ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.419↓0.206

債券は大幅上昇。世界景気の減速懸念、株安、原油や金など商品相場下落もあって安全資産を求める買いが優勢となった。特にダウ平均など米国株の主要指標が急速に下げるのを背景に債券の買いにも弾みがつく。欧州中央銀行総裁による欧州財政問題や景気に関する発言が弱気の景気シナリオを意識させた。また、米債務上限引き上げの前提となった財政赤字削減の景気への影響にも市場は気を揉んでいる。

相場は夜間取引から強含み、通常取引でも10年債利回りの下げ足が速い展開だった。昼前に2.5%を割り込んで、いったん低下が一服。しかし、午後には再び本日のレンジを切り下げていった。引けにかけても利回り低下を続け、昨年10月上旬以来の低水準である2.41%にダウンだ。2年債利回りが過去最低を記録した。

ドル/円：78.93、ユーロ/ドル：1.4093、ユーロ/円：111.23 （NY17:00）

為替はドル全面高。政府日銀による円売り介入や追加金融緩和、欧米の景気減速懸念などを手掛かりに対円、対ユーロともドルが大きく買い進まれる展開となった。ドル/円は東京朝に政府が円売り介入を行ったことを受け78円台半ばまで急反発。その後も何度か介入が実施されたこともあり、ロンドンでは一時80円の大台を回復する場面も見られた。NYに入るとドル買いも一服、株価が急速に下落するのにつれてドル売り圧力が強まり、午後には78円台後半まで押し戻された。

ユーロ/ドルは東京朝に1.43ドル台半ばで推移していたのが、欧州にかけて軟調に推移しNY早朝には1.42ドル台前半まで下落した。その後もECB理事会後の会見でトリシェ総裁が国債買い取りの再開の意向を明らかにし、欧州の景気下ブレリスクに言及したことなどを嫌気、株安と共にユーロを売る動きが強まり、午後遅くには1.41ドルを割り込むまでに値を下げた。ユーロ/円は東京では円売り介入によってユーロが急騰、ロンドンでは一時114円台を回復するまでに値を伸ばした。しかしその後はトリシェECB総裁発言や株安の進行を嫌気したユーロ売りが加速、111円台前半まで押し戻された。

CBOT大豆11月限終値：1345-1/4↓27-1/2

シカゴ大豆は続落。ドル高が進行し株や原油をはじめとした商品市場全体が大きく値を下げるのを嫌気、ポジション整理の売りが膨らみ終値ベースで7月7日以来の安値をつけた。11月限は夜間取引から売りが先行し早朝には1350セント台まで下落。通常取引開始後も売りの流れは変わらず、中盤には1340セントを割り込むまで一気に下げ幅を拡大した。その後は売り一服となったものの、積極的に買いを仕掛ける向きもない。結局最後まで上値の重いまま取引を終了した。

CBOTコーン12月限終値：701-1/2↓11-1/2

シカゴコーンは続落。需給面に大きな材料が出なかったものの、ドル高が進行し株や原油が急落する中で投資家の間にリスク回避の動きが強まった。12月限は夜間取引から売りが先行、早朝には7ドルの節目を下抜けた。通常取引開始後は輸出成約がまずまず好調だったこともあり買い戻しが入ったものの、プラス圏を回復するには至らず。中盤には改めて売りが膨らみ690セントを割り込むまで値を崩した。しかしこの水準では買い意欲も強く、引けにかけてしっかりと値を回復、7ドル台に戻して取引を終了した。

CBOT小麦9月限終値：681-3/4↓28-3/4

シカゴ小麦は続落。円売り介入などを受けたドル高の進行を嫌気、株や原油をはじめとした商品市場全体が全面安となる中でリスク回避の売りが大きく膨らんだ。9月限は夜間取引からやや売りが優勢、7ドルの節目を割り込むまでに値を下げた。通常取引開始後はしばらく節目をやや下回ったあたりでの推移が続いていたが、中盤にまとまった売りが出ると急落、670セント台半ばまで一気に下げ幅を拡大した。売り一巡後には680セント台後半まで値を戻すなど、不安定な値動きが続いたが、最後は再び売りに押し戻された。

ダウ工業平均：11,383.68↓512.76
S&P500：1,200.07↓60.27
NASDAQ：2,556.39↓136.68

NY 株は急落。世界景気の減速懸念から激しい売りとなった。朝方に欧州中央銀行総裁がユーロ圏の景気で下振れリスクが高まっていると述べたのにマイナス反応。米国では小売チェーンの既存店売上高がまちまちで、全体でも伸びペースがスローダウンとなったことに気を揉んだ。また、債券相場が急伸し、原油や金の価格は落ち込んでいることでリスク回避から株式にもさらに売りが出る展開である。

