ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

ドル/円：103.00、ユーロ/ドル：1.3760、ユーロ/円：141.74 （NY17:00）

為替はドルが小幅安。FOMCを前に様子見気分が強まる中、先週後半のドル高の反動もあって、ポジション調整のドル売りが優勢の展開となった。ドル/円は東京朝から売りが膨らみ、102円台後半まで反落。午後からは改めて買い意欲が強まり、ロンドンでは103円をやや上回ったあたりでのもみ合いが続いた。NY朝には再び102.80円台まで値を下げたものの、それ以上の動きは見られず。中盤にかけては103円をやや割り込んだあたりを中心としたレンジ内でのもみ合いとなった。朝方発表されたNY連銀指数や鉱工業生産指数といった経済指標は、強弱入り混じる内容だったこともあり、ほとんど材料視されなかった。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台半ばのレンジ内でのもみ合い。ロンドンに入ると欧州の景況感指数が強気の内容だったことを好感した買いが先行、NY早朝には1.38ドルに迫るまで値を伸ばした。NYに入ってからは一転して売りに押し戻される展開となり、昼には1.37ドル台半ばまで反落。その後は動意も薄くなった。ユーロ/円は東京では141円台前半まで値を下げての推移。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、NY朝には142円台まで値を回復した。その後は再び売りに押し戻される格好となり、昼には141円台半ばまで反落。午後には141円台後半まで値を戻した。

10年債利回り：2.886↑0.11

債券は小幅安。FOMCを前に、量的緩和の縮小に対する警戒感が引き続き市場を支配する中、午前中まではポジション調整の買い戻しが優勢の展開となったものの、中盤以降は株高の進行を嫌気する形で売り圧力が強まった。朝方発表された経済指標はNY連銀指数が弱気の内容となる一方、労働生産性や鉱工業生産指数が予想を上回る伸びとなったこともあり、大きな手掛かりとはならなかった。10年債の利回りは朝方に2.84%まで低下した後、午後からは2.88%まで上昇した。

ダウ工業平均：15,884.57↑129.21
S&P500：1,786.54↑11.22
NASDAQ：4,029.52↑28.54

NY株は全面高の展開。FOMCを前に、量的緩和の縮小に対する警戒感が強まる中にもかかわらず、世界的な景気回復期待などを支えにしっかりと買いが集まり、12月6日以来の上げ幅を記録した。相場は取引開始から大きく買いが先行、強気の景況感指数を好感して欧州株が上昇した流れを継ぎ、ダウ平均は1万5,900ドル台まで一気に値を伸ばした。その後は上昇も一服となったものの、石油株やハイテク、銀行株などが下支えとなる中、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

全米コーヒー生豆在庫
出所：米コーヒー生豆協会、単位1,000袋

CBOT大豆1月限終値：1337-3/4↑10-1/4

シカゴ大豆は続伸。中国向けを中心とした輸出の好調さが改めて下支えとなる中、ファンドを中心に幅広く買いが集まった。1月限は夜間取引では売りが先行、一時1320セントを割り込む場面も見られたものの、通常取引開始後は早々にプラス圏を回復。そのまま中盤にかけて1340セント台まで一気に値を伸ばした。その後は買いも一服となったものの、昼前に発表された輸出検証高が予想を上回ったことなども下支えとなり、最後まで日中高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：423-1/4↓2-1/4

シカゴコーンは続落、非認可の遺伝子組み換え種混入問題で、中国が米産の輸入を更にキャンセルするとの懸念が高まる中、投機的な売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間取引から売りが先行、420セント台前半まで値を下げての推移となった。通常取引開始後は420セント割れをうかがう水準まで下げ幅を広げたあと、中盤にかけては一転して買い戻しが加速する格好となったものの、プラス圏を回復したあたりで息切れ。引けにかけては再び売りが優勢となった。

CBOT小麦3月限終値：621-3/4↓7-0

シカゴ小麦は続落。需給面で特に大きな弱気材料が出た訳ではなかったが、これまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を押し下げた。3月限は夜間取引から売りが先行、620セント台半ばまで値を下げての推移となった。通常取引開始後もしばらくは同水準での推移が続いたが、中盤に商いの薄い中でまとまった売りが出ると、321セントまで急落。その後は一転して買い戻しが集まったものの、プラス圏を回復するには至らず。最後は改めて売り圧力が強まり、日中安値近辺で取引を終了した。

米ゼネラル・モーターズ（GM）は16日、国内の工場5カ所に13億億ドル近い畝通日投資を計画しているうことを発表した。投資するのはミシガン州とオハイオ州、インディアナ州の工場設備を更新し、投資に伴い約1000人の雇用を創出あるいは確保することになるという。同社のアカーソン最高経営責任者は、顧客確保にはよりよりクルマ作りしかないとコメントし、また業界の誇りとなる自動車を作ると述べた。

NYMEX天然ガス1月限終値：4.279↓0.072

NY天然ガスは続落。米中西部や北東部では週後半にかけて寒さが緩むとの予報が出る中、ポジション整理の売りが相場を主導した。1月限は夜間取引から売りが先行、朝方には4.20ドル割れを試すまで一気に値を崩す格好となった。通常取引開始後は改めて買いが集まったものの、4.30ドルまで値を戻すのが精一杯。中盤以降は再び売りが優勢、4.20ドル台後半を中心としたレンジ内で、上値の重い展開が続いた。

