ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

債券は続伸。英国の欧州連合（EU）離脱に伴う一連の不透明化が根強く、また英国の金融緩和観測もあって欧州主要国の債券が買われ、米国債もつれて買いが集まった。10年債利回りは夜間取引で一時、1.37%と過去最低を記録した。この水準ではすぐに売りが台頭し、1.4%台に戻す展開。通常取引では米供給管理協会（ISM）製造業指数の改善などがさらに売り圧力を強め、利回りが前日とほぼ同水準になる場面もあったが、引けにかけて改めて低下した。

ダウ工業平均：17,949.37↑19.38
S&P500：2,102.95↑4.09
NASDAQ：4,862.57↑19.90

NY株式は小幅にも4日続伸となった。再び欧州の株高を好感し、原油先物相場の反発、また朝方発表された米供給管理協会（ISM）製造業指数の改善なども支援で買いの展開となった。4日の独立記念日に伴う3連休前で積極的な買いは見送られたが、相場は終日プラス圏で推移した。

ピッチの速い相場上昇で始まってから、午前の取引半ばには伸び悩んだ。午後にはさらに値を消し、一時、前日の終値水準まで戻した。しかし、引けにかけて改めてしっかりとし、限定的な上げながらもこれで英国の欧州連合（EU）独立決定を背景に下6月24日と27日の落ち込みを解消した。週ベースにして、ダウ平均が3週間ぶり、S&P500とナスダックが4週間ぶりにそれぞれ上昇した。

ダウ平均の終値は19.38ドル高の1万7949.37ドルとなり、S&P500が4.09ポイント高の2102.95、ナスダック総合指数は19.90ポイント高の4862.57だった。

ドル/円：102.48、ユーロ/ドル：1.1137、ユーロ/円： （NY17:00）

為替は円が反発。中国の財新製造業景況感指数の悪化などを受け、世界的な景気減速に対する懸念が改めて高まる中、リスク回避手段としての円にかが集まった。Brexitの影響に対する先行き不透明感の高さも、引き続き円の下支え要因、一方で米ISM製造業指数は強気の内容となったが、FRBの利上げ観測が高まることもなく、ドルの上昇も限定的なものにとどまった。ドル/円は東京朝から売りが先行、早々に103円の節目を割り込んでの推移となった。その後も売りの流れは止まらず、ロンドンでは102円台半ばまで下げ幅を拡大。NYに入るとやや値を持ち直したものの、反発は限定的。中盤以降は改めて売り圧力が強まった。

ユーロ/ドルは東京では1.11ドルを中心としたレンジ内でもみ合う展開。午後には一時1.10ドル台後半まで値を下げる場面も見られたが、ロンドンに入ると1.11ドル台まで値を回復。NY朝からは改めて買い意欲が強まり、1.11ドル台半ばまで値を切り上げた。その後は買いも一服、中盤以降は1.11ドル台前半から半ばのレンジ内での推移となった。ユーロ/円は東京では114円台前半で上値の重い展開、午後には114円を割り込むまで値を下げた。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、114円台後半まで一気に値を回復。NYでは114円台前半まで値を下げての推移。昼前に113円台前半まで急落する場面も見られたが、その後は買いが加速し114円台後半まで値を戻した。

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は、国内の2016/17年度（5-4月）コーン期末在庫見通しを137万6791トンと、前回報告時の140万7356トンから引き下げた。3月から5月まで続いた上方修正が一服した格好になる。前年度の推定247万5000トン（修正値）からは44.4%の減少。

食用となるホワイトコーンの在庫見通しは62万3827トンから56万9078トンに引き下げた。前年との比較にすると56.5%の落ち込み。主に飼料用のイエローコーンは80万7713トントンと、従来の78万3529トンから引き上げたが、前年は30.72%下回る。

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は、国内の2015/16年度（10-9月）小麦期末在庫見通しを64万1323トンと、従来の64万423トンから僅かに引き下げた。前年比で7.5%の積み増しになる。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

6月28日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス8月限終値：2.987↑0.063

NY天然ガスは続伸。目先平年以上の気温が続くとの身年が強まる中、冷房需要の増加観測を背景に投機的な買いが集まった。8月限は夜間取引から買いが先行、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。朝方には売りに押し戻されマイナス転落する場面も見られたものの、通常取引開始後は改めて買いが加速、引けにかけては3ドルの節目に迫るまで上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン8月限：1.5135↑0.0122
暖房油8月限：1.5115↑0.0228

NY石油製品は反発。NY株や原油の上昇を支えに、ポジション整理の買い戻しが集まった。相場は夜間取引では前日の流れを継いだ売りが先行、原油が軟調に推移したことも重石となり、通常取引開始後もしばらくは上値の重い展開となった。中盤以降は流れが一転、原油が上昇に転じる中で連休を前にポジション整理の買い戻しが加速、プラス圏を一気に回復して取引を終了した。

