ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.082↑0.044

債券は反落。イタリアのベルルスコーニ首相辞任表明に続いて財政再建が進むのを見込む空気が強まり、安全資産の需要が後退した。日中はイタリア下院の予算法案採決で絶対過半数を確保できなかったことを背景に買いが集まり、3年債入札結果が好調だったことも寄与。しかし、その後でイタリア首相が予算法案成立後で辞任する意向を示したと伝わり、売りの流れに転じた。

朝方はイタリアの債務問題に気を揉み、一方で入札を前に需給を意識した取引もあって相場は上下に振れた。入札結果を受けて強含み、しかし、間もなくしてイタリア首相辞任見通しで反転。10年債利回りの上昇が進み、引けにかけて一時、2.09%に上がった。

ドル/円：77.69、ユーロ/ドル：1.3832、ユーロ/円：107.49 （NY17:00）

為替はこれまで同様欧州の債務問題に振り回される不安定な展開となったものの、ベルルスコーニ伊首相が緊縮予算案の成立を条件に辞任の意向を示したことを受け、不安要因が一つ後退するとの見方からユーロに買いが集まった。ドル/円は東京からロンドンにかけて78円をはさんだ狭いレンジ内でのもみ合いに終始。NYに入ると売り圧力が強まり、一時77.50円台まで値を下げた。中盤には77.80円台まで値を戻したものの、午後からは改めて売り圧力が強まり、77.60円台での推移が続いた。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台半ばを中心としたレンジ内での上下、ロンドンに入るとやや買い意欲が強まり、1.37ドル台後半まで値を伸ばした。NY朝には1.38ドル台まで値を伸ばした後、再び1.37ドル台後半まで売られるなど、欧州の動向を睨みながら不安定な展開が続いたが、午後に伊首相の辞任観測が伝わると改めて1.38ドル台前半まで値を伸ばした。ユーロ/円は東京では107円台前半でやや上値の重い展開。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、107円台半ばまで騰勢を強めた。NYでは再び107円台前半まで売りに押し戻されたものの、午後には伊首相辞任の報を受け107円台半ばまで値を回復した。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

ダウ工業平均：12,170.18↑101.79
S&P500：1,275.92↑14.80
NASDAQ：2,727.49↑32.24

NY 株は続伸。ベルルスコーニ・イタリア首相の辞任見通しが伝わり、同国の債務問題対策が進むとの見方から買いの展開となった。昼過ぎまでイタリアの情勢に気を揉んで売り買い交錯。しかし、午後にベルルスコーニ首相が予算関連法案成立の後で辞任する意向を示したのを受け、買いモードにシフトである。

相場は取引開始時に小高くなりながら、イタリア下院による予算法案採決で賛成票が絶対過半数に届かなかったことを嫌気し反転した。イタリアの情勢を見守りたいと、下げは限定的。しかも、午後の首相辞任のニュースで急速に上向いた。そのまま上昇幅を広げ、ダウ平均が100ドル超アップ。最後は主要株価指標揃って10月28日以来の高値引けである。

CBOT大豆1月限終値：1205-0↑3-1/4

シカゴ大豆は反発。米需給報告の発表を翌日に控えて調整の買い戻しが進んだ。ドル下落も支援。ただ、在庫積み増しや輸出需要の伸び鈍化といった懸念から大きく買い進むのは手控え。１月限は取引開始から比較的速いピッチで上がりながら、伸び悩みも早かった。引け近くでは前日の終値に近付く場面もあった。

CBOTコーン12月限終値：660-1/2↑7-1/4

シカゴコーンは反発。値ごろ感の買いに加え、明朝に控える米需給報告をにらんだ調整の買い戻しも入って堅調な相場展開となった。12月限は早々に664セントと10月下旬以来の高値をつける強気の展開。日中も本日の高値圏内でしっかりと推移した。

CBOT小麦12月限終値：657-0↑18-1/4

シカゴ小麦は続伸。需給報告の発表前日で、調整買いが優勢となった。米農務省（USDA）が国内の在庫見通しを引き下げるとの観測が支援だ。また、コーン相場がしっかりなことや現物市場での値上がりも貢献。朝方から相場はしっかりだった。日中に上昇ペースが一時、鈍っても、引けにかけて改めて強含んだ。一時、10月12日以来の高値をつけた。