世界の株安に追随して相場は寄り付きから弱含んだ。昼にかけていったん下げ渋ったが、午後に入って再び下値を試す展開。取引終盤に改めて売り一服の場面がありながら、引けにかけて一段安。ダウ平均は500ドルを超える下げ幅で、2008年12月以来の大幅マイナスになる。終値は昨年12月9日以来の低水準だ。S&P500が昨年11月30日以来、NASDAQ指数は昨年12月1日以来の安値でそれぞれ引けた。

NYMEX天然ガス9月限終値：3.941↓0.149

NY天然ガスは大幅続落。景気減速懸念を受けて株や原油が急落する中、在庫が予想を上回る積み増しとなったのを嫌気した売りが加速、4ドルの節目を割り込み3月16日以来の安値を更新した。9月限は夜間取引ではやや買いが優勢となったものの、通常取引開始後は他市場の下落につれてジリジリと売りに押される格好に。在庫統計発表後は売り一色となり、4ドルの節目を下抜け3.90ドル台前半まで一気に下げ幅を拡大した。午後には売りも一服となったものの、3.90ドル台半ばで上値の重い値動きが続いた。

RBOBガソリン9月限：2.7372↓0.1941
暖房油9月限：2.8939↓0.1250

NY石油製品は大幅続落。景気減速懸念が高まり株価が急落する中、原油と共に日中を通じて売り一色の展開となった。ガソリンは6月27日以来、暖房油は6月28日以来の安値更新。

NYMEX原油9月限終値：86.63↓5.30

NY原油は大幅続落。世界的な景気減速懸念が高まり株式市場が急落する中、ファンドを中心に売りが加速し2月以来の安値を一気に更新した。9月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが先行。通常取引開始後にやや下げ足を速めた相場は、昼前に90ドルの節目を下抜けると売りが加速、86ドル割れをうかがう水準まで一気に下げ幅を拡大した。売り一巡後も安値で積極的に買いを仕掛ける向きもなく、そのまま86ドル台で取引を終了した。

COMEX金12月限終値：1,659.0↓7.3

NY金は反落。朝方には安全資産としての買いが先行したものの、その後は株価急落を受けたマージンコールに対応するための換金売りが加速した。12月限は夜間取引で早朝にかけて買いが加速。ECB理事会後の会見でトリシェ総裁が国債の購入再開に言及したこともあり、通常取引開始後には1,680ドル台半ばまで値を伸ばした。しかしその後相場は一転、株や原油など相場全体にリスク回避の売りが膨らむ中で金からも資金を引き揚げる動きが加速、昼過ぎには1,650ドルを割り込むまで一気に値を崩した。午後からは値を回復したものの、流れを強気に戻すだけの勢いもないまま取引を終了した。

ICE-USコーヒー9月限終値：235.85↓6.05

NYコーヒーは大幅続落。ドル高が進行し株や原油をはじめとした商品市場全体が大きく値を崩す中、リスク回避の売り一色の展開となり直近の安値を更新した。9月限は夜間の時間帯からジリ安の展開。NYに入ると株や他の商品の下落につれて売りが加速、230セント台後半まで簡単に値を下げた。中盤には売りも一服するかに見えたものの、昼にかけては改めて売りが膨らみ一時235セントを割り込むまでに下げ幅を拡大。そのまま安値圏で取引を終了した。

ICE-US砂糖10月限終値：27.79↑0.10

NY砂糖は小幅反発。株が急落し原油をはじめ商品市場が全面安となる中にもかかわらず、割安感やブラジルの供給不安などを支えにしっかりと買いが集まった。10月限は夜間の取引開始時は買いが先行したものの、早々にマイナス転落。ドル高や欧州株の下落につれて売りが膨らみ朝方には27セント台前半まで値を下げた。しかしそれ以上積極的に売りを仕掛ける向きもなく、NYに入ってからは株安が更に進んだにも関わらず27セント台前半の水準で底堅く推移。引けにかけては下値の固さを好感した向きからの買いが加速、プラス転換して取引を終了した。

米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスは 2011年の米コーン生産が133億5300万ブッシェルになると見通していることが伝わっている。7月時点での予測137億5900万ブッシェルから引き下げになる。イールド予測が158ブッシェルで、これは162.5ブッシェルから下方修正だ。トレーダーなどによると、インフォーマは改定の要因に天候を挙げている。

2011年の大豆生産予測は31億3900万ブッシェル、イールドを42.5ブッシェルとしているようだ。大豆も天候を理由に従来予測の32億300万ブッシェル、イールドを43.1ブッシェルから引き下げ。

米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスは 2011年の米小麦生産が21億1700万ブッシェルになると見通していることが伝わった。7月時点での予測20億9500万ブッシェルから引き上げになる。

トレーダーなどによると、インフォーマの冬小麦生産最新予測が15億400万ブッシェルで、これも14億7600万ブッシェルから上方修正となった。春小麦のは5億5500万ブッシェルで据え置いた模様。

欧州連合（EU）の週次データによると、2011/12年度の穀物輸出は2日時点で170万トン、穀物輸入は280万トンとなった。110万トンの純輸入。前年同期は135万8000トンの純輸出だった。軟質小麦輸出が前年同期比8%減の113万トンという。

