ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：102.74、ユーロ/ドル：1.3599、ユーロ/円：139.71 （NY17:00）

為替はドル高が進行。強気の経済指標を受けて米景気がしっかりと回復しているとの見方が改めて下支えとなる中、ドルを買う動きが強まった。ドル/円は東京午前に102円台後半まで値を伸ばす場面も見られたものの、その後はジリジリと売りに押し戻される展開。ロンドンでは102円台半ばまで値を下げての推移となった。NYでは朝方は発表されたADP民間雇用数が予想を下回る伸びにとどまったことを嫌気し売りが膨らんだものの、早々に下げ止まり。その後発表されたISMサービス指数が強気の内容となったこともあり、昼にかけては株価が上昇に転じるのにつれて買いが加速、102円台後半まで値を戻しての推移となった。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドル台前半のレンジ内で、やや上値の重い展開。ロンドンに入っても特に大きな動きが見られることはなかった。その後買い意欲が強まり、NY朝には1.36ドル台半ばまで値を戻したものの、それ以上の動きは見られず。中盤にかけては徐々に売りに押し戻される格好となり、午後には1.36ドルも割り込んだ。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて、139円台後半のレンジ内で方向感なく上下を繰り返す展開。NYに入っても明確な方向性ができることはなく、午後には動意も薄くなった。

債券は続落。午前中は経済指標に一喜一憂、売り買いが交錯する不安定な展開が続いたが、中盤以降は米景気の回復が続くとの見方が優勢となる中で上値が重くなった。相場は夜間の時間帯は買いが優勢、朝方発表されたADP民間雇用が予想を下回る伸びにとどまると、大きく値を伸ばす場面も見られた。その後は一転して売りに押し戻される展開、ISMサービス指数が強気の内容となったことも売りを誘う格好となり、一気に下げ幅を拡大。昼からは5月13日以来の安値圏でのもみあいとなった。10年債の利回りは2.61%台まで上昇した。

ダウ工業平均：16,737.53↑15.19
S&P500：1,927.88↑3.64
NASDAQ：4,251.64↑17.56

NY株は小幅反発。朝方には利食い売りに押される場面も見られたものの、米国の景気がしっかりとした回復基調にあるとの見方が下支えとなる中、中盤にかけてしっかりと買いが集まった。

相場は朝方発表されたADP民間雇用数が予想を下回る伸びにとどまったことを嫌気、売りが先行して取引を開始したが、早々に下げ止まり。その後発表されたISMサービス指数が予想以上の伸びとなったこともあり、中盤にはプラス圏を回復しての推移となった。午後に入ってからはやや伸び悩む格好となったものの、ベージュブックで米景気の拡大が改めて確認されたことも好感され、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

S&P500は1,927.88と3.64ポイント上昇し、再び過去最高値を更新した。セクター別では消費者サービスやヘルスケア、テクノロジーなどの上昇がやや目立った一方、石油株や通信などは軟調に推移した。

中国の電子商取引会社アリババは米国での新規株式公開（IPO）計画で、8月8日の上場を狙っていると報じられた。ブルームバーグが2人の関係者の話として伝え、中国で8の発音が繁盛するといった意味の「発財」の発に似ていて縁起がいいとされることが背景にあるという。ただ、相場の情勢次第では9月まで上場を先送りにする可能性もあるもよう。このほか、ブルームバーグによると、アリババは米国市場でBABAのティッカーシンボルを望んでいる。

米フォード・モーター（F）は4日の銀行主催の会議で、4-6月期に南米事業が赤字を計上する可能性を示した。現地通貨の下落などマクロ経済の影響を指摘。ただ、1-3月期に税引き前で5億1000万ドルの赤字だったのからは縮小を見通した。2014年通年の赤字幅は前年から拡大が予想されるものの、今年後半に市場シェアの拡大や価格上昇、コンパクトカーKaの販売開始が寄与して利益確保が見込まれるとの見方も示した。

CBOT大豆7月限終値：1482-1/2↑1-1/4

シカゴ大豆は期近限月が小幅反発となる一方、期先は続落。ここまでの価格下落によって現物市場での需要が改めて強まるとの見方から、大豆油を中心に買いが先行したものの、一方では新穀の供給増観測が引期続き大きな重石となった。7月限は夜間取引から買いが先行、早朝には1490セント台半ばまで値を回復した。しかし通常取引開始後は一転して売りが膨らみマイナス転落、中盤には再び買い戻しが集まったものの、最後は前日終値近辺まで値を下げて取引を終了した。

CBOTコーン7月限終値：456-1/4↓2-0

シカゴコーンは小幅続落。新穀の生育が順調に進んでいるとの見方を背景にしたこれまでの流れを継いだ売りが相場を主導する中、日中を通じて軟調な展開となった。7月限は夜間取引こそポジション整理の買い戻しが先行したものの、460セントまで値を戻したところで早々に息切れ。通常取引開始後はあっさりとマイナス転落した。その後はややマイナス圏に入ったあたりを中心に推移、大きく値を崩すような展開にはならなかったものの、最後まで上値の重い展開が続いた。