NYMEX天然ガス12月限終値：3.745↑0.0049

NY天然ガスは反発。取引前半は軟調に推移したものの、ここまでの下落によって割安感が出てきたこともあり、午後からはファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。12月限は夜間取引では前日の流れを継いだ売りが先行。通常取引開始後もややマイナス圏に入ったあたりを中心に、レンジ内でもみ合う展開が続いた。午後には商いの薄い中ながらも徐々に買い意欲が強まり、3.70ドル台を回復。引け間際にはまとまった買いが入り、3.70ドル台半ばまで一気に値を伸ばした。

RBOBガソリン12月限：2.7064↓0.0218
暖房油12月限：3.1161↓0.0037

NY石油製品はガソリンを中心に反落。原油が前日に続き堅調に値を伸ばす中にもかかわらず、弱気の需要見通しなどを嫌気しポジション整理の売りが膨らんだ。相場は夜間取引では買いが先行したものの、通常取引開始後は一転して売りが一色の相場展開、最後まで大きく値を戻す場面も見られなかった。

NYMEX原油12月限終値：96.80↑1.28

NY原油は続伸。これまでの流れを継いだ投機的な買いが日中を通じて相場を主導した。E IAが需要見通しを引き下げるなど需給面では弱気の材料が出たものの、ほとんど反応することはなかった。12月限は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後には96ドル台後半まで一気に値を伸ばす展開となった。その後は買いも一服、中盤にかけて瓜に押し戻されたものの、96ドルを割り込むあたりでしっかりと下げ止まり。引けにかけては改めて買い意欲が強まった。

COMEX金12月限終値：1,799.2↑8.1

NY金は続伸。欧州の債務不安がくすぶる中、安全資産としての買いが相場を主導、一時9月21日以来で1,800ドルの節目を回復した。12月限は夜間取引では前日終値を挟んだレンジ内で上下に振れる展開。通常取引開始後もしばらくは不安定な値動きが続いていたが、中盤にかけてはジリジリと買い意欲が強まった。昼過ぎにまとまった買いが入ると一気に1,800ドルを上抜けるまで値を伸ばしたが、最後はポジション整理の売りに押し戻された。

ICE-USコーヒー12月限終値：229.60↓3.40

NYコーヒーは反落。ここまでの買い戻しの流れも一服、ファンドを中心に改めて投機的な売りが膨らんだ。12月限は夜間の時間帯はここまでの流れを継いだ買いが先行、朝方には前日の高値を更新する場面も見られた。しかしその後は一転して売りに押し戻される展開。途中反発らしい反発が見られることもないままに値下がりを続け、最後は230セントを割り込むまでに値を下げた。

ICE-US砂糖3月限終値：25.91↑0.59

NY砂糖は反発、特に大きな材料が出た訳ではなかったが、ここまでの下落で宇あられ過ぎ感が高まったこともあり、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まった。3月限は夜間の時間帯には売りが優勢となったものの、前日の安値を割り込んだあたりでしっかりと下げ止まり。NYの時間帯に入ると徐々に買い意欲が強まり、最後は26セント台を回復するまでに値を伸ばした。

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが8日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、11月4日までの週の米国内ガソリン需要は日量866.5万バレルと前週から1.3%減少した。前年比では3.6%の減少、過去4週平均は日量 881.4万バレルと前年を3.0%下回っている。年初来の累計では、前年同期を2.7%下回る水準にある。全米平均の小売価格は 1 ガロン 3.43ドルと前週から2セント下落、前年に比べると22.5%高い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

ケニアコーヒー局の幹部は８日に米通信社ダウ・ジョーンズに対し、2011/12年度の国内コーヒー生産が前年比8%増の5万4000トンになるとの見通しを示した。管理の改善、肥料消費に余裕があったことなどを理由にしている。また、ナイロビ近くなど中央ケニアでは都市開発の進行に伴いコーヒー生産地が縮小しているが、まだ増産トレンドにあるとコメント。また、西部での生産拡大による貢献も挙げた。

3年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

EIAアウトルック
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、単位100万バレル(日量）

ECBが8日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は11月4日現在4,198億2,500万ユーロと前週から変わらずとなった