米小売チェーン各社が発表した7月の販結果はまちまちだった。夏のセールによる消費促進、さらに新学期に向けた関連消費の値引きもすでにみられたのは寄与。チェーンストアの中には予想以上の結果もある。それでも、商品入れ替えの狭間であること、また景気の不透明感から増加ペースは鈍った。国際ショッピングセンター協会（ICSC）がまとめた7月の小売既存店売上高は暫定ベースで前年同月比4.6%%増。6月に6.9%伸びたのからペースはスローダウンで、予想レンジ下限でもある。また、7月は燃料販売を除くと3.5%増で、プラス幅が縮む。

業者別に好調だったのはアパレルのリミテッドやホット・トピックで、特に後者は「ハリー・ポッター」関連商品の需要増加から業績見通しも上方修正した。ディスカウントストア2位のターゲットも予想を上回る伸びを確保。会員制卸売クラブのコストコが10%増加で、予想以上になる。もっとも、ガソリン販売，ドル安効果を除くと5%増にとどまった。同じアパレルでも、エアロポスタルの既存店売上高は14%減少し、アナリストの平均予測も下回った。ギャップは、国内外いずれも販売が落ちたとしている。

全米海洋大気局（NOAA）は4日、2011年度のハリケーン活動に関する最新予測を発表した。名前のつく熱帯性暴風雨の発生は14-19個と、従来の12-18個から引き上げ。このうちハリケーンに発達するものは7-10個、カテゴリー3以上の大型に発達するのは3-5個としている。ハリケーン活動が平年よりも活発になる確率は、85%という。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

エジプト商品供給公社（GASC）は4日、計24万トンの小麦を買い付けたことを発表した。このうち18万トンがロシア産。商社3社から6万トンずつの購入で、価格は1トン261.94-262.50ドルだったという。残る6万トンはルーマニア産になり、同262.50ドルで合意した。出荷は9月11-20日の予定。

米農務省（USDA）は4日、民間業者から中国向けで17万4000トンの2011/12年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

タイ砂糖きび砂糖公社（TCSC）関係者は3日の粗糖競売で1万2000トンを売却したことを明かした。売り出した3万トンの半分以下。売却したのは来年7月1日から9月15日に受け渡しとなる砂糖。

タイ砂糖局関係者は、2011/12年度の国内砂糖きび生産が前年比3.5%減の9200万トンになるとの見通しを明かした。大雨によるイールド低下予測を理由にしている。北部および北東部で降雨が続くと、病害の可能性も強まるとコメント。

センサス大豆油在庫修正値
出所：米国勢調査局、NY8:00発表、季節調整値、単位100万ポンド

コモンウェルス・バンク・オブ・オーストラリアは4日、2011/12年度の国内小麦生産見通し引き下げを発表した。最新予測は2354万トン。従来予測から2.9%の下方修正で、前年比較すると10.6%減少になる。ニュー・サウス・ウェールズ州やクイーンズランド州の作柄悪化を理由にしている。ニュー・サウス・ウェールズ州の生産は706万トンと見越しており、これは前年度の3分の2という。

一方、ウェスタン・オーストラリア州の生産に関すると、ここ数ヶ月に改善し、現時点で前年比70.1%増の801万トンの見通し。それでも、ニュー・サウス・ウェールズ州やクイーンズランド州の不振を補えないと述べた。

ロシア中銀が4日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は7月29日時点で5,350億ドルと前週から41億ドル増加した。年初の4,794億ドルからは556億ドルの増加となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・ECB理事会
・失業保険新規申請件数 (08:30 )

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30 )

農産物
・6月センサス大豆油在庫修正値 (08:00 )
・USDA輸出成約高 (08:30 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.615↑0.005

債券はまちまち。朝方に景気不安を煽る経済指標が相次ぎ、買いを支援するものの、利食い売りも出始めた。ADPによる民間雇用の伸び悩み、米供給管理協会（ISM）非製造業指数は予想以上に低下などが安全資産の需要を高める。ただ、連日の買いの展開で一服感がちらついており、午後には株式相場の回復もあって短期債を中心に売りがみられた。

10年債利回りは午前の取引で低下し、一時、2.54%と11月上旬以来の低水準を更新した。この後は下げ一服。午後にはじわじわと戻していき、最後は僅かにも前日より高く引けた。10年債利回りが前日を上回ったのは5日ぶりだ。また、2年債利回りも上昇。反面、30年債は本日最低からは上がったが、前日比較では再び低下した。

ドル/円：77.03、ユーロ/ドル：1.4321、ユーロ/円：110.32 （NY17:00）

為替はユーロ全面高の展開。スイス中銀が自国通貨の上昇を阻止する声明を発表、追加の緩和策を打ち出したことを受けスイスフランが急落したのをきっかけに、ポジション整理の動き強まった。ドル/円は東京朝から77円台前半のレンジ内で推移。ロンドンに入るとやや買い戻される動きもみられたものの、流れを変えるには至らず、結局はNY午前にかけて76円台後半まで値を下げた。しかしそれ以上積極的なドル売りも見られず、午後からはNY株の上昇につれ77円台まで値を回復した。