NYMEX原油8月限終値：48.99↑0.66

NY原油は反発。Brexitの影響や中国の景気減速によって需要が伸び悩むとの懸念から上値の重い展開が続いたが、NY株の上昇が下支えとなる中で午後からは急速に買いが集まった。8月限は夜間取引では売りが先行、朝方にかけては48ドル割れを試す水準までレンジを切り下げての推移となった。通常取引開始後は一転して買いが優勢となり、プラス圏を回復。中盤には再びマイナス圏まで売りに押し戻されるなど、不安定な値動きが続いたが、午後からは一気に騰勢を強める格好となり、引け間際には49ドル台を回復した。

CBOT大豆8月限終値：1164-1/4↓10-0

シカゴ大豆は反落。目先生産地で生育に適した天候が続くとの見方が重石となる中、前日の反動もあってポジション整理の売りが相場を主導した。8月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開となった。通常取引開始後は売り圧力が強まり、1160セント台半ばまで下げ幅を拡大。中盤には大きく買い戻しが集まったものの、前日終値まで戻したところであっさりと息切れ。引けにかけては改めて売りに押される格好となり、日中安値近辺で取引を終了した。

CBOTコーン9月限終値：360-0↓5-1/2

シカゴコーンは続落。目先天候に恵まれ生育が順調に進み、高イールドが実現するとの見方が弱気に作用する中、これまでの流れを継いだ売りが相場を主導した。9月限は夜間取引ではポジション整理の買い戻しが優勢となる場面も見られたものの、早朝にはマイナス転落。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる格好となり、中盤には360セントを割り込むまでに値を下げた。その後は売りも一服となったものの、押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、最後まで安値圏での推移が続いた。

米連邦準備理事会（FRB）のフィッシャー副議長は米CNBCとのインタビューで、英国の欧州連合（EU）離脱決定による米景気見通しへの影響を判断するのは尚早との見方を示し、様子見の必要があると述べた。EU褫奪が欧州に重要なイベントであるとも指摘。英経済がどれだけ早くEU離脱に対応することやほかのEU加盟国が離脱を検討する可能性に懸念を示した。

英国のEU離脱の影響について、クリーブランド連銀のメスター総裁も1日の講演で、判断するのは早いとコメントした。6月の米連邦公開市場委員会（FOMC）会合で金利据え置きを決めたのもEU離脱の国民投票を控えていたためとした。ただ、総裁は利上げを待ちすぎることで金融安定にリスクをもたらし、後でより積極的な金利引き上げが余儀なくされることに懸念を示した。FOMCは今月26-27日に会合を開く予定であり、フィッシャー副議長とともにメスター総裁もFOMCで投票権を持つ。

CBOT小麦9月限終値：430-1/4↓15-1/4

シカゴ小麦は反落。天候に恵まれ冬小麦の収穫や春小麦の生育が順調に進んでいるとの見方が強まる中、需給見通しの弱さが改めて売りを呼び込む格好となった。9月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、430セントを割り込むまで急落。その後は売りも一服となり、430セント台前半まで値を戻したものの、押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、最後まで上値の重い展開が続いた。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、6月のエタノール輸出は258万1000リットルと、前年同月の2.8倍になった。前月の2.2倍でもある。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、6月の砂糖輸出は268万6000トンと、前年同月から34.3%増えた。前月比にすると33.5%の増加である。粗糖が前年を55.2%上回る268万6000トンで、前月からは39.5%アップ。精製糖は36万1600トンになり、前年同月から27.9%減少したが、前月と比べると4.5%の増加である。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、6月の大豆輸出は776万1000トンで、前年同月から20.9%減少した。前月からは21.7%減少。大豆ミールの輸出が156万5500トンになり、前年から3.5%減り、前月も18.8%下回った。大豆油は15万9700トンで、前年から20.3%増加となったものの、前月に比べると10.3%の減少。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、6月のコーヒー輸出は206万4300袋となり、前年同月から13.5%減少した。前月も4.8%下回る。

COMEX金8月限終値：1,339.0↑18.4

NY金は反発。中国の製造業景況感指数の悪化や、Brexitに対する先行き不透明感が安全資産としての需要を呼び込む中、しっかりと買いが先行する展開となった。8月限は夜間取引から買いが先行、1,330ドル台後半までレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後は改めて買い意欲が強まり、1,340ドル台半ばまで一気に上げ幅を拡大。その後はISM製造業指数が強気の内容となったこともあって売りに押し戻されたものの、1,340ドルをやや割り込んだあたりでしっかりと下げ止まり。独立記念日の連休を前に、その後は参加者も減少、動意も薄くなった。

