ドル/円：144.73、ユーロ/ドル：1.0980、ユーロ/円：158.91 （NY17:00）

為替は対円を中心にドル高が進行。7月の米消費者物価指数（CPI)がほぼ予想通りの内容となり、インフレが鎮静化しているとの見方が再確認される中、一旦はドルに売りが膨らんだものの、その後は米長期金利が上昇に転じるのにつれてドルを買い戻す動きが加速した。ドル/円は東京から買いが先行、午後には144円台に乗せての推移となった。ロンドンに入ると売りに押し戻される格好となり、143円台後半まで反落。NYではCPIの発表を受けて143円台前半まで急落したものの、その後は一気に買い戻しが集まり、中盤には144円台半ばまで値を伸ばした。午後には一段と買い意欲が強まり、1447円台後半まで上げ幅を拡大してのもみ合いとなった。

ユーロ/ドルは東京では1.09ドル台後半で底堅く推移、ロンドンに入ると買い意欲が強まり、1.10ドル台前半まで一気に値を切り上げた。NY朝にはCPIの発表を受けて1.10ドル台後半まで上げ幅を拡大したものの、直後には売りに押し戻され1.10ドル台前半まで反落。午後からは一段と売り圧力が強まり、1.09ドル台後半まで値を下げた。ユーロ/円は東京から買いが先行、午後には158円台前半まで値を切り上げた。ロンドンに入っても流れは変わらず、158円台半ばまで上げ幅を拡大。NYでは改めて買いが加速、159円台前半まで値を切り上げての推移となった。午後には売りが優勢となり、159円をやや割り込んだあたりでのもみ合いが続いた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆11月限終値：1318-1/4↑9-3/4

シカゴ大豆は続伸。USDA需給報告の発表前日でポジション調整の買いの展開となったが、日中はペースもスローダウンした。夜間取引で買いが進み、11月限は値を伸ばす展開となった。通常取引で1320セント台後半まで上がって買いも一服。その後は1310セント台後半でもみ合った。

CBOTコーン9月限終値：483-1/4↑2-1/4

シカゴコーンは反発。明日発表のUSDA需給報告をにらみ、ポジション調整の買いが入った。夜間取引で買いが先行し、9月限は上昇となった。通常取引開始後はまず前日の終値水準に戻してから改めて強含み。ただ積極的な買いは見送られ、限定的な上昇にとどまった。

CBOT小麦9月限終値：637-3/4↑2-3/4

シカゴ小麦は反発。USDA需給報告を明日に控えてポジション調整の買いが集まった。決め手材料に欠けて上値が限られながらも、9月限は夜間取引から上昇。通常取引に入っても買いの流れを維持し、プラス圏での値動きを続けた。

ダウ工業平均：35,176.15↑52.79
S&P500：4,468.83↑1.12
NASDAQ：13,737.99↑15.97

NY株式は小幅反発。朝方発表された7月の消費者物価指数（CPI)がほぼ予想通りの伸びとなり、インフレが引き続き鎮静化しているとの見方や9月のFOMCで利上げが見送りになるとの見方を背景に買いが先行したものの、中盤以降は米長期金利が上昇基調を強める中で売りに押し戻された。ダウ平均は寄り付きから買いが先行、早々に400ポイントを大きく超えるまで値を切り上げる展開となった。買い一巡後は一転して売りに押し戻される展開となり、午後には小幅ながらもマイナス転落。その後は一旦買い戻しが集まったものの、引けにかけては再び売りに押される展開。最後はかろうじてプラス圏を維持する格好で取引を終了した。

セクター別では、通信や運輸株、バイオテクノロジーが堅調に推移した一方、保険や薬品株、公益株、生活必需品には売りが膨らんだ。ダウ銘柄では、ウォルト・ディズニー（DIS）が4.88%の上昇となったほか、インテル（INTC）やセールスフォース(CRM)、アムジェン(AMGN)も1%を超える伸びを記録。一方でゴールドマン・サックス(GS)は0.67%の下落、ナイキ（NKE）やジョンソン・エンド・ジョンソン(JNJ)、メルク（MRK）、プロクター・アンド・ギャンブル(PG)も軟調に推移した。