CBOT小麦7月限終値：614-1/2↑2-0

シカゴ小麦は小幅反発。需給面に特に大きな変化が見られたわけではなかったが、ここまでの下落で売られ過ぎ感が高まる中、ポジション整理の買い戻しが相場を主導した。7月限は夜間取引から買いが先行、610セント台後半までレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後は改めて売りに押される格好となったものの、前日の終値近辺まで下げると買い意欲も強く、早々に値を回復。中盤以降は610セント台半ばから後半のレンジ内での上下が続いた。

米石油・天然ガスの海洋掘削大手ダイヤモンド・オフショア・ドリリング（DO）は4日、ノルウェー国営石油のスタトイルが海底掘削機8基の契約を解消したと発表した。契約では、2015年2月まで一日約45万4000ドルでリースすることになっていた。スタトイルは技術的な要因から契約解消に至ったというが、ダイヤモンド側はスタトイルの決定に抗議する方針を示している。

NYMEX天然ガス7月限終値：4.640↑0.011

NY天然ガスは続伸。明日の在庫統計で大幅積み増しが予想されているにもかかわらず、目先の気温上昇予報などを手掛かりにしっかりと買いが集まった。7月限は夜間取引から買いが先行、4.60ドル台前半までレンジを切り上げての推移となった。朝方には売りが膨らみマイナス転落したものの、通常取引開始後には下げ止まり。午前中はややマイナス圏に入ったあたりを中心としたもみ合いが続いたが、昼からは買い意欲が強まりプラス圏を回復、4.60ドル台半ばまで値を伸ばして取引を終了した。

RBOBガソリン7月限：2.9352↓0.0135
暖房油7月限：2.8481↓0.0177

NY石油製品は続落。在庫統計で石油製品が大幅積み増しとなったのを嫌気、これまでの流れを継いだ売りが改めて膨らんだ。相場は夜間取引では買いが先行、原油の上昇が支えとなるなか、通常取引開始後もしばらくはプラス圏での推移となった。在庫統計では留出油在庫の積み増しや需要の減少などを手掛かりに売りが加速、前日の安値を割り込むまでに値を下げた。

NYMEX原油7月限終値：102.64↓0.02

NY原油は僅かに反落。朝方までは強気の在庫統計に期待した向きからの買いが集まったものの、発表後は買い材料出尽くし感もあってポジション整理の売りに押し戻された。7月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後には103ドル台後半まで値を伸ばす場面も見られた。在庫統計では原油が予想以上の大幅取り崩しとなったものの、発表後は買いも一服。中盤に商いの薄い中でまとまった売りが出ると、マイナス転落するまで一気に値を崩した。午後からはややプラス圏に入ったあたりでのもみ合い、最後は再び売りが優勢となった。

COMEX金8月限終値：1,244.3↓0.2

NY金は前日からほぼ変わらず。経済指標の内容に一喜一憂、売り買いが交錯する不安定な値動きが続いた。8月限は夜間取引では前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開。朝方にはADP雇用レポートが弱気の内容となったのを受けて買いが加速、1,250ドルに迫るまで一気に値を伸ばしたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。ISM サービス指数が予想を上回る伸びとなったことなども売りを誘う格好となり、中盤には1,240ドル台前半まで一気に値を下げた。その後は下落も一服、ややマイナス圏に入ったあたりを中心に上下を繰り返す展開となった。

米連邦準備理事会（FRB）は4日に発表した地区連銀経済報告（ベージュブック）で、全ての地区連銀が経済活動の拡大を報告したことを明らかにした。ボストンとニューヨーク、リッチモンド、シカゴ、ミネアポリス、ダラス、サンフランシスコの地区では適度なペースの景気拡大との評価、ほかの地区では穏やかな成長した。4月の前回報告と比べると、クリーブランドとセントルイスで成長のペースが速まった格好になるが、カンザスシティーはややスローダウンした。

今回の地区連銀経済報告（ベージュブック）は5月23日までに収集した情報データをもとにニューヨーク連銀がまとめた。今月17-18日の米連邦公開市場委員会（FOMC）会合での政策決定における討議資料となる。

ICE-USコーヒー7月限終値：170.20↓0.95

NYコーヒーは小幅続落。需給面で決め手となる材料に欠ける仲、ブラジルの供給不安がやや後退したことなどを手掛かりとした、これまでの下落の流れを継いだ売りが相場を主導した。7月限は夜間の時間帯から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのレンジ内での推移となった。朝方からは改めて売りが膨らむ格好となり、早々に167セント台まで下げ幅を拡大。この水準では買い意欲も強く、中盤以降は下げ幅を縮小したものの、一気にプラス圏を回復するには至らなかった。

ICE-US砂糖7月限終値：17.04↓0.15

NY砂糖は反落。需給面で新たな買い材料に欠ける中、足元の供給の潤沢さを背景とした売りが改めて相場を押し下げる格好となった。7月限は夜間の時間帯から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。朝方からは買いが優勢となり、NYに入るとプラス圏を回復、17.20セント台まで値を戻したものの、それ以上積極的な動きは見られず。中盤以降は大きく売りに押される展開となり、最後は17セントの節目割れをうかがうまで下げ幅を拡大した。