ICE-USコーヒー9月限終値：146.40↑0.75

NYコーヒーは続伸。需給面で新たな材料が出たわけではなかったが、ブラジルで悪天候が続きコーヒー豆の品質が低下するとの懸念が引き続き相場の下支えとなる中で買いが先行した。9月限は夜間の時間帯は前日終値近辺でもみ合う展開。NYに入ると改めて買い意欲が強まり、148セントまで値を伸ばした。中盤以降は売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏はしっかりと維持。終盤は独立記念日の休みを前に動意も薄くなった。

ICE-US砂糖10月限終値：20.78↑0.45

NY砂糖は反発。悪天候によるブラジルの圧搾の遅れや生産減少に対する懸念が改めて材料視される中、前日の急落の反動もあって買いが先行した。10月限は夜間の時間帯から買いが先行、20セント台後半までレンジを切り上げての推移となった。NYに入ると改めて買い意欲が強まる展開、Unicaのブラジル中南部圧搾レポートが強気の内容だったことが支えとなる中、中盤には21セント台まで上げ幅を拡大。しかしそれ以上積極的な動きは見られず、引けにかけては売りに押し戻された。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

国際穀物理事会（IGC）は7月1日付けの世界穀物需給報告で、世界の2016/17年度小麦生産見通しを7億2900万トンと、従来の7億2200万トンから引き上げた。欧州や独立国家共同体（CIS）、北米を中心にここ数ヶ月間の降雨で見通しが改善したという。ただ、前年比較にすると1.0%の減少。消費は300万トン引き上げて7億20.00万トンとし、この結果、前年の推定7億1900万トンを上回る見方にシフトした。潤沢な供給と価格面で飼料用を上方修正した。

2016/17年度の貿易予測は前年比1.3%減の1億5600万トンで、前月時点で見越していた1億5400万トンからは引き上げた。在庫見通しが2億2600万トンで、300万トンの上方修正。前年の2億1700万トンから拡大の見方である。

国際穀物理事会（IGC）は世界穀物需給の月次報告で、2016/17年度のコーン生産見通しを10億300万トンで据え置いた。前年比にして3.5%の増加。消費は10億200万トンで、100万トンの下方修正で、飼料用の需要引き下げが背景にあるという。それでも、初めて10億トンを超える見方に変わらず、前年は3.1%上回る。

2016/17年度貿易見通しは1億2900万トンから1億2800万トンに引き下げた。前年に比べて1.5%の減少。2016/17年度の在庫見通しは2億500万トンで据え置いた。ただ、2015/16年度の推定を2億500万トンから2億400万トンに引き下げたため、2016/17年度は100万トンの増加になる。

国際穀物理事会（IGC）は世界穀物需給の月次報告で、2016/17年度の大豆生産見通しを3億2000万トンで据え置いた。2015/16年度の推定は南米の下方修正したことで、全体も3億1400万トンから3億1200万トンに引き下げ・このため、2016/17年度は前年比にして2.6%増加になる。

2016/17年度の消費予測は前年比2.2%増の3億2400万トンで、100万トン引き下げた。2016/17年度の貿易も前年を2.3%上回る1億3300万トンの見通しを維持した。2016/17年度の在庫予測は2900万トンから2800万トンに下方修正で、前年からは500万トン縮小になる。

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

米国で自動車価格情報を手掛けるケリー･ブルー･ブックが1日に発表したデータによると、6月の国内新車価格は平均して3万3652ドルとなった。前年同月から2.0%上昇し、フォルクスワーゲン･グループを除く全てのメーカーが上がった。前月比にすると0.1%上昇で、メーカー月にまちまちだった。

一方、メーカー各社が同日に発表した6月の国内新車販売で、米ビッグスリーのうちフォード・モーターが前年同月から6.4%増加し、FCA（フィアット・クライスラー・オートモービルズ）は6.5%増えた。一方、ゼネラル･モーターズが1.6%減少した。

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）が発表した国内中南部の砂糖きび収穫報告によると、6月前半の2016/17年度（4-3月）砂糖きび圧搾高は2582万6000トンとなり、前年同期から34.88%減少した。5月後半に19.98%の減少だったのと比べてさらに大きな落ち込みである。年初からの圧搾高は、6月16日時点で1億6671万4000トンと、前年同期を11.88%上回った。

6月前半の砂糖生産は前年から39.36%減少して119万9000トンとなった。エタノールが10億7400万リットルで、35.73%減り、無水エタノールと含水エタノールの生産それぞれ31.43%、38.38%ダウン。砂糖とエタノールも5月後半より大きなマイナス幅を記録した。年初からの砂糖生産は、6月16日時点で前年比23.55%増の818万5000トン、エタノールが8.46%増えて69億1200万リットルとなった。

6月16日時点での砂糖きび1トンあたりの糖分含有量（ATR）は121.89キログラムと、前年同期の119.05キログラムを上回った。砂糖きびの消費比率は砂糖生産で前年同期の39.19%から42.27%に上昇し、エタノール生産は60.81%から57.73%に低下した。