NYMEX天然ガス9月限終値：2.763↓0.196

NY天然ガスは大幅反落。前日までの上昇で短期的な買われ過ぎ感が強まる中、ポジション整理の売りに押される展開となった。在庫統計が予想を上回る積み増しとなったことも弱気に作用した。9月限は夜間取引では買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。早朝からは徐々に売り圧力が強まりマイナス転落、朝方には2.80ドル台まで値を切り下げた。在庫統計発表後には一段と売り圧力が強まり、2.80ドルを割り込むまでに下げ幅を拡大。午後に入っても売りの勢いは衰えず、2.70ドル台半ばまで値を切り下げた。

RBOBガソリン9月限：2.9047↓0.0237
暖房油9月限：3.1533↓0.0537

NY石油製品は反落、ここまでの買いの勢いも一服、原油の下落につれてポジション整理の売りが膨らんだ。相場は夜間取引では買いが先行したものの、ロンドン時間に入ると売りに押されマイナス転落。通常取引開始後には買い戻しが集まり暖房油がプラス転換する場面も見られたが、早々に息切れ。中盤にかけては売り圧力が強まり、一気に値を切り下げる展開となった。

NYMEX原油9月限終値：82.82↓1.58

NY原油は反落。ここまでの上昇で短期的な買われ過ぎ感が高まる中、ポジション整理の売りが相場を主導する展開となった。米長期金利の上昇や、対円でのドル高の進行も弱気に作用した。9月限は夜間取引から売りが優勢、ロンドンの朝方にかけては買いが集まり、84ドル台後半まで値を切り上げる場面も見られたが、その後は一転して売り圧力が強まり、朝方には83ドル台後半まで値を切り下げた。通常取引開始後も売りの勢いは衰えず、午後には83ドルを割り込むまでに下げ幅を拡大。最後まで軟調に推移した。

米気候予測センター（CPC）は、エルニーニョ現象が北半球の冬まで続く確率を95%以上とし、前月の報告での90%以上から引き上げた。7月の太平洋の海面水温は平均を上回り、エルニーニョの継続を示したとコメント。11-1月は水温が摂氏1.5度あるいはそれ以上上がる確率がおよそ6割で、エルニーニョの勢力が増すと見通した。

財政収支
出所：米財務省、NY14:00発表、単位10億ドル、▲赤字、会計年度：10月-9月

COMEX金12月限終値：1,948.9↓1.7

NY金は小幅続落。朝方発表された7月の消費者物価指数（CPI）が市場の予想通りの伸びとなり、インフレが引き続き鎮静化しているとの見方が強まる中にも関わらず、米長期金利の上昇やドル高の進行が重石となる中で売りが膨らんだ。12月限は夜間取引ではポジション整理の買い戻しが先行、1,950ドル台半ばまで値を切り上げての推移となった。通常取引開始後はCPIの発表を受けて1,960ドル台前半まで上げ幅を拡大したものの、その後は一転して売り圧力が強まり、早々にマイナス圏まで値を下げた。中盤以降は再び買いが優勢、昼にはプラス転換したものの、引けにかけてまとまった売りが出るとマイナス転落して取引を終了した。

ICE-USコーヒー9月限終値：159.90↓0.85

NYコーヒーは小幅続落。朝方までは投機的な買い戻しが相場を主導したものの、その後は一転して売りに押し戻される展開となった。9月限は夜間の時間帯は買いが優勢、161セント台まで値を切り上げての推移となった。朝方にまとまった買いが入ると、163セント台半ばまで一気に上げ幅を拡大。その後は一転して売りに押される展開、昼前にまとまった売りが出るとあっさりとマイナス転落、そのまま160セントを割り込むまでに下げ幅を拡大した。