米情報サイトのマーケットウォッチによると、自動車産業の調査を手掛けるHISオートモーティブは、2014年の世界自動車生産台数が8500万台になり、前年の8200万台から増加する見通しを示した。また、2018年までに世界の販売打数が1億台を超えると見越す。増産、販売拡大ともエマージング市場における富裕層の増加、またガソリン価格が比較的落ち着いているためという。

米国では、販売台数が今年の1565万台から来年に1603万台に伸びると予想した。2017年に1700万台近くでピークをつけてから一服するという。HISは、米経済、自動車販売とも見通しに強気としている。

RBOBガソリン1月限：2.6437↑0.0144
暖房油1月限：2.9902↑0.0145

NY石油製品は反発。夜間取引では欧州株や原油の上昇を手掛かりに大きく買いが先行する展開となったものの、朝方には早々に息切れ。通常取引開始後は改めて先週の流れを継いだポジション整理の売りに押し戻される展開。目先北東部で寒さが緩むとの予報も、暖房需要の減少につながるとの見方から弱気に作用。最後はプラス圏を維持したまま終了したが、上値の重さは否めなかった。

米半導体のアバゴ（AVGO）は16日、同業のLSIコープ（LSI）を66億ドルで買収合意したことを発表した。プレスリリースによると、アバゴはLSI株を一株11.15ドル、全て現金で取得する。買収は2014年前半に完了の見通しを示した。LSIの半導体はストレージ機器などに使用され、一方、アバゴはアナログ半導体を手掛け、顧客にはアップル（AAPL）があると伝わっている。

NYMEX原油1月限終値：97.48↑0.88

NY原油は反発、リビアの供給不安が改めて相場の下支えとなる中、日中を通じて買いが先行する展開となった。1月限は夜間取引から買いが先行、朝方には97ドル台を回復しての推移となった。その後はNY連銀指数が弱気の内容だったことを受けて売りに押し戻される場面も見られたものの、通常取引開始後は改めて騰勢を強める展開。鉱工業生産が予想を大きく上回る伸びとなったこともあり、97ドル台半ばまで上げ幅を拡大した午後からは。買いも一服となったが、最後まで日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

保険大手のアメリカン・インターナショナル・グループ（AIG）は16日、非中核事業である傘下の航空機リース会社インターナショナル・リース・ファイナンス（ILFC）をオランダのエアキャップ・ホールディングスに売却することで合意したと発表した。AIGは売却により現金30億ドルとエアキャップ株9760万株を取得し、総額約５０億ドルという。売却は2014年4-6月期に完了の予定。エアキャップとILFCが統合すると、保有機体数で世界最大の航空機リース会社になると伝わっている。

COMEX金2月限終値：1,244.4↑9.8

NY金は続伸。FOMCを前に、量的緩和縮小に関して様々な見方が交錯する中、ポジション整理の買い戻しがしっかりと相場を押し上げた。2月限は夜間取引ではやや売りが優勢となったものの、通常取引開始時には先週末の終値近辺まで値を回復。しばらく同水準でのもみ合いが続いた後、中盤にかけては商いの薄い中でまとまった買いが断続的に入り、1,250ドルまで一気に値を伸ばす展開となった。昼には買いも一服、売りに押し戻されたものの、最後まで日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：115.30↑0.05

NYコーヒーは小幅続伸。中盤にかけてはこれまでの流れを継いだ投機的な買いが大きく先行したものの、最後は売りに押し戻された。3月限は夜間の時間帯は売りが優勢、朝方にかけては115セントを割り込んだあたりでの推移となった。NYに入ると一転して買い一色の展開となり、昼前には117セント台まで一気に上げ幅を拡大。しかしその後は再び売り圧力が強まり、前半の上昇分をほとんど吐き出す格好で取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：16.27→0.00

NY砂糖は前週末から変わらず。需給面で決め手となる材料に欠ける中、中盤にかけてはポジション整理に買い戻しが相場を押し上げたものの、最後はこれまでの流れを継いだテクニカルな売りに押し戻された。3月限は夜間の時間帯は朝方にかけてやや売りが優勢の展開。NYにはいると一転して買い意欲が強まり、中盤には16.30セント台半ばまで値を伸ばした。しかしそれ以上積極的な動きも見られず、昼からは改めて売りに押し戻される格好となり、最後は先週末と変わらずの水準で取引を終了した。

NOPA大豆圧搾高
出所：全米油種加工業組合（NOPA)、NY12:00発表、季節調整値、
単位100万ブッシェル、100万ポンド(大豆油)

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

メキシコ政府は、5年ぶりにホワイトコーンの輸入への課税を再開することを決めた。同国は2008年に価格上昇の理由からコーンをはじめ一部穀物の輸入関税を撤廃したが、農務長官は13日に再導入することを明らかにした。ただ、税率は20%で、撤廃前の194%を大きく下回るという。一方でイエローコーンの輸入は、引き続き免税とした。

