ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：104.50、ユーロ/ドル：1.3546、ユーロ/円：141.57 （NY17:00）

為替はドル高が進行。失業保険申請件数や景気先行指数、中古住宅販売などの経済指標発表を翌日に控え、などの経済指標発表を翌日に控え、米景気が引き続きしっかりと回復、量的緩和の縮小が進むとの見方が改めて浮上、ドルの買いを呼び込んだ。ドル/円は東京午前に一時104円を割り込む場面も見られたものの、その後は値を回復。ロンドンからNY朝にかけては104円台前半の比較的広いレンジ内で上下を繰り返す展開となった。NYに入っても明確な方向性が見えることはなかったが、午後遅くになった買いが優勢となり、104円台半ばまで値を伸ばした。

ユーロ/ドルは東京では1.35ドル台半ばから後半での推移。ロンドンに入ると売りが優勢となり、1.35ドル前半まで値を下げた。NY朝には1.35ドル台後半まで買い戻される場面も見られたが、中盤にかけては再び売り圧力が強まり、1.35ドル台半ばでのもみ合いとなった。ユーロ/円は東京からロンドンにかけては、141円台半ばを中心とした、かなり広い値幅での上下。NYに入ってからはややレンジが狭くなったが、基本的には同水準での推移が続いた。

10年債利回り：2.865↑0.035

債券は大幅安。経済指標の発表もなく、手掛かりとなる材料が出たわけではなかったが、米景気しっかりとした回復が続く中、FRBが量的緩和の縮小を進めるとの見方が改めて嫌気される中、日中を通じて売りが先行する展開となった。10年債の利回りは、2.87%に迫るまで上昇した。

ダウ工業平均：16,373.34↓41.10
S&P500：1,844.86↑1.06
NASDAQ：4,243.00↑17.24

NY株式は総じて堅調。S&P500やナスダック総合指数はしっかりの展開となったが、ダウ平均は決算発表が弱気の内容となったIBMの急落が重石となり、続落して終了した。ダウジョーンズは取引開始時から大きく売りが先行、中盤にかけては下げも一服、原油の上昇を好感したエネルギー関連株の上昇や、一部のハイテク銘柄の上昇を支えに底堅く推移したが、最後までプラス圏まで値を回復することはなかった。一方ナスダックは最後まで堅調に推移、2000年7月以来の高値を更新した。

米動画配信のネットフリックス (NFLX)は22日、2013年10-12月期の純利益が4842万1000ドルとなり、億年同期の6倍を超えたことを発表した。一株あたり0.79ドル。売上高は前年比24.3%増の11億7523万ドルだった。利益、売上高ともに予想を上回った。国内の新規加入者数が233万人増加し、好決算に寄与した。1-3月期には米国でさらに225万人、またか以外で160万人の新規加入が増える見通しを示した。

米ユナイテッド・テクノロジーズ (UTX)が22日に発表した2013年10-12月期決算によると、純利益は14億6300万ドルで、前年同期から28.9%減少した。売上高が前年比1.9%増の167億5900万ドル。規模の大きい管理・セキュリティー部門、エンジンを手掛けるプラット・アンド・ホイットニーをはじめほとんどの事業で増収となったが、ヘリコプターメーカーのシコルスキーで売り上げダウンだった。

米イーベイ（EBAY）が22日に発表した2013年10-12月期の純利益は8億5000万ドルで、前年同期から13.2%増加した。実質ベースで一株当たり081ドルになり、市場予想を上回る。売上高が前年比13.5%増の45億3000万ドル。マーケットプレイス部門や決済部門で2けたの増収。地域別にも米国、海外いずれでも売り上げが伸びた。イーベイはこのほか、50億ドルの自社株買いプログラムを発表した。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

CBOT大豆3月限終値：1279-1/2↓1-0

シカゴ大豆は小幅続落。ブラジルやアルゼンチンなど、南米の生産が大幅に増加するとの見通しが相場の重石となる中、日中を通じて軟調な相場展開となった。3月限は夜間取引ではポジション整理の買戻しが先行したものの、早々に息切れ。朝方にはマイナス圏まで売りに押し戻される格好となった。通常取引開始後にはプラス圏まで値を戻す場面も見られたものの、中盤には改めて売りが膨らみ1270セント台前半まで下げ幅を拡大。引けにかけては再び買戻しが集まったが、プラス圏を回復するには至らなかった。

CBOTコーン3月限終値：426-1/4↑1-1/4

シカゴコーンは小幅続伸。ここまでの価格下落を受け、割安感から現物市場での需要が強まっていることが下支えとなる中、ポジション整理の買戻しが相場を主導する展開となった。寒波によって飼料需要が増えるとの見方も強気に作用した。3月限は夜間取引から買いが優勢、420セント台後半まで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始が売りに押し戻される格好となったものの、マイナス転落することなく下げ止まり。中盤以降値動きも落ち着き、ややプラス圏に入ったあたりでのもみあいが続いた。

CBOT小麦3月限終値：561-1/4↓1-0

シカゴ小麦は小幅続落、需給面で特に大きな材料が出たわけではなかったが、世界的な供給圧力の強さが大きな重石となる中、これまでの下落の流れを継いだ売りが相場を主導した。3月限は夜間取引ではポジション整理の買戻しが先行したものの、早々と息切れ。早朝にかけては改めて売りに押し戻される格好となり、中盤にはマイナス転落するまでに値を下げた、その後再び買戻しが集まる場面も見られたものの、流れを変えるには至らず。最後は再び売り圧力が強まった。