ICE-US砂糖10月限終値：23.95↑0.24

NY砂糖は続伸、中長期的な需給逼迫観測が改めて強気に作用する中、投機的な買い戻しがしっかりと相場を押し上げる展開となった。10月限は夜間の時間帯は前日終値近辺でもみ合う展開、朝方にかけて買いが集まると、23.90セント台まで値を切り上げた。NYに入っても買いの勢いは衰えず、中盤には24.20セントまで上げ幅を拡大。ISOがレポートで、次年度の世界需給が大幅な供給不足に陥るとの見通しを示したことが強気に作用した。昼前には買いも一服、引けにかけては24セントをやや割り込むまで売りに押し戻された。

国際砂糖機関（ISO)は2023/24年度（10-9月）の世界砂糖需給初回見通しで、211万8000トンの供給不足になると発表した。世界の生産予想が前年比1.23%減の1億7483万9000トン。一方、消費は0.24%増えて1億7695万7000トンになると見通す。このほか、2023/24年度輸入は6437万3000トン、輸出が6155万9000トンの予想で、それぞれ1.54%、6.04%減少する。期末在庫見通しは1億226万6000トン、0.69%増加となる。

ISOは2022/23年度需給に関すると、49万3000トンの供給過剰見通しとし、5月の前回報告時の85万トンから過剰幅を引き下げた。生産を1億7736万5000トンから1億7702万4000トンに引き下げ、下方修正。消費は1億7653万1000トンで、従来推定の1億7651万3000トンほぼ変わらない。輸入を6355万9000トンから6538万トン、輸出は6389万8000トンから6551万9000トンにそれぞれ引き上げた。期末在庫は1億78万1000トンから1億157万トンに修正。

30年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）が発表した国内中南部の2023/24年度（4-3月）砂糖きび収穫報告によると、7月後半の圧搾高は5296万2000トンと前年同期から7.81%増加した。5月からの増加基調を維持し、また伸び率は前半の4.21%より大きい。2023/24年度の圧搾高は8月1日時点で3億1132万1000トン、前年同期を9.74%上回った。

7月後半の砂糖生産は368万1000トン、11.29%増加した。シーズン開始以降増加トレンドを維持、また前回報告以上の伸びになった。エタノールは1.35%増えて24億5700万リットルと、前半とほぼ同じ伸び率。このうち無水エタノールが3.83%増え、前半より大幅プラスとなった。しかし、含水エタノールは2.16%の減少に転じた。2023/24年度の砂糖生産は1日時点で1916万7000トンになり、前年から19.79%増加。エタノールは5.15%増加して144億400万リットルとなった。

1日時点での砂糖きび1トンあたりの糖分含有量（ATR）は132.89キログラムと、前年同期の133.52キログラムをやや下回った。砂糖生産への砂糖きびの割り当ては前年同期の44.34%から48.62%に上昇、エタノール向けが55.66%から51.38%に低下した。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ロシア中銀が10日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は8月4日時点で5,866億ドルと、前週から74億ドル減少した。2022年末時点の5,820億ドルからは、46億ドルの増加となる。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

OPEC月報
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位100万バレル

消費者物価指数(CPI)
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、1982-84年=100

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ブラジルIBGE農産物生産推定
出所：ブラジル地理統計局（IBGE) 、単位：1,000トン

ブラジルIBGE砂糖きび生産推定
出所：ブラジル地理統計局（IBGE) 、単位：1,000トン

ブラジルIBGEコーヒー生産推定
出所：ブラジル地理統計局（IBGE)、 単位：1,000袋（60kg）

ストラテジーグレインズは、欧州連合（EU）27ヶ国の2023/24年度（7-6月）軟質小麦生産見通しを1億2470万トンと、前月時点での1億2620万トンから引き下げた。干ばつや猛暑が続いている地域があるうえ、北部ではタウによって品質やイールドの低下が懸念されており、一段の引き下げに至ったという。しかも、さらなる下方修正により、前年度の1億2530万トンを下回る見方にシフトした。