ユーロ/ドルは東京では1.412ドル台後半から1.42ドルにかけてのレンジ内で推移。ロンドンではスイスフランの急落を受け、1.43ドル台半ばまで一気にユーロが買い戻された。NYに入ると値動きも一服、1.43ドルを挟んだレンジ内で上下を繰り返す展開が続いた。ユーロ/円は東京では109円台半ばを中心に推移。ロンドンに入るとユーロを買い戻す動きが加速、110円台後半まで値を伸ばした。NYでは一旦109円台後半まで売りに押し戻されたものの、午後には再び110円まで値を回復した。

CBOT大豆11月限終値：1373-0↓6-3/4

シカゴ大豆は反落。特に弱気の材料が出た訳ではなかったが、前日の急騰で買われ過ぎ感の高まったコーンの下落につれ、ポジション整理の売りが膨らんだ。11月限は夜間取引からやや売りが優勢の展開。通常取引開始後は株安の進行とともに売り圧力が強まり、中盤には1360セント台半ばまで値を下げた、この水準では買い意欲も強く、最後は1370セント台まで下げ幅を縮小して取引を終了した。

CBOTコーン12月限終値：713-0↓2-3/4

シカゴコーンは反落。需給面で大きな変化が見られたわけではなかったものの、前日ストップ高をつける急伸となったのを受けて買われ過ぎ感が高まり、ファンドを中心にポジション整理の売りが膨らんだ。12月限は夜間取引では売り買いが交錯し方向感に欠ける展開。通常取引開始後は大きく売りが膨らみ705セント台まで一気に値を崩したものの、押し目では買い意欲も強くしっかりと下げ止まり。一気にプラス圏を回復するだけの勢いはなかったものの、710セントを挟んだレンジ内で上下を繰り返しながら、最後まで底堅く推移した。

CBOT小麦9月限終値：710-1/2↓7-1/2

シカゴ小麦は反落。前日の上昇の勢いも一服、ファンドを中心にポジション整理の売りに押し戻される展開となった。9月限は夜間取引から手仕舞い売りが先行、通常取引開始後は705セントまで一気に値を下げた。その後は売り買いが交錯、710セントを中心とした比較的広いレンジ内で上下を繰り返す展開。プラス圏を回復するだけの勢いもないまま、方向感なく上下を繰り返すパターンが続いた。

NYMEX天然ガス9月限終値：4.090↓0.065

NY天然ガスは続落。弱気の経済指標や原油の下落を嫌気しファンドを中心に売りが加速、期近ベースで4月前半以来の安値を更新した。9月限は夜間取引ではやや買いが優勢、通常取引開始後もしばらくは前日終値を挟んだレンジ内での推移が続いた。しかし中盤に商いの薄い中でまとまった売りが出ると、4.10ドルを割り込むまで急落。午後に入って4.06ドル台まで下げたあたりでようやく下げ止まり、そのまま取引を終了した。

ダウ工業平均：11,896.44↑29.82
S&P500：1,260.34↑6.29
NASDAQ：2,693.07↑23.83

NY 株は反発。連日の相場下落で値ごろ感の買いが入った。朝方は売りの展開である。ADPは7月の民間雇用が伸び悩んだことを発表し、米供給管理協会（ISM）製造業指数が予想を下回る低下。景気2番底の懸念も聞かれるようになっており、最悪シナリオを先取りして一時は売りペースに拍車がかかる展開だ。しかし、売られすぎの見方から買い戻しも入り始めた。

取引開始時のもみ合い相場からISM非製造業指数の発表に続いて下げ足が加速した。ダウ平均は約160ドル安となる場面も。しかし、その後で下げ幅を縮め、午後にS&P500、NASDAQ指数がプラス転換した。ダウ平均も取引終了近くで持ち直し、最終的に9日ぶりに上昇だ。S&P500が8日ぶりのプラス引け。NASDAQ指数も4日ぶりの反発となった。

RBOBガソリン9月限：2.9313↓0.1060
暖房油9月限：3.0189↓0.0727

NY石油製品は大幅続落。景気減速懸念が強まり原油が大きく値を下げる中、日中を通じて売り一色の展開となった。特にガソリンは在庫が予想外の大幅積み増しとなったことが嫌気され10セントを超える大幅安となり最後は3ドルの節目割れ、暖房油も7セント以上下落した。

NYMEX原油9月限終値：91.93↓1.86

NY原油は大幅続落。米国を中心とした世界的な景気減速懸念や弱気の在庫統計を受け、株安の進行と共に大きく売りが膨らみ終値ベースで6月27日以来の安値をつけた。9月限はアジア株が下落する中、夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが先行。朝方にはADP民間雇用が予想以上の伸びとなったことを好感し買いが集まったものの、プラス圏を回復するには至らず。通常取引開始後は改めて売りが加速、昼過ぎには91ドル台前半まで一気に下げ幅を拡大した。その後は買い戻しが入り値を回復したものの、売りの勢いは衰えず。最後まで上値の重い展開が続いた。

