ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.877↑0.037

債券は反落。朝方発表された12月の小売売上高が予想を上回る伸びとなり、景気の先行きに対する不透明感が後退、日中を通じて売りが先行する展開となった。相場は夜間取引から手仕舞い売りが優勢で推移。小売売上高の発表後は改めて売り圧力が強まる格好となり、昼過ぎにかけて一気に値を崩した。地区連銀総裁からタカ派的なコメントが相次ぎ、RBが量的緩和の縮小を続けるとの見方が改めて強まったことも重石となった。10年債の利回りは、午後にかけて2.88%に迫るまで上昇した。

ダウ工業平均：16,373.86↑115.92
S&P500：1,838.88↑19.68
NASDAQ：4,183.02↑69.72

NY株式は反発。朝方発表された12月の小売売上高が強気の内容となったことで投資家のリスク志向が強まる中、投機的な買いが改めて相場を押し上げる格好となった。相場は取引開始時からしっかりと買いが先行、小売売上高の強気サプライズに加え、開始前に発表されたJPモルガンチェースやウェルズ・ファーゴの決算が予想を上回ったことも、市場に安心感を与えた。結局最後まで上昇の勢いが鈍ることなく取引を終了した。

米ビデオゲームの小売チェーン、ゲームストップ（GME）は14日、2013年11月-2014年1月期の一株利益が1.85-1.95ドルになるとの見通しを示した。従来の予想レンジ1.97-2.14ドルから下方修正。また、2013年通期の一株利益についても3.08-3.25ドルから2.96-3.06ドルに引き下げた。ただ、既存店売上高はこれまで見越してきた2-9%増の上限になるとの見方を示した。年末商戦で粗利益が落ちたことや、新しいソフトウエアの販売は当初見込んでいたのを下回ったためという。

米ゼネラル・モーターズ（GM）は14日、株主配当の再開を発表した。2008年に事業再編の一環で配当を停止したが、バランスシートや業績、資金繰りの改善を理由に復配を決めたという。GMは3月18日付の株主に一株あたり30セントを支払う。

ドル/円：104.20、ユーロ/ドル：1.3678、ユーロ/円：142.56 （NY17:00）

為替は円全面安の展開。朝方発表された12月の小売売上高が予想を上回る伸びとなったのを好感、株価の上昇と共に投資家のリスク志向が改めて強まる中、安全資産としての需要が後退した円が大きく売られる展開となった。ドル/円は東京から買いが先行、ロンドンに入ったからは103円台半ばまで値を戻しての推移となった。NYに入ってからは強気の指標を受けて買い一色の展開。株高の進行を支えに、午後遅くには104円台前半まで上げ幅を拡大した。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドル台半ばを中心としたもみ合い。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、1.36ドル台後半のやや広いレンジ内で推移となった。NY朝には小売売上高を受けてやや売りが優勢となったものの、早々に下げ止まり。中盤以降は1.36ドル台後半まで値を回復、底堅い相場展開が続いた。ユーロ/円は東京朝から買いが優勢、141円台前半まで値を戻しての推移となった。ロンドンに入ると改めて買い意欲が強まり、141円台後半まで上昇。NYに入っても強気の流れは変わらず、午後遅くには141円台半ばまで上げ幅を拡大した。

米グーグル（GOOG）は14日にサイトブログで、昨年12月終わりにテキサス州の風力発電所に7500万ドル投資することで最終合意していたことを明らかにした。出資先は北西部にあるパターン・エナジー・グループが開発した発電所で、発電能力が182メガワット（18万2000キロワット）。5万6000世帯分の供給が可能という。2014年末までに稼動を見通す。

グーグルは再生可能燃料の開発に積極的で、風力や太陽熱発電などへの投資はこれで15件目になり、またテキサス州で2件目である。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

米電気自動車のテスラ・モーターズ（TSLA）は14日、2013年10-12月期の販売台数が6900台近買ったと発表した。過去最高を記録し、また、事前予想を20%上回った。販売好調はテスラのセンチームやパナソニックをはじめ部品供給会社の努力の結果と評価した。また、声明では高級セダン「モデルS」などの安全性を強調したが、一部報道ではテスラが最大2万9222台のモデルSをリコール（製品回収）すると伝わっている。

CBOT大豆3月限終値：1307-0↑12-3/4

シカゴ大豆は続伸。米国の輸出の好調さが引き続き大きな下支えとなる中でポジション整理の買い戻しが加速、終値ベースで12月30日以来の高値まで値を回復した。3月限は夜間取引では買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。朝方には売り圧力が強まり、通常取引開始後にはマイナス転落する場面も見られたものの、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。中盤にかけては買い一色の展開となり、1310セント台半ばまで一気に値を伸ばした。

CBOTコーン3月限終値：431-1/2↓3-0

シカゴコーンは反落。需給面で特に大きな材料が出た訳ではなかったが、強気のUSDA需給報告を受けた買いの流れも一服、ドル高の進行が重石となる中でポジション整理の売りが膨らんだ。3月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は商いの薄い中で売りが加速し、420セント台後半まで一気に下げ幅を拡大。押し目では買い意欲も強く、引けにかけては値を戻したものの、プラス圏を回復するには至らなかった。

CBOT小麦3月限終値：579-1/4↑5-3/4

シカゴ小麦は続伸。需給面で大きな買い材料が出た訳ではなかったが、大豆の上昇が下支えとなる中でポジション整理の買い戻しが加速した。3月限は夜間取引では売りが優勢、早朝にはプラス圏まで買われる場面も見られたが、通常取引開始時には570セント近辺まで値を下げる格好となった。通常取引開始後もしばらくは前日終値近辺での上下が続いたものの、中盤以降は買いが加速、最後は580セントに迫るまで値を伸ばして取引を終了した。