ストラテジーグレインズはまた、2023/24年度コーンの生産を6080万トンから5870万トンに引き下げた。7月の南部の生育状態悪化が背景にある。ただ、前年度に比べると650万トン増加の見通しとした。

ブラジル商品供給公社（CONAB)生産推定
出所：ブラジル農務省商品供給公社（CONAB)、単位1,000トン

オーストラリアの砂糖製造業者協議会（ASMC）によると、国内の2023年砂糖きび圧搾は8月6日時点で742万7761トンと、事前予想の23.52%終了した。前年より1週間早い稼働開始となったことに伴い、スタート時から進捗率は前年を上回っているが、開きはこれまでに比べて小さくなった。ASMCの圧搾予想は3458万1000トンで、シーズン開始時から見越していた3170万7000トンから引き下げた。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・7月消費者物価指数(CPI) (08:30)
・30年債入札 (13:00)
・7月財政収支 (14:00)

エネルギー
・石油輸出国機構(OPEC)月報
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・ブラジル商品供給公社 (CONAB) 生産推定
・ブラジルIBGE農産物生産推定
・USDA輸出成約高 (08:30)

ドル/円：143.71、ユーロ/ドル：1.0973、ユーロ/円：157.73 （NY17:00）

為替はユーロ高が進行。イタリア政府が7日に発表した銀行の超過利潤に対する新たな課税の一部を撤回したこともあり、ユーロに投機的な買い戻しが集まった。ドル/円は東京では143円台前半のレンジ内で、上値の重い展開。午後には143円割れを試す場面も見られた。ロンドンに入ると一転して買い意欲が強まり、NY朝には143円台半ばまで値を回復。その後も買い意欲は衰えず、143円台後半まで上げ幅を拡大した。中盤には一旦売りに押し戻される場面も見られたものの、午後には再び143円台後半まで買いが集まった。

ユーロ/ドルは東京から買いが先行、午後には1.09ドル台後半まで値を切り上げての推移となった。ロンドンに入ると買いも一服、NY朝にかけて売りに押し戻されたものの、その後は改めて騰勢を強めるなど、底堅く推移。中盤以降は値動き落ち着き、1.09ドル台後半でのもみ合いが続いた。ユーロ/円は東京では157円の節目をやや上回ったあたりでのもみ合い、ロンドンに入ると買い意欲が強まり、157円台半ばまで値を切り上げた。その後は一旦買いも一服となったものの、NYに入ると改めて騰勢を強め、158円をうかがう水準まで上げ幅を拡大。中盤以降は157円台後半でのもみ合いが続いた。

CBOT大豆11月限終値：1308-1/2↑2-1/2

シカゴ大豆は続伸。テクニカルな買いが入り、USDAへの中国向け輸出成約報告も寄与した。ただ、11日にUSDA需給報告の発表を控えていることから、上値は限られた。夜間取引で買いが進み、11月限はしっかりと上昇。1320セント台前半でペースが鈍り始め、伸び悩んでいった。通常取引でさらに上げ幅を縮めたが、最後までプラス圏での展開は維持した。

CBOTコーン9月限終値：481-0↓4-3/4

シカゴコーンは反落。小麦の下落が重石となり、売り圧力が強まった。夜間取引で買いが進み、9月限は上昇しながら、上値は限定的。通常取引開始後に490セントちょうどに上がったところで買いも息切れとなって下げに転じた。取引終盤には480セントを割り込む場面もあった。

CBOT小麦9月限終値：635-0↓21-1/4

シカゴ小麦は下落。ロシアの供給が潤沢なことが意識される中、米産需要に対する懸念が強まり、売りが優勢となった。夜間取引で売りが台頭し、9月限は下落。通常取引では640セントを挟んでもみ合ってから、取引終盤に下げ幅を広げ、630セント台前半まで弱含んだ。

