っており、石油価格の高騰は国際政治の不安定さがもたらしているとの見方を示した。また、イラクの石油輸出は、日量231.7万バレルと米国による攻撃後の最高を記録した3月の水準をやや上回るとの見通しも述べた。

ブラジル自動車製造業協会（ANFAVEA）が発表した月報によると、ガソリンとアルコール燃料を併用できるフレックス車の3月国内販売台数は24万3,874台と前月比で20.2%増加した。前年同月からは0.4%の減少となる。ガソリン車の販売は2万6,772台と前月から27.2%増加、前年比では2.5%の減少となった。年初からの累計ではフレックス車が前年同期を0.1%、ガソリン車が4.4%それぞれ下回っている。

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00 )

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00 )
・USDAクロップレポート (16:00 )

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

4月3日 現在、 先物 + オプション サマリー

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

4月6日はグッド・フライデー、株式、商品市場は休場です。

経済指標
・3月失業率 (08:30 )
・3月非農業雇用数 (08:30 )
・2月消費者信用残高 (15:00 )

・CFTC建玉報告 (15:30 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

10年債利回り：2.185↓0.044

債券は続伸。スペインやイタリアの国債利回りが上昇するのを受け、欧州の情勢を巡る不透明感から安全資産として買いが集まった。3連休前の調整の買いもみられ、相場は早朝からしっかり。ただ、市場は休場でも明朝に3月の雇用統計が発表となることから、積極的な買いは手控えだった。10年債利回りは朝方に2.1%台前半に低下して一服。一時、2.2%を超え、午後は2.1%台後半で推移した。

ドル/円：82.29、ユーロ/ドル：1.3065、ユーロ/円：107.52 （NY17:00）

為替はユーロが続落。スペインやイタリア国債のイールドが上昇、欧州の債務問題が改めて懸念材料視される中でリスク回避の動きが加速、ユーロを売って円やドルを買う動きにつながった。ドル/円は東京では82円台前半の比較的狭いレンジ内で推移。ロンドンに入ると欧州の金融不安が高鳴る中で売りが加速、NY早朝には81円台後半まで値を下げた。その後は失業保険申請件数が強気の内容だったこともあって買い戻しが集まり、昼前には82.40円台まで値を回復。その後はイースターの休みを前に動意も薄くなった

ユーロ/ドルは東京では1.31ドル台半ばを中心としたもみ合いが続いたが、ロンドンに入るとスペイン国債のイールドが上昇し同国の金融不安が高まる中で売り一色の展開。NY朝には1.30ドル台半ばまで一気に値を崩した。その後は売りも一服となったものの、積極的に買いを仕掛ける 向きもない。午後からは参加者も少なくなり、1.3060ドルを中心とした狭いレンジ内でもみ合う格好となった。ユーロ/円は東京では108円台前半で推移。ロンドンに入ると売りが加速、107円を割り込むまで一気に値を崩す展開となった。NYに入ると中盤にかけて107円台後半まで値を戻したものの、それ以上の動きは見られず。午後にはそのまま動意も薄くなった。

CBOT大豆5月限終値：1434-0↑14-1/2、11月限終値：1381-1/2↑6-0

シカゴ大豆は反発。朝方発表された輸出成約が予想を上回ったのを好感、期近を中心に大きく買いが先行した。11月限は夜間取引から買いが先行。朝方には欧州の債務不安を嫌気しユーロの下落と共に売りが膨らんだものの、通常取引開始後は改めて買いが加速、1380セント台まで一気に値を回復した。中盤以降は手仕舞い売りに押し戻される場面も見られたものの、しっかりとプラス圏は維持。引け間際には改めて買いが集まった。

CBOTコーン12月限終値：550-1/4↑6-0

シカゴコーンは反発。朝方発表された輸出成約が強気の内容だったことなどが支えとなる中、日中を通じてしっかりの展開となった。12月限は夜間取引ではやや売りが優勢となったものの、通常取引開始後は買いが加速、540セント台後半まで一気に値を伸ばす展開となった。中盤にかけては期近には手仕舞い売りが膨らんだものの、12月限はしっかりと高値圏を維持。引けに掛けては一段高となって取引を終了した。