日本航空が成田空港でボーイング（BA）787型機からの発煙を確認したと報じられた。ロイターなどによると、バッテリーに不具合の可能性がある。問題があったのはバンコク行きの便で、別の787型機に変えて成田を発ったという。787型機については、前年にやはりバッテリーの発火が起いたことに続いて世界的に一時運行停止となっていた。

米銀大手のウェルズ・ファーゴ（WFC）が14日に発表した2013年10-12月期決算によると、純利益は前年同期比10%増の56億1000万ドルとなった。一株あたり1.00ドルは市場予想を上回る。投資銀行やブローカー業務で収入が伸びたものの、住宅ローンで49%の減収。この結果、非金利収入は13%減少した。金利収入も僅かに前年同期を下回った。

NYMEX天然ガス2月限終値：4.369↑0.095

天然ガスは続伸。来週後半には中西部や北東部で気温が低下、再び厳しい寒波に見舞われると見通しが強まる中、暖房需要の増加によって在庫取り崩しが進むとの見方から投機的な買いが先行した。2月限は夜間取引から前日の流れを継いだ買いが先行、4.30ドル台を回復しての推移となった。通常取引開始後はやや手仕舞い売りが優勢となる場面も見られたものの、中盤以降は改めて買いが加速、4.30ドル台後半まで値を伸ばして取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.6224↓0.0117
暖房油2月限：2.9363↑0.0030

NY石油製品はガソリンが続落となる一方、暖房油は小幅反発。今週の在庫統計で石油製品が大幅な積み増しになるとの見方が強まる中、日中を通じて上値の重い展開が続いた。相場は夜間取引から売りが先行、原油や株の上昇も下支えとはならず、中盤にかけて大きく下げ幅を広げる展開となった。午後からは買い戻しが集まり暖房油がプラス転換したものの、ガソリンは軟調なまま終了した。

NYMEX原油2月限終値：92.59↑0.79

NY原油は反発。朝方発表された小売売上高が予想を上回る伸びとなったのを好感、米景気の回復に伴い需要が好調さを維持するとの見方が下支えとなる中、株高の進行につれてしっかりと買いが集まった。2月限は夜間取引では早朝にかけて買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は92ドル台後半まで一気に騰勢を強める展開、その後一旦は92ドルを割り込むまで売りに押し戻されたものの、押し目ではすかさず買いが集まり、日中高値を更新するまで値を伸ばした。午後からは買いも一服、90ドル台半ばまで値を下げて取引を終了した。

COMEX金2月限終値：1,245.4↓5.7

NY金は反落。朝方発表された小売売上高が強気の内容となり、前日の反動もあってドルや株がしっかりと値を回復する中で安全資産としての需要が後退、投機的な売りに押し戻される格好となった。2月限は夜間取引では前日終値近辺での推移。早朝にかけてはやや売りが膨らんだものの、通常取引開始後は買いが加速、中盤には1,250ドル台半ばまで値を伸ばした。しかしその後商いの薄い中でまとまった売りがでると、1,240ドル台前半まで急落。その後は1,240ドル台半ばまで値を戻したものの、ドルや株が値を伸ばす中で上値の重い展開が続いた。

米銀最大手のJPモルガン・チェース（JPM）は14日、昨年10-12月期の純利益が52億7800万ドルと、前年同期から7%減少したことを発表した。投資銀行業務で57%の減益。一方、消費者向けで利益が19%伸び、商業銀行業務での利益も僅かに増えた。10-12月期の一株利益は実質ベースで1.40ドルになり、アナリスト予想を上回った。

ICE-USコーヒー3月限終値：119.20↓0.65

NYコーヒーは続落。ブラジルの次年度の生産推定に市場の注目が集まる中、前日の流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。3月限は夜間の時間帯から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。NYに入ると買い意欲が強まり、120セントの節目を回復したものの、それ以上積極的な動きは見られず。中盤以降は改めて売りに押し戻される格好となり、一時118セント台前半まで下げ幅を広げる場面も見られた。

ICE-US砂糖3月限終値：15.49↓0.11

NY砂糖は反落。足元の需給の弱さが引き続き相場の大きな重石となる中、日中を通じて売りに押される軟調な相場展開となった。3月限は夜間の時間帯から売りが先行、NYに入っても売り圧力は衰えることなく、15.40セント台まで下げ幅を広げる格好となった。中盤には下落も一服となったものの、押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、その後も日中安値近辺に低迷。そのまま取引を終了した。

ECBが14日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は1月10日現在3,031億5,600万ユーロと、前週から変わらずとなった。

欧州連合（EU）は、域内の穀物生産が2013年の3億430万トンから、2023年に3億1610万トンに増加するとの見通しを示した。軟質小麦の作付は2013年の2330万ヘクタールから、10年後には2400万ヘクタールに増加、生産は1億3790万トンと1.4%増えるのを見越す。輸出予測は2013年の1800万トンを上回る1990万トン。

コーンの生産は2013年の6450万トンから7930万トンに増える見通しだ。エタノール増産に伴い増加するとした。エタノールの生産は340万トンから2023年に610万トン、バイオディーゼルが790万トンから1220万トンに拡大するのを見込む。

2023年の穀物消費予測は、2013年との比較で6.5%増の2億9790万トンとした上で、燃料生産目的での穀物消費が2060万トンと2013年の2倍以上に膨らむとの見方を示した。