ロシア砂糖生産者組合は8日、今年度国内で収穫されたビートによる砂糖生産が7日時点で289万トンになったと発表した。前年同期の205万5000トンを上回る。これまでに加工済みのビートは2223万トン。前年同期は1540万4000トンだった。

石油輸出国機構（OPEC）は8日に発表した世界エネルギーアウトルックで、生産余力を日量400万バレル増やすためには、中期的に年間300億ドルの設備投資が必要になるとの見通しを示した。長期的に投資額は400億ドルにまで増加するとした上で、生産余力は現在の日量400万バレルから800万バレルに増加するという。

米小売調査レッドブック・リサーチが8日に発表したレポートによると、11月第一週の国内チェーンストア売上高は前月比1.4%増加した。前年との比較では3.1%増加。

インドのウッタルプラデシュ州で2011/12年度の農家からの砂糖きび買い取り最低価格を最高19%引き上げることになった。交渉難航で砂糖きび収穫の開始が遅れると懸念されていたのもこれで一服になる見通し。ただ、価格改定により砂糖生産コストが約14%上がるとインド製糖所協会（ISMA）幹部が見通している。ISMAによると、ウッタルプラデシュ州の2011/12年度砂糖生産見通しは前年比13.5%増の670万トン、インド全体で7.0%増の2600万トン。ウッタルプラデシュ州の砂糖生産は国内で2番目に大きい。

ドイツ調査会社WVZは7日、2011/12年度の国産ビートからの砂糖生産を467万3000トンと見越していることを発表した。従来予測の458万3000トンから引き上げになり、前年比35.7%増加の見方。ビートの糖分は一年前の17.3%を上回る17.84%とみているという。イールド予測が前年の65.1トンに対し74.3トン。2011/12年度の作付は前年から14%増加し34万4820ヘクタールだったとしている。

ウクライナの砂糖生産者組合は8日、国内で収穫されたビートからの砂糖生産量が7日時点で158万トンとなったことを発表した。前年同期に比べて37.5%増という。これまでに1431万トンのビートが製糖所に送られ、1208万トンが加工済み。組合によると、一年前に71の製糖所が稼働していたのに対し、今年は77となっている。

ウクライナ農務省によると、国内の2011年穀物収穫が7日時点で5240万トンとなった。前年同期比28.8%増加。面積にして1457万ヘクタールで、95%終了という。イールドは一年前の2.82トンを上回る3.6トンだった。

韓国Nofiが8万5000トン相当のコーンを買い付けたと報じられた。関係者によると、5万5000トンは米産で、2月16日に納入予定。１トン332ドルで合意した。残る3万トンが2月25日納入のインド産で、こちらの価格はどう295.95ドルという。なお、同社は小麦も物色していたが、価格が高すぎたことを理由に買い付けを見送ったもよう。

ウガンダのコーヒー農家を代表するNucafeの幹部は米通信社ダウ・ジョーンズに対し、東部と中部で前月から続く降雨の効果を指摘し、2011/12年度のコーヒー収穫改善の見通し示した。一部ではさらなる水分が必要として、今月終わりまで収穫開始が先送りになることを認識。それでも、生育は順調と述べた。なお、同氏は具体的な生産予測に言及していない。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した11月5日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比1.0%上昇した。2週連続アップで、また前週の0.7%より高い伸びである。前年同期との比較だと2.7%上がった。これで88週間続けて一年前を上回る。ただ前週の3.0%から伸びペースはスローダウン。

ブラジル自動車製造業協会（ANFAVEA）が発表した月報によると、ガソリンとアルコール燃料を併用できるフレックス車の10月国内販売台数は21万8,844台と前月比で8.7%減少した。前年同月からは11.4%の減少となる。ガソリン車の販売は2万8,904台と前月から18.7%減少、前年比では18.4%の増加となる。年初からの累計ではフレックス車が前年同期を1.3%、ガソリン車が36.7%上回っている。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・3年債入札 (13:00 )

エネルギー・メタル
・EIAアウトルック
・API石油在庫統計 (16:30 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：78.03、ユーロ/ドル：1.3774、ユーロ/円：107.49 （NY17:00）