ウクライナ農務省によると、国内の穀物･豆類の収穫は6月30日時点で118万4000トンとなった。前年同期の57万4000トンの2倍超である。面積にして33万2000ヘクタールで、イールドが3.57トン。いずれも前年の18万8000ヘクタール、3.05トンからアップである。このうち冬小麦は2万9000ヘクタールから10万9000トンを収穫し、イールドが3.75トンだったという。

米農務省（USDA）は1日、民間業者から中国向けで4万トンの2016/17年度産大豆油輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約（大豆油は2万トン）について翌日までの報告を義務付けている。

米農務省（USDA）アタシェ・レポートによると、アルジェリアの2016/17年度小麦生産は200万トンの見通しで、従来の270万トンから下方修正となった。前年比でも70万トンの減少。東部では降雨に恵まれたものの、主要生産地である西部の広範囲にわたって干ばつに見舞われたことを指摘した。2016/17年度の輸入予測は700万トンから800万トンに引き上げられた。前年度の推定818万1000トンを僅かに下回る程度である。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所によると、同国の2016/17年度小麦作付は30日時点で事前予想の450万ヘクタールの61.5%を終了し、前週から15.6ポイント上がった。ただ、前年同期は7.9ポイント下回るともいう。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所によると、2015/16年度の大豆収穫は30日時点で96.4%終わった。前週から1.4ポイント進んだだけで、前年同期は3.6ポイント下回る。大雨で作業が妨げられたという。2015/16年度の大豆生産見通しは5600万トンが維持されている。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所によると、2015/16年度のコーン収穫は30日時点で41%終了した。前週から2.9ポイント進み、前年同期に6割近かったのからはダウン。降雨による作業への影響を指摘した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・5月建設支出 (10:00)
・6月ISM製造業指数 (10:00)
・6月国内自動車販売

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (7/1 - 15:30)

納会日
・砂糖 7月限第一通知日

債券は反発。イングランドのカーニー総裁の発言が金融緩和観測を誘い、欧州主要国の債券に買いが集まり、米国で債にも買いが入った。月末に伴う調整買いもあり、この結果、相場も強含んだ。夜間の時間帯では売りに押される場面もあったが、売り一巡後は買いの展開。10年債利回りは一時、1.5%台半ばに上昇してから、低下が進んだ。1.5%を割り込みさらに下げ幅拡大。1.44%まで低下し、午後は1.4%台後半で推移した。

ダウ工業平均：17,929.99↑235.31
S&P500：2,098.86↑28.09
NASDAQ：4,842.67↑63.42

NY株式は3日連続して大幅続伸。欧州株の上昇が再び買いを支援し、さらにイングランド銀行のカーニー総裁の発言が同国の金融緩和観測を誘う格好となって買いに弾みをつけた。買いが続いた反動で朝方には利食い売りもみられ、相場は限定的な上昇だったが、その後は急速に上げ幅拡大となった。午後に入りペースも落ち着きながらも、最終的には本日のレンジを切り上げていった。

ダウ平均の終値は235.31ドル高の1万7929.99ドルとなり、S&P500が28.09ポイント高の2098.86、ナスダック総合指数は63.42ポイント高の4842.67だった。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：103.18、ユーロ/ドル：1.1106、ユーロ/円：114.57 （NY17:00）

為替はドルが小幅高。米株の上昇が支えとなる中で、しっかりと買いが集まった。対円では株高の進行に伴う安全資産としての需要の後退、対ユーロでは英中銀の追加緩和観測がそれぞれドルの下支えとなった。ドル/円は東京では102円台後半のレンジ内での推移、午後には102円台後半まで値を下げる場面も見られたが、ロンドンに入ると値を回復、NYにかけて102円台後半でのもみ合いが続いた。その後は昼前にまとまった売りが出て102円台前半まで急落する場面も見られたが、直後からは買い意欲が強まり、あっさりと103円台を回復。買い一巡後も103円台前半の水準を維持しての推移が続いた。

ユーロ/ドルは東京では売りが優勢、午後には1.11ドルを割り込む場面も見られた。ロンドンに入ると一転して買い意欲が強まり、NY早朝には1.11ドル台半ばまで値を回復。その後は1.11ドルをやや上回ったあたりでのもみ合いとなった。昼前にはカーニー英中銀総裁が追加緩和の可能性を示唆したことを受け、英ポンドの下落につれて1.10ドル前半まで急落。ただ押し目では買い意欲も強く、午後遅くには1.11ドル台を回復した。ユーロ/円は東京では売りが優勢、午後には114円台を割り込んでの推移となった。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、114円台後半まで値を回復。NYでは114円をやや上回ったあたりでの推移、昼前には英中銀の追加緩和観測を受けて113円台前半まで急落したものの、すぐに値を回復。午後遅くには114円台半ばから後半までジリジリと騰勢を強めた。