ダウ工業平均：13,060.14↓14.61
S&P500：1,398.08↓0.88
NASDAQ：3,080.50↑12.41

NY 株はまちまち。引き続き欧州の財政問題に気を揉み、また3連休を控える中で3月の米雇用統計発表もあることなどからより慎重ムードが強まった。失業保険申請件数の減少、3月の小売チェーン販売は底堅い結果だったものの、効果は限定的だ。

相場は朝方から弱含んだ。NASDAQ指数はハイテク株の一角が上昇するのを背景に午前の取引中に持ち直した一方、ダウ平均、S&P500は一時上昇するだけ。午後も限定的ながらマイナス圏で推移し、最後は3日続落である。NASDAQ指数は3日ぶりに反発したが、前週末との比較でみると、ダウ平均、S&P500とともに下落した。

CBOT小麦7月限終値：646-1/4↓3-1/2

シカゴ小麦は小幅反落。イースターの休みを前に、大豆やコーンの上昇につれてポジション整理の買い戻しが先行したものの、最後はこれまでの流れを継いだ売りに押し戻される格好となった。7月限は夜間の時間帯は前日終値近辺で方向感なく推移。朝方にはやや売りが優勢となったものの、通常取引開始後にはまとまった買いが入り、660セント台をうかがうまで一気に値を伸ばす展開となった。しかし直後には大きく売りが膨らみマイナス転落するなど、値動きは非常に不安定。中盤にかけては再び買いが集まったが、売りの勢いもなかなか衰えない。結局最後はマイナス転落して取引を終了した。

NYMEX天然ガス5月限終値：2.089↓0.052

NY天然ガスは続落。在庫統計が予想を上回る積み増しとなったのを嫌気、足元の需給の弱さが改めて売りを誘う格好となった。5月限は夜間取引では前日終値を中心としたレンジ内で上下を繰り返す展開。通常取引開始後もしばらくは同水準での推移が続いたが、在庫統計発表後は弱気のサプライズを受けて売りが加速、昼過ぎには一気に 2.10ドルを割り込むまでに値を下げた。その後やや買い戻しが集まる場面も見られたものの、流れを変えるには至らず。最後は日中安値近辺まで値を下げて取引を終了した。

RBOBガソリン5月限：3.3405↑0.0069
暖房油5月限：3.1692↑0.0083

NY石油製品は小幅反発。夜間取引では欧州の債務不安や世界的な景気減速懸念を嫌気した売りが相場を主導したものの、通常取引開始後は原油が急反発するのにつれてしっかりと値を回復。中盤以降も買いの勢いは衰えず、最後はプラス転換して取引を終了した。

NYMEX原油5月限終値：103.31↑1.84

NY原油は反発。イースターの休みを前に、ファンドを中心としたポジション整理の買い戻しが大きく相場を押し上げた。5月限は夜間取引から買いが先行、ロンドン時間には欧州の債務不安の高まりを嫌気した売りに押し戻され一時マイナス転落したものの、通常取引開始後はしっかりと値を回復した。中盤に的また買いが入ると103ドル台を試すまで一気に値を回復。その後はペースこそ鈍ったものの強気の流れが続き、最後は103ドル台前半まで上げ幅を拡大した。

COMEX金6月限終値：1,630.1↑16.0

NY金は反発。イースターの休みを前に、ポジション整理の買い戻しが相場を主導、日中を通じてしっかりの展開となった。6月限は夜間取引から買いが先行。ロンドン時間にはスペイン国債のイールド上昇を嫌気しリスク回避の売りに押し戻される展開となったものの、マイナス転落することなく下げ止まり。通常取引開始後は改めて買い意欲が強まり、中盤には1,630ドル台前半まで値を伸ばした。その後は売りに押し戻されたものの、1,620ドル台後半の水準は維持したまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー5月限終値：183.00↓1.75

NYコーヒーは小幅続落。イースターの休みを前に参加者も少ない中、日中を通じてややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い値動きが続いた。5月限は夜間の時間帯からやや売りが優勢。朝方にはやや売り圧力が強まり181セントを割り込むまで値を下げたが、それ以上大きく値を崩すこともない中盤にかけては。183セント台を中心とした狭いレンジ内で方向感なくもみ合う展開が続いた。