天然ガス在庫統計市場予想
5 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

欧州委員会は4日、欧州連合（EU）の2014/15年度穀物生産が3億176万トンになるとの見通しを示し、4月下旬時点での予測3億100万トンから小幅引き上げた。しかも、2013/14年度の推定を3億200万トンから3億91万7000トンに下方修正したため、2014/15年度に前年から0.3%増加の見方に転じた。

デュラム小麦も含む小麦の2014/15年度生産予測を1億4360万トンから1億4498万4000トンに引き上げ、前年度推定の1億4223万5000トン（修正値）に比べて1.9%増加となる。コーンなど雑穀は前年比1.2%減の1億5677万6200トンとみており、従来見越していた1億5740万トンから下方修正した。

EUの2014/15年度穀物消費見通しは2億7650万トンから2億7645万7000トンに僅かに修正した。前年比は0.9%の増加。小麦の消費予測は1億2327万3000トンで、前年から5.3%増になる。しかし、雑穀が前年を2.4%下回る1億5318万4000トンの見通し。穀物の期末在庫見通しに関すると、2013/14年度を3470万トンから3365万5000トンに下方修正し、2014/15年度は3833万1000トンと前回報告時の3860万トンから小幅引き下げた。

米商務省が4日に発表した貿易収支によると、4月の金輸入は5,937.112キログラムと前月の7,497.435キログラムから20.8%減少した。前年同月の5,336.305キログラムからは11.3%の増加となる。

アルジェリアの国営業者が5万トンの製粉用小麦買い付けを計画していると報じられた。関係者によると、5日までオファーを受け付ける。

米商務省が4日に発表した4月の貿易収支によると、コーン輸出は前月比8.1%増の564万3673トンとなった。小麦輸出は287万9055トンで、前月から31.6%の増加。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

米商務省が4日に発表した4月の貿易収支によると、コーヒー輸入は8万7081トン (145万1363袋)となった。前月から1.1%の増加。

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

米食品JMスマッカーは、同社の傘下コーヒーブランドでほとんどの製品価格を引き上げたと発表した。生豆価格の上昇が背景にあり、3年ぶりの値上げである。値上げの対象となるのフォルジャーズやダンキン・ドーナツなどで、Kカップと呼ばれるキューリグ･グリーン･マウンテン社製コーヒーメーカー専用パックは対象外という。

JMスマッカーは2010年5月から2011年5月の間に生豆の値上り要因から4回連続して自社製品の価格を引き上げていた。しかし、2011年8月に生豆価格が下がるのに伴い値下げを実施し、直近では2013年2月に引き下げていた。

労働生産性
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、年率換算、2009年=100

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

ロシア農務省によると、ボルコフ農務次官省は国内の2014年穀物生産見通しを9680万トンと、5月に同省が見越していた1億トンから引き下げた。冬穀物の作柄状況、春穀物の作付ペースに基づいての修正したという。ただ、下方修正でも前年の8930万トンは上回る見方に変わらない。

ロシア農務省は、国内の2014年春穀物作付が3日時点で2930万ヘクタールになったと発表した。事前目標の91.7%に相当し、また前年同期を170万ヘクタール上回るという。春小麦が94.9%に当たる1240万ヘクタールで、コーンは254万5000ヘクタールと、97.2%を終えた。それぞれ前年から130万ヘクタール、20万7100ヘクタール増加。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・5月ADP全米雇用レポート (08:15)
・1-3月期労働生産性改定値 (08:30)
・4月貿易収支 (08:30)
・5月ISM非製造業指数 (10:00)
・地区連銀経済報告（ベージュブック） (14:00)

エネルギー・メタル
・EIA石油在庫統計 (10:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：102.50、ユーロ/ドル：1.3627、ユーロ/円：139.64 （NY17:00）

為替はユーロが上昇。ECB理事会を控え、追加緩和策の決定は既に相場に織り込まれたと見方から、ポジション調整の買い戻しが相場を主導した。ドル/円は東京からロンドンにかけて、102円台前半の比較的幅の広いレンジ内で上下を繰り返す展開。NYに入ると徐々に買い意欲が強まる格好となり、午後には102円台半ばまで値を伸ばした。4月の製造業受注が予想を上回る伸びとなり、米景気の順調な回復が確認されたことも強気に作用した。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドルをやや上回ったあたりを中心とした小動き。ロンドンでは1.35ドル台後半まで売りに押される場面も見られたが、すぐに値を回復した。その後はNY朝にかけて買い意欲が強まり、1.36ドル台半ばまで上昇。中盤以降は値動きも落ち着き、1.36ドル台前半のレンジ内での推移となった。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて、139円台前半でレンジ内で上下を繰り返す展開。NYに入るとジリジリと買いが集まる格好となり、午後には139円台後半まで値を伸ばした。

債券は続落。4月の製造業受注が予想を上回る伸びとなり、米景気の順調な回復が続くとの見方が強まる中、ポジション調整の売りが膨らんだ。相場は夜間の時間帯から前日の流れを継いだ売りが先行。通常取引開始後は中盤にかけて下げ止まるような動きを見せたものの、昼からは改めて売りが加速、10年債は5月13日以来の安値まで値を下げて取引を終了した。10年債の利回りは取引後半にかけて徐々に上昇がきつくなり、最後は2.60%台をつけて終了した。