COMEX金12月限終値：1,666.3↑21.8

NY金は大幅続伸。米景気悪化や欧州の債務不安という懸念材料が改めて買い材料視される格好となり、史上最高値を大きく更新した。中銀の追加緩和策によるスイスフランの急落も、返って資金の逃避先としての需要を高めた。12月限は夜間取引から買いが先行、一気に1,675ドル台まで値を伸ばす展開に。通常取引開始後にはADP雇用レポートがやや強気の内容だったこともあり値を下げたものの、すぐに1,670ドル台を回復。その後も高値圏で底堅く推移した。引けにかけてはポジション整理売りが膨らみ、1,670ドルを割り込んで取引を終了した。

天然ガス在庫統計市場予想
4 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

USDA輸出成約高市場予想
4日 NY8:30発表、単位1,000トン、ダウジョーンズ社集計

米ブローカー大手リン・グループは3日、2011年の国内コーンと大豆生産が政府予測を下回るのとの見通しを明らかにした。同社のコーン生産予測は127億7500万ブッシェル、イールド152.1ブッシェル。米農務省（USDA）による7月の需給報告で見通していた134億7000万ブッシェル、158.7ブッシェルを大幅に下回る。大豆については生産予測が31億4800万ブッシェル、イールド43ブッシェル、こちらもUSDA予測の32億2500万ブッシェル、43.4ブッシェルを下回る。

7月の高温、乾燥によるコーンへの影響を指摘しており、特にイリノイとインディアナでの作柄悪化に懸念を示した。大豆は、8月初めの天候が生育に寄与すると、コーンに比べて前向きな見方である。

ICE-USコーヒー9月限終値：241.90↓1.30

NYコーヒーは反落。先週末からの買い戻しの動きも一服、ファンドを中心にこれまでの流れを継いだ売りが相場を主導した。9月限は夜間の時間帯にはやや買いが優勢、240セント台半ばでの推移が続いたものの、それ以上積極的な動きは見られず。NYの時間帯に入ると売り意欲が強まりマイナス転落。中盤には一時240セント半ばまで値を崩す場面も見られた。その後は安値から値を戻したものの、最後まで上値の重い展開が続いた。

ICE-US砂糖10月限終値：27.69↓0.47

NY砂糖は続落。原油や株の下落を嫌気、ファンドを中心にポジション整理の売りが膨らんだ。10月限は夜間の時間帯こそ買い戻しが先行したものの、早朝にはあっさりとマイナス転落。NYに入ってからしばらくは27セント台後半での推移が続いた。中盤には28セント台を回復する場面も見られたが、プラス圏まで戻すには至らず。その後は改めて売りが加速、一時27セント台前半まで下げ幅を拡大した。

ペルーのコーヒー輸出業者を代表するコーヒー会議所は、2011年の国内コーヒー生産が当初見越していた610万キンタル（1キンタル=46キログラム）を下回るとの見方を発表した。多雨、収穫で人手不足なことを理由にしている。このほか、1-6月のコーヒー輸出は前年同期を10.9%上回る116万5334キンタル（1キンタル=46キログラム）になったという。会議所によると、価格上昇から金額ベースでの輸出は前年同期比80.5%増加した。

ハリケーン予測の権威として知られるコロラド州立大のグレイ博士の研究チームは3日、 2011年度の大西洋上におけるハリケーン発生予測レポートを発表した。発生数は名前の付く熱帯性暴風雨が16個、このうちハリケーンが9個、カテゴリー3 以上の大型ハリケーンに発達するものが5個と予想、6月の推定から据え置きとした。2010年の発生数はそれぞれ19個、12個、5個、1950年-2000年の平均発生数は9.6個、5.9個、2.3個となっている。

また、最低1個の大型ハリケーンが米国の湾岸に上陸する確率は70%(過去の平均は52%)、フロリダ半島を含む米東海岸に上陸する確率は46%（同31%）、フロリダ半島からメキシコ国境のテキサス州ブラウンズビルまでのメキシコ湾岸に上陸する確率は45%(同30%)、カリブ海に侵入する確率は59%(同42%)と推定、こちらは6月時点からそれぞれ2ポイントずつ引き下げられた。

米財務省は3日、9日に控えている3年債入札の予定額が320億ドルになると発表した。10日入札の10年債を240億ドル、11日の30年債発行額は160億ドルとした。10年債と30年債が新規発行となるこのたびの四半期ごとの入札は総額720億ドル。5月の前回定例入札と同額である。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