為替はユーロ安が進行。ベルルスコーニ首相辞任の噂が流れるなど、欧州の債務問題に関する市場の注目がギリシャからイタリアに移る中、ユーロの上値の重い展開が続いた。ドル/円は東京では78.10円を中心とした狭いレンジ内で推移。ロンドンに入るとジリジリと売り圧力が強まり、NY午前には何度か78円の節目を割り込む場面も見られた。午後に入るとやや値を回復、78円を僅かに上回ったあたりでのもみ合いとなった。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台後半で推移。ロンドンに入ると売り圧力が強まり1.37ドルを割り込むまで下落。その後は買い戻しが集まりNY午前には1.38ドル台を回復する場面も見られたものの、それ以上積極的な動きも見られない。昼には再び1.37ドル台前半まで値を下げる場面も見られた。ユーロ/円は東京から売りが先行し107円台半ばでの推移。ロンドンでは一段と売りが強まり、106円台後半まで下げ幅を拡大した。NYでは107円台前半から半ばにかけてレンジ内で上下を繰り返す、不安定な展開が続いた。

CBOT大豆1月限終値：1201-3/4↓19-1/4

シカゴ大豆は続落。9日の需給報告で期末在庫見通しが引き上げられるとの見方を嫌気、ファンドを中心に大きく売りが膨らんだ。1月限は夜間取引から売りが優勢、通常取引開始後は売りが加速し12ドルの節目を割り込むまで一気に値を崩した。その後は売りも一服、中盤にかけてやや値を回復したものの、流れを強気に変えるような動きも見られない。結局最後まで上値の重いまま取引を終了した。

CBOTコーン12月限終値：653-1/4↓2-1/2

シカゴコーンは小幅反落。需給面で大きな材料のない中、ポジション整理の売りが日中を通じて相場を主導した。12月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始後は650セントの節目を割り込むまで一気に値を崩す展開となった。中盤にかけては原油の上昇などにつれて買い戻しが集まったものの、プラス圏を回復するには至らず。最後はややマイナス圏に入ったあたりで取引を終了した。

10年債利回り：2.015↓0.025

債券は続伸。イタリアの債務問題に市場の関心が移り、安全資産を求める買いにつながった。ギリシャの債務不履行回避の見通しとなったが、経済規模が格段に大きいだけにイタリアの財政再建を巡る不透明感に市場も気を揉む格好である。朝方に一時、相場下落となったが、長続きせず。10年債利回りは2%を割り込み、昼に1.96%まで下がった。午後に低下ペースもやや鈍ったが、最後まで先週末を下回ったままである。

CBOT小麦12月限終値：638-3/4↑2-0

シカゴ小麦は小幅続伸。日中を通じて投機的な売り買いに振り回される不安定な相場展開が続いたが、最後はやや買いが優勢となった。9日の需給報告で世界生産見通しが引き下げられるとの見方も下支えとなった。12月限は通常取引開始時から売りが先行、630セント割れを試すまで値を下げた。中盤にかけては値を回復、先週末の終値を中心としたレンジ内で上下に方向感なく振れる展開が続いたが、最後はややプラス圏に入ったところで取引を終了した。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

NYMEX天然ガス12月限終値：3.696↓0.087

NY天然ガスは反落。目先米東部を中心に平年以上の気温が続くとの予報が改めて売りを誘う格好となり、直近の安値を更新した。12月限は夜間取引から売りが先行、通常取引開始時には3.60ドル台半ばまで一気に値を崩す展開となった。その後は売りの勢いも一服、午後には買い戻しが集まる場面も見られたが、3.70ドル台を回復するのが精一杯。最後まで上値の重い状態が続いた。

ダウ工業平均：12,068.39↑85.15
S&P500：1,261.12↑7.89
NASDAQ：2,695.25↑9.10

NY 株は反発。欧州の債務問題を巡っての売り買い交錯を経て、相場は持ち直した。ギリシャで与野党連立の暫定政権成立の見通しを好感しながら、イタリアの財政再建の行方に警戒ムードが強まっている。このため、相場は取引の早い段階で一時、小じっかりとした後にマイナス転落。昼にかけて下げ幅を広げる展開で、ダウ平均が約100ドル安となった。