NYMEX天然ガス8月限終値：2.924↑0.061

NY天然ガスは反発。在庫統計が強気の内容となったのを好感、期近終値ベースで昨年8月以来の高値を更新した。8月限は夜間取引ではややプラス圏に入ったあたりを中心としたレンジ内でもみ合う展開。朝方からは徐々に買い意欲が強まり2.90ドル台を回復、在庫統計発表後は予想より小幅の積み増しにとどまったことを受け、2.90ドル台半ばまで一気に値を伸ばした。その後は手仕舞い売りに押し戻されたものの、2.90ドル近辺の水準は維持。引けにかけては再び買い意欲が強まった。

RBOBガソリン7月限：1.5013↓0.0370
暖房油7月限：1.4887↓0.0576

NY石油製品は反落。原油の下落が重石となる中、ポジション整理の売りが膨らんだ。相場は夜間取引から売りが優勢、ガソリンは早朝にプラス圏まで買い戻される場面も見られたが、その後は改めて売りが加速。通常取引開始後も下落の勢いは衰えず、昼にかけて大きく下げ幅を拡大した。午後には一旦買い戻しが集まる場面も見られたが、最後はまとまった売りが出て一段安となった。

NYMEX原油8月限終値：48.33↓1.55

NY原油は反落。産油国の生産回復に伴う中長期的な需給の弱さが改めて材料視される中、前日までの上昇の反動もあってポジション整理の売りが膨らんだ。8月限は夜間取引から売りが優勢、49ドル台半ばから前半のレンジまで値を切り下げての推移となった。早朝からは改めて売り圧力が強まる格好となり、通常取引開始後には48ドル台後半まで下げ幅を拡大。その後は売りも一服となり、中盤にかけては48ドル台後半から49ドルにかけてのレンジ内で上下を繰り返す展開。午後には49ドル台前半まで買い進まれる場面も見られたが、引けにかけてまとまった売りが出ると、48ドル台前半まで一気に値を下げた。

CBOT大豆8月限終値：1174-1/4↑33-3/4

シカゴ大豆は大幅反発。USDAが発表した作付推定が予想をやや下回る内容だったことを受けて投機的な買いが加速、終値ベースで6月10日以来の高値まで値を戻した。8月限は夜間取引から買いが先行、1140セント台後半を中心としたレンジまで値を切り上げての推移となった。早朝からは徐々に売りに押される格好となり、通常取引開始後はマイナス圏での推移が続いたが、USDAレポート発表後は一転して買い一色の展開、1180セントに迫るまで一気に値を伸ばした。引けにかけては買いも一服となったが、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

CBOTコーン9月限終値：365-1/2↓12-1/4

シカゴコーンは続落。USDA発表の四半期在庫や作付推定が、どちらも予想より弱気の内容となったことを受け、改めて売り圧力が強まった。9月限は夜間取引から買いが優勢、380セント台までレンジを回復しての推移となった。早朝からは徐々に売りに押される格好となり、通常取引開始後はマイナス転落。USDAレポート発表後は売りが加速、360セントまで一気に下げ幅を拡大した。その後は売りも一服となったものの、最後まで上値の重いまま取引を終了した。

CBOT小麦9月限終値：445-1/2↑1-0

シカゴ小麦は小幅反発。USDAレポートで作付見通しが予想以上に引き上げられたことを受けて売りが膨らんだが、その後は材料出尽くし感もあって買い戻しが集まった。9月限は夜間取引から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移が続いた。通常取引開始後は徐々に売りに押される格好となり、マイナス転落しての推移。USDAレポート発表後には430セント台後半まで一気に下げ幅を広げたが、その後は急速に買い戻しが集まり、450セント台まで値を回復。引け間際には再び売りに押されたが、プラス圏は維持して取引を終了した。

オーストラリアの気象局（BOM）は30日、7-9月の3ヶ月間に国内のほとんどの地域で平均以上の降雨になる見通しを示した。具体的には、東海岸とサウスオーストラリア州の降雨量が平均を上回る隔離が80%、ウエスタンオーストラリア州は70%という。多雨により小麦や砂糖などの農産物の生産が政府予想を上回る可能性があるとも報じられた。

COMEX金8月限終値：1,320.6↓6.3

NY金は反落。Brexitに対する市場の不安を背景としたここまでの上昇も一服、株高の進行が嫌気される中でポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。8月限は夜間取引から売りが先行、1,310ドル台後半までレンジを切り下げての推移となった。ロンドンに入ると買いが優勢となり、朝方にはけて1,320ドル台を回復。通常取引開始後は1,320ドル台半ばまで値を伸ばす格好となったものの、プラス転換することなく息切れとなった。中盤以降は1,320ドル台前半を中心としたレンジ内での上下、最後は再び売りが優勢となり、1,320ドル割れをうかがう格好で取引を終了した。