NYMEX天然ガス2月限終値：4.689↑0.258

NY天然ガスは大幅続伸。米北東部が大雪となるなど、厳しい寒波に見舞われたことを受け、暖房需要が大幅に増加するとの見方から買いが加速、期近終値ベースで2011年6月以来の高値を更新した。2月限は夜間取引から買いが先行、朝方には4.5ドル台前半まで値を戻した。通常取引開始後は改めて買いが加速、途中売りに押し戻される場面もほとんどないままに上昇を続け、最後は4.60ドル台後半まで上げ幅を拡大して取引を終了した。

RBOBガソリン2月限：2.6771↑0.0565
暖房油2月限：3.0379↑0.0232

NY石油製品はガソリンを中心に大幅高。中西部とメキシコ湾岸のパイプラインの稼働開始を好感して原油が急騰するのにつれ、投機的な買いが集まった。相場は夜間取引からしっかりと買いが先行。暖房油は朝方に売りに押し戻される格好となり、その後動きが鈍くなったものの、ガソリンは通常取引開始後から改めて買いが加速、1月7日以来高値を更新した。

NYMEX原油3月限終値：96.73↑1.76

NY原油は大幅続伸。中西部とメキシコ湾岸を結ぶキーストーンパイプラインが稼働を開始、中西部の在庫のだぶつきが解消されるとの見方を手掛かりに投機的な買いが加速した。3月限は夜間取引から買いが先行、95ドル台半ばまで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は改めて騰勢を強める展開となり、昼前には96ドル台後半まで上げ幅を拡大、その後は買いも一服となったものの、最後まで高値圏を維持したまま取引を終了した。

天然ガス在庫統計市場予想
23 日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

COMEX金2月限終値：1,238.6↓3.2

NY金は小幅続落。経済指標の発表もなく、他市場の動向にも特に材料視されるわけではなかったが、前日の流れを継いだ投機的な売りが相場を主導する格好となった。2月限は夜間取引では買いが先行したものの、ロンドンの時間帯以降は前日終値近辺で上下を繰り返す展開。通常取引開始後は売り圧力が強まり、1,230ドル台後半まで値を下げた。中盤以降は売りも一服、1,240ドルをやや割り込んだあたりの狭いレンジ内で、上値の重い展開が続いた。

ICE-USコーヒー3月限終値：114.85↓1.35

NYコーヒーは続落。需給面で新たな買い材料が見当たらない中、これまでの流れを継いだポジション整理の売りが引き続き相場を主導する展開となった。3月限は夜間の取引開始から売りが優勢、朝方にhあ115セント台前半までジリジリと値を下げた。NYに入ると売り圧力も強まり、114セント台前半まで一気に下げ幅を拡大。中盤以降は売りも一服となったものの、最後まで日中安値圏でのもみ合いが続いた。

ICE-US砂糖3月限終値：15.03↓0.19

NY砂糖は下落。対ブラジルレアルでドルが堅調に推移したことなのが重石となる中、これまでの流れを継いだテクニカルな売りが改めて相場を押し下げる展開となった。3月限は夜間の時間帯から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの上値の重い展開となった。早朝にはプラス圏を回復する場面も見られたものの、NYに入ると改めて売り圧力が強まり、中盤には15セントの節目割れを試すまで一気に下げ幅を拡大。その後は売りも一服、15セント近辺でのもみあいとなった。

スペインの銀行最大手バンコ・サンタンデールの米自動車ローン子会社サンタンデール・コンシューマーUSAは、新規株式公開（IPO）の価格レンジを1株あたり22-24ドルから24-25ドルに引き上げた。公開する株式数も6520万株から7500万株に増やした。同社はニューヨーク証券取引所にSCのチッカーシンボルで上場の予定である。

米著名投資家のカール・アイカーン氏は22日にツイッター上で、この2週間で5億度ルウ相当のアップル（AAPL）株を買いましていたことを明らかにした。この結果、前日時点でアップルへの投資は30億ドルを超えたという。このほか、アップルが自社株買いを行わないことを批判。アイカーン氏は昨年からアップルに対して繰り返し自社株買いを要求している。

米不動産情報リアルティトラックによると、2013年の米住宅差し押さえ件数は136万1795件と、2007年以来の低水準になった。前年比較で26%減少。また、2010年のピークからは53%ダウンという。

米仮想化ソフトウェアを手掛けるVMウェア（VMW）は22日、モバイル機器管理（MDM）のエアウォッチを約15億4000万ドルで買収合意したことを発表した。11億7500万ドルを現金で支払い、3億6500万ドルは分割および株式の引き受けになる。VMウェアはこのほか、2013年10-12月期の売上高が14億8000万ドルになる見通しを示した。前年同期から15%の増加で、また事前予想レンジの上限になる。VMウェアはストレージ大手EMCの傘下企業である。

米高級皮革のコーチ（COH）は22日、2013年10-12月期の純利益が2億9743万8000ドルとなり、前年同期から15.7%減少したことを発表した。売上高が前年比5.6%減の14億1962万4000ドル。北米で9%の減収となり、既存店ベースにして前年から13.6%落ち込んだ。海外では中国の売上高が25%増加したものの、日本は前年からダウンである。

ブラジル農業顧問サフラスは22日、同国の2014/15年度砂糖きび生産が前年から2.3%増加して6億7500万トンとなる見通しを示した。中南部での生産予測は6億1800万トン。前年からの伸び率は3%で、2013/14年度の12.6%に比べて大幅縮小になり、増反ペースの鈍化によるという。サフラスのアナリストは採算性の低下を指摘し、作付が今後増えるのも見込めないと述べた。