ダウ工業平均：16,722.34↓21.29
S&P500：1,924.24↓0.73
NASDAQ：4,234.08↓3.12

NY株は小幅安。S&P500やダウ平均を中心としたここまでの上昇の流れも一服、利食い売りが先行する展開となったが、一方では製造業受注が予想を上回る伸びとなったことが好感されたほか、企業買収関連のニュースが下支えとなり、下げ幅は限定的なものにとどまった。

相場は取引開始時から売りが先行したものの、早々に下げ止まり。ECB理事会や米雇用統計の発表を控えて市場全体に様子見に気分の強まる中、中盤にかけてはジリジリと下げ幅を縮小する展開となった。午後に入っても大きな動きは見られず、最後は僅かにマイナス圏に入ったあたりで取引を終了した。セクター別では石油株や金融、ヘルスケアなどがしっかりだった一方、素材や通信、消費者サービスなどは上値が重かった。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

ダラーストアーで知られる米小売チェーンのダラー・ゼネラル（DG）が3日に発表した2-4月期決算によると、純利益は前年同期比1.1%増の2億2239万8000ドルになった。売上高が45億2208万1000ドルで、前年同期から6.8%増えた。既存店売上高は前年比較で1.5%の増加。同社が事前に見越していたよりも低い伸びであり、冬場の悪天候や他社との競争、経済環境による影響を指摘している。来年1月に終わる2014年度の売上高は前年から8-9%増加し、既存店売上高が3.-4%伸びるとの見通しを示した。2014年度の一株利益は3.45-3.55ドルを予想しているという。

CBOT大豆7月限終値：1481-1/4↓19-1/4

シカゴ大豆は大幅安。目先中西部で降雨に恵まれ生育が順調に進むとの見方が弱気に作用する中、日中を通じて売りが先行した。7月限は夜間取引から売りが優勢、早々に1490セントまで値を下げてのもみ合いとなった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、1470セント台半ばまで下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まったものの、1480セントまで下げ幅を縮小するのが精一杯だった。

CBOTコーン7月限終値：458-1/4↓7-1/4

シカゴコーンは続落。前日引け後に発表されたクロップレポートで生育が順調に進んでいることが改めて確認されたことを受け、大きく売りが膨らんだ。7月限は夜間取引から売りが先行、460セント台前半まで値を下げての推移となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、450セント台後半まで下げ幅を拡大。中盤以降は売りも一服となったものの、最後まで上値の重いまま取引を終了した。

CBOT小麦7月限終値：612-1/2↓8-1/4

シカゴ小麦は10日続落。米冬小麦の作柄改善期待が高まり、世界市場における供給の潤沢さが材料視される中、これまでの流れを継いだ売りが相場を主導した。7月限は夜間取引では買い戻しが先行する場面も見られたものの、早朝にかけてはややマイナス圏に入ったあたりまで売りに押し戻されてのもみ合い。通常取引開始後は改めて売りが加速、中盤には611セントまで一気に値を崩した。その後は下げも一服となったものの、押し目で買いを入れる向きもなく、最後まで上値の重い値動きが続いた。

NYMEX天然ガス7月限終値：4.629↑0.0017

天然ガスは小幅続伸。目先平年以上の気温が続くとの予報が出る中、冷房需要の増加によって在庫の積み増しペースが鈍るとの見方が引き続き相場の下支えとなった。7月限は夜間取引では手仕舞い売りが先行したものの、早朝からは買い意欲が強まりプラス圏を回復、通常取引開始後は中盤にかけて4.60ドル台半ばまで値を伸ばした。昼前からは一旦売りに押し戻されたものの、押し目では買い意欲も強く、早々に下げ止まり。最後は再びプラス圏を回復して取引を終了した。

RBOBガソリン7月限：2.9487↓0.0012
暖房油7月限：2.8658↓0.0015

NY石油製品は小幅続落。原油が底堅く推移する中にもかかわらず、ここまでの流れを継いだテクニカルな売りが日中を通じて相場を主導した。相場は夜間取引では買いが先行したものの、早々に息切れ。早朝にはマイナス圏まで売りに押し戻されての推移となった。通常取引開始後は一段と下げ幅を広げる展開、引け間際には買い戻しが集まったが、プラス転換するには至らなかった。

NYMEX原油7月限終値：102.66↑0.19

NY原油は小幅反発。日中を通じて売り買いが交錯する不安定な展開となったが、米景気が順調に回復しているとの見方が下支えとなる中、最後は在庫統計の発表を前にポジション整理の買い戻しが優勢となった。7月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ売りが先行、一時102ドル台前半まで値を下げる場面も見られた。朝方にはプラス圏まで値を回復。通常取引開始後は製造業受注が予想以の伸びとなったのを好感する形で買いが加速、102ドル台後半まで上げ幅を拡大した。昼には再びマイナス転落したものの、最後はプラス圏に戻して取引を終了した。

米食肉加工会社のピルグリムズ・プライド（PPC）は3日、同業のヒルシャー・ブランズ（HSH）に対する買収提示額を1日付で引き上げていたことを明らかにした。一株あたり45ドルから55ドルに引き上げ、総額77億ドルとなる。ピルグリムズは先月27日にヒルシャーに64億ドルの買収を提案したが、同29日にタイソン・フーズ（TSN）が一株あたり50ドルの対抗案を発表した。ヒルシャーはピルグリムズ、タイソンそれぞれと協議する意向を示した。