ICE-USコーヒー9月限終値：145.65↑1.20

NYコーヒーは続伸。朝方にはポジション整理の売りに押される場面も見られたものの、対ドルでのブラジルレアルの進行を支えに投機的な買いがしっかりと相場を押し上げた。9月限は夜間の時間帯から買いが先行、146セント台後半を中心としたレンジまで値を切り上げての推移となった。NYに入ると商いの薄い中でまとまった売りがでたことから、142セントまで一気に値を崩したものの、押し目では買い意欲も強く、早々に前日終値近辺まで値を回復。引けにかけては改めて買い意欲が強まった。

ICE-US砂糖10月限終値：20.33↓0.68

NY砂糖は反落。前日21セント台まで一気に値を伸ばした反動もあり、期近7月限の納会を控えてポジション整理の売りが膨らんだ。10月限は夜間の時間帯は買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりで底堅い値動きとなった。NYに入ると一転して売りに押し戻される格好となり、中盤には20セント台前半まで下げ幅を拡大。その後は売りも一服となったが、最後まで安値近辺で上値の重い展開が続いた。

USDA作付推定
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万エーカー

USDA四半期穀物在庫
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万ブッシェル

国際コーヒー機関（ICO）によると、5月の世界コーヒー輸出は931万6000袋で、前年同月から6.8%減少した。主要国別で、最も規模の大きいブラジルが17.3%落ち込み、コロンビアやインドネシアも大きく減少。一方、ベトナムは6.6%増加し、インドは25.3%増えた。

3年前にさび病被害を受けた中米諸国の5月の輸出は国別で、コスタリカ、ホンジュラス、ニカラグアが増加し、一方、エルサルバドルとグアテマラは減少した。メキシコは前年を1.9%上回った。

10月に始まった2015/16年度の世界輸出は最初の8ヶ月間で7594万8000袋になり、前年同期から1.6%増加した。

ロイターによると、ブラジルの農務省はコーンの競売を中止した。今月初めに50万トンの在庫放出を発表していたが、この1ヶ月間で国内のコーン価格が25%近く下がったのが背景にあるという。それまでの価格上昇を受けて輸出から国内での販売にシフトする動きが加速、更にはサフリーニャコーンの収穫が順調に進んだことで国内の供給が膨らみ、その後の価格下落につながったという。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ロシアのトカチョフ農相は29日、同国の2016年穀物生産が1億1000万トンになる可能性があるとの見方を示した。現時点では引き続き1億600万トンの見通しとしているが、前年を上回るペースで収穫が進んでいる状況を考慮し、天候に恵まれれば1億1000万トンに到達することもあり得るとした。一方、ロシアの農務省高官は30日、同国の2016年小麦生産について冬小麦と春小麦あわせて6000万トンを超える見通しを示した。前年の6178万6000トンとほぼ同水準となる。

シカゴビジネス指標（旧PMI)
出所：シカゴ供給管理協会（ISM-Chicago)、NY9:45発表

米農務省（USDA）は30日、民間業者からメキシコ向けで12万400トンのコーン輸出成約報告を受けたことを発表した。8万265トンが2016/17年度産、4万135トンが2017/18年度産USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ロシア中銀が30日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は6月24日時点で3,951億ドルと、前週から4億ドル増加した。年初の3,680億ドルからは、271億ドルの増加となる。

米農務省（USDA）アタシェによると、インドの2017年（暦年ベース）エタノール生産は19億1800万リットルの見通しとなった。前年から8%減少し、6年ぶりの低水準になる。原料となる砂糖きびの生産の2年連続減少が背景にあるという。2016年の生産推定も22億1900万リットルから20億8500万リットルに下方修正。

一方、消費は拡大基調を続ける見通しで、2017年に前年比20%増の25億1000万リットルの予想となった。輸入予測については、2015年に4億5000万リットルと従来の3億リットルから引き上げられて、前年の2倍強になり、2017年にはさらに6億リットルに膨らむ。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・6月シカゴビジネス指標（旧PMI) (09:45)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)
・USDA四半期穀物在庫 (12:00)
・USDA作付推定 (12:00)

納会日
・砂糖 7月限納会
・穀物・大豆・大豆製品 7月限第一通知日
・石油製品 7月限納会
・2年債、5年債 6月限納会

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

債券は続落。欧米の株式相場が続伸し、原油先物相場も上がったのを背景にリスク回避ムードが後退し、売りの展開となった。英国の欧州連合（EU）離脱問題の先行きに関心は根強く、また月末の調整買いもあって、夜間取引では相場が比較的狭いレンジで上下する展開。通常取引に入ってももみ合いが続いたが、午後の取引半ばあたりから急速に弱含んだ。この結果、10年債利回りの上昇が進み、それまで1.4%台後半にあったのから1.5%を超えた。