ISM非製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

ブローカー大手キングスマンは3日に米通信社ダウ・ジョーンズに対し、2011/12年度の世界砂糖需給見通しを従来1057万トンの供給過剰としていたのを800万トンに引き下げたことを明かした。ブラジルとアルゼンチンの生産不振を理由にしているが、下方修正でも国際価格の上昇はピークであるかもしれないとコメントしている。ブラジルの不調を織り込み、これから北半球で収穫が始まることを指摘。ロシアで最高450万トンと増産が見込まれ、また欧州の見通し改善、インドは2600万トンの予想などがおもしになるという。また、需要の鈍化にも言及した。

ハンガリー製糖所Magyar Cukor Zrtが2万トンのブラジル産粗糖を買い付けたと報じられた。地元ビジネス誌によると、国内で供給不足が起きており、輸入で秋の砂糖ビート収穫が始まるまでつなぐ計画。このうち8000トンはすでに加工が始まっているという。来年には欧州連合に再びブラジルからの買い付けを要請する見通しも伝わっている。

日本政府はSBS方式で3万3700トンの飼料用小麦と8万1050トンの飼料用オオムギを買い付けた。11月30日までに出荷という。

カメルーンのココア・コーヒー協会（CCIB）によると、2010/11年度（12-11月）の同国ロブスタコーヒー輸出は6月までの7ヶ月間で2万4358トンとなった。前年比24.8%減少。6月だけで一年前を66.2%下回る2486トンを出荷した。

グアテマラコーヒー協会（Anacafe）によると、7月の同国コーヒー輸出は前年同月比10.5%増の31万5720袋だった.。10月に始まった2010/11年度の輸出は7月まであわせて310万袋。前年同期を3%下回るという。

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00 )
・7月米企業解雇予定数 (07:30 )
・7月ADP全米雇用レポート (08:15 )
・6月製造業受注 (10:00 )
・7月ISM非製造業指数 (10:00 )

エネルギー・メタル
・EIA石油在庫統計 (10:30 )

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.615↓0.136

債券は大幅続伸。朝方に6月の個人消費支出減少、昼過ぎには債務上限引き上げが成立したのを背景に買いが優勢となった。上限引き上げの前提である財政赤字削減による景気への影響懸念も強まっている。このため、長期債を中心に買いが進んだ。欧州の財政不安にも改めて関心が向き、また午後には株式相場下げが加速したことなどが寄与している。

前日の会の流れを引き継いで、10年債利回りは取引の早い段階から低下した。消費データを受けて下げ足が速まったが、まだ2.7%を割り込むと売りもあり、しばらくもみ合い。しかし、昼過ぎに上院による上限引き上げ可決が伝わって、本日のレンジ切り下げとなった。取引終了近くで、2.60%と昨年11月初め以来の低水準を記録している。30年債利回りは昨年11月以来で4%を割り、2年債が過去最低水準に下がった。

ドル/円：77.15、ユーロ/ドル：1.4196、ユーロ/円：109.56 （NY17:00）

為替はユーロ全面安の展開。イタリア国債が急落し欧州の債務不安が再浮上、世界的に景気減速懸念が強まる中、リスク回避のユーロ売りが膨らんだ。ドル/円は東京では77円台前半から半ばの水準で推移。時折まとまったドル買いが入ったものの、新たな流れを作るには至らなかった。ロンドンではやや売り圧力が強まったものの、基本的には77円台前半のレンジ内での推移。NYでは弱気の個人消費支出などを嫌気し売りが加速、77円割れをうかがうまで下げ幅を拡大した。昼からは何度か77円を割り込む場面も見られたものの、それ以上値を崩すこともなく、基本的に77円台前半での推移が続いた。

ユーロ/ドルは東京午前には1.42ドル台後半での推移。午後に入るとユーロに売り圧力が強まり、ロンドン朝には1.41ドル台半ばまで一気に値を崩した。売り一巡後は1.41ドル台後半を中心に方向感なく推移、NYでは弱気の米個人消費支出や米株の下落を手掛かりに1.42ドル台後半まで買い戻されたものの、それ以上買いは見られず。午後には再び1.41ドル台後半まで値を下げた。ユーロ/円は東京朝には110円台半ばで推移したものの、その後売りが膨らみロンドン朝には109円台前半まで下落。その後しばらくは109円台半ばから後半のレンジ内で推移した。NYに入って一時110円台を回復する場面も見られたが、中盤以降は再び売りが優勢、午後からは109円台前半の水準で推移した。

CBOT大豆11月限終値：1379-3/4↑17-3/4

シカゴ大豆は大幅続伸。これまでの高温乾燥による作柄悪化懸念が浮上、コーンの急伸につれる形で大きく買いが集まった。11月限は夜間取引から買いが先行。通常取引開始後は株安の進行などを嫌気し一旦売りに押し戻されたものの、1350セントの節目でしっかりと下げ止まり。中盤以降は買い一色の展開となり、1380セント台まで一気に値を伸ばした。