ロシア農業顧問のSovEconは、ロシアの2013/14年度穀物輸出が2200万トンになる見通しを示した。政府予想を200万トン上回り、背景にあるのがコーンの伸びである。特に、12月はコーンの記録的な輸出で、小麦やオオムギの低調を補ったという。コーンの輸出予測は350万トンとしている。

カザフスタンの農務省によると、国内の2013年穀物生産推定は1898万トンになった。前年の1290万トンを大きく上回った。また昨年11月に次官が見越していた1850万-1900万トンのレンジ上限で、天候改善が作付や生育に寄与したとみられる。

英情報サイトのアグリマネーによると、アルジェリアの国営OAICが50万トンの小麦を1トン285-288ドルで買い付けた。4月と5月の納入で、フランス産と見られるという。

フィリピン農務省は22日、同国の2013年農産物生産が前年比較で1.15%増加したことを発表した。伸び率は政府目標の4.3-5.3%を大きく下回り、昨年11月に大型台風でコーンや砂糖、コメなどに被害が出たのが背景にある。ただ、畜産業や漁業での増産で補ったという。

日本農林水産省は22日にSBS方式で1万5150トンの飼料用小麦を買い付けたことを明かした。8万6850トンのオオムギも購入したという。いずれも3月7日までの納入予定。

米農務省（USDA）は22日、民間業者から日本向けで10万5664トンの2014/15年度の受け渡しになるコーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

米小売調査レッドブック・リサーチが22日に発表したレポートによると、1月の国内チェーンストア売上高は最初の2週間で前月から0.2%減少した。前年同期と比べると3.0%の増加となった。

ハンガリー統計局（KSH）は22日、同国の2013年砂糖ビート生産が前年から0.3%減少し、87万9000トンになったことを発表した。欧州連合（EU）の一部加盟国で砂糖生産を縮小させているために、ビート需要が後退しているのが背景にあるという。

ハンガリー統計局（KSH）は22日、同国の2013年穀物生産が1350万トンになったと発表した。前年から30%増加し、過去4年間の平均もやや上回ったという。コーンが前年比41%増の670万トン。小麦は500万トンで、前年を25%上回った。

ロシア政府は22日、増産に伴う価格下落を抑えるための需給介入で7965トンの穀物を購入した。農務省は昨年10月15日からこれまでにあわせて55万7415トンを購入した。

中国政府の農村政策機関高官は22日の記者会見で、国内需要を満たすために大豆やコーンの輸入を増やす見通しを示した。同氏によると、2013年の穀物・油種の輸入推定は9000万トン以上で、このうち大豆が6300万トンを超えた。ただ、具体的な輸入規模や時期などは不明。また、少なくとも9割の食糧を自給する従来の目標を維持していると述べた。このほか、国内の価格対策に大豆と綿花の在庫積み増しプログラムを終了させ、市場価格と目標価格の価格差を農家に直接支払う計画も明かした。

国際ショッピングセンター協会（ICSC）が発表した1月18日までの週のICSC-ゴールドマン・サックス小売チェーンストア販売指数は季節調整値で前週から1.9%低下した。3週連続ダウン。前年同期との比較では0.9%の上昇となり、前週時点での1.3%から伸びペースが鈍った。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (1/22 - 07:00)

エネルギー・メタル
・API石油在庫統計 (1/22 - 16:30)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.832↑0.001

債券は小幅反落。米景気の回復が継続、FRBも量的緩和の縮小ペースを緩めないとの見方が改めて強まる中、安全資産としての需要の後退と共に売りが優勢と展開となった。相場は夜間取引から売りが先行。早朝からは買い意欲が強まり、通常取引開始後は先週末の終値近辺まで値を戻す場面も見られたが、それ以上の動きにはつながらず。最後は改めて売りに押し戻される格好となって取引を終了した。10年債の利回りは早朝に2.87%に上昇したものの、午後には一時2.82%まで低下した。

ダウ工業平均：16,414.44↓44.12
S&P500：1,843.80↑5.10
NASDAQ：4,225.76↑28.18

NY株式はS&P500やナスダックが上昇する一方、ダウ平均は反落。米景気の回復期待が強まる中、全体的にはしっかりの相場展開となったものの、ダウ平均はベライゾンやトラベラーズといった構成銘柄の決算を嫌気した売りが重石となり、中盤にかけて大きく値を下げた。一方、ナスダックはアップルの上昇などが牽引する形で、しっかりと買いが集まり、直近の高値を更新した。

メディア大手のニューズ・コーポレーション（NWS）は21日、傘下のダウ・ジョーンズのフェンウィック最高経営責任者（CEO）が退任すると発表した。理由は不明。ニューズ・コープはルイス最高クリエイティブ責任者を暫定CEOに指名した。ウォール・ストリート・ジャーナルの発行で知られるダウ・ジョーンズは2007年にニューズ・コーポレーションに買収された。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

ドル/円：104.27、ユーロ/ドル：1.3560、ユーロ/円：141.41 （NY17:00）

為替は円が小幅安。米景気の回復が継続、FRBの量的緩和縮小のペースが緩むことはないとの見方が改めて強まる中、リスク回避手段としての円に対する需要が後退した。ドル/円は東京朝から大きく買いが集まり104円台後半まで急伸。ロンドン時間には買いも一服となり、同水準でのもみ合いが続いた。NYに入ると徐々に売り圧力が強まる格好となり、昼には104円割れを試すまでに反落。しかしこの水準では買い意欲も強く、午後にかけて104円台前半まで回復した。