ダウ工業平均：35,123.36↓191.13
S&P500：4,467.71↓31.67
NASDAQ：13,722.02↓162.31

NY株式は続落。決め手となるような材料が出た訳ではなかったが、7月の消費者物価指数の発表を翌日に控え、これまでの流れを継いだポジション調整の売りが相場を押し下げた。ダウ平均は寄り付きからしばらくは前日終値近辺で方向感なくもみ合う展開、中盤からは一転して売り圧力が強まり、昼前には200ポイントを超えるまでに下げ幅を拡大した。その後は一転して買い意欲が強まり、午後には小幅ながらプラス転換する場面も見られたが、早々に息切れ。引けにかけては改めて売りが加速した。

セクター別では、エネルギー関連に買いが集まったほか、バイオテクノロジーや薬品株、公益株、生活必需品も底堅く推移。一方で半導体や銀行株、情報通信には売りが加速、一般消費財も値を切り下げた。ダウ銘柄では、ダウ(DOW)が0.96%の上昇となったほか、ハネウェル・インターナショナル(HON)やキャタピラー(CAT)、ベライゾン・コミュニケーションズ(VZ)も堅調に推移した。一方でセールスフォース(CRM)は2.70%の下落、インテル(INTC)も2%を超える下落となったほか、ゴールドマン・サックス(GS)やJPモルガン・チェース(JPM)にも売りが膨らんだ。

商品リスク管理を手掛けるHedgePoint Global Marketsは9日、2023/24年度ブラジル中南部砂糖生産が3940万トンと過去最高を更新するとの見通しを示した。従来予想から200万トン引き上げ、2020/21年度に記録した3840万トンを超えることになる。砂糖きびのイールド上昇や糖分が高いことに加え、製糖所が砂糖生産に向けた砂糖きびの割り当てを増やしていることが、修正につながったという。砂糖きびの生産予想は6億1640万トンで、2015/16年度につけた過去最高の6億1680万トンを若干下回る。

NYMEX天然ガス9月限終値：2.959↑0.182

NY天然ガスは大幅続伸。米国の広い範囲で平年以上の気温が続くとの予報や、欧州で需給逼迫懸念が高まり価格が急騰していることが下支えとなる中、しっかりと買いが集まった。9月限は夜間取引から買いが先行、2.80ドルの節目近辺まで値を切り上げての推移となった。朝方からは改めて騰勢を強める格好となり、通常取引開始後には3ドルの節目を回復するまで一気に上げ幅を拡大。その後は買いも一服となったものの、大きく売りに押し戻されることもなく、高値圏をしっかりと維持してのもみ合いが続いた。

RBOBガソリン9月限：2.9284↑0.0833
暖房油9月限：3.2070↑0.1214

NY石油製品は続伸、原油の上昇につれて投機的な買いが集まった。相場は夜間取引では売りが先行したものの、ロンドン時間に入ると買い意欲が強まり、プラス圏を回復。通常取引開始後には改めて買いが加速、一段と値を切り上げた。中盤には売りに押し戻される場面も見られたものの、下げは限定的。引けにかけては改めて騰勢を強める展開、日中高値を更新して取引を終了した。

NYMEX原油9月限終値：84.40↑1.48

NY原油は続伸。サウジの追加減産によって世界需給が一段と逼迫するとの見方が大きな下支えとなる中、これまでの流れを継いだ投機的な買いが相場を押し上げた。ロシアとウクライナの緊張が高まっていることも、新たな供給不安につながるとの見方から買いを呼び込んだ。9月限は夜間取引から買いが先行、早朝には84ドルの節目に迫るまで値を切り上げた。通常取引開始後も買いの勢いは衰えず、84ドル台半ばまで上げ幅を拡大。その後は在庫統計で原油が予想以上の積み増しになったことなどが嫌気される中で売りが膨らんだものの、83ドルの節目近辺でしっかりと下げ止まり。引けにかけて改めて買いが加速、84ドル台を回復した。