CBOTコーン12月限終値：715-3/4↑30-0

シカゴコーンは大幅続伸。これまでの高温乾燥の影響で生産見通しが引き下げられるとの懸念が改めて浮上、30セントのストップ高まで一気に値を伸ばした。12月限は夜間取引ではやや売りが優勢となったものの、通常取引開始後はプラス展開。前半は680セント台後半を中心とした推移となった。中盤以降は来週のUSDA需給報告でイールド見通しが大幅に引き下げられるとの見通しが出たことを手掛かりに買いが加速し簡単に7ドルの節目を回復、そのまま30セントの値幅制限まで上げ幅を拡大して取引を終了した。

CBOT小麦9月限終値：718-0↑41-1/2

シカゴ小麦は大幅続伸。作柄悪化懸念からストップ高の展開となったコーンに連れ高となり、終値ベースで6月15日以来の高値を更新した。9月限は夜間取引では前日終値を挟んだあたりでの小動き、通常取引開始後は売りが膨らみ670セントを割り込む場面も見られた。中盤にかけても上値の重い状態が続いたが、午後にはいてコーンが騰勢を強めるとそれにつれて買いが加速、720セント台まで一気に値を伸ばした。

NYMEX天然ガス9月限終値：4.155↓0.033

NY天然ガスは反落。目先中西部や北東部で気温が低下するとの予報が出る中、原油の下落につれた売りが相場を主導した。ベネズエラ沖に発生した熱帯性暴風雨がメキシコ湾直撃コースを取る可能性が低いことも弱気に作用した。9月限は夜間取引では大きく買いが先行する場面も見られたものの、通常取引開始時にはマイナス転落。そのまま軟調に推移し、昼過ぎには4.10ドル台前半まで下げ幅を拡大した。その後安値から買い戻す動きも見られたが、売り意欲は衰えず、最後まで上値の重い展開が続いた。

ダウ工業平均：11,866.62↓265.87
S&P500：1,254.05↓32.89
NASDAQ：2,669.24↓75.37

NY 株は大幅続落。朝方に6月の個人消費支出が予想外の減少だったのを受け、終日売りの展開となった。決算関連の売りや原油一段安で石油株が再び下落なども相場に重し。昼過ぎに連邦債務上限引き上げ案が上院の承認により成立したが、市場では財政赤字削減による景気への影響懸念に関心を向け、さらなる売りにつながった。

相場は下げて始まり、じりじりとマイナス幅を広げる展開となった。上院の債務関連法案可決に続いてさらに下値を試す値動き。ダウ平均は午後に1万2000ドルを割り込み、そのまま引けまで値下がりを続ける展開だ。これでダウ平均は8日続落し、終値は3月18日以来の低水準である。S&P500が7日連続ダウンで、昨年12月20日以来の安値引け。NASDAQ指数も3日続落し、終値は6月24日以来の低水準となった。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

米大手ブローカーのFCストーンは1日付けレポートで、2011 年の国内コーン生産を130億2000万ブッシェルと見通していることを明らかにした。前年の124億4700万ブッシェルから増加の見方になる。イールド予測は153.2ブッシェル。大豆の生産予測は31億4500万ブッシェルで、前年の33億2,900万ブッシェルから減少である。イールドを42.4ブッシェルとした。

RBOBガソリン9月限：3.0373↓0.0167
暖房油9月限：3.0916↓0.0058

NY石油製品は続落。朝方にはファンドを中心にポジション整理の買い戻しが集まり大きくプラス転換する場面も見られたものの、その後は原油や株安の進行につれて売りが膨らみあっさりとマイナス転落。前日の安値割れを試すほどに大きく値を崩すこともなかったものの、中盤以降はマイナス圏で上値の重い展開が続いた。

NYMEX原油9月限終値：93.79↓1.10

NY原油は続落。欧州の金融不安や世界的な景気減速懸念を嫌気し株が全面安となる中、ファンドを中心に投機的な売りが先行した。9月限は夜間取引から売りが先行、早々に94ドル割れを試す展開に。通常取引開始後には買い戻しが集まりプラス転換、一時95ドル台半ばまで値を回復する場面も見られたが、流れを強気に変えるには至らず。中盤以降は改めて売りが加速、引け前には93ドル台前半まで下げ幅を拡大した。

COMEX金12月限終値：1,644.5↑22.8

NY金は大幅反発。世界的な景気減速や欧州の金融不安に市場の注目が改めて集まる中、安全資産としての買いが加速、史上最高値を大きく更新した。12月限は夜間取引から買いが先行し1,620ドル台後半の水準で推移、通常取引の開始にかけて急速に買い意欲が強まり、1,640ドル台まで一気に値を伸ばした。その後は一旦売りに押し戻されたものの、早々に1,640ドル台を回復。中盤以降は改めて騰勢を強める格好となり、最後は1,640ドル台後半まで値を伸ばした。