ブラジルのコンサルティング会社SAこもとディティーズは米ブルームバーグに対し、ブラジルの12月砂糖輸出でロシアや黒海周辺地域向けが増えていることを示した。価格下落、また1月にロシアとカザフスタン、ベラルーシの粗糖輸入関税が22%上がることが背景にあるという。同社によると、ロシアや黒海周辺地域への12月の出荷は一年前にゼロだったのが、今年は10万3820トンとなっている。

対米証券投資
出所：米財務省、NY9:00発表、単位100万ドル

鉱工業生産・設備稼働率
出所：米連邦準備制度理事会（FRB)、NY9:15発表、季節調整値、2007年＝100

労働生産性
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、年率換算、2009年=100

ニューヨーク連銀指数
出所：ニューヨーク連邦準備銀行、NY8:30発表、季節調整値

ウクライナの砂糖生産者組合によると、国内で収穫されたビートからの砂糖生産量は12月13日時点で114万2000トンと、前年同期を43.2%下回った。大雨でビートの収穫が遅れ、またビート不足から多くの製糖所が生産停止を余儀なくされたのが背景にある。一年前には22ヶ所の製糖所が稼動していたのに対し、今年は現時点で10ヶ所にとどまっている。これまで製糖所に送られたビートは900万トンと、前年の1600万トン強からダウン。

カメルーンのココア・コーヒー協会（NCCB）によると、2012/13年度(12-11月)の同国ロブスタコーヒー輸出は1万4725トンとなった。前年の3万4072トンから56.8%落ち込んだ。

ウクライナ農務省によると、7月に始まった同国の2013/14年度穀物輸出は年初から12月13日まであわせて1590万トンとなり、前年同期から22.3%増加した。このうち、小麦が633万1000トンで、コーンは745万トンという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・7-9月期労働生産性改定値 (08:30)
・12月ニューヨーク連銀指数 (08:30)
・10月対米証券投資 (09:00)
・11月鉱工業生産・設備稼働率 (09:15)
・2年債入札 (13:00)

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)
・11月NOPA大豆圧搾高 (12:00)
・11月全米コーヒー生豆在庫 (15:00)

納会日
・砂糖 1月限OP 納会
・原油 1月限OP 納会
・通貨先物 12月限納会

USDAコーヒー世界需給
出所：米農務省(FAS)、単位100万袋 (1袋=60kg）

10年債利回り：2.870↓0.14

債券は小反発。来週のFOMCを前に、量的緩和の縮小観測が引き続き大きな重石となっているものの、一方では週末を前にポジション整理の買い意欲も強く、日中を通じて方向感のはっきりしない展開となった。相場は朝方に生産者物価指数が3ヶ月連続で前月比マイナスとなったことを手掛かりに買いが集まったものの、早々に息切れ。その後は前日終値近辺の狭いレンジ内で、細かい上下を繰り返す展開が続いた。10年債の利回りは、朝方に2.85%台まで低下、その後は2.87%近辺まで戻しての推移となった。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ダウ工業平均：15,755.36↑15.93
S&P500：1,775.32↓0.18
NASDAQ：4,000.98↑2.58

NY株はダウ平均やナスダック総合指数が小幅反発となる一方、S&P500は続落と、売り買いまちまちの展開となった。米下院で予算案が可決されたことは好感されたものの、他に決め手となるような材料が見当たらない中、市場の反応も限定的。一方では原油安の進行を嫌気する形で石油関連株が値を下げた事が重石となった。相場は取引開始から前日終値近辺の比較的狭いレンジ内で上下を繰り返す展開。全体的にはプラス圏での推移する時間の方がやや多かったものの、最後まで明確な方向性が出ることのないまま取引を終了した。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

米携帯電話3位のスプリント（S）が同業4位のTモービルUS（TMUS）を200億ドル以上で買収を検討していると報じられた。ウォール・ストリート・ジャーナルは関係者の話として、スプリントが2014年前半にも買収を提案する可能性を示した。スプリントは今年ソフトバンクに買収され、一方、TモービルUSはメトロPCSと合併を完了させた。

ドル/円：103.21、ユーロ/ドル：1.3738、ユーロ/円：141.79 （NY17:00）

為替は円が小幅高。状況に特に大きな変化が見られた訳ではなかったが、前日に対ドルを中心に円が大きく売られた反動もあり、週末を前にポジション調整の動きが強まった。ドル/円は東京午後に104円をうかがう水準まで買い進まれる場面も見られたものの、その後は売りに押し戻され、ロンドンでは103円台半ばから後半での推移。NYの早朝からは改めて売り圧力が強まる格好となり、103円割れを試すまで一気に値を崩した。その後は売りも一服、中盤以降は動意も薄くなり、103円台前半のレンジ内でのもみあいとなった。

ユーロ/ドルは東京では1.37ドル台半ばを中心としたレンジ内での推移。ロンドン朝には1.3770ドルまで値を伸ばす場面も見られたが、直後には大きく売りが膨らみ、1.37ドル台前半まで値を崩した。NYに入ってからは再び買いが優勢となったものの、1.37ドル台半ばで息切れ。中盤以降は1.37ドル台前半での推移が続いた。ユーロ/円は東京午後に142円台後半まで値を伸ばしたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。ロンドンからNY午前にかけて、141円台半ばまで一気に値を下げる格好となった。午後からは値動きも落ち着き、141円台後半での小動きが続いた。