COMEX金12月限終値：1,950.6↓9.3

NY金は続落。米長期金利の上昇やドル高の進行が一服する中にも関わらず、これまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を主導、6月後半の安値を試すまでに値を切り下げた。12月限は夜間取引ではポジション整理の買い戻しが先行、1,960ドル台半ばまで値を戻したものの、ロンドンに入ってあたりから売り圧力が強まり、通常取引開始後は小幅ながらマイナス転落しての推移となった。中盤にかけてまとまった売りが出ると、1,950ドル割れを試すまでに下げ幅を拡大。その後は売りも一巡したが、最後まで安値近辺で上値の重い展開が続いた。

ICE-USコーヒー9月限終値：160.75↓0.60

NYコーヒーは小幅続落。朝方にはしっかりと買いが集まる場面も見られたが、その後はこれまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を主導した。9月限は夜間の時間帯から売り買いが交錯、前日終値近辺で方向感なく上下に振れる展開となった。朝方には買い意欲が強まり、162セント台半ばまで値を切り上げたものの、NYに入ると一転して売りが膨らみマイナス転落。その後はしばらく下げ渋る状態が続いたが、中盤以降は改めて売りが優勢となり、最後は160セントの節目近辺まで値を切り下げた。

ICE-US砂糖10月限終値：23.71↑0.26

NY砂糖は反発。ここまでの下落で割安感が強まる中、原油の上昇を好感する形で投機的な買い戻しが相場を主導した。10月限は夜間の時間帯から買いが先行、早々に23セント台後半まで値を切り上げた。買い一巡後はジリジリと売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏はしっかりと維持して下げ止まり。朝方には改めて買い意欲が強まり、NYに入ると高値近辺まで値を回復。中盤にかけては再び上値が重くなったが、引け間際にまとまった買いが入ると、日中高値を更新して取引を終了した。

10年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

天然ガス在庫統計市場予想
10日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

中国国営テレビによると、黒竜江省で387万畝（25万8000ヘクタール）分の農産物に多雨の被害が出た。全作付の2億1900万の1.77%に相当する。黒竜江省は中国の主要穀倉地帯。週末の台風後も降雨が続いており、洪水発生などを背景に作付面積が縮小する格好になっているという。地元政府は対策グループを設け、中国政府も7億3200万人民元の災害救援を発表した。中国北部では、作物や家畜の病害を警告している。黒竜江省の小麦収穫は終了済みで、この時期は主力のコメやコーン、大豆が生育期にある。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

フランス政府機関FranceAgriMerは9日、降雨絡みの小麦の品質低下に懸念を示した。北部では7月終わりから降雨が多く、気温も低下し、収穫も遅れることを指摘。製粉用の品質への影響が危惧されるという。ただ、降雨前に収穫を終えた小麦の品質は基準を満たすとコメント。FranceAgriMerは7月に、2023/24年度（7-6月）軟質小麦生産が前年比3.9%増の3500万1000トンになるとの初回予想を発表した。2次見通しは9月に発表となる。

ベトナム商工省は8日、タイの製糖大手からの砂糖輸入に反ダンピング課税を賦課すると発表した。タイのメーカーが反ダンピング措置回避に向けて一部砂糖製品をラオスやカンボジア、インドネシアなどを経由して輸入しているとの、ベトナム生産者の申し立てに基づいての調査の結果という。最大のMitr Phol Sugar社と傘下4社には32.75%、Thai Roong Ruang Industry社と傘下5社には25.73%それぞれ課税。8月18日付実施となり、2026年6月15日まで有効になる。ただ、他国経由の輸入砂糖製品がそれぞれの国で生産されたものと十分に証明された場合には課税が見送られるもよう。

米農務省（USDA）は9日、民間業者から中国向けで25万1000トンの2023/24年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

エジプト商品供給公社（GASC）が、8日に23万5000トンのロシア産小麦を買い付けたことを発表した。メディアによると、このうち17万50000トンが1トン262ドル、9月15-30日の出荷。残る6万トンの価格が265ドルで、出荷は10月1-15日の予定という。