ICE-USコーヒー9月限終値：243.20↑1.85

NYコーヒーは続伸。需給面では相変わらずの材料難ながら、相場に依然として売られ過ぎ感が強いことからポジション整理の買い戻しが先行した。9月限は夜間の時間帯から前日の流れを継ぎ買いが優勢の展開。朝方には商いの薄い中でまとまった買い戻しが入り、248セント台まで一気に値を伸ばす場面も見られた。買い一巡後は245セント台でしばらく推移、中盤にかけて改めて売り圧力が強まる格好となり、昼前からは243セント台まで値を下げての推移となった。

ICE-US砂糖10月限終値：28.16↓0.81

NY砂糖は続落。原油や株安の進行が引き続き嫌気されたほか、エジプトの成約キャンセルも弱気に作用、終値ベースで7月6日以来の安値まで値を下げた。10月限は夜間の取引開始からこれまでの流れを継いだ売りが先行、28セント台半ばまで値を下げた。朝方には買い戻しが集まる場面も見られたが、29セントを一時的に回復するのが精一杯。中盤にかけては改めて売り圧力が強まり、最後は28セント割れを試すまで下げ幅を拡大した。

クレジットカード大手のマスターカード子会社マスターカード・アドバイザーズが2日に発表したスペンディングパルス・レポートによると、7月29日までの週の米国内ガソリン需要は日量927.4万バレルと前週から0.1%増加した。前年比では3.1%の減少と、4月1日までの週以来の大幅な落ち込みとなる。過去4週平均は日量 923.5万バレルと前年を1.9%下回っている。全米平均の小売価格は 1 ガロン 3.70ドルと前週から1セント上昇、前年に比べると35.5%%高い水準にある。

スペンディングパルスは、小売店で集計したクレジットカードの利用データに現金や小切手での支払い推定を加えたものに基づく需要レポート。

イスタンブール金取引所が明らかにしたデータによると、トルコの7月金輸入は1万456.237kgと前月の3,592.000kgから大幅に増加した。前年同月の1万8,200kgからは42.6%¥減少した。年初来の累計は3万3,776.515kgで、前年同期の1万9,670.000kgを71.7%上回っている。トルコはインド、米国に次ぐ世界 3位の金輸入国とされる。

米農務省（USDA）は2日、民間業者から中国向けで55万トンの2011/12年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。ただ、やはり中国向けでの55万トンの2010/11年度産大豆成約はキャンセルになったとのレポートもあったと明かしている。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ECBが2日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は7月29日現在3,632億5,000万ユーロと前週から100万ユーロ減少した。ユーロシステム内の中銀一行が欧州中銀金協定（CBGA）に基づいて保有金を売却した。

米小売調査レッドブック・リサーチが2日に発表したレポートによると、7月の国内チェーンストア売上高は前月比0.5%減となった。前年との比較では4.3%増加。

エジプトの国営業者が、10万トンの砂糖買い付けをキャンセルしたと報じられている。地元トレーダーによると、価格が想定していたよりも高すぎたためだという。

インドネシア砂糖協会は2日、2011年の国内砂糖生産が257万トンになるとの見通しを発表した。従来予測の270万トンから下方修正で、悪天候による影響を理由にしている。最近の値上がりが農家の生産意欲を高め、砂糖きびの作付は前年を4.9%上回る45万3,000ヘクタールとなったものの、大雨が砂糖きびの生育に響き、イールドが当初見越していた80トンから76トンに低下したという。

インド砂糖大手EIDパリー・インディアの幹部は、2011/12年度の国内砂糖きびの豊作見通しから砂糖輸出も拡大する可能性を示した。この結果、国際価格の上昇圧力を和らげるかもしれないとコメント。しかし、向こう7-10ヶ月はブラジルの供給不安や世界的なエタノール需要増加を背景に値上がり基調が続くともいう。

個人所得・個人消費支出
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位：10億ドル

英国植物研究所（NIIB）は2日、国内の冬小麦に赤さび病感染拡大の可能性が出てきたことを発表した。当局研究員によると、これまで過去に例のない数の感染例が報告されているという。具体的な被害を予想するのは尚早としながらも、ある程度の影響は必至としている。来年度の小麦イールドが20-30%削減される可能性も示し、状況の悪化を避けるために化学的な対策を進めることが必要になるとの見方も示した。

中国穀物油種トレードセンターによると、2日のコーン競売で1万8099トンが売却された。売り出した3.万4665トンの52%に当たる。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した7月30日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週比0.3%低下した。6週間ぶりのマイナス転落。前年同期との比較だと4.0%上がった。これで74週間続けて一年前を上回り、ただ、前週より伸びは小さい。

ロシアエネルギー省が2日に明らかにしたデータによると、同国の7月石油生産は4,338万トン（日量1,025.7万バレル）と、5月に記録した過去最高に並ぶまでに増加した。年初来の累計では2億9,586万トン（日量1,023.0万バレル）と前年同期を1.2%上回っている。7月の天然ガス生産は484.0億立方フィート、年初来の累計では3,968.6億立方フィートとなる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・6月個人所得・個人消費支出 (08:30 )

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30 )