ダウ工業平均：17,694.68↑284.96
S&P500：2,070.77↑34.68
NASDAQ：4,779.25↑87.38

NY株式は2日連続で大幅続伸となった。前日に続いて欧州の株式相場や原油先物相場の上昇を好感し、買いの展開に終始した。英国の欧州連合（EU）離脱問題を巡る市場の不安ムードが一服したのも買いを支援。

相場は寄り付きから大きく上がり、そのまま上昇幅を広げていった。午後にいった伸びペースがスローダウンンしながら、その後改めてしっかりとし、本日のレンジも切り上げていった。

ダウ平均の終値は284.96ドル高の1万7694.68ドルとなり、S&P500が34.68ポイント高の2070.77、ナスダック総合指数は87.38ポイント高の4779.25だった。

ドル/円：102.82、ユーロ/ドル：1.1122、ユーロ/円：114.41 （NY17:00）

為替はユーロが小幅高。英国によるEU離脱（Brexit）の影響がひとまず最低限なものにとどまるとの見方から、ECBの追加緩和観測が後退する中、ポジション調整のユーロ買いが相場を主導した。ドル/円は東京では売りが優勢、午後には102円台前半まで値を下げての推移となった。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、102円台後半まで値を回復。NYに入ってもいしばらくは同水準での推移、午後には一旦102円台半ばまで値を下げる場面も見られたが、その後再び買い意欲が強まり103円台をうかがう展開となった。

ユーロ/ドルは東京では1.10ドル台半ばから後半のレンジ内でのもみ合い、午後には買い意欲が強まり、ロンドン朝には1.11ドル台を回復する場面も見られた。その後は一転して売りに押し戻される格好となり、1.10ドル台半ばまで反落。NYにはいると再び買いが優勢となり、1.11ドルをやや上回ったあたりでの推移が続いた。ユーロ/円は東京朝から売りが優勢、113円台前半までレンジを切り下げての推移となった。午後には113円を割り込む場面も見られたが、その後は買いが優勢となり、ロンドンでは113円台後半まで値を回復。NYに入ると114円をやや上回ったあたりまで上げ幅を拡大した。中盤にかけては動きが鈍ったものの、午後遅くには再び買いが加速、114円台半ばまで値を伸ばした。

天然ガス在庫統計市場予想
30 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

NYMEX天然ガス8月限終値：2.863↓0.027

NY天然ガスは反落。朝方までは大きく買いが先行する展開となったものの、その後天気予報が弱気に変化したこともあり、ポジション整理の売りに押し戻された。8月限は夜間取引ではややマイナス圏に入ったあたりでの推移。早朝からは改めて買い意欲が強まる格好となり、2.90ドル台後半まで一気に上げ幅を拡大した。通常取引開始後は一転して売りが先行する展開となり、あっさりとマイナス転落。昼前にはプラス圏まで買い戻される場面も見られたが、午後からは再び売りが優勢となった。

RBOBガソリン8月限：1.5383↑0.0184
暖房油8月限：1.5463↑0.0623

NY石油製品は続伸。株や原油の上昇が下支えとなる中、投機的な買いが相場を主導した。夜間取引から買いが先行、朝方にはガソリンに売りが膨らむ場面が見られたものの、すぐに値を回復した。在庫統計発表後は在庫積み増しとなったガソリンが売りに押されマイナス転落する一方、暖房油は更に騰勢を強める展開。最後はガソリンもプラス圏を回復して取引を終了した。

NYMEX原油8月限終値：49.88↑2.03

NY原油は大幅続伸。世界的な株価の上昇が大きな下支えとなる中、在庫統計で原油が予想以上の大幅取り崩しとなったことが買いを呼び込んだ。ノルウェーの石油労働者がストを行う可能性があるとの懸念も、強気に作用した。8月限は夜間取引から買いが先行、48ドル台前半までレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後もしばらくは同水準でのもみ合い、在庫統計発表後は改めて買い意欲が強まり、49ドル台を回復するまで上げ幅を拡大した。その後も買いの勢いは衰えず、引け間際には一時50ドルの節目をつける場面も見られた。

CBOT大豆8月限終値：1140-1/2↓5-3/4

シカゴ大豆は反落。週末にかけての生産地における降雨予報や、明日のUSDAレポートで作付見通しが引き上げられるとの予想が重石となる中、ポジション整理の売りが相場を主導した。8月限は夜間取引から売りが先行、通常取引の開始時には1130セント台後半まで値を下げた。その後は一旦買い意欲が強まり、プラス圏を回復したものの、早々に息切れ。中盤以降は改めて売りに押し戻される格好となり、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。