中国政府が複数の遺伝子組み換え（GM）コーン種子の輸入許可を更新したと報じられた。新しく輸入を承認したGM種はなく、中国が米国から買い付けたコーンに混入していたというMIR162も依然として未承認のままとなる。それでも米農務省（USDA）のビルサック長官は13日、中国の許可更新を一歩前進と評価、中国の米産コーン輸入問題早期解決に期待を示した。中国はMIR162が見付かったことを理由に、昨年11月から約60万トンの米産コーン輸入を拒否している。

ブラジル・ミナスジェライス州の協同組合Cooparaiso幹部は米ブルームバーグに対し、組合ないの2014年のコーヒー生産が約300万袋になるとの見通しを示した。収穫サイクルの表作に当たルにもかかわらず、前年からほぼ横ばいになるとの見方で、前年の価格下落によって肥料や農薬などの消費が減ったことを理由に挙げた。価格回復は多少のプラスになるとしながらも、農家は引き続きコストを減らそうとしているという。また2年連続で生産が好調だった後だけに、コーヒー樹の生産性が悪化していることも指摘した。

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）は14日、国内中南部の2013/14年度砂糖きび生産が1月1日時点で前年比11.8%増の5億9410万トンになったと発表した。協会幹部は、製糖所のほとんどが稼動を終え、シーズンは基本的に終了したという。

1日時点での2013/14年度砂糖生産は3430万トと、前年同期を0.3%上回った。エタノール生産は254億リットルと、前年から19.2%増加。砂糖きびの消費で砂糖生産の比率は、前年同期の49.6%から45.4%に低下、一方エタノール生産は50.4%から54.6%に上昇した。

昨年12月後半の圧搾高は590万トンと、前年同期から88.2%増加した。砂糖生産は一年前の2.3倍の25万2400トン。エタノール生産は3億1280万リットルと、前年同期から93.8%増えた。稼動している製糖所が前年より多く、圧搾、生産ともに大きく伸びたという。

米小売調査レッドブック・リサーチが14日に発表したレポートによると、1月第一週の国内チェーンストア売上高は前月から0.3%減少した。前年同期と比べると2.9%の増加となった。

輸入・輸出物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、2000年=100

小売売上高
出所：米国勢調査局、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した1月11日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週から1.0%低下した。2週連続ダウン。ただ、前週に5.4%落ち込んだのからペースは鈍った。前年同期との比較では1.3%の上昇となった。

南アフリカ統計局が14日に発表した月次データによると、同国の11月金生産指数(2010 年=100)は季節調整値で89.9と前月から0.9%上昇した。季節調整前の指数は92.0で、前年同月比で35.5%の上昇となる。金以外の鉱物を含めた全体では季節調整値で前月から2.9%低下、季節調整前では前年比で5.1%上昇した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・12月小売売上高 (08:30)
・12月輸入・輸出物価指数 (08:30)
・11月企業在庫・在庫率 (10:00)

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (16:30)

納会日
・大豆 1月限納会

10年債利回り：2.832↓0.021

債券は続伸。先週金曜の雇用統計で非農業雇用数が予想を大幅に下回る伸びにとどまったことを受けた買いの流れが継続。FRBによる量的緩和の縮小ペースが鈍るとの見方が下支えとなる中、日中を通じてしっかりと買いが先行する展開となった。10年債の利回りは、一時2.81%台まで低下する場面も見られた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ダウ工業平均：16,257.94↓179.11
S&P500：1,819.20↓23.17
NASDAQ：4,113.30↓61.36

NY株は大幅安。先週金曜の雇用統計が弱気のサプライズとなった事が改めて材料視される中、投機的な売りが大きく相場を押し下げる展開となった。相場は取引開始後しばらくは売り買いが交錯、ややプラス圏に入ったあたりで推移する場面も見られたものの、中盤以降は売り一色の展開。途中で反発らしい反発も見られないままに値下がりを続け、12月20日以来の安値まで一気に下げ幅を拡大した。下げ幅は昨年9月20日以来の大きさとなった。

米ケーブルテレビ会社のチャーター・コミュニケーションズ（CHTR）は13日、業界2位のタイム・ワーナー・ケーブル（TWC）に債務を含めて総額約610億ドルでの買収を提案していることを明らかにした。チャーターの最高経営責任者は米ブルームバーグに対し、買収は一株あたり83ドルの現金と同49.50ドルの株式交換、あわせて132.50ドルで持ちかけていると述べた。

米グーグル（GOOG）は13日、煙感知器やサーモスタットの生産を手掛けるネスト・ラボを32億ドルで買収することに合意したと発表した。ネストは、アップル（AAPL）でiPod開発に携わったトニー・ファデル氏が2011年に立ち上げ、人工知能を応用し、WiFi経由でスマートフォンなどからの操作が可能といった製品を手掛ける。買収は全て現金での支払いになり、数ヶ月後に完了の見通しという。

ドル/円：102.97、ユーロ/ドル：1.3670、ユーロ/円：140.77 （NY17:00）

為替は円全面高の展開。先週金曜の雇用統計の弱気サプライズが改めて材料視され、米株が大きく値を下げる中、投資家のリスク志向の後退と共に安全資産としての円にポジション調整の買い戻しが集まった。ドル/円は東京市場が休みの中、アジア時間の朝方にまとまった売り出て103円台前半まで急落。その後は売りも一服、ロンドンにかけて103円台前半から半ばの水準での上下が続いた。NYに入ると再び売り圧力が強まり、103円割れを試すまで急落。中盤にかけては一旦値を戻したものの、昼からは株安の進行につれて改めて売りが加速、102円台後半まで下げ幅を拡大した。