しかし、午後に入り、欧州中央銀行のシュタルク理事が1-2年以内にユーロ圏債務危機の収束を見通したと報じられ、買いが進んだ。相場は先週末終値を超え、引けまでプラス圏での推移。ダウ平均が10月28日以来の高値引けである。

USDAクロップレポート・生育状況
出所：米農務省、NY16:00発表

USDAクロップレポート
出所：米農務省、NY16:00発表

11月6日現在

RBOBガソリン12月限：2.7282↑0.0648
暖房油12月限：3.1198↑0.0491

NY石油製品は大幅続伸。需給面で特に材料もなく、株が軟調に推移する中にも関わらず、原油の上昇につれる格好で投機的な買いが大きく相場を押し上げる展開となった。暖房油は期近終値ベースで7月22日以来の高値を更新した。

NYMEX原油12月限終値：95.52↑1.26

NY原油は続伸、FRBによる追加緩和への期待が高まる中でこれまでの流れを継いだ投機的な買いが加速、95ドルの節目を上抜け8月1日以来の高値を更新した。12月限は夜間取引で売りに押される場面も見られたものの、通常取引開始後は買いが加速、95ドル台半ばまで一気に値を伸ばす展開となった。その後は株が軟調に推移したこともあってやや伸び悩んだものの、95ドル近辺の水準はしっかりと維持。引けにかけては改めて買い意欲が強まり、日中高値近辺で取引を終了した。

出所：連邦準備制度理事会（FRB)、NY15:00発表、季節調整値、単位10億ドル、年率換算

COMEX金12月限終値：1,791.1↑35.0

NY金は大幅反発。FRBの追加緩和期待が相場の下支えとなる中、欧州の債務不安が改めて買いを誘う格好となり9月21日以来の高値を更新した。12月限は夜間取引から大きく買いが先行、1,770ドル台まで値を伸ばしての推移となった。朝方に1,780ドルを試す展開となった相場は、通常取引開始後もしっかりと買いの流れを維持。最後は1,790ドル台まで上げ幅を拡大して取引を終了した。

ICE-USコーヒー12月限終値：233.00↑2.80

NYコーヒーは続伸。需給面で特に大きな材料が出た訳ではなかったが、先週後半の流れを継いだポジション整理の買い戻しが相場を主導した。12月限は夜間の取引開始時こそ動きが見られなかったものの、早朝にかけては徐々に騰勢を強める展開。NYに入ってからはまとまった買いが入り、230セント台後半まで一気に値を伸ばした。その後は買いの勢いも一服、中盤にかけて手仕舞い売りに押し戻される格好となったが、230セント台はしっかりと維持。最後は再び買いが優勢となった。

ICE-US砂糖3月限終値：25.32↓0.25

NY砂糖は続落。株価が軟調に推移する中、需給見通しの弱さが改めて売りを誘う展開となった。3月限は夜間の時間帯からファンドを中心にポジション整理の買いが先行、25セント台後半のレンジ内で上下を繰り返す展開となった。朝方には25.80セント台まで値を伸ばす場面も見られたものの、その後はジリジリと売りに押し戻される展開。中盤にマイナス転落すると下げ足も速まり、最後は直近の安値を割り込む格好で取引を終了した。

米農務省（USDA）によると、2011/12年度のインドコーヒー生産は520万袋の見通しとなった。従来予測を40万袋上回る。好天気、農家への支払い価格上昇が生産改善に寄与したという。2011/12年度輸出見通しは420万袋とした。

フランス政府機関France AgriMerは7日に米通信社ダウ・ジョーンズに対し、2011/12年度の国内軟質小麦生産を3370万トンと見越していることを発表した。従来推定の3380万トンから引き下げである。2011/12年度国内コーン生産推定は1500万トンとし、こちらは従来をやや上回る見方にシフト。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

ボストン連銀のローゼングレン総裁は7日の講演で、米連邦準備理事会（FRB）の積極的な金融緩和に支持を示した。同氏は労働市場の低迷について、構造が要因ではなく、経済需要の交代によるとコメント。さらに、インフレは向こう数年間2%を下回る見通しであることを挙げ、経済需要を高めるため可能な措置を講じ続けるべきだとした。