ハイブリッド型のストレージ製造を手掛けるニンブル・ストレージ（NMBL）は13日にニューヨーク証券取引所に上昇した。初日終値は33.93ドルで、公開価格の21.00ドルを61.6%上回った。株価は31.10ドルで寄り付き、日中最高が35.13ドル、最低は29.51ドルだった。

CBOT大豆1月限終値：1327-1/2↑3-3/4

シカゴ大豆は小幅反発、朝方までは大きく売りに押される展開となったものの、日中は輸出需要が引き続き堅調な事が改めて買いを呼び込み、最後はプラス圏を回復するに至った。1月限は夜間取引では大きく売りが先行、朝方には1310セント台前半まで値を下げた。通常取引開始後は一転して買いが優勢の展開となり、中盤にかけてジリジリと下げ幅を縮小。この水準では割安感も強い上、週末を前にしたポジション整理の動きも相場を後押しする格好となった。引け間際にまとまった買いが入ると、一気にプラス転換した。

CBOTコーン3月限終値：425-1/2↓8-3/4

シカゴコーンは続落。上院議員団が前日にエタノールの使用義務撤廃法案を議会に提出したことを受け、需要の減少につながるとの見方が改めて売りを呼び込む展開となった。3月限は夜間取引から前日の流れを継いだ売りが先行、通常取引の開始時には430セントを割り込むまで値を下げての推移となった。その後は中盤にかけて下げ渋る格好となったものの、午後には改めて売りが加速、最後は420セント台半ばまで下げ幅を縮小して取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：628-3/4↓5-0

シカゴ小麦は続落。需給面で特に大きな材料が出た訳ではなかったが、エタノール使用義務撤廃の動きを嫌気したコーンの下落が重石となる中、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが相場を主導した、3月限は夜間取引から売りが優勢、早朝には630セントを割り込むまでに値を下げた。通常取引開始後も売りの勢いは衰えず、早々に626セント台まで下げ幅を拡大。その後は割安感もあって下げ渋ったものの、押し目で積極的に買いを仕掛ける向きもなく、日中安値近辺でもみ合う展開。引き間際にはやや買いが優勢となったが、630セントまで戻すのが精一杯だった。

NYMEX天然ガス1月限終値：4.351↓0.058

NY天然ガスは反落。北東部を中心に厳しい寒さが続いていることを手掛かりとした買いの流れもひとまず一服、週末を前にポジション整理の売りが膨らんだ。1月限は夜間取引から売りが先行、4.30ドル台後半のレンジまで値を下げての推移となった。通常取引開始後は改めて買い意欲が強まり、中盤にかけてプラス転換するまで一気に値を戻す展開となったものの、前日の高値を上抜けたあたりで息切れ。その後は再び売りが優勢となり、マイナス圏で取引を終了した。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

12月10日 現在、 先物 + オプション サマリー

RBOBガソリン1月限：2.6293↓0.0055
暖房油1月限：2.9757↓0.0044

NY石油製品は小幅続落。相場は夜間取引では前日の下落の反動もあって買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりを中心とした推移となった。朝方からは原油の下落につれて投機的な売りが膨らみ、前日の安値を大きく更新するまで下げ幅を拡大。昼からは改めて買い戻しが集まったものの、プラス圏まで戻したところで息切れ。最後は再び売りが優勢となった。

NYMEX原油1月限終値：96.60↓0.90

NY原油は反落、需給面で新たな買い材料に欠ける中、週末を前にポジション整理の売りが相場を主導、12月3日以来の安値をつけた。1月限は夜間取引から売りが先行、早朝には97ドル割れを試すまでに値を下げての推移となった。朝方には生産者物価指数の発表と共にまとまった売りが出て96ドル台半ばまで急落。通常取引開始後も売り圧力は衰えず、中盤には96ドル台前半まで下げ幅を拡大した。昼過ぎには買い戻しが集まったものの、97ドルまで戻すのが精一杯。最後は再び売りが優勢となった。

不動産投資信託（REIT）最大手のサイモン・プロパティー・グループ（SPG）は13日、ショッピングモール事業のスピンオフし、独立したREITにすることを発表した。新しいREITは国内23州のあわせて98のショッピングモールから成り、面積にして5300万平方フィートという。

米国最大の公的年金カリフォルニア州職員退職年金基金(CalPERS)の幹部は12日の米部ルームバーグとのインタビューで、著名投資家カール・アイカーン氏が繰り返しアップル（AAPL）に自社株買いを提言していることを批判した。アイカーン氏を新参者のアップル株主と指摘。アップルにはすでに十分な株主還元プログラムがあるとも述べた。CalPERSが保有するアップル株は9月30日時点で240万株と伝わっている。一方、アイカーン氏は今月の報告で約470万株のアップル株を保有していることを明かした。

COMEX金2月限終値：1,234.6↑9.7

NY金は反発。材料面で特に大きな変化が見られた訳ではなかったが、前日の大幅安の反動もあり、週末を前にポジション整理の買い戻しが集まった。2月限は夜間取引で1,220ドルを割り込むまで値を下げる場面も見られたものの、早朝にはしっかりとプラス圏を回復。通常取引開始後は1,230ドル台まで値を戻しての推移となった。中盤には商いの薄い中でややまとまった買いが入り、1,230ドル台後半まで上げ幅を拡大。その後は買いも一服、ジリジリと売りに押し戻される格好となったものの、1,230ドル台は維持したまま取引を終了した。