ユーロ/ドルは東京では1.35ドル台半ばでの推移、ロンドンに入ると売り圧力が強まろ、NY朝に1.35ドル台前半まで値を下げた。その後はじりじりと買いが集まり、昼には1.35ドル台後半まで反発。午後からは値動きも一服となり、1.35ドル台半ばでのもみ合いとなった。ユーロ/円は東京朝に141円台後半まで上昇、ロンドンにかけて同水準でのもみ合いが続いた。NYに入ると売り圧力が強まり141円割れを試すまで値を下げたものの、午後には141円台半ばまで買い戻された。

テキサス・インスツルメンツ (TXN)は21日、2013年10-12月期の純利益が5億1100万ドルとなり、前年同期から94%増加したことを発表した。売上高は前年比2%増の30億2800万ドル。部門別にはアナログの売上高が12%、営業利益は34%それぞれ増えた。プロセッサやマイコン製品などを含む部門で11%の増収になり、利益が3.7倍に膨らんだ。

テキサス・インスツルメンツはこのほか、持続的な成長やリターンを見込めない市場への投資を減らす意向を示し、この結果、世界的に約1100人の人員削減になることを明かした。2014年末までに1億3000万ドルほどのコスト削減につながる見通しという。

IBM(IBM)は21日、2013年10-12月期の純利益が前年同期比6.0%増の61億8500万ドルになったと発表した。売上高は276億9900万ドルと、一年前から5.5%減少。システム・テクノロジー部門で26.1%の減収となった。サービスの売上高に関するとグローバルビジネス部門で0.6%増えたが、グローバルテクノロジー部門では3.6%減った。ソフトウェア部門は2.8%の売り上げ増加。売上高は市場予想を下回った。また、2014年通期の一株利益見通しを少なくとも17ドルとし、これも市場の予想以下である。

米半導体大手のアドバンスト・マイクロ・デバイシズ(AMD)が21日に発表した2013年10-12月期決算によると、最終損益は9000万ドルの黒字になり、前年同期の4億6900万ドルの赤字から改善した。売上高が前年比37.6%増の15億8900万ドル。画像処理半導体部門で営業利益が前年同期の5.5倍となり、売上高は2.7倍に膨らんだ。

AMDは1-3月期の売上高を前四半期比較で13-19%減少見通しとし、市場予想を下回る可能性を示した。

CBOT大豆3月限終値：1280-1/2↓36-0

シカゴ大豆は大幅反落。アルゼンチンの降雨予報を受けて作柄悪化懸念が後退、南米の生産増観測を市場が改めて材料視する中、日中を通じて売り一色の展開となった。中国政府が今年度の在庫の積み増しプログラムを終了する意向を示したことも弱気に作用した。3月限は夜間取引から売りが先行し、早朝には13ドルの節目を割り込む展開。通常取引開始後には改めて売り圧力が強まる格好となり、最後は1280セントまで下げ幅を拡大した。

CBOTコーン3月限終値：425-0↑1-0

シカゴコーンは小幅反発。アルゼンチンの降雨観測が重石となる中で売りが先行したものの、最後は割安感も手伝ってポジション整理の買戻しが優勢となった。3月限は夜間取引ではこれまでの流れを継いだ売りが先行、通常取引開始後には421セントまで下げ幅を拡大した。しかしこの水準では買い意欲も強く、プラス圏を回復するまで急反発。中盤以降は再び売りが優勢となったものの、引け間際にはまとまった買いがはいり、プラス転換して取引を終了した。

CBOT小麦3月限終値：562-1/4↓1-1/4

シカゴ小麦は小幅続落。日中を通じて上下に振れる不安定な展開となったものの、最後はこれまでの流れを継いだ売りが優勢となった。3月限は夜間取引ではややプラス圏に入ったあたりでのもみ合い。通常取引開始後は売り圧力が強まり560セント割れをうかがうまで値を下げたが、中盤にややまとまった買戻しが入ると一気にプラス圏まで値を回復。その後もしばらくは底堅く推移していたものの、引けにかけては大きく売りが膨らんだ。

航空大手のデルタ航空が21日に発表した2013年10-12月期の純利益はリストラ関連など特別項目を除いて5億5800万ドルとなり、前年同期の2倍を超えた。一株あたり0.65ドルは市場予想を上回る。売上高が前年同期比5.5%増の90億7600万ドル。旅客輸送の収入が6.1%増え、単位収益が3%増だったという。デルタ航空は1-3月期の旅客輸送容量が2-3%増加する見通しを示した。

NYMEX天然ガス2月限終値：4.431↑0.105

NY天然ガスは反発。米北東部が再び厳しい寒波に見舞われる中、暖房需要の増加観測を支えに大きく買いが集まった。2月限は夜間取引の開始時には大きく売りが先行したものの、ロンドンに入ったあたりから買い意欲が強まりプラス圏を回復。通常取引の開始後には4.40ドル台半ばまで一気に値を伸ばした。中盤にかけては買いも一服、じりじりと売りに押し戻される格好となったが、4.40ドル台はしっかりと維持。引けにかけてはやや買いが優勢となった。

RBOBガソリン2月限：2.6206↑0.0002
暖房油2月限：3.0147↓0.0090

NY石油製品はガソリンが小幅続伸となる一方、暖房油は反落。相場は夜間取引から先週末の流れを継いだ買いが先行、原油の上昇も下支えとなり、大きく値を伸ばす展開となった。通常取引開始後もしばらくは高値圏を維持していたものの、中盤以降は一転してポジション整理の売りに押し戻される展開。ガソリンはかろうじてプラス圏をいじしたものの、暖房油はマイナス転落して終了した。