米ゼネラル・モーターズ（GM）は3日、5月の国内新車販売が前年同月から12.6%増加し、28万4694台になったと発表した。5月の販売としては7年ぶりの高水準という。4月に続いて全てのブランドで販売が増え、特に伸びが高かったのが最も販売がシェアの大きいシボレーの14.2%である。ビュイックでも11.0%と2けたの増加を記録した。

フォード・モーター（F）の販売は25万4084台だった。前年から3.0%増え、2004年以来、ちょうど10年ぶりに好調な5月の販売結果という。ユーティリティーが9.5%、常用者が1.7%それぞれアップ。トラックだけが0.8%と小幅減少となった。高級セダンのリンカーンMKZは5月の販売で過去最高を記録したことも明かした。

クライスラーの販売台数は19万4421台となり、前年比17%、50ヶ月連続増加を記録した。5月のパフォーマンスとして2007年以降最も好調だったともしている。ブランド別にみると、ジープが58%とほかに比べて最も大幅プラスだった。ラム、フィアット、ドッジも増加したが、クライスラーだけが22%減少した。

COMEX金8月限終値：1,244.5↑0.5

NY金は小幅反発。ドルが対ユーロを中心に下落、株も軟調に推移する中で、投機的な買いが下支えとなり、日中を通じて底堅い相場展開となった。8月限は夜間取引では買いが先行、1,240ドル台後半まで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は売りに押し戻される格好となり、中盤には1,240ドル割れをうかがうまでに値を下げたものの、押し目では買い意欲も強く、昼前にはしっかりと値を回復。午後からはややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。

ICE-USコーヒー7月限終値：171.15↓1.20

NYコーヒーは続落。ブラジルの生産が先の農務省CONABの推定ほどには落ち込まないとの見方が浮上する中、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが先行した。7月限は夜間の時間帯こそ買いが優勢となったものの、早朝には売りが膨らみマイナス転落。NYに入っても下落の勢いは止まらず、中盤には160セント台後半まで一気に下げ幅を拡大した。その後は下げも一服、ポジション整理の買い戻し集まったものの、プラス圏まで戻すことなく取引を終了した。

ICE-US砂糖7月限終値：17.19↑0.01

NY砂糖は小幅反発。ブラジルの生産減少観測が中長期的な相場の下支えとなる中で、ポジション整理の買い戻しが相場を主導した。7月限は夜間の時間帯には前日の流れを継いだ売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。NYでは買い意欲が強まりプラス圏を回復、一気に流れを変えるような勢いこそなかったものの、中盤にかけては17.20セント台を維持しての値動きが続いた。午後には改めて売り圧力が強まったものの、最後は僅かながらもプラス圏を維持したまま取引を終了した。

ドイツの油種調査会社オイル・ワールドは、世界の2014/15年度大豆生産が3億120万トンになるとの初回見通しを発表した。前年から6.1%の増加になる。作付が前年比4%増の1億1850万ヘクタールと過去最高を更新するのを見越す。採算面で北半球の作付が記録的になるとし、また通常並みの天気に恵まれれば米国やカナダ、ロシア、ウクライナ、欧州連合で過去最高の収穫が見込めるという。

ただ、北半球の増産は価格下落につながり、南米の作付が大きく増加するのにブレーキをかける可能性も示唆した。オイル・ワールドは、ブラジルの2014/15年度の生産を前年比3.4%増の9000万トン、アルゼンチンで1.8%増の5600万トンと見通す。世界の大豆在庫は2014/15年度末に9000万トンを予想しており、前年から23%積み増しの見方である。

米気象情報サービスのコモディティー・ウェザー・グループ（CWG）はブルームバーグに対し、エルニーニョ現象に伴う異常気象パターンが弱くなる確率が65%であると明かした。穏やかなパターンになる確率は35%という。太平洋の海面水温がさほど上がっていないことを指摘している。同業のアキュウェザーでもパターンが弱まる可能性を示しており、確率は80%としている。オーストラリア気象庁は、今年にエルニーニョ現象が起きる可能性は7割で、8月に発生するとの見通しを示した。

エルニーニョ現象は干ばつや洪水などの原因になり、砂糖やコーヒー、穀物などへの悪影響が懸念される。

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

ECBが3日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は5月30日現在3,264億7,700万ユーロと前週から6,700万ユーロ減少した。減少はユーロシステム内の中銀1行が、記念金貨を発行したことによるもの。

ブラジルのジェラール農相はブルームバーグに対し、政府が今年終わりまでにガソリンのエタノール混合比率を現行の25%から27.5%に引き上げる方向で検討していることを明かした。引き上げは砂糖業界の要請であり、最終的にエネルギー省と財務省の決定次第という。

米小売調査レッドブック・リサーチが3日に発表したレポートによると、5月の国内チェーンストア売上高は前月比0.7%の増加となった。前年同期と比べると3.7%増えたという。