米国の携帯電話向け半導体を手掛けるクアルコム（QCOM）は13日、取締役会の決定によりスティーブ・モレンコフ最高執行責任者（COO）が来年3月4日付けで次期最高経営責任者に就任することを発表した。ポール・ジェイコブス現CEOは会長に就くという。モレンコフ氏は、スティーブ・バルマー・マイクロソフト（MSFT）CEOの後任候補の1人とみられていた。

ICE-USコーヒー3月限終値：115.25↑3.95

NYコーヒーは大幅続伸。需給面で特に新たな材料が出た訳ではなかったが、週末を前にテクニカルな買いが加速、10月23日以来の高値まで値を伸ばした。3月限は夜間の取引開始から前日の流れを継いだ買いが先行、早々に直近の取引レンジを上抜ける展開となった。朝方までは113セント近辺でのもみ合いが続いていたが、NYに入ると改めて買いが加速、昼前に115セント台まで一気に上げ幅を拡大した。その後は買いも一服となったものの、最後までしっかりと高値圏を維持したまま取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：16.27↓0.03

NY砂糖は小幅続落。需給面で大きな材料が出た訳ではなかったが、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが相場を主導する中、日中はややマイナス圏に入ったあたりで上下を繰り返す展開となった。3月限は夜間の取引開始時こそ買いが優勢となったものの、早朝には売りが膨らみマイナス転落。NYに入ると再びプラス転換するなど、方向感の定まりにくい不安定な値動きとなった。その後はやや売りが優勢となり、16.20セント台後半を中心としたレンジ内でもみ合う展開。そのまま最後まで大きな動きが見られることなく取引を終了した。

グーグル（GOOG）が独自のサーバー向けプロセッサー設計を検討していると報じられた。米ブルームバーグによると、グーグルは英国の半導体メーカーARMホールディングス（ARMH）の技術利用を考えている。グーグルやAMRホールディングスの広報は報道へのコメントを避けている。

民主党のリード上院院内総務は13日、イエレン米連邦準備理事会（FRB）副議長のFRB議長への指名承認採決を来週行なう意向を示した。計画では、17日に下院を通過した予算案、18日に防衛関連法案の採決となるため、その後にイエレン副議長について取り上げるという。

カメルーンのココア・コーヒー協会（NCCB）によると、同国の11月のアラビカコーヒー輸出は18トンで、前年同月から96.2%落ち込んだ。2013/14年度の輸出は最初の2ヶ月間で28トンと、前年同期の562トンを大きく下回った。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

シリアが15万トンの砂糖などの買い付けを計画していると報じられた。関係者によると、砂糖のほか、コメや小麦粉なども物色。また、買い付けではイランの輸出開発銀行（EBDI）による融資を通じての支払いになることを明記しているという。欧米とイランが先月にイランの核開発プログラムを制限することで合意したのに続き、イランの銀行に対する制裁が緩和したのが背景にある。

米上院のファインスタイン議員とコバーン議員は12日に、コーンを原料とするエタノールの使用義務撤廃法案を提出した。食品や飼料のコストや環境への負担増加を理由にしている。エタノール消費義務については、環境保護局（EPA）がエタノール利用の飽和状態を指摘し、11月に2014年の削減を提案。パーデュー大学のエネルギー経済学者は、EPAの提案もあり、法案は議会の最優先事項にならないだろうとの見方を示した。なお、ファインスタイン議員とコバーン議員の法案は、先進的バイオ燃料の開発などに関すると従来の政策方針維持を指示した内容である。

国連食糧農業機関（FAO）によると、アルゼンチンの2014年コーンの作付はほぼ完了し、暫定値として前年に記録した過去最高の570万ヘクタールから7%近い減少とみられる。8月や9月の水不足が響いて、減反になったと指摘。ただ、前年割れでも、過去5年平均は上回る見通しともした。

FAOはアルゼンチンの2013/14年度コーン輸出を1850万トンになるとの見通しを示した。前年比較で8%増加になり、また過去5年平均の1561万トンからもアップ。2013年の記録的な収穫で在庫が潤沢なことから、輸出が伸びるとの見方である。また、最近の中国向けの成約も寄与するという。

FAOはこのほか、アルゼンチンの2013年小麦生産公式推定が850万トンとなったことを報告した。従来の880万トンから下方修正になる。8月から9月半ばにかけて続いた乾燥の影響が大きく、0月後半の降雨でも一部地域ではイールド改善に手遅れだったという。生産は2012年の820万トンから増加になるものの、2008-2012年の5年平均1119万5000トンは下回る。

米連邦準備理事会（FRB）の次期副議長の最有力候補とみられている経済学者のスタンレー・フィッシャー氏が2014年の米経済に楽観的な発言をしていたことが報じられた。ウォール・ストリート・ジャーナルのブログによると、同氏は9日にイスラエルのビジネスカンファレンスで講演し、米景気の伸びペースが速まっているとコメント。また、2014年の世界経済にも前向きな見方を示したという。