NYMEX原油3月限終値：94.97↑0.38

NY原油は続伸。IEAが強気の需要見通しを出すなど、景気回復に伴う需要の増加期待が支えとなる中、先週末の流れを継いだ買いが相場を主導する展開となった。3月限は夜間取引では売りが先行するも、ロンドン時間にはプラス圏を回復。通常取引開始後には95ドル台半ばまで一気に値を伸ばす格好となった。中盤には再び売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏はしっかりと維持。午後からは95ドルを挟んだレンジ内でのもみ合いとなった。

米石油・天然ガス開発大手のハリバートン（HAL）は21日、2013年10-12月期の純利益が7億9300万ドルと、前年同期から18.5%増加したことを発表した。売上高が4.8%増の76億3900万ドル。油田建設などでの機器やサービス提供を手掛けるC&P部門で4.7%の増収となり、掘削・調査部門は4.9%増。地域別には北米と欧州・アフリカ・CIS、中東・アジアの売り上げが伸びた中で、中南米だけ減少した。

米通信大手のベライゾン（VZ）は21日、2013年10-12月期の最終損益が50億6700万ドルの黒字になったと発表した。前年同期に42億2900万ドルの赤字だったのから改善。売上高は前年同期比3.4％増の310億6500万ドル。ワイアレス部門で5.7%の増収になった。有線部門の売上高は前年から1.5%減ったが、同部門で光ファイバーネットワークのFiOSの加入者数が16.5%増加した。

ECBが21日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は1月17日現在3,031億5,700万ユーロと、前週から100万ユーロ増加した。。増加はユーロシステム内の中銀が金貨を買い付けたことによるもの。

米保険大手のトラベラーズ（TRV）は21日、2013年10-12月期の純利益が9億8800万ドルと、前年同の3億400万ドルの約3倍に膨らんだことを発表した。一株あたり2.70ドルは市場の予想以上。保険収入が前年同期から5%増加して53億3300万ドルになった。災害保険の損失減少が利益拡大に寄与したという。

COMEX金2月限終値：1,241.8↓10.1

NY金は反落。先週末の上昇の流れも一服、決め手となる材料にかける中でポジション整理の売りに押し戻される展開となった。2月限は夜間取引では買いが先行早々に1260ドル台まで値を伸ばしたものの、この水準では割安感も強く、じりじりと売りに押し戻される展開。早朝からは売り圧力が強まり、通常取引開始後には1,230ドル台半ばまで一気に値を下げた。中盤にかけては売りも一服、徐々に買戻される展開となったものの、反発は限定的。1,240ドル台を回復するのが精いっぱいだった。

米ヘルスケア関連のジョンソン・エンド・ジョンソン（JNJ）が21日に発表した2013年10-12月期決算で、純利益は35億1900万ドルとなり、前年同期から37.1%増加した。一株あたり1.23ドル、訴訟や買収絡みの特別項目を除いて1.24ドル。市場予想を上回った。売上高は前年比4.5%増の183億5500万ドル。事業別には、薬品と消費者製品が増加したが、医療機器だけ1.0%の減収だった。

ジョンソン・エンド・ジョンソンはこのほか、2014年通年の一株利益が5.75-5.85ドルになるとの見通しを示した、前年の5.52ドルから増加になるが、最高予測でも市場が見込んでいる5.86ドルに届かない。

ICE-USコーヒー3月限終値：116.20↓0.95

NYコーヒーは続落。需給面で特に大きな変化が見られない中、前週の流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導、終値ベースで1月2日以来の安値をつけた。3月限は夜間の時間帯は買いが先行したものの、118セントを超える水準では急速に伸び悩み。NYに入ってからは一転して大きく売りに押し戻される展開となり、115セントを割り込むまで一気に値を下げた。中盤には売りも一服、昼からはやや買いが優勢となったものの、反発は限定的なものにとどまった。

ICE-US砂糖3月限終値：15.22→0.00

NY砂糖は先週末から変わらず。新たな材料が見当たらない中で、日中を通じてテクニカルな売り買いが交錯、上下に方向感なく振れる展開が続いた。3月限は夜間の時間帯はやや売りが優勢、15.20セントをレンジ内でのもみ合いとなった。NYに入るとポジション整理の買戻しが加速、15.30セント台前半まで値を伸ばす場面も見られたものの、流れを強気に変えるには至らず。中盤には売りに押し戻される格好となり、あっさりとマイナス転落した。昼からは値動きも落ち着き、選手松の終値近辺でのもみ合いとなった。

国際エネルギー機関（IEA）は21日に発表した月報で、2013年10-12月期のの世界石油需要を前月から13.5万バレル上方修正した。米国の需要の好調さが背景にあり、中国の見通しがやや引き下げられたのを上回った。2013年度の需要は、前年からの伸びは120万バレル、2014年には130万バレルに増加する。

国際通貨基金（IMF）は21日、2014年の世界経済が3.7%成長になる見通しを示した。2013年の3.0%から伸びペースが速まる見方であり、しかも昨年10月時点で見越していた3.6%から0.1ポイント引き上げた。米国の成長率予想は2.8%で、0.2ポイントの上方修正。中国は0.3ポイント引き上げて7.5%とした。ユーロ圏は1.0%で、これも従来予測を0.1ポイント上回る。

2015年の成長率見通しについては、世界全体を3.0%で据え置いた。米国は0.4ポイント引き下げて3.0%。中国とユーロ圏はそれぞれ0.ポイント、0.1ポイント引き上げた。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