ユーロ/ドルはアジア時間からロンドンにかけて、1.36ドル台半ばから後半の比較的広いレンジ内で上下を繰り返す展開。NY入ると売りが膨らみ1.36ドル台前半まで値を下げたものの、その後は再び1.36ドル台半ばまでレンジを戻してのもみ合いとなった。午後からは米株の下落につれてドル売りが進む格好となり、1.36ドル台後半まで値を戻した。ゆーロ/円はアジア時間の朝方から大きく売りが先行、141円台前半までレンジを切り下げての推移となった。ロンドンでは特に大きな動きも見られなかったが、NYに入ると改めて売りが加速、140円台半ばまで一気に下げ幅を拡大した。その後は一旦買い戻しが集まったものの、午後からは株安の進行につれて改めて売りが加速、再び140円台半ばまで値を下げた。

日本のサントリーホールディングスは13日に米蒸留酒メーカーのビーム（BEAM）を一株83.050ドル、総額約160億ドルで買収合意したことを発表した。ビームは、ジム・ビームやメーカーズ・マークなどのウィスキーで知られる。サントリーとあわせて売上高は43億ドルを超え、英国のディアジオ、フランスのペルノ・リカールに次いで世界3位となる。買収は2014年4-6月期に完了の見通しを示した。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

CBOT大豆3月限終値：1294-1/4↑15-3/4

シカゴ大豆は続伸。米国の輸出の好調さが改めて下支えとなる中、日中を通じてポジション整理の買い戻しが相場を押し上げる展開となった。3月限は夜間取引では売りが優勢、通常取引開始後には一時1270セントを割り込む場面も見られた。しかしその後は一転して買い一色の展開となり、中盤には1290セント台まで一気に値を回復。その後は買いも一服となったものの、最後まで日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：434-1/2↑1-3/4

シカゴコーンは続伸。先週末のUSDA需給報告の強気サプライズが下支えとなる中、大豆の上昇につれた買いがしっかりとした下支えとなった。3月限は夜間取引から買いが先行、早朝には430セントまで値を伸ばしての推移となった。その後は売り圧力が強まり、通常取引開始後にはあっさりとマイナス転落。しかし430セントの節目ではしっかりと下げ止まり、中盤以降は対円でのドル安の進行なども支えとなる中で買いが集まり、僅かながらもプラス圏を回復した。

CBOT小麦3月限終値：583-1/2↑4-1/2

シカゴ小麦は反発。需給面で特に決め手となるような材料が出た訳ではなかったが、輸出の好調さを支えに大豆が大きく値を伸ばしたのにつれてポジション整理の買い戻しが集まった。3月限は夜間取引から買いが先行、570セント台前半から半ばにかけてのレンジ内での推移となった。通常取引開始時には売りが膨らみマイナス転落する場面も見られたものの、押し目では買い意欲も強く、元の水準まで早々に値を回復。そのまま最後まで底堅い展開が続いた。

カナダのスポーツアパレルメーカーのルルレモン・アスレティカ（LULU）は13日、2013年11月-2014年1月期の売上高を5億1300万-5億1500万ドルと見通していることを発表した。従来の予想レンジ5億3500万-5億4000万ドルから下方修正。既存店売上高は横ばいを見越していたのを、1けた前半から同半ばの減少予想に改定。一株利益予想は0.78-0.80ドルから0.71-0.73ドルに引き下げた。

米医薬品卸売のマッケソン（MCK）は13日、ドイツの同業セレシオの買収案が失敗に終わったことを明らかにした。買収を巡っての株主投票で、完了に必要な75%の株主支持を確保できなかったという。マッケソンは昨年10月にセレシオ買収を提案したが、セレシオの株式の約25%を保有するヘッジファンドのエリオットが昨年12月に過小評価していると買収提案を拒否。先週に買収額引き上げ観測が報じられていた。

米ファストフードのウェンディーズ（WEN）は13日、2014年12月通期の一株利益を0.34-0.36ドルになる見通しを示した。レンジ下限でも、アナリストの平均予測を上回る。既存店売上高は前年から2.5-3.5%の増加予想とした。ウェンディーズはこのほか、2億7500万ドルの自社株買いプログラムを発表した。

NYMEX天然ガス2月限終値：4.274↑0.221

NY天然ガスは大幅反発。今月末にかけて再び気温が低下するとの予報が出てくる中、先週後半の下落の反動もあって投機的な買いが大きく相場を押し上げた。2月限は夜間取引から買いが先行、4.10ドル台前半まで値を戻しての推移となった。朝方に4.10ドル台後半まで騰勢を強めた相場は、通常取引開始後は改めて買いが加速。中盤以降も買いの勢いは衰えることもなく、最後は4.20ドル台後半まで値を伸ばして取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.6341↓0.0350
暖房油2月限：2.9333↓0.0074

NY石油製品は反落。原油や株の下落が重石となる中、投機的な売りが相場を押し下げる展開となった。相場は夜間取引から売りが修正。通常取引開始後は暖房油煮買いが集まりプラス転換する場面も見られたが、流れを強気に変えるには至らず。中盤以降はガソリン共々売り一色の展開となり、日中安値を更新して取引を終了した。

NYMEX原油2月限終値：91.90↓0.92

NY原油は反落。イランの核開発に関する安保理常任理事国とドイツとの協議が正式合意に達し、今月20日から制裁措置の緩和が実施されることを受け、供給不安が後退するとの見方から売り圧力が強まった。2月限は夜間取引から売りが先行、早朝には92ドルを割り込むまでに値を下げた。通常取引開始後は92ドルをはさんだやや広いレンジ内で、不安定に上下を繰り返す展開。午後からは株安の進行も重石となって徐々に売り圧力が強まり、最後は91ドル台後半で取引を終了した。