生産者物価指数（PPI)
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、1982年=100

インドの政府データよると、小麦作付は現時点で2540万ヘクタールになった。前年同期を11.5%上回るという。油種などもあわせて冬作物の作付は5070万ヘクタールで、一年前から6%増加という。モンスーンの降雨の影響で夏作物の収穫が長引き、このため一部冬作物の作付開始が遅れたが、農務省は十分な土壌水分が作付を促進したととの見方も示した。

ウェスタン･オーストラリア州の穀物協同組合CBHは13日、2013/14年度の州内穀物生産が1450万トンになるとの見通しを示した。11月時点で見越していた1320万-1380万トンのレンジ上限も子上回る水準に修正。CBHの幹部はほとんどの地域でイールドが事前予想を上回っているという。春の広範囲にわたる降雨が生産に寄与したとの見方が伝わっている。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・11月生産者物価指数（PPI) (08:30)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・USDAコーヒー世界需給 (15:30)
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

納会日
・コーヒー 1月限OP 納会
・穀物・大豆 12月限納会

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.883↑0.28

債券は続落。FOMCを来週に控え、量的緩和の縮小観測が改めて売りを呼び込む展開となった。相場は早朝から売りが先行、朝方発表された経済指標は失業保険申請件数が弱気のサプライズとなる一方、小売売上高が予想を上回る伸びと、強弱入り混じる内容となったが、発表後は小売売上の方を手掛かりに改めて売り圧力が強まる格好となった。

中盤には売りも一服、午後には30年債の入札がまずまずの内容だったこともあって買い戻しが集まったが、反発は限定的なものにとどまった。10年債の利回りは、一時2.89%まで上昇した。

ダウ工業平均：15,739.43↓104.10
S&P500：1,775.50↓6.72
NASDAQ：3,998.40↓5.41

NY株は3日続落。朝方発表された小売売上高が予想以上の伸びとなり、FRBの量的緩和縮小に対する警戒感が引き続き大きな重石となる中、利益確定の売りが日中を通じて相場を主導する展開となった。相場は取引開始から大きく売りが先行、昼にはダウ平均の下げ幅が100ドルを超えるまでに至った。その後は買い戻しが集まったものの、流れを変えるには至らず。最後は再び売りが優勢となって取引を終了した。

NASDAQ総合指数は日中にプラス圏で推移する場面が見られるなど、比較的底堅く推移していたものの、最後は売り意欲が強まった。ダウ平均の終値は104.10ドル安の1万5,739.43ドル、NASDAQ総合指数は3998.40と、終値では11月25日以来で4000ポイントを割り込んだ。

米ソフトウエア大手アドビ・システムズ（ADBE）が12日に発表した9-11月期決算によると、純利益は前年同期比70.6%減の6532万ドルとなった。売上高は10億4169万9000ドルで、前年から9.7%減少した。オンラインの定額制プランでは加入者が増え、売り上げも伸びたが、売上高で最もシェアの大きい製品では33.5%の減収だった。また、マーケティングなどコスト増加も響いた。アドビは2014年（12-11月期）の一株利益が1.10ドルになるとの見通しを示し、これはトムソン・ロイターがまとめたアナリストの平均予測1.60ドルを大きく下回る。

ホテルチェーンのヒルトン・ワールドワイド・ホールディングス（HLT）は12日にニューヨーク証券取引所に上場、初日終値は21.50ドルと公開価格の20ドルを7.50%上回った。21.30ドルで寄り付き、21.92ドルが本日の取引で最高だった。

ドル/円：103.37、ユーロ/ドル：1.3752、ユーロ/円：142.18 （NY17:00）

為替はドル高が進行。朝方発表された小売売上高が予想を上回る伸びとなったことを受け、FRBの量的緩和縮小観測が改めて強まる中、ドルを買う動きが強まった。ドル/円は東京朝から買いが優勢、ロンドンの時間帯には102円台後半のレンジ内での推移となった。NYに入ると小売売上高を受けて買い意欲が強まり103円台を回復、その後も強気の流れは止まらず、午後には103円台前半まで上げ幅を拡大した。

ユーロ/ドルは東京ではやや買いが優勢、1.37ドル台後半までレンジを切り上げての推移となった。ロンドン朝には一時1.38ドル台まで値を伸ばす場面も見られたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。NYに入っても流れは変わらず、午後には1.37ドル台半ばまで下げ幅を拡大した。ユーロ/円は東京から買いが優勢、ロンドンでは141円台後半まで値を伸ばす場面も見られた。その後一旦売りに押し戻され、NY朝には141円台半ばまで値を下げる格好となったものの、中盤にかけては改めて買いが集まり、午後遅くには142円台を回復した。

CBOT大豆1月限終値：1323-3/4↓20-1/4

シカゴ大豆は大幅反落。輸出成約が強気の内容だったにもかかわらず、国内圧搾需要の伸び悩みや南米の生産増観測が重石となる中でポジション整理の売りに大きく押し戻された。1月限は夜間取引から売りが先行。朝方には輸出成約の発表を受けて買いが集まり、通常取引開始時にはプラス転換する場面も見られたものの、直後から売り一色となり、中盤にかけて1320セント割れを試すまで一気に値を崩した。その後は売りも一服となったものの、押し目で買いを仕掛ける向きもなく、最後まで安値圏で上値の重い展開が続いた。