ブラジルのジェラール農相はブルームバーグに対し、国内の2014/15年度コーヒー生産が当初予想ほど落ち込まないかもしれないとの見方を示した。初期の収穫分を見る限りでは、前月の降雨によって記録的な干ばつによる影響が緩和された可能性があるという。ブラジル農務省商品供給公社(CONAB)は5月に2014/15年度の生産見通しを1月時点で野4656万5000-5015万1000袋から4456万6000袋に引き下げた。農相は具体的な生産予測を示すのは避けたが、CONABの予想は上回ると見越していると述べた。

また価格上昇を背景に、農家によるコーヒー樹の管理が進んだことを受け、来年度には生産も上向くとの見方を示した。このほか、コーヒー在庫の競売計画は現時点で保留しており、今年終わりに実施の可能性を示唆。競売は、価格が高騰した場合に、インフレ上昇回避のために行なうという。

ウクライナ農務省は、国内春穀物作付が2日時点で事前目標の96%に当たる771万ヘクタールとなったことを発表した。前年同期の820万3000ヘクタールを下回る。コーンの作付が477万7000ヘクタールで、97%終わったという。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した5月31日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は、季節調整値で前週から2.9%上昇した。5週間ぶりに上がり、しかも3月29日までの週以来の高い伸びである。前年同期と比べると3.1%の上昇で、3週間ぶりの大幅プラスになった。。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・4月製造業受注 (10:00)
・5月国内自動車販売

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30)

ハリケーン予測の権威として知られるコロラド州立大のグレイ博士の研究チームは2日、 2014年度の大西洋上におけるハリケーン発生に関する推定を発表した。発生予想数は名前の付く熱帯性暴風雨が18個で、4月推定の9個から1個引き上げた。このうちハリケーンは4個で、やはり4月から1個引き上げ。カテゴリー3 以上の大型ハリケーンに発達するものは1個で据え置きとなった。エルニーニョ現象は発達過程にあるものの、ここ数週間活動がやや鈍っていることを理由として挙げている。2013年の発生数はそれぞれ13個、2個、0個、1981年-2010年の平均発生数は12.0個、6.5個、2.0個となっている。

また、今後最低1個の大型ハリケーンが米国の湾岸に上陸する確率は40%(過去の平均は52%)、フロリダ半島を含む米東海岸に上陸する確率は20%（同31%）、フロリダ半島からメキシコ国境のテキサス州ブラウンズビルまでのメキシコ湾岸に上陸する確率は23%(同30%)、カリブ海に侵入する確率は32%(同42%)と推定している。

ドル/円：102.37、ユーロ/ドル：1.3596、ユーロ/円：139.20 （NY17:00）

為替はドル高が進行。ISM製造業指数が昨年12月以来の高水準まで上昇するなど、米景気の順調な回復が改めて確認される中、ドルを買う動きが強まった。ドル/円は東京朝から買いが優勢、ロンドンにかけて102円を挟んだレンジ内でのもみ合いとなった。NYに入ると改めて買い意欲が強まり、102円台前半まで上昇、その後ISM指数が当初予想を大きく下回ったことから売りが膨らんだものの、その後数字が強気方向に訂正されると改めて買いが加速、午後には102円台半ばまで上げ幅を拡大した。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドル台前半のレンジ内での推移、ロンドンに入るとECB理事会を控え改めて売り圧力が強まり、1.36ドルを割り込むまで一気に値を下げた。NY朝には1.36ドル台を回復、中盤以降は強気のISM指数を背景に再び売りが優勢となり、1.36ドルをやや下回ったあたりでもみ合いとなった。ユーロ/円は東京では139円をやや上回ったあたりでの小動き。ロンドンに入ると売りがふくらみ、138円台後半まで値を下げての推移となった。NY朝には139円台を回復。中盤以降は株高の進行が支えとなる中、139円台前半での推移が続いた。

債券は続落。ISM製造業指数が昨年12月以来の高水準に上昇、米景気の回復が順調に進んでいるとの見方が再確認される中、ポジション調整の動きを中心に売りが膨らんだ。相場は夜間の時間帯から売りが先行、通常取引の開始後も流れに変化が見られることはなかった。ISM指数発表後は、当初予想を大幅に下回る弱気の数字が発表されたことから買いが集まったものの、その後指数の算出方法の間違いを理由に数字が上方に訂正されると改めて売りの流れが加速。午後には売りも一服となったものの、最後まで安値圏でのもみ合いが続いた。10年債の利回りは、2.54%台まで上昇した。

ダウ工業平均：16,743.63↑26.46
S&P500：1,924.97↑1.40
NASDAQ：4,237.20↓5.42

NY株はナスダック総合指数が続落となる一方、ダウ平均とS&P500は小幅続伸、先週金曜に続いて過去最高値を更新した。数字が二度にわたって訂正されるという混乱があったものの、最終的にはISM製造業指数が昨年12月以来の水準まで上昇したことを好感、米景気の回復が穏やかながらも継続しているとの見方を支えにしっかりと買いが集まった。

相場は取引開始後しばらくは売り買いが交錯する不安定な展開。ISM製造業指数の発表後は上昇予想に反して大幅に低下したことを嫌気して売りが膨らんだものの、その後数字が上方に訂正されたことを受けて買いが加速、プラス圏まで戻しての推移となった。中盤以降は界も一服、小幅レンジ内でもみ合う展開となったものの、最後まで日中高値圏を維持したまま取引を終了した。セクター別では素材や金融株が比較的好調だった一方、テクノロジーや消費財の上値は重かった。