中国政府は週末、2014年に大豆と綿花の在庫積み増しプログラムを終了することを発表した。生産促進の目的から在庫の積み増しを始めたが、作付は伸びず、また国内価格が国際価格を上回り、輸入増加につながったことが背景にあると伝わっている。政府は在庫プログラムの代わりに農家に直接補助金を給付する制度を設けるという。一方、コーンや砂糖、菜種の在庫積み増しは継続する意向を示した。

日本政府は21日に4万9935トンのカナダ産食用小麦を買い付けた。5月31までに納入という。

韓国農務省によると、17日に全羅北道高敞郡のカモ農家で鳥インフルエンザの感染が見付かった。また18日には扶安郡でも感染報告があった。この結果、半径500メートル内の6つの農家で9万羽を殺処分したという。倍条の家禽をと報じられた。韓国で鳥インフル感染が発生したのは2011年5月以来である。

欧州コーヒー連盟（ECF）によると、欧州の主要港におけるコーヒー在庫は2013年11月末時点で920万7058袋となった。10月の985万7291袋から65万233袋減少で、4ヶ月連続ダウン。ただ、10月に68万8536袋落ちたのからはペースがやや鈍った。

11月の在庫を港別にみると、在庫規模が最大のアントワープで39万6483袋の取り崩しとなった。ブレーメンで12万6217袋の縮小で、ハンブルグの在庫は一年前を12万4250袋下回った。ル・アーブルでも3283袋ダウンである。ジェノバとトリエステは横ばい。

ロシア政府は21日、増産に伴う価格下落を抑えるための需給介入で計5400トンの穀物を購入した。農務省は昨年10月15日からこれまでにあわせて54万9450トンを購入した。

ウクライナ農務省によると、7月に始まった同国の2013/14年度穀物輸出は年初から1月17日まであわせて2050万トンとなり、前年同期から34%増加した。このうち、小麦が694万1000トンで、コーンは1133万トンという。

ブラジル農業コンサルタントのサフラスは21日、ブラジルの2013/14年度コーン生産を7560万トンと見通していることを示した。前年から7.9%の減少になる。一次収穫の予測が2820万トン、二次収穫で4740万トンという。作付は前年比5.1%減の1440万ヘクタールを見越す。

中国税関総局が21日に発表した輸出入詳細データによると、2013年12月のコーン輸出は3161トンで、前年同月から36.91%減少した。年初来からあわせて7万7626トンになり、前年同期に比べて69.83%ダウンである。

小麦輸入は12月に38万8990トンとなり、前年同月にほとんどなかったのから大きく増えた。1-12月の輸入は550万7051トンで、前年から49.3%の増加。12月のコーン輸入は82万968トンで、一年前の2倍強に膨らんだが、1月からあわせての326万4883トンは前年同期を37.7%下回る。

中国税関総局が21日に発表した輸出入詳細データによると、2013年12月の大豆輸入は前年同月比25.67%増の740万2443トンとなった。2013年累計は6337万5350トンで、前年同期から8.55%の増加である。

中国税関総局が21日に発表した輸出入詳細データによると、2013年12月の同国砂糖輸入は43万4672トンで、前年同月から62%増加した。2013年の輸入は前年同期を21.3%上回る450万トンになった。

ベトナム政府が週末に発表したデータによると、2013年12月のコーヒー輸出は13万5599トンとなった。前年同月から17%減少したが、前月比較では70%の増加になり、また統計局の事前予想の12万トンを上回った。10月に始まった2013/14年度の輸出は最初の3ヶ月間で前年同期を28%下回る27万7000トンという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

エネルギー・メタル
・国際エネルギー機関（IEA）月報
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)

納会日
・原油 2月限納会

米運輸省の連邦ハイウェイ管理局（FHA）が発表した交通量データによると、11月の全米自動車走行距離は 2,395億4,500万マイルと前年同月に比べ0.10%、2億4,600万マイル減少した。年初からの累計では2兆7,321億9,400万マイルと前年同期を0.57%上回っている。地域別では北東部が前年比1.0%減の340億9,700万マイル、南東部は0.1%増の502億1,500万マイル、中西部が0.8%減の531億7,300万マイル、南部メキシコ湾岸が0..5%減の474億5,000万マイル、西部は1.3%増の546億700万マイルとなった。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

10年債利回り：2.820↓0.022

債券は続伸、週末を前にポジション調整の動きが強まる中、午前中は売り買いが交錯する不安定な展開となったが、その後は経済指標の弱気の部分に注目が集まる格好となる中、米景気の先行き不透明感を手掛かりとした買いが相場を主導、4日ぶりの高値で取引を終了した。相場は朝方には住宅着工件数で建築許可が予想を下回ったことを手掛かりに買いが先行。その後は大きく売りに押し戻される格好となったものの、ミシガン大消費者指数が弱気のサプライズとなったこともあり、昼にかけては再び値を回復。午後からは日中高値近辺で底堅い展開となった。10年債の利回りは朝方に2.86%台まで上昇したものの、最後は2.82%まで低下して週の取引を終了した。

ダウ工業平均：16,458.56↑41.55
S&P500：1,838.70↓7.19
NASDAQ：4,197.58↓21.11

NY株は総じて軟調。ダウ平均はビサやアメリカンエクスプレスの急騰に押し上げられる形で反発したが、S&P500やナスダックは日中を通じて軟調に推移した。朝方発表された住宅着工件数で先行指数となる建築許可が予想を下回ったことや、ミシガン大消費者指数の弱気サプライズが重石となったほか、GEの決算も市場予想と一致したにも関わらず弱気に作用。午後からはジリジリと売り圧力が強まった。