ローゼングレン総裁はまた、FRBの金融政策だけで景気を回復させることは無理であると述べ、議会や世界の金融当局による協調が重要との見方を示した。

ボストン連銀総裁は2013年に米連邦公開市場委員会（FOMC）メンバーを務める予定となっている。

ラボバンク・オーストラリアは7日、2011/12年度のオーストラリア小麦生産が2560万トンになるとの見通しを発表した。2525万トンから引き上げだが、前年度の2630万トンは下回る。同銀アナリストは、東部で9月の降雨により情勢が著しく改善したとコメント。ウェスタン・オーストラリア州でも多くの地域の情勢が良く、中には過去最も良好としているという。

カザフスタン農務省は2日、2011年の国内穀物収穫が2970万トンで完了したと発表した。面積にして1610万ヘクタール。前年同期に1542万8000ヘクタールから1354万7000トンの収穫だったのを上回る。平均イールドが一年前の0.9トンから1.85トンに改善。

ロシア農務省によると、国内穀物収穫は7日時点で9690万トンになった。前年同期を3320万トン上回るという。面積にして4170万ヘクタールで、全体の96.7%に当たる。イールドが一年前に1.92トンだったのに対し2.32トン。

カメルーンのココア・コーヒー協会（CCIB）によると、2010/11年度（10-9月）の同国アラビカコーヒー輸出は2409トンとなり、前年同期を19.3%下回った。9月単月の輸出はゼロだったという。

経済指標
・9月消費者信用残高 (15:00 )

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00 )

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00 )
・USDAクロップレポート (16:00 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：78.20、ユーロ/ドル：1.3795、ユーロ/円：107.89 （NY17:00）

為替は全般に小動き。G20で欧州の債務問題解決に関して大きな進展が見られなかったことや、米雇用統計で非農業雇用数の伸びが予想を下回ったことなどを嫌気、株安と共にユーロが売られる場面は見られたが、大きな動きにつながることはなかった。ドル/円は東京からロンドンにかけて78円を挟んだ比較的狭いレンジ内でのもみ合いに終始。NYに入るとジリジリとドルが買われる展開となり、78.20円台まで値を伸ばした。しかしそれ以上積極的な動きも見られず、そのままの水準で取引を終了した。

ユーロ/ドルは東京から1.38ドルを挟んだ狭いレンジ内で推移。ロンドンからNY早朝にかけて1.38ドル台半ばまで値を伸ばしたが、それ以上の動きは見られず。NYに入ると雇用統計を嫌気した売りに押し戻され、1.37ドル台前半まで値を下げた。午後にかけてはやや値を回復、1.37ドル台後半での推移が続いた。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて107円台後半での小動き。NY早朝には108円を試す展開となったが、それ以上積極的な買いは見られず。雇用統計発表後は売りが強まり、107円台前半まで値を下げた。売り一巡後は中盤にかけて値を回復、107円台後半まで戻して越週となった。

CBOT大豆1月限終値：1221-0↓6-1/4

シカゴ大豆は反落。雇用統計がやや弱気の内容だったのを受けて株安が進んだのを嫌気、週末を前にポジション整理の売りが膨らんだ。1月限は夜間取引ではやや買いが優勢となる場面も見られたものの、通常取引開始時には大きく売りが先行、1220セントを割り込むまで一気に値を崩した。直後から買い戻しが集まったものの、プラス圏を回復することなく息切れ。中盤以降は再び売り圧力が強まった。

CBOTコーン12月限終値：655-3/4↑2-1/4

シカゴコーンは小幅続伸。取引前半には大きく売りが先行したものの、最後は原油の上昇につれてしっかりと買いが集まった。12月限は夜間取引ではやや買いが優勢。通常取引開始時には弱気の雇用統計を嫌気し株や原油に大きく売りが先行したのにつれて640セント台半ばまで急落したものの、押し目では買い意欲も強く直後からしっかりと値を回復。午後にはプラス転換し、そのまま取引を終了した。

CBOT小麦12月限終値：636-3/4↓0-3/4

シカゴ小麦は前日からほぼ変わらず、朝方には弱気の雇用統計を嫌気した株安の進行につれて売りが先行したものの、最後はしっかりと値を回復した。12月限は夜間取引で大きな動きは見られず。通常取引開始時には株安の進行や対ユーロでドルが上昇したのを嫌気、一気に620セント台半ばまで値を崩した。しかしそれ以上売りが膨らむこともなく、直後からしっかりと買い戻しが集まる展開に。午後にはプラス圏を回復、640セントを試す場面も見られた。