エジプト商品供給公社（GASC）は5日、11万5000トンの米産小麦を1トン259.75ドルで買い付けたことを発表した。出荷は5月21-31日という。

ICE-US砂糖5月限終値：24.58↑0.16

NY砂糖は続伸。イースターの休みを前にポジション調整の動きが強まる中、投機的な買いがしっかりと相場を押し上げた。5月限は夜間の時間帯は前日終値を中心としたもみ合い。早朝に商いの薄い中でまとまった買いが入ると、24.70セント台まで一気に値を伸ばした。NYに入ってからは24セント台半ばから後半のレンジ内で上下を繰り返す展開、需給面で特に大きな材料も見当たらない中、午後には原油の上昇につれて買い意欲が強まったが、引けにかけては売りに押し戻された。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米小売チェーン各社が発表した3月の販結果では、気温上昇、また前年より早く復活祭を迎えることを背景に上向いた。前月に続いて穏やかな天気により春物衣料などの需要が増加。定価でも販売は伸びたとの指摘がある。また、一年前の復活祭が4月下旬だったのに対し、今年は4月8日になることで3月にすでに関連の消費支出がみられた。景気が立ち直りつつあり、財布の紐が緩んだとの見方もある。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）がまとめた3月の小売既存店売上高は前年同月比4.1%増加した。協会が見越していた3-5%のレンジ上限になり、好調な販売トレンドが続けたことを示すとコメント。業者別に、カジュアル衣料のギャップは事前予想を大きく上回る伸びを記録した。百貨店のメーシーズがやはり予想以上に増え、同社によると、実店舗とオンライン、個人向けと法人向け、地域間で開きもなく伸びた。

欧州連合（EU）の週次データによると、2011/12年度に発行した小麦輸出許可は3日時点で1072万トンだった。前年同期から32%減少。

米財務省は5日、10日に控えている3年債入札の予定額が320億ドルになると発表した。2010年10月から同額である。来週はまた2月に発行した10年債と30年債の銘柄統合入札（リオープン）を行う予定で、11日の10年債リオープンで210億ドル、12日の30年債リオープンは130億ドルとした。いずれも2010年10月以降据え置いている。来週は総額660億ドルの供給。

ロシア政府は5日時点で製粉用小麦など計23万2261トンの穀物を売却した。南部と西部、北部の価格上昇抑制、在庫積み増しを目的に農務省は計200万トンの介入を計画している。5日の介入だけで11万6055トンを売却した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

米農務省（USDA）は5日、民間業者から仕向先不明で2012/13年度産小麦13万8,900トンの輸出成約報告を受けたことを明らかにした。このうち6万8,050トンは硬質赤色種、4万トンが軟質白色種、2万8,450トンが硬質赤色春小麦、2,400トンがデュラム種だったという。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

メキシコ政府傘下の砂糖きび委員会CONADESUCAは、同国の 2011/12年度砂糖輸出を110万トンと見通していることを明らかにした。前年度に過去最高を記録したのから24%減少の見方。このうち、米国向けは78万3288トンとなる。このほか、国内需要は520万トン、生産500万トンと予想。輸入は2010/11年度の13万7430トンに対し、2011/12年度に22万7789トンになる見通しだ。

バングラデシュが5万トンの小麦を物色すると報じられた。買い付け成立から40日以内に出荷できるのを条件にしている模様。19日まで提示を受け付けるという。

ウクライナ農務省によると、2011/12年度（7-6月）の同国穀物輸出が4月4日までに1580万トンとなった。前年同期を76.7%上回る。また、輸出は3月だけで250万トンだったという。農務省は、年度末まで月平均250万-270万トンを出荷し、このうち70-80%がコーンになると見越している。

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

ロシア中銀が5日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は3月30日時点で5,126億ドルと前週から18億ドル増加した。年初の4,974億ドルからは152億ドルの増加となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3月米企業解雇予定数 (07:30 )
・失業保険新規申請件数 (08:30 )

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30 )
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00 )

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30 )
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数