米外食サービスのクリスピー・クリーム・ドーナツ（KKD）が2日に発表した2-4月期決算によると、純利益は前年同期比20.7%増の965万6000ドルとなった。売上高は1億2158万ドルで、前年から0.8%の増加。ただ、悪天候の影響から既存店売上高が1.5%減少し、2013年2-4月期に12.2%増だったのからマイナス転落したという。海外のフランチャイズによる売上高は3.9%増え、為替のインパクトを除けば55.9%の増加。しかし海外での既存店売上高は2.2%減少した。

同社は2-4月期の決算などをベースに、1月に終わる2015年度の一株利益見通しを0.69-0.74ドルと見通し、従来の予想レンジ0.73-0.79ドルから引き下げた。

米アップル（AAPL）は2日の世界開発者会議（WWDC）で、iPhoneやiPadなど携帯端末用の最新基本ソフト（OS）iOS8を発表した。メッセージの操作や写真編集などの機能を高めたという。また、健康関連のデータ管理、家電操作といった機能も追加。アップルはこのほか、パソコンMac向けの最新OSヨセミテも発表した。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

CBOT大豆7月限終値：1500-1/2↑7-1/4

シカゴ大豆は期近が反発する一方、新穀限月は続落。現物市場における需要の好調さが下支えとなる中で、期近にはポジション整理に買い戻しが集まった。新穀限月は、天候に恵まれ生育が順調に進んでいるとの見方が弱気に作用した。7月限は夜間取引では売りが先行、一時1480セントを割り込む場面も見られた。通常取引開始後もしばらくは上値が重かったが、その後まとまった買いが入りプラス圏を回復。中盤には改めて騰勢を強める格好となり、1510セントまで一気に上げ幅を拡大した。

CBOTコーン7月限終値：465-1/2↓0-1/4

シカゴコーンは期近限月を除いて小幅反発。クロップレポートの発表を前に、ポジション整理の買いが下支えとなった。7月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが先行、460セント台前半までレンジを切り下げてももみ合いとなった。通常取引開始後は徐々に買い欲が強まる格好となり、中盤にはプラス圏を回復、そのまま470セントまで一気に上げ幅を拡大。引けにかけては再び売りが優勢となり、先週末の終値近辺で取引を終了した。

CBOT小麦7月限終値：620-3/4↓6-1/2

シカゴ小麦は9日続落。中西部の降雨を受けた米冬小麦の作柄改善観測が依然として相場の大きな重石となる中、これまでの流れを継いだ売りが先行した。7月限は夜間取引から売りが優勢となり、早々に610セント台後半まで下げ幅を拡大。早朝には620セントまで値を戻したものの、NYに入ると改めて売りが膨らんだ。中盤以降は買い戻しが優勢、下げ幅を縮小する格好となったものの、プラス圏を回復することなく取引を終了した。

USDAクロップレポート・大豆
出所：米農務省、NY16:00発表

USDAクロップレポート・コーン
出所：米農務省、NY16:00発表

6月1日現在

USDAクロップレポート・春小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

出所：米農務省、NY16:00発表

6月1日現在

米石油・天然ガス大手のマラソン・オイル（MRO）は2日、ノルウェー事業をノルウェーの同業デット・ノルスケ・オリエセルカプに27億ドルで売却したことを発表した。10-12月期中に完了の見通しを示した。ノルウェー事業での2013年の純生産は石油換算で日量約8万バレルだったという。マラソンはこのほか、北海事業の売却も試みたが、満足のいくオファーがなかったことを理由に同事業は維持することに決めたと明かした。

NYMEX天然ガス7月限終値：4.612↑0.070

NY天然ガスは反発。目先平年以上の気温が続くとの予報が出ているのに加え、米国の火力発電に対する環境基準が強化される中、天然ガスに対する需要が強まるとの見方が買いを呼び込んだ。7月限は夜間取引から買いが先行、朝方には4.60ドルの迫るまで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は一旦売りに押し戻されたものの、押し目では買い意欲も強くすぐに値を回復。午後からは改めて買い意欲が強まり、4.60ドル台まで値を伸ばして取引を終了した。

米半導体メーカーのブロード込む（BRCM）は2日、携帯電話機向けベースバンド部門の売却を検討していることを明らかにした。部門売却もしくは縮小によって7億ドルのコスト削減になるという。同社はこのほか、4-6月いの売上高が20億-21億ドルの見通しを維持した。

RBOBガソリン7月限：2.9499↓0.0220
暖房油7月限：2.8773↓0.0109

NY石油製品は続落。原油が軟調に推移する中、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが主導した。相場は夜間取引では買いが先行したものの、早々に息切れ、原油が下落に転じるのにつれて売り圧力も強まり、朝方にはマイナス転落しての推移となった。通常取引開始後も売りの流れは止まらず、昼過ぎまで下げ幅を拡大。その後は売りも一服、やや下げ幅を縮小して取引を終了した。