ウクライナ農務省によると、同国の2023/24年度（7-6月）穀物輸出は9日時点で276万2000トンとなった。前年同期を上回るが、8月最初の9日間だけの輸出に限れば、48万8000トンで、前年比マイナス。2023/24年度の小麦輸出が107万6000トン、コーンは133万1000トンとなった。

韓国のMFGが14万トンの飼料用コーン買い付けを見送ったと報じられた。トレーダーによると、MFGはロシアとウクライナ産以外の12月出荷のコーンを物色していた。最低オファーは南米産あるいは南アフリカ産で1トン256.49ドルで、ほかのオファー価格もほぼ同水準だったと伝わっている。MFGが改めて買い付けを計画するかどうかは不明。

ベトナム税関局によると、7月のコーヒー輸出は10万8872トンと、前月から22.6%減少した。前年同月との比較にすると4.4%の減少。2023年の輸出は7月まで合わせて111万6804トンになり、前年同期を3.4%下回る。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・10年債入札 (13:00)

エネルギー
・EIA石油在庫統計 (10:30)

ドル/円：143.34、ユーロ/ドル：1.0955、ユーロ/円：157.07 （NY17:00）

為替はドル高が進行。イタリア政府が銀行の超過利益に対する課税案を承認、ムーディーズが複数の米地銀の格付けを引き下げるなど、銀行株が値を切り下げる中でドルにしっかりと買いが集まった。ドル/円は東京から買いが先行、143円台前半まで一気に値を切り上げる展開となった。午後には売りに押し戻される格好となり、ロンドンでは143円の節目近辺でのもみ合いが継続。NYに入ると再び買いが優勢となり、午後にかけて143円台半ばまでジリジリと値を切り上げた。

ユーロ/ドルは東京から売りが先行、1.09ドル台後半まで値を切り下げての推移となった、午後には一旦1.10ドル台を回復するまで買い戻されたものの、ロンドンに入るとイタリアの銀行課税を嫌気した欧州株の下落につれて売り圧力が強まり、1.09ドル台半ばまで反落。NYに入っても売りの勢いは衰えず、1.09ドル台前半まで下げ幅を拡大したが、中盤以降は売りも一服となり、1.09ドル台半ばまで値を回復した。ユーロ/円は東京では買いが先行、157円台半ばまで値を切り上げた。午後には一時157円台後半まで買い進まれる場面も見られたが、その後は一転して売り圧力が強まり、ロンドンでは156円台半ばまで反落。NYに入ると再び買いが優勢となり、午後には157円台前半まで値を戻した。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT大豆11月限終値：1306-0↑4-0

シカゴ大豆は反発。前夕に発表されたクロップ・プログレスの作柄改善は売り材料視されたが、11月限の安値更新後に値ごろ感から買い戻しが入った。夜間取引で売りが膨らみ、11月限はほぼ一本調子で下落。通常取引に入って1282-1/4セントと6月30日以来の安値を付けてブレーキがかかった。下げ幅を縮めて、さらに前日終値を上抜け、引けまでしっかりと推移した。

CBOTコーン9月限終値：485-3/4↑3-1/2

シカゴコーンは反発。前夕に発表されたクロップレポートスの作柄悪化が重石となる場面があったが、11日にUSDA需給報告の発表を控えていることもあって、売り一巡後は買い戻しの展開となった。9月限は夜間取引で売りに押されて下落したが、朝方に470セント台後半まで下げて一服。通常取引に入ると買いが進んで上昇に転じ、そのままプラス圏での値動きを維持した。

CBOT小麦9月限終値：656-1/4↓1-1/4

シカゴ小麦9月限は小幅安、期先限月は上昇。決め手となる材料が見当たらず、売り買いが交錯した。夜間取引で売りが先行し、9月限は下げが進む展開。しかし、朝方に640セント台前半に下落して売りのペースも鈍り始め、通常取引に入ってさらに下げ幅を縮小した。取引終盤には買いに弾みがついて660セント台前半まで上昇の場面を見てから、引けにかけて値を消した。