10年債利回り：2.040↓0.039

債券は反発。欧州の債務問題について主要20カ国・地域（G20）首脳会議で具体策はまとまらず、先行き不透明感がなお強いことから安全資産の買いが集まった。ギリシャでパパンドレウ内閣の信任投票も控え、慎重ムードがさらに煽られる。株安も寄与して、相場はしっかりの展開だ。

それでも、朝方に失業率の予想外の改善を受け、売りの場面はあった。10年債利回りがそれまでの低下から一気に2.1%台半ばに上昇。しかし、非農業部門雇用数は予想以下の増加など回復ペースは鈍いとの見方が大勢であり、早々に下げに戻った。一時は2.02%までダウン。午後に下げ渋っても、前日より低いままだった。

NYMEX天然ガス12月限終値：3.783↑0.005

NY天然ガスは前日からほぼ変わらず。朝方には前日の流れを継いだポジション整理の買い戻しが集まったものの、最後は弱気の天気予報が重石となり、売りに押し戻された。12月限は夜間取引から買いが先行、朝方には3.80ドル台半ばまで値を伸ばしたものの、それ以上積極的な動きは見られず、急速に伸び悩み。雇用統計がやや弱気の内容だったことを嫌気し株や原油に売りが膨らんだのも上値を重くした。それでもしばらくは3.80ドル台を維持していたものの、午後からは徐々に売り圧力が強まりあっさりとマイナス転落。最後はかろうじて前日終値近辺まで値を回復して取引を終了した。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ダウ工業平均：11,983.24↓61.23
S&P500：1,253.23↓7.92
NASDAQ：2,686.15↓11.82

NY 株は反落。欧州の債務問題を巡る不透明感に市場は気を揉み、週末前でもあり売り圧力が強まった。ギリシャによる財政赤字削減策の是非を問う国民投票は撤回となったが、パパンドレウ内閣信任投票を控えているため慎重な構えである。また主要20カ国・地域（G20）首脳会議で欧州の債務問題の討議が中心となっても協調対策など大きな進展はなかったのが失望につながった。

相場は寄り付きから弱気の展開である。朝方は下値を試す動きで、ダウ平均が一時、200ドル近く下げた。昼前に値下がりが一服し、午後には下げ幅縮小。それでも、最後まで前日からは安いままで、主要株価指標は揃って3日ぶりのマイナス終了だ。前週比較でも下落し、ダウ平均が6週間ぶり、S&P500は5週間ぶりの反落となった。

RBOBガソリン12月限：2.6634↑0.0216
暖房油12月限：3.0707↑0.0326

NY石油製品は続伸。朝方には雇用統計がやや弱気の内容だったことを嫌気し株や原油の下落につれて売りが膨らんだものの、早々に下げ止まり。中盤以降はFRBによる追加緩和期待などを支えとしたこれまでの買いの流れが復活、最後はプラス圏を回復して取引を終了した。

NYMEX原油12月限終値：94.26↑0.19

NY原油は小幅続伸。朝方には雇用統計で非農業雇用数の伸びが予想を下回ったのを嫌気、株安の進行と共に大きく売りが膨らんだものの、最後はFRBによる追加緩和期待などを支えに買いが集まった。12月限は夜間取引からここまでの流れを継いだ買いが先行、早朝には95ドル台をうかがうまで値を伸ばした。その後は雇用統計の発表を受けて売りが台頭、つう上取引開始後には一時93ドルを割り込むまで下げ幅を広げる場面も見られたが、中盤以降はしっかりと値を回復。最後はプラス圏まで戻して取引を終了した。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

11月1日 現在、 先物 + オプション サマリー

COMEX金12月限終値：1,756.1↓9.0

NY金は反落。対ユーロでドル高が進んだことなどを嫌気、週末を前にポジション整理の売りが膨らんだ。12月限は夜間取引から売りが先行、早朝には1,750ドル台後半まで値を下げた。通常取引開始後は雇用統計で非農業雇用数の伸びが予想を下回ったことを受けて買いが集まったものの、プラス圏を回復するには至らず。その後は改めて売りが優勢となり、1,750ドルを割り込むまで値を下げた。中盤以降は徐々に下げ幅を縮小、1,750ドル台後半まで値を戻して取引を終了した。