CBOTコーン3月限終値：434-1/4↓5-0

シカゴコーンは反落。ガソリンに対するエタノールの添加義務を撤廃する法案が上院で提示されたことや、中国が非認可GM種の混入を理由に米産の輸入を拒否したことを嫌気、大きく売りが先行した。3月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移が続いた。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる展開となり、中盤には420セント台後半まで一気に下げ幅を拡大。売り一巡後は引けにかけて買い戻しが集まったものの、反発は限定的なものにとどまった。

CBOT小麦3月限終値：633-3/4↓7-0

シカゴ小麦は反落。朝方発表された輸出成約がやや低調な内容だったことが嫌気される中、これまでの流れを継いだ売りが改めて相場を押し下げる格好となり、期近終値ベースで2012年6月以来の安値を更新した。3月限は夜間取引では前日終値近辺でのもみ合い。通常取引開始後は売り一色の展開となり、630セント割れをうかがうまで一気に値を崩した。売り一服後はしばらく安値圏でのもみ合い、中盤以降はポジション整理の買い戻しが優勢となったものの、ドル高の進行が重石となる中で反発は限定的なものにとどまった。

NYMEX天然ガス1月限終値：4.409↑0.072

NY天然ガスは続伸。朝方発表された在庫統計が予想より弱気の内容となったにもかかわらず、寒波による暖房需要の増加観測が引き続き買いを呼び込む展開となった。1月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ買いが先行、早朝には4.40ドル台前半まで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は手仕舞い売りに押し戻される展開、在庫統計発表後には改めて売り圧力が強まり4.30ドル台前半まで値を崩したものの、押し目では買い意欲も強くしっかりと下げ止まり。午後からは急速に騰勢を強める格好となり、プラス転換して取引を終了した。

RBOBガソリン1月限：2.6348↓0.0263
暖房油1月限：2.9801↓0.0411

NY石油製品は続落。前日の在庫統計でガソリンや留出油の在庫が大幅な積み増しとなったことが改めて材料視される中、日中を通じて軟調な相場展開となった。相場は夜間取引では原油の上昇につれて買いが先行したもの、通常取引開始後は一転して売りが先行。途中反発もほとんど見られないまま、最後まで値下がりが続いた。暖房油は終値ベースで、11月20日以来で3ドルを割り込んだ。

NYMEX原油1月限終値：97.50↑0.06

NY原油は小幅反発、米景気回復に伴う需要増への期待が下支えとなる中、原油在庫の大幅取り崩しや製油所稼働率の高止まりといった強気の需給面に改めて注目が集まる格好となった。1月限は夜間取引から買いが先行、小売売上高が予想を上回る伸びとなったのを好感、通常取引開始後には98ドル台まで値を伸ばす場面も見られた。その後は買いも一服となり、中盤にかけては97ドル台後半でのレンジ内で推移。午後にはやや売りが優勢となったものの、最後までプラス圏を維持したまま取引を終了した。

米ネットワーク大手のシスコ・システムズは12日のアナリスト説明会で、向こう3-5年間に売上高の伸び率が3.-6%になるとの見通しを示した。前年に見越していた5-7%から下方修正。シスコは前月の決算発表時でもIT需要の低調を理由に11-1月期矢2014年度（8-7月期）の業績見通しを引き下げていた。

米医療機器メーカーのボストン・サイエンティフィック（BSX)によると、食品医薬品局（FDA）の医療機器パネルは11日に同社の開発した左心耳閉鎖術（LAAC）用機器WATCHMANを推奨した。パネルが行ったWATCHMANの効果や安全性などの採決で、賛成が13人、反対1人だったという。FDAはパネルの推奨に基づいてWATCHMANを承認するかどうか決めるが、ボストン・サイエンティフィックは来年前半にもFDAの最終的な判断を見込んでいることを示した。

COMEX金2月限終値：1,224.9↓32.3

NY金は大幅続落。FRBの量的緩和縮小観測が改めて材料視される中で投機的な売りが加速、ドル高の進行も弱気に作用し終値ベースで12月3日以来の安値を更新した。2月限は夜間取引から売りが先行、早朝には1,230ドル台半ばまで値を下げての推移となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、早々に1,220ドル台半ばまで下げ幅を拡大。その後は売りも一服、中盤にかけては安値圏で下げ渋る展開となったものの、押し目で積極的に買いを入れる向きも見当たらない。引けにかけては再び売りが優勢となった。

ICE-USコーヒー3月限終値：111.30↑1.60

NYコーヒーは反発。ロンドンのロブスタ市場の上昇を受け、現物市場でアラビカ種への需要シフトが起きるとの見方を手掛かに買いが加速した。3月限は夜間の時間帯から買いが先行、110セント台を回復しての推移となった。NYに入ると買い意欲が強まり、112セントの日中高値まで一気に上げ幅を拡大。その後は買いも一服となったものの、大きく売りに押し戻されることもなく、111セントを挟んだレンジ内での上下が続いた。引けにかけてはやや買いが優勢、111セント台後半まで値を回復した。