米クーポン共同購入サイトのグルーポン（GRPN）は13日、ファッション電子取引サイトのアイディリ（ideeli）を4300万ドル、現金で買収したことを発表した。アイディリは限定した期間内において割引価格でブランド品を中心に販売するフラッシュマーケティングのサイト。買収後もシカゴに本社を構えるグルーポンと別に、アイディリは引き続きニューヨークに拠点を置き、サイトもグルーポンから切り離して運営されるという。

財政収支
出所：米財務省、NY14:00発表、単位10億ドル、▲赤字、会計年度：10月-9月

COMEX金2月限終値：1,251.1↑4.2

NY金は続伸、先週末の雇用統計が弱気のサプライズとなったのを受けた流れが継続、株やドルが大きく値を下げる中で投機的な買いがしっかりと相場を押し上げた。2月限は夜間取引の開始時から買いが先行。ロンドン時間には売りに押し戻され、ややマイナス圏に入ったあたりまで値を下げたものの、通常取引開始後は改めて買い意欲が強まる展開。上下を繰り返しながらも下値は切上げていくというパターンで、最後は1,250ドル台まで値を戻した。

ICE-USコーヒー3月限終値：119.85↓.80

NYコーヒーは反落。ブラジルの次年度の生産推定に対する評価が定まらない中、日中を通じて投機的な売り買いが交錯する展開が続いたが、最後は売りが優勢となった。3月限は夜間の時間帯はややマイナス圏に入ったあたりで軟調に推移、NYに入ると119セント台前半まで値を下げる展開となった。その後は改めて買い意欲が強まりしっかとプラス圏を回復、121センまで値を伸ばす場面も見られた。中盤には買いも一服、しばらくは先週末の終値近辺で方向感なく上下を繰り返していたものの、昼には改めて売りが加速、一時119セントを割り込むまで値を下げた。

ICE-US砂糖3月限終値：15.60↑0.03

NY砂糖は小幅続伸。需給面で新たな材料が見あたらない中、ポジション整理の買い戻しが相場の下支えとなった。3月限は夜間の時間帯は買いが優勢で推移。早朝からはこれまでの流れを継いだ売り圧力が強まり、NYに入ると15.50セントを割り込むまであっさりと値を下げる展開となった。しかし押し目では買い意欲も強く、直近の安値を割り込むこともなく下げ止まり。中盤以降は一転して買い戻しが先行する格好となり、最後は僅かながらもプラス圏を回復して取引を終了した。

欧州のエアバス・グループは13日、2013年の民間航空機新規受注が1619機になり、業界で過去最高を記録したことを発表した。また、取り消し分を差し引いて1503機で、先週発表とされた米ボーイング（BA）の1355機以上である。ただ、2013年の航空機納入数になると、エアバスは626機と、ボーイングの648機を下回った。

アルゼンチン政府は10日、50万トンの2013/14年度産小麦と5万トンの小麦粉輸出を承認した。昨年暮れに生産不足に伴うパンの価格高騰を背景に輸出は一時停止となったが、再開を決定。経済相は13日の記者会見で、月ベースで生産と輸出状況を調査し、収穫次第では100万トンの追加輸出を認可する可能性もあると述べた。政府は2013/14年度の生産が、前年度の820万トンを上回る920万トンになると見越している。

国連食糧農業機関（FAO）によると、南アフリカの2014年コーン作付意向は前年比4%減の270万ヘクタールとなった。た。農家が油種の生産に乗り換え傾向にあるとの報告や、昨年10月と11月の乾燥が減反要因という。年末にかけて北西部では降雨があったが、西部の生育には水不足が続いていると指摘。さらに、北西部では向こう2週間ほど例年以下の降雨予報であることを示した。生産については、1月終わりに発表予定の作付暫定値で見通しが出しやすくなるという。

2013年の生産推定は1236万5000トンで、前年から3%の減少になる。また、2008年から2012年の平均1256万7000トンと比べてもややダウン。ホワイトコーンが2割ほど減少したとみられる一方、イエローコーンは約18%増だったという。

ウクライナの調査会社UkrAgroConsultは、同国の2014年穀物生産が6010万トンになる見通しを示した。前年の350万トンを大きく上回る。秋の作付はスタート時に振るわなかったものの、10月から11月にかけての好天気で作業が進み、また、現在の十分な土壌水分も寄与して作柄生育が順調という。同社によると、12月初め時点で99.9%が発芽済みとなり、前年同期に95.5%からアップ。9割以上の作柄が良好ともいう。

ただ、コーンの生産については、昨年のマージン低下を理由に2745万トンの見通しを楽観的とも認識し、作付推定を508万ヘクタールから引き下げある可能性も示した。このほか、冬の気温上昇により一部で雪が解け、突発的な気温低下による影響が懸念されているという。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

米農務省（USDA）は13日、民間業者から仕向け先不明で14万トンの2013/14年度に受け渡しになる大豆の輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

エジプト商品供給公社（GASC）はホームページにおいて、11日に5万5000トンの米軟質赤色冬小麦を1トン303ドルで買い付けていたことを明らかにした。小麦は2月11−20日に出荷という。

ウクライナ農務省によると、7月に始まった同国の2013/14年度穀物輸出は年初から1月10日まであわせて1985万トンとなり、前年同期から34%増加した。このうち、小麦が690万1000トンで、コーンは1070万トンという。

ロシア統計局によると、2013/14年度（7-6月）のロシア穀物輸出は1月13日時点で1638万4000トンとなり、前年同期から26%増加した。穀物輸出は2012/13年度に前年を42.3%下回る1569万トンだったが、農務省は2013/14年度に1800万-2000万トンに増加を見込んでいる。