CBOTコーン9月限終値：377-3/4↓11-0

シカゴコーンは下落。週末にかけて生産地でまとまった降雨が見られるとの予報が出る中、作柄悪化に対する懸念が改めて後退した。9月限は夜間取引から売りが優勢、早朝にかけてややマイナス圏に入ったあたりでの推移が続いた。通常取引開始後も同水準で上値の重い展開、中盤以降は急速に売り圧力が強まる格好となり、最後は370セント台後半まで下げ幅を拡大した。

CBOT小麦9月限終値：444-1/2↓12-3/4

シカゴ小麦は続落。冬小麦の収穫が順調に進んでいるとの見方が弱気材料視される中、生産者を中心に大きく売りが膨らんだ。降雨予報を受けたコーンの下落も重石となった。9月限は夜間取引では買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。通常取引開始後は一転して売りが先行する展開となり、中盤には450セントの節目を下抜け。その後も売りの勢いは衰えず、最後は440セント台半ばまで下げ幅を拡大した。

COMEX金8月限終値：1,326.9↑9.0

NY金は反発。英国のEU離脱（Brexit）に対する懸念が引き続き下支えとなる中、安全資産としての需要が相場を押し上げた。8月限は夜間取引から買いが先行、1,320ドル台を回復しての推移となった。早朝にはやや売りに押される場面も見られたが、プラス圏でしっかりと下げ止まり。通常取引開始後は再び騰勢を強め、中盤にまとまった買いが入ると、1,330ドル台まで一気に値を伸ばした。その後は買いも一服、1,320ドル台後半でのもみ合いが続いた。

ICE-USコーヒー9月限終値：144.45↑3.85

NYコーヒーは続伸。対ドルでのブラジルレアルの上昇が下支えとなる中で投機的な買いが加速、期近終値ベースで2015年4月以来の高値を更新した。9月限は夜間の時間帯から買いが先行、142セント台まで値を伸ばしての推移となった。NYに入るとレアル高の進行につれて騰勢を強め、144セントまで上げ幅を拡大。中盤には買いも一服となったものん、しっかりと高値圏を維持。最後は改めて買いが優勢となった。

ICE-US砂糖10月限終値：21.01↑1.07

NY砂糖は大幅続伸。ブラジルの悪天候による圧搾作業の遅れなどが懸念材料視される中、期近7月限の納会を翌日に控えて投機的な買いが加速、期近終値ベースで2012年10月以来の高値を更新した。10月限は夜間の時間帯から買いが優勢、20セント台前半までレンジを切り上げての推移となった。NYに入ると改めて買い意欲が強まり、20セント台後半まで一気に上げ幅を拡大。中盤にはやや伸び悩む場面も見られたものの、引けにかけては改めて買いが加速、21セント台まで値を伸ばした。

インドネシア政府が飼料用に国産コーンの消費促進を狙って小麦輸入を抑制していると報じられた。ロイターによると、農務省高官は、小麦輸入を禁止しているのではないが、国内農家および国産作物を保護するために規制措置を取っていると述べた。インドネシア飼料協会は、政府の許可発行制限によって最大45万トンの小麦輸入が遅れると推定。協会の事務局長は、現時点で25万トンの輸入小麦が港で止められていると指摘し、さらに20万トンの先行きが不明とコメントした。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

ブラジルの農業顧問FG/AGROは28日にサンパウロで開かれたエタノール業界会議で、同国中南部の2016/17年度砂糖生産が3680万トンと、前年の推定3120万トンから増加する見通しを示した。世界の供給不足が増産に寄与するとの見方である。一方、エタノール生産予測ｊは272億リットルで、前年の282億リットルから減少。同社はまた、砂糖の需給ひっ迫が確認され、ブラジルのガソリン税の大幅改定がなければ、砂糖の生産増加、エタノール減少のトレンドが続くと予想。2019/20年度には砂糖生産が4350万トンに膨らみ、反面エタノールが231億リットルに細る殿を見越すという。

住宅販売ペンディング(契約進行中)指数
出所：全米不動産協会、NY10:00発表、季節調整値、年率

ロシア農務省によると、ロシア南部で穀物収穫が始まり、27日時点で210万トンと前年同期の70万トンを上回った。面積にして50万ヘクタール、イールドが4.36トンで、いずれも前年の20万ヘクタール、3.98トンからアップという。

カナダ統計局農産物作付推定
出所：カナダ統計局、単位1,000エーカー

個人所得・個人消費支出
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位：10億ドル

ブラジル最大のコーヒー協同組合Cooxupeによると、組合員による2016年のコーヒー収穫は24日時点で25.7%終了した。前年同期の15.5%からアップで、過去5年平均お21%も上回る。ミナスジェライス州に拠点を置くCooxupeの組合は約700万袋を生産する見通しという。Cooxupeのコーヒー生産は国内全体の約1割と伝わっている。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・5月個人所得・個人消費支出 (08:30)
・5月住宅販売ペンディング(契約進行中)指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA石油在庫統計 (10:30)

農産物
・カナダ統計局農産物作付推定 (08:30)