NYMEX原油7月限終値：102.47↓0.24

NY原油は続落。需給面で新たな買い材料に欠ける中、先週金曜の流れを継いだポジション整理の売リガ相場を主導した。7月限は夜間取引では買いが先行、103ドル台を回復しての推移となったものの、早朝からは徐々に売りに押される展開。通常取引開始時にはマイナス転落、その後の売りの勢いは衰えず、102ドル台前半まで下げ幅を拡大した。引けにかけては買い戻しが集まったが、プラス圏を回復するには至らなかった。

アフリカ産コーヒーロビー団体カフェ・アフリカの最高経営責任者（CEO）は米ダウ・ジョーンズに対し、世界のコーヒー市場で将来、アフリカが最大の供給源になるとの見方を示した。アジアや生産国、東欧といった新しい顧客によるアフリカ産の消費増加を指摘し、需給の開きはアフリカの供給で埋めるという。カメルーンなどの生産回復見通しも、全体の供給増に寄与すると述べた。

COMEX金8月限終値：1,244.0↓2.0

NY金は小幅続落。午前中にはISM製造業指数が予想を大きく下回ったことを手掛かりにポジション整理の買い戻しが集まる場面も見られたが、これまでの流れを継いだ売りの勢いを止めるには至らなかった。後にISMの数字がプログラムのエラーを理由に強気修正されたことも重石となった。8月限は夜間取引では先週末の終値を中心としたレンジ内での上下、早朝からはややプラス圏に入ったあたりで底堅い展開となった。通常取引開始後もしばらくは動きが見られず、中盤にはISMの発表を受けて1,250ドル台まで値を伸ばしたものの、早々に息切れ。その後はジリジリと売りに押し戻される格好となり、マイナス圏まで値を下げて取引を終了した。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、5月のエタノール輸出は139万3000リットルとなった。前年同月から0.4%減少し、ただ、前月比較では1.4%の増加だった。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、5月の砂糖輸出は146万5500トンとなり、前年同月から22.7%減少した一方、前月比較では13.4%の増加。粗糖が前年比17.3%減の119万4700トン。しかし、前月からは39.6%増えた。精製糖は27万800トンと、前年同月から40.0%落ち込み、前月も37.9%下回った。

5月のブラジル大豆輸出、前年から4.3%減少
ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、5月の大豆輸出は760万9800トンで、前年同月から4.3%減少した。前月と比べても7.8%ダウン。大豆ミールの輸出が142万200トンになり、前年から2.8%、前月比較にして6.7%それぞれ増加した。大豆油は11万1500トンで、前年同月から9.4%減り、前月も3.8%下回った。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、5月のコーヒー輸出は269万2500袋となった。前年同月から17.3%増したが、前月との比較では6.0%の減少。

ICE-USコーヒー7月限終値：172.35↓5.15

NYコーヒーは続落。新たな材料に欠ける中でこれまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を主導、終値ベースで2月18日以来の安値を更新した。7月限は、夜間の時間帯はややマイナス圏に入ったあたりでの推移。NYに入ると買いが集まったものの、180セントの節目を試すことなく息切れ。その後は売り一色の展開、途中反発らしい反発もないままに値下がりを続け、最後は170セント台前半まで下げ幅を拡大した。

ICE-US砂糖7月限終値：17.18

NY砂糖は続落。需給面で特に新たな材料が見当たらない中、先週末の流れを継いだ投機的な売りが相場を主導した。7月限は夜間の時間帯には買いが先行、17セント台半ばまでレンジを切り上げての推移となった。NYに入ってからは売り圧力が強まり、中盤には17.10セント台まで急落。その後は17.20セント台まで戻して売り圧力もやや弱まったかに見えたが、引けにかけては再び売りが優勢となった。

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

南アフリカ政府の労使調停委員会（CCMA）のスポークスマンは地元紙に対し、2日に砂糖労働者と砂糖会社の間で賃上げなどについて話し合いが行なわれていることを明らかにした。砂糖労働者は5月27日から労使交渉を巡って17年ぶりのストライキに入っている。労働者側は11%の賃上げを要求しているのに対し、南アフリカの2大砂糖会社イロボ・シュガーとトンガート・ヒューレットからの提示額は8.5%の引き上げだった。一方、労働者は2日に南アフリカの砂糖会社TSBシュガーのビル前でデモを実施。また、食品労働者組合（FAWU）事務局長によると、4日に葉さらに大きなデモ行進が計画されている。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000トン

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

国連食糧農業機関（FAO）によると、韓国の2013/14年度（10-9月）穀物輸入予測は1405万4000トンとなった。前年から2.5%増加になる。国内の穀物生産に関すると、2014年は前年比1%増の600万1000トンとみられ、主力のコメがほぼ横ばい、コーンは8%の増加見通しである。

ヨルダンの国営業者が10万トンの小麦買い付けを計画していると報じられた。関係者によると、オファーの受付は6月4日までになる。

ウクライナ農務省は、同国の2013/14年度（7-6月）穀物輸出が5月30日時点で3138万7000トンとなったことを発表した。2012/13年度の累計2300万トンをすでに上回っている。このうちコーンが1970万7000トン、小麦は899万5000トンだったという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・4月建設支出 (10:00)
・5月ISM製造業指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)
・USDAクロップレポート (16:00)