ドル/円：104.27、ユーロ/ドル：1.3537、ユーロ/円：141.18 （NY17:00）

為替はユーロ安が進行。米株が全体的に軟調な展開となり、弱気の経済指標に注目が集まり景気の先行きに対する不透明感が強まる中、リスク回避のユーロ売りが相場を主導した。ドル/円は東京では104円台前半を中心としたレンジ内での推移。ロンドンではやや買いが優勢となり、104円台半ばまで値を戻す場面もみられたものの、NYに入ると再び売りに押し戻される展開。中盤以降は104円台前半でのもみ合いとなった。

ユーロ/ドルは東京では1.36ドル台前半での推移、午後からロンドンにかけては売りが優勢となり、1.35ドル台後半まで値を下げた。NYに入ると改めて売り圧力が強まる格好となり、午後には1.35ドル台前半まで下げ幅を拡大、そのまま週の取引を終了した。ユーロ/円は東京からロンドンにかけて、142円を挟んだレンジ内での推移。NYに入ると売り圧力が強まり、午後には141円割れを試すまで一気に値を下げた。

インテル（INTC）が全従業員の5%以上の人員削減を計画していると報じられた。米情報サイトのマーケットウォッチによると、同社スポークスマンは年内にレイオフを行うことを認識した。2013年末の従業員数が10万7600人だったことから、5380人以上の削減とみられる。

米グーグル（GOOG）は16日付けの公式ブログで、糖尿病患者の血糖値を測定するスマートコンタクトレンズの試作品を実験していることを明かした。コンタクトレンズに搭載した小型ワイアレスチップで涙に含まれるブドウ糖を測る。1秒ごとの測定ができるともいう。グーグルはスマートコンタクトについて米食品薬品局（FDA）と協議している一方、市場へ送り出すためにパートナーを探していると述べた。

CBOT大豆3月限終値：1316-1/2↑1-1/2

シカゴ大豆は小幅反発。朝方にはアルゼンチンの降雨予報などを嫌気して売りが先行したものの、最後は中国向けを中心とした輸出の好調さを手掛かりとした買いが相場を押し上げた。3月限は夜間取引では売りが先行、朝方には1305セントまで値を下げる展開となった。通常取引開始後は一転して買いが先行、細かい上下を繰り返しながらもしっかりと下値を切り上げる格好となり、午後からはややプラス圏に入ったあたりを中心とした推移となった。

CBOTコーン3月限終値：424-0↓4-0

シカゴコーンは反落。アルゼンチンの生産地で降雨予報が出ていることが重石となる中、足元の需給の弱さを手掛かりとした売りが改めて相場を主導した。3月限は夜間取引から売りが先行、早朝には420セント台半ばまで値を下げてのもみ合いとなった。通常取引開始後は売り圧力が強まり、中盤には422セント台まで下げ幅を拡大。その後は売りも一服、引けにかけて下げ幅を縮小する格好となったものの、反発は限定的なものにとどまった。

CBOT小麦3月限終値：563-1/2↓9-1/4

シカゴ小麦は反落。世界的に供給圧力が強まる中、米産に対する需要の弱さが改めて確認された事などを嫌気、期近終値ベースで2010年7月以来の安値を更新した。3月限は夜間取引では買いが優勢となる場面も見られたものの、早々に売りが膨らみマイナス転落。通常取引開始後は売り一色の展開となり、中盤には560セント台半ばまで一気に値を崩した。その後は下げも一服、午後にかけては買い戻しが集まったものの、反発は限定的。最後は日中安値を更新する格好で取引を終了した。

メディア報道によると、米有力アナリストのインフォーマ・エコノミクスは17日に2014年の米コーン作付見通しを9331万9000エーカ-と、従来の9184万6000エーカーから引き上げた。ただ、上方修正でも前年の9536万5000エーカーからは減少の見方になる。

一方、大豆の作付は8126万4000エーカーで、前年の7653万3000エーカーから増反予想であるが、前月時点で見越していた8192万9000エーカーから下方修正した。インフォーマはまた、冬小麦の作付予測を428万6600エーカーから418万9200エーカーに引き下げた。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

1月14日 現在、 先物 + オプション サマリー

米テキサスとフランス・パリに本社を置く石油会社シュルンベルジェ（SLB）は17日、2013年10-12月期の純利益が16億8300万ドルと、前年同期から22.8%増加したことを発表した。売上高が7.4%増の119億600万ドル。油田サービスでは7.4%の増収になり、地域別にみると、北米で売上高が6.6%増え、欧州・CIS・アフリカ、中東・アジアでも前年を上回った。しかし、中南米で3.4%の減収だったという。

NYMEX天然ガス2月限終値：4.326↓0.056

NY天然ガスは反落。来週に予想されている中西部から北東部にかけての気温の低下が、それ程厳しいものとはならないのではとの見方が浮上する中、週末を前にポジション整理の売りが膨らんだ。2月限は夜間取引から売りが優勢、通常取引開始後もジリジリと値を切り下げる展開が続いた。昼過ぎには4.30ドル割れを試すまでに下げ幅を拡大。その後商いの薄い中で買いが加速し4.30ドル台後半まで急反発する場面も見られたものの、最後は再び4.30ドル台前半まで売りに押し戻された。

米金融大手のモルガン・スタンレー（MS）は17日、2013年10-12月期の純利益が前年同期から80%落ち込み、1億8100万ドルになったと発表した。訴訟関連の費用計上が響き、特別項目を除くと一株あたり0.50ドルで市場予想を上回る。部門別には、富裕層向けや投資管理で収益拡大。