経済指標
・12月財政収支 (14:00)

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)

10年債利回り：2.861↓0.113

債券は大幅続伸、朝方発表された12月の雇用統計で、非農業雇用数が市場予想を大幅に下回る伸びにとどまり、FRBが量的緩和の縮小ペースを緩めるとの見方が浮上する中、日中を通じて買い一色の展開となった。相場は夜間取引では前日終値近辺で小動き。雇用統計発表後は買いが加速、昨年12月18日以来の高値まで一気に値を回復した。中盤にはペースこそ鈍ったものの、最後まで買いの勢いが衰えることのないまま取引を終了した。10年債の利回りは、一時2.84%台まで低下した。

ダウ工業平均：16,437.05↓7.71
S&P500：1,842.37↑4.24
NASDAQ：4,174.66↑18.47

NY株はダウ平均が小幅安となる一方、S&P500ナスダック総合指数は上昇した。相場は朝方発表された雇用統計が弱気の内容となったのを嫌気、売りが先行したものの、中盤にはしっかりと下げ止まり。弱気の雇用指標を受けてFRBが量的緩和の縮小ペースを速めるとの懸念が後退したことが下支えとなる中、午後にかけて徐々に買い戻しが集まる格好となった。

国際メジャーのシェブロン（CVX）が9日夕に発表した決算中間報告によると、昨年10-12月期の石油生産が減少見通しとなった。11月までの最初の2ヶ月間での石油とガスの生産量は米国で原油換算にして日量65万バレル、海外では191万4000バレルになり、いずれもメキシコ湾、オーストラリアやアンゴラの設備メンテナンスで落ちているという。7-9月期の生産は3ヶ月間でそれぞれ65万5000バレル、193万バレルだった。また、2012年10-12月期の米国の生産が67万4000バレル、海外では199万4000バレルだった。シェブロンは、価格の下落も指摘した。

このほか、10-12月期の純利益が7-9月期並みになるとの見通しを示した。具体的な数字は示していないが、7-9月期の純利益は49億5000万ドル。2012年10-12月期が72億4500万ドルだった。

ドル/円：104.17、ユーロ/ドル：1.3665、ユーロ/円：142.36 （NY17:00）

為替はドル安が進行。雇用統計が弱気の内容となったことを受け、FRBが量的緩和の縮小ペースを速めないとの見方が浮上する中、ドルを売る動きが加速した。ドル/円は東京からロンドンにかけて、105円をやや割り込んだあたりを中心にもみ合う展開。雇用統計を前に様子見気分も強く、105円を積極的に抜けていく動きは見られなかった。NYでは雇用統計の発表を受けて売り一色の展開となり、早々に104円を割り込むまで下げ幅を拡大。その後は値動きも落ち着きを取り戻し、104円をやや上回ったあたりを中心としたレンジまで値を戻しての小動きとなった。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドルをやや上回ったあたりでのもみ合い。ロンドンに入ると売りが優勢となり、NY朝には1.35ドル台後半まで値を下げた。・雇用統計発表後は一転した買いが加速し、中盤には1.36ドル台後半まで一気に値を回復。午後には上昇も一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。ユーロ/円は東京では買いが優勢、午後には143円に迫る場面も見られた。ロンドンに入るとウやや上値が重くなり、142円台後半での推移。NYでは雇用統計発表を受けて上下に激しく振れる展開となったが、徐々に売り圧力が強まり昼には142円台前半まで値を下げた。その後は動意も薄くなり、同水準でのもみ合いが続いた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

CBOT大豆3月限終値：1278-1/2↑4-3/4

シカゴ大豆は小幅続伸。中国向けを中心とした輸出の好調さが下支えとなる中、弱気の雇用統計を手掛かりとしたドル安の進行を好感する形で買い戻しが集まった。昼に発表されたUSDA需給報告や四半期在庫は、大きな材料とならなかった。3月限は夜間取引から買いが優勢、通常取引開始後は急速に買い意欲が強まり、1290セント台後半まで一気に値を伸ばした。その後は一転して売りに押し戻される展開となり、需給報告発表後には1270セント台後半まで反落。その後再び1290セントまで買い戻されるなど、不安定な値動きとなったが、最後は1280セントを割り込んで取引を終了した。

CBOTコーン3月限終値：432-3/4↑20-3/4

シカゴコーンは大幅反発。昼に発表されたUSDA 需給報告で、イールドや生産見通しが予想外の引き下げとなったことを受けてポジション整理の買い戻しが加速、終値ベースで12月24日以来の高値まで一気に値を戻した。3月限は夜間取引から売りが優勢、需給報告の発表を前に、需給見通しの弱さが改めて材料視される格好となり、通常取引開始後には410セントを割り込むまでに下げ幅を拡大した。需給報告発表後は一転して買い一色の展開となり、430セント台まで一気に値を回復。その後は上昇も一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した、

CBOT小麦3月限終値：569-0↓15-1/4

シカゴ小麦は大幅続落。昼に発表されたUSDA需給報告が弱気の内容となったのを嫌気、投機的な売りが大きく相場を押し下げる展開となった。3月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ買いが優勢、通常取引開始後はドル安の進行を支えに買いが集まり、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。需給報告発表後はコーンにつれて買いが先行したものの、直後から売りが加速、560セント割れをうかがうまで一気に値を崩した。引けにかけては570セント近辺まで値を回復、動意も薄くなった。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