ICE-USコーヒー12月限終値：230.20↑3.40

NYコーヒーは続伸。日中を通じてややプラス圏に入ったあたりを中心にもみ合う展開が続いたが、引け間際にまとまった買い戻しが入り230セント台を回復した。12月限は夜間の時間帯から220セント台後半の狭いレンジ内で推移。NYに入ったあたりでやや上下に値が振れる場面も見られたが、その後は227セント台で再び動意が薄くなった。引け間際には週末で商いが薄いところへまとまった買いが入ったこともあり、230セント台まで一気に値を伸ばした。

ICE-US砂糖3月限終値：25.57↓0.08

NY砂糖は小幅反落。午前中は週末を前にポジション整理の買い戻しが先行する展開となったものの、最後は需給見通しの弱さが改めて売りを誘う格好となった。3月限は夜間の取引開始から買いが先行、朝方には25.90セント台まで値を伸ばす場面も見られた。しかしそのまま一気に26セント台を回復するような動きも見られず、急速に伸び悩み。中盤にかけては雇用統計がやや弱気の内容だったことなどを嫌気した株安が進行につれて売りが膨らみ、昼前にはマイナス転落。その後は25.50セント台で上値の重い展開が続いた。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

インドのパワール農相は4日、閣僚パネルが来週にも2011/12年度の砂糖輸出を検討する見通しを示した。ただし、具体的な規模への言及はなかったもよう。インドの国内市場は400万トンの供給過剰になると見られているが、政府は輸出に伴う国内価格の上昇を懸念しており、輸出枠は小幅なものにとどまると見られている。食糧省は50万トンの輸出枠設定を提案している。

国連食糧農業機関（FAO）は2011/12年度の世界砂糖生産が前年比4.1%増の1億7300万トンになるとの見通しを発表した。増産は作付や肥料の消費が増えたことによるもので、生産予測は需要を満たすのに十分なものになるという。世界市場は650万トンの供給過剰となり、価格下落につながることを見越しているとした。

2011/12年度の砂糖貿易は4810万トンと見通した。これは一年前を6%下回り、複数の輸入国内の供給増加にって買い付け需要が細るとの見方が背景にある。例えば、ロシアは砂糖ビートの増産に伴い、輸入が大きく減少する見通しという。

ANZ（オーストラリア・ニュージーランド銀行）は4日、2011/12年度のオーストラリア粗糖生産が前年比8.6%増の380万トンになるとの見通しを発表した。一年前の悪天候による不作から回復になるが、2009/10年度の生産450万トンには届かない。ANZアナリストは、2010/11年度と2011/12年度あわせた生産は過去20年間での2年連続の規模として最も小さいとコメントしている。2011/12年度の砂糖きび生産見通しは前年を2.9%上回る2820万トン。来年5月頃に需給ひっ迫となる在庫の取り崩しを予想した。

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

ウェスタン・オーストラリア農家組合幹部は4日、大雨で州内の小麦収穫が停止していることを明かした。広範囲での多雨により、品質への影響懸念が強まる。同氏によると、現時点で下方修正に至るとみられないが、向こう２-3日次第で問題が出てくる可能性がある。ウェスタン・オーストラリア州の小麦生産は10月の降雨で改善の見通しだった。

ベトナムが今週に入りあわせて10万トン相当のオーストラリア産小麦を1トン270-274ドルで買い付けていたと報じられた。関係者によると、12月15日から来年2月末に出荷予定。

ベトナムが3万トンに相当するインド産大豆ミールを買い付けたと報じられた。関係者によると、12月に出荷予定。購入価格は不明である。

ウガンダコーヒー開発局（UCDA）は4日、10月の同国コーヒー輸出が21万5315袋になったと発表した。前年同月比14.5%増加。当局の事前予想も上回る。東部のアラビカ生産地での収穫開始に伴い輸出も伸びたという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・10月失業率 (08:30 )
・10月非農業雇用数 (08:30 )

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00 )

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数 (18:00 )

・CFTC建玉報告 (15:30 )