RBOBガソリン2月限：2.6204↓0.0253
暖房油2月限：3.0237↓0.0392

NY石油製品は上昇。米景気が回復する中で需要がしっかりと伸びてくるとの見方が下支えとなる中、原油の上昇につれて投機的な買いが集まった。相場は夜間取引から買いが先行、通常取引開始後には手仕舞い売りに押し戻される場面も見られたが、押し目ではしっかりと買いが集まり早々に一段高となる展開。その後も買いの勢いは衰えず、日中高値圏を維持したまま取引を終了した。

米複合企業ゼネラル・エレクトリック（GE）が16日に発表した2013年10-12月期決算で、純利益は42億400万ドルと、前年同期から5%増加した。売上高が前年比3%増の403億8200万ドル。産業部門で6%の増収となり、中でも石油・ガス、航空関連で売上高が2けたの増加を記録した。受注残高が2440億ドルと、過去最高を更新したという。金融のGEキャピタルは3%増収で、利益が38%伸びた。

NYMEX原油2月限終値：94.37↓0.41

NY原油は反発。世界的な景気の回復に伴う需要の増加期待が相場の下支えとなる中、投機的な買いが相場を主導した。2月限は夜間取引から買いが先行、朝方に商いの薄い中でややまとまった買いが入ると、94.ドル台後半まで一気に値を伸ばした。通常取引開始後は買いも一服、手仕舞い売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏でしっかりと下げ止まり。中盤以降は94ドル台前半から半ばにかけてのレンジ内で、方向感なく上下を繰り返す展開が続いた。

COMEX金2月限終値：1,251.9↑11.7

NY金は反発。米景気に対す先行き不透明感がくすぶる中、経済指標の弱気の部分に大きく反応する形で安全資産としての買いが加速、終値ベースで12月11日以来の高値まで値を戻した。2月限は夜間取引では前日終値をやや上回ったあたりでの推移。早朝には売りが膨らむ場面も見られたが、すぐにプラス圏を回復。通常取引開始後は住宅着工件数の発表を受けて改めて買いが加速する格好となり、1,240ドル台後半まで値を伸ばした。その後一旦は値動きも落ち着いたものの、中盤には改めて買いが集まり1,250ドル台半ばまで上げ幅を拡大。そのままの水準で取引を終了した。

ICE-USコーヒー3月限終値：117.15↓1.20

NYコーヒーは反落。需給面で決め手となる材料が見当たらない中、週末を前にポジション整理の売りが相場を主導した。3月限は夜間の時間帯から売りが優勢、NYに入ると早々に116セント台半ばまで下げ幅を拡大した。中盤には117セント台後半まで値を戻すも、一気にプラス転換するだけの勢いもない。昼過ぎには再び117セントを割り込むまで値を下げたが、この水準では買い意欲も強く、最後は117セント台に戻して取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：15.22↓0.23

NY砂糖は反落。足元の需給見通しの弱さが改めて材料視される中、これまでの大きな流れを継いだ売りが相場を主導、前日の上昇分を全て下げる格好となった。3月限は夜間の時間帯から売りが先行、早朝には15.30セント台まで値を下げての推移となった。NYに入ると商いの薄い中でまとまった売りが出たことで15.20セント前半まで急落。その後は一旦下げも一服となったものの、中盤には一段安。昼からは15.20セントを挟んでのもみ合いが続いた。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

ドイツが1月にイラン向けで約25万トンの小麦輸出を計画していると報じられた。欧州トレーダーによると、小麦は昨年12月初めに買い付けられた。事前に予想されていた以上であるともいう。また、イランは今月10日にカザフスタン産婚儀を5万トンほど購入したと伝わっている。昨年11月の欧米との核開発プログラムの制限合意に伴い、イランに対する制裁が緩和。イランは資金を調達しやすくなり、合意前に比べて食糧も買い付けしやすくなったとみられている。

ロイター/ミシガン大消費者指数
出所：ロイター/ミシガン大学、NY9:55発表

米農務省（USDA）は17日、民間業者からエジプト向けで20万4000トンの2013/14年度に受け渡しになるコーンの輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

鉱工業生産・設備稼働率
出所：米連邦準備制度理事会（FRB)、NY9:15発表、季節調整値、2007年＝100

ロシア砂糖生産者組合が明らかにしたデータによると、国内で収穫されたビートからの砂糖生産は17日時点で432万トンとなり、一年前の489万トンを下回った。稼働中の製糖所の数が一年前に41だったのに対し、今シーズンは現時点で17。これまでに製糖所に送られたビートが3470万トン、加工済みは3360万トンで、いずれも前年から減少という。

エジプト商品供給公社（GASC）はホームページにおいて、16日に計29万5000トンの小麦を買い付けたことを明らかにした。5万5000トンのウクライナ産を1トン301.27ドル、ロシア産と米産を6万トンずつ、301.44ドル、302.49ドルで購入した。このほか、商社2社からフランス産を6万トンずつ、301.0ドル、303.25ドルで買い付けたという。小麦は全て2月15−28日に出荷になる。

新規住宅着工・建築許可件数
出所：米国勢調査局、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000戸

オランダのアムステルダムに拠点を置くコーヒートレーダーのネッドコーヒーは、インドネシアのスマトラ南部の2014/15年度コーヒー生産が30万5000トンになる見通しを示した。前年から9%の減少で、降雨が続いていることの影響が懸念されているという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・12月新規住宅着工・建築許可件数 (08:30)
・12月鉱工業生産・設備稼働率 (09:15)
・1月ロイター/ミシガン大消費者指数速報値 (09:55)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)