1月7日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス2月限終値：4.053↑0.048

NY天然ガスは反発。気温上昇予報を嫌気したここまで売りの流れも一服、週末を前にポジション整理の買い戻しが相場を主導した。2月限は夜間取引から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。早朝からは改めて売り圧力が強まり、4ドルの節目を大きく割り込むまで値を下げたものの、この水準では割安感も強くしっかりと下げ止まり。通常取引開始後は買い一色の展開となり、昼過ぎには一時4.10ドルに迫るまで値を戻す場面も見られた。

米アパレルのアバクロンビー・アンド・フィッチ（ANF）は9日の取引終了後に2014年1月期の一株利益が1.55-1.65ドルになるとの見通しを発表した。従来の1.40-1.50ドルの予想レンジから上方修正。11-1月期の既存店売上高について、1月4日までの9週間で前年比6%の減少となったが、事前予想ほど落ちなかったもよう。アバクロンビーはまた、現行のコスト削減の効果を考えて見通しを引き上げたという。

RBOBガソリン2月限：2.6691↑0.0265
暖房油2月限：2.9407↑0.0193

NY石油製品は反発。ここまでの下落で売られ過ぎ感が強まる中、原油の上昇につれてポジション整理の買い戻しが集まった。相場は夜間取引から買いが先行、朝方には雇用統計が弱気の内容となったのを嫌気して売りに押し戻される場面も見られたが、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。引けにかけては改めて買いが加速、日中高値を更新する形で取引を終了した。

NYMEX原油2月限終値：92.72↑1.06

NY原油は反発。ここまでの下落で売られ過ぎ感が高まる中、週末を前にポジション整理の買い戻しが加速した。朝方発表された雇用統計が弱気の内容となったことが売りを誘う場面も見られたが、流れが弱気に転じることはなかった。2月限は夜間取引から買いが先行、92ドル台半ばまで値を戻しての推移となった。今日統計発表直後には93.40ドルに迫るまで値を伸ばした後、一転して売りに押し戻される格好となったものの、92ドルの節目手前でしっかりと下げ止まり、中盤以降は92ドル台前半から半ばのレンジ内で、上下を繰り返す展開が続いた。

米高級宝飾品のティファニーは10日、2013年の年末商戦について、11月と12月の既存店売上高が前年同月から6%の増加になったと発表した。米州だけで7%伸び、日本は10%の前年比プラスだったとしている。日本を除くアジア・太平洋の既存店売上高は横ばいだったが、中国では上向いたという。欧州も前年を上回った。ティファニーは2013年11月-2014年1月期の一株利益を3.65-3.75ドルの見通しで据え置いた。

米ディスカウントストア2位のターゲットは10日、昨年11月終わりから12月初めにかけて起きたカード情報流出問題で最大7000万件の被害が出たことを明かし、従来推定していた4000万件から引き上げ。カード保持者の名前や住所、電話番号、メールアドレスなどが盗まれたという。

ターゲットはまた、2013年11月-2014年1月期の一株利益見通しを1.50-1.60ドルから1.20-1.30ドルに引き下げた。同期の既存店売上高は前年比較で約2.5%の減少とし、これもまた従来の横ばい予想から下方修正である。さらに、業績パフォーマンスを考慮して2014年5月3日付けでラスベガスやメンフィスなど国内の8店舗を閉鎖することを決めたと発表。影響を受ける従業員に関して、ほかの支店への異動を可能にさせるとしており、人員策減などには触れていない。

COMEX金2月限終値：1,246.9↑17.5

NY金は大幅続伸。朝方発表された雇用統計で、非農業雇用数が予想を大幅に下回る伸びにとどまったことを受け、FRBが量的緩和の縮小ペースを鈍らせるのではとの観測が浮上、投機的な買いが大きく相場を押し上げた。2月限は夜間取引から買いが先行、1,230ドル台前半のレンジ内での推移となった。通常取引開始後には一旦売りが膨らんだものの、雇用統計発表後は買い一色の展開、中盤には1,240ドル台半ばまで一気に上げ幅を拡大した。その後も買いの勢いは衰えず、しっかりと高値圏を維持。終値ベースで12月11日以来の高値で取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：120.65↑1.30

NYコーヒーは反発。弱気の雇用統計を受けてドル安が進んだことが下支えとなる中、ブラジルの次年度の生産が伸び悩むとの見方を背景とした投機的な買いが改めて加速、120セントの節目を回復した。3月限は夜間取引では前日の流れを継いだ手仕舞い売りが先行、朝方には118セント割れを試す水準まで値を下げる格好となった。NYに入ると売りも一服となり、中盤にかけてしっかりと買いが集まる展開。途中売りに押し戻される場面もほとんど見られないまま、最後は120セントの節目まで一気に値を戻した。

ICE-US砂糖3月限終値：15.57↑0.09

NY砂糖は反発、需給面の材料に新たな変化が見られた訳ではなかったが、週末を前にポジション整理の買い戻しが集まった、弱気の雇用統計を受けてドル安が進んだことも下支えとなった。3月限は夜間の時間帯は前日終値近辺でのレンジ内での小動き。NYに入ると改めて売り圧力が強まったものの、前日の安値手前で下げ止まり。中盤以降は買い一色の展開となり、プラス圏を一気に回復して取引を終了した。

セントルイス連銀のブラード総裁は10日の講演で、2014年の米経済成長率見通しが3.2%であることを示した。昨年12月の米連邦公開市場委員会でまとめられた連銀内での予想レンジ上限になり、極めて低い金利によって景気拡大が進むとの見方に基づいていると述べた。