米ネットワーク機器大手シエナ（CIEN）は12日、8-10月期に979万7000ドルの赤字になったと発表した。赤字幅は前年同期の3877万1000ドルから縮小し、実質ベースなら一株当たり0.16ドルの利益を確保。しかし、市場予想には届かなかった。また、売上高が前年比25.3%増の5億8338万5000ドルで、これは予想を上回った。一方、コストが3割近く伸びたという。

シエナはまた別のプレスリリースで、上場先を現在のNASDAQからニューヨーク証券取引所（NYSE）に変える計画を示した。NYSEでは今月23日から取引開始の見通し。チッカーシンボルは従来のCIENを維持する。

ICE-US砂糖3月限終値：16.30↓0.21

NY砂糖は続落。需給面で特に新たな材料が出た訳ではなかったが、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが相場を主導、日中を通じて軟調な展開となった。対ブラジルレアルでのドル高の進行も重石となった。3月限は夜間の時間帯はややプラス圏に入ったあたりを中心に、底堅い値動が続いたものの、NYに入ると一転して売りが大きく先行。途中反発らしい反発もないままにジリジリと値下がりが続く格好となり、最後は16.30セント割れを試すまで下げ幅を拡大した。

イランがここ数週間、複数の商社からインド産粗糖を買い付け、あわせて約10万トンの購入になっていると報じられた。関係者によると粗糖は2014年初めに出荷の予定。また、イランの国営GTCはさらなる買い付けの意向を示しているとも言う。また、穀物備蓄の積み増しを目的にGTCが最近少なくとも30万トンの製粉用小麦を購入していたとも伝わっている。

30年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル （Re-Opening)

インドの国営商社が行った輸出用小麦の競売で、政府が設けているレンジ下限以上の価格で応札があったと報じられ、需要は引き続き堅調なことを示した。PECによる2件の競売で最高オファーは、1月出荷の3万5000トンに1トン287ドル、12万トンには同285.41ドルだったという。MMTCが売り出した5万5000トンへのオファーで最も高かったのが283ドルだった。

中国政府が再び米産コーンの輸入を遺伝子組み換え種（GM）の混入を理由に拒否したと報じられた。関係者によると、10日に浙江省の検疫で5万9100トンのコーンからスイスのシンジェンタ製MIR162が見付かった。MIR162は輸入認可されていないGMコーンである。中国は11月半ばからこれまで約18万トンの米産コーン受け入れを見送っており、さらに拒否する見通しも伝わっている。

日本政府は12日に計13万2780トンの食用小麦を買い付けた。購入したのは1月16日から2月15日に出荷のオーストラリア産。また、3月納入と米産と4月に納入になるカナダ産という。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

企業在庫・在庫率
出所：米国勢調査局、NY10:00発表、季節調整値、単位100万ドル

フランス政府機関FranceAgriMerの農産物担当は地元の会議で、同機関がフランスの2013/14年度の欧州連合（EU）域外向け軟質小麦輸出見通しを引き上げたことについてエジプトへの出荷見通しによることを示した。国際穀物理事会（IGC）の見通しではエジプトの小麦輸入が前年度の820万トンから970万トンに増加となっており、1-2月の世界市場で供給が限られる中フランスの販売チャンスという。

FranceAgriMerは11日に、2013/14年度の域外向け輸出見通しを従来より60万トン多い1180万トンに修正した。黒海周辺地域の供給が細りつつあると指摘。また、り、また、年最初の2ヶ月間は天候面でカナダや米国の出荷に問題がおきやすく、オーストラリア産もまだ流通していないことを取り上げ、フランスの輸出が注目されるとの見方である。ただ、2月が終われば競走が厳しくなることも認識した。

アルゼンチンの中央銀行が穀物輸出の促進策を検討していると報じられた。関係者によると、外貨準備高を増やすのが狙い。準備高は305億ドルと7年ぶりの低水準になった。ファブレガ総裁は11月18日の就任以来、準備高の縮小を抑えるためにアルゼンチン通過ペソを約4%切り下げてきた。地元の調査会社Elypsisによる推定では、アルゼンチンの農家は34億ドル相当の大豆を抱えている。

米農務省（USDA）は12日、民間業者から仕向け先不明で12万トンの2013/14年度に受け渡しになるコーンの輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

輸入・輸出物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、2000年=100

小売売上高
出所：米国勢調査局、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ブラジル農務省のコーヒー担当部門高官はブルームバーグとのインタビューで、農務省と業界代表で構成するパネルがコーヒー農家にほかの農産物あるいは家畜の生産へ最大10億レアルの助成金を検討していることを明かした。また、政府による農家からのコーヒー買い取りに関しては今年度の300万袋から来シーズンに500万袋に引き上げる可能性も示した。農家支援策の最終案は財務省の承認を必要とするという。

米不動産情報リアルティトラックによると、11月の米住宅差し押さえ件数は11万3454件となり、前年同月から37%減った。前月比較では15%の減少。3ヶ月ぶりのマイナス転落であり、また、2010年11月以来の大きな落ち込みだった。

ロシア中銀が12日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は12月6日時点で5,112億ドルと、前週から37億ドル減少した。年初の5,376億ドルからは、264億ドルの減少となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・11月小売売上高 (08:30)
・11月輸入・輸出物価指数 (08:30)
・10月企業在庫・在庫率 (10:00)
・30年債入札 （Re-Opening) (13:00)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)