失業率見通しが2014年10-12月期に6.2%に低下すると連銀内で最も楽観的になり、にここ数年間推定していたペースで下がってきたことや、よりピッチの早い成長によって失業率もさらに下向くとコメント。人口統計を考えて現行の労働力の参加率が妥当とみなしていることも示した。2014年のインフレはコアとともに1.6%の上昇予想とした。ただ、2013年に想定外で下がったことを挙げ、2014年の金融政策運営でもワイルドカードになり得るとした。

ブラード総裁は2013年にFOMCのメンバーを務めた。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

冬小麦作付推定
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万エーカー

USDA四半期穀物在庫
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万ブッシェル

USDA需給報告・砂糖
出所：米農務省、NY12:00発表、単位1,000トン

USDA需給報告・世界
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万トン

USDA需給報告
出所：米農務省、NY12:00発表、単位：100万ブッシェル、イールドはブッシェル/エーカー

オバマ米大統領は10日、イスラエル中央銀行の前総裁であるスタンレー・フィッシャー氏を米連邦準備理事会（FRB）の副議長に指名することを発表した。イエレンFRB副議長が2月にFRB議長に就任することで、スタンレー氏を後任に選出する格好になる。オバマ大統領また、ラエル・ブレイナード前財務次官を空席となっているFRB理事の候補とし、1月末で任期切れとなるパウエル理事を再指名するという。

ブラジルの砂糖協同組合Copersucarによるサントス港からの砂糖輸出について1月は前年同月から80%ほど落ち込む見通しと報じられた。ブルームバーグによると、輸出状況の調査を手掛ける地元の輸送業者関係者は1月の輸出が9万トンにとどまり、2013年1月の46万トンを大きく下回る見方を示した。Copersucarは1月の輸出見通しについてのコメントを避けているという。

砂糖輸出で世界最大といわれるCoperusucarは昨年10月にサントス港のターミナルでの火事に見舞われた。12月に、パラナグア港、あるいはサントス港にあるほかの業者のターミナルを使って出荷は続けるとしながらも、サントス港では2015年までフル稼働とならないとの見方を示していた。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所の気象顧問は、1月の降雨が2013/14年度産大豆の生育に寄与する見方を示した。12月は乾燥がひどかったものの、1月に入って雨天で生育が順調とコメント。また2月もさらなる降雨が予想され手いることを指摘し、見通しにも前向きだった。一方、コーンへの効果は大豆ほど見られていないとした。大豆よりも早く作付が始まり、水不足の被害が大きいためという。取引所によると、大豆の作付は9日時点で91%終了し、コーンが83%作付済みとなった。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所の報告によると、2013/14年度の国内小麦収穫は9日時点で98%終了した。12月の乾燥による影響懸念を示しており、取引所は生産見通しを1010万トンと以前の1035万トンから引き下げている。

インド国営ステート・トレーディングによる7万トンの小麦輸出競売で、8件のオファーがあったと報じられた。最高は1トン283.60ドルと、政府が設けている最低価格を上回る。小麦は2月に東海岸のチェンナイ港から出荷になる。

卸売在庫・在庫率
出所：米国勢調査局、NY10:00発表、季節調整値、単位100万ドル

ブルームバーグによると、国際砂糖機関（ISO）は2013/14年度の世界砂糖市場が473万トンの供給過剰になるとの見通しを示した。インドで記録的な砂糖きびの生産が予想されていることを指摘。一方、世界輸入は前年から4.4%減少、5290万トンになるとしている。

フランスの経済・財務省によると、同国の昨年12月の軟質小麦輸出は前年同月から2.3%増加し、128万トンとなった。アルジェリア向けで40万5673トンと、47%増えた。デュラム小麦の輸出は前年比6.1%増の12万2599トン。コーンが62万56660トンで、前年を0.7%下回った。

米農務省（USDA）は10日、民間業者からベネズエラ向けで12万5700トンの2013/14年度に受け渡しになる小麦の輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

米農務省（USDA）は10日、民間業者から仕向け先不明で18万トンの2013/14年度に受け渡しになるコーンの輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

米農務省（USDA）は10日、民間業者から中国向けで21万6000トンの2014/15年度に受け渡しになる大豆の輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

ロシアの国家統計局（Rosstat）は10日、同国の2013年穀物収穫が8930万トンと、前年から30%の増加になったことを発表した。小麦が前年を38.2%上回る5210万トンで、イールドは前年の1.77トンから2.33トンに改善したという。コーンは前年比30.5%増の1070万トン。イールドは5.04トンで、これも前年の4.24トンから上がった。

中国税関総局が発表した暫定データによると、2013年の大豆輸入は6340万トンと過去最高を更新した。前年比較が8.6%の増加。12月が740万トンで、これも月間の輸入量として記録を塗り替えたという。12月は前月から22.7%増え、前年同月を25.6%上回る。

中国税関総局が10日に明らかにしたデータによると、同国の12月の原油輸入は2,678万トン(日量633.22万バレル)と11月の日量575.63万バレルから10.0%増加、単月としては過去最高を記録した。前年比では13.1%の増加、年初来の累計では2億8,195万トン(日量566.22万バレル)と前年同期を4.0%上回っている。石油製品の輸入は338万トンと、前月の282万トンから19.9%増加、前年比では18.8%の減少となった。年初来の累計では3,959万トンと、前年同期比で0.6%減少した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・12月失業率 (08:30)
・12月非農業雇用数 (08:30)
・11月卸売在庫・在庫率 (10:00)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・USDA需給報告 (12:00)
・USDA需給報告・世界 (12:00)
・USDA四半期穀物在庫 (12:00)
・USDA冬小麦作付推定 (12:00)
・USDA年次生産報告 (12:00)
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

納会日
・コーヒー 2月限OP 納会