ダウ工業平均：35,314.49↓158.64
S&P500：4,499.38↓19.06
NASDAQ：13,884.32↓110.07

NY株式は反落。ムーディーズが複数の米地銀の格付けを引き下げたことを受けて先行き不透明感が強まる中、ポジション調整の売りが膨らんだ。ダウ平均は寄り付きから大きく売りが先行、早々に400ポイント台後半まで値を切り下げた。中盤には売りも一服となり、ジリジリと値を切り上げる展開。午後に入っても買いの勢いは衰えず、最後は100ポイント台半ばまで下げ幅を縮小した。

セクター別では、薬品株が大きく値を伸ばしたほか、バイオテクノロジーやエネルギー関連、公益株も堅調に推移した。一方で半導体や保険は下落、銀行株や素材、一般消費財などにも売りが膨らんだ。ダウ銘柄では、アムジェン(AMGN)が3.11%の上昇となったほか、ウォルト・ディズニー(DIS)の上昇も1%を上回った。一方でセールスフォース(CRM)は2.07%、ゴールドマン・サックス(GS)は2.05%それぞれ下落、トラベラーズTRV)やマイクロソフト(MSFT)、ウォルグリーン(WBA)にも売りが膨らんだ。

API石油在庫統計
出所：全米石油協会（API)、NY16:30発表、単位1,000バレル

NYMEX天然ガス9月限終値：2.777↑0.052

NY天然ガスは続伸。目先米国の広い範囲で平年以上の気温が続くとの予報が出る中、冷房需要の増加期待を支えにしっかりと買いが集まった。9月限は夜間取引では売りが優勢、前日の急伸の反動もあり、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。朝方に商いの薄い中でまとまった買いが入ると、2.70ドル台後半まで急反発。通常取引開始後は一旦売りに押し戻されたものの、押し目ではしっかりと買いが集まり、早々に値を回復。午後には2.80ドルの節目をうかがうまでに上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン9月限：2.8451↑0.0407
暖房油9月限：3.0856↑0.0701

NY石油製品は上昇、朝方まで軟調に推移したものの、その後は原油高の進行につれて投機的な買いが集まった。相場は夜間取引では売りが先行、ジリジリと値を切り下げる展開となった。通常取引開始後は一転して買い意欲が強まり、昼前にはプラス圏を回復。その後も買いの勢いは衰えず、引けにかけて一段と上げ幅を拡大した。

NYMEX原油9月限終値：82.92↑0.98

NY原油は反発。朝方まではポジション整理の売りに押される展開となったものの、その後は目先の需給逼迫観測が改めて下支えとなる中でしっかりと値を回復した。9月限は夜間取引では大きく売りが先行、ドル高の進行が嫌気される中、朝方には小幅ながら80ドルの節目を割り込む場面も見られた。通常取引開始後は一転して買い意欲が強まり、昼にはプラス圏を回復。その後も上昇の勢いは衰えず、最後は82ドル台後半まで上げ幅を拡大した。

商品リスク管理を手掛けるHedgePoint Global Marketsは、ブラジルの2023年コーヒー生産見通しを6580万袋と、従来の6380万トンから200万トン引き上げた。複数の生産地のイールドが当初の予想以上で、上方修正につながったという。アラビカ種を4230万袋から4330万袋、ロブスタ種は2150万袋から2250万袋に100万袋ずつ上方修正。

ブラジルの生産見通しを引き上げたのに伴い、世界のアラビカは164万袋の供給過剰になる見通しになり、従来の64万袋から修正になったことを指摘した。ロブスタ種は供給不足の見通しだが、316万袋と従来予想より100万袋ダウン。

COMEX金12月限終値：1,959.9↓10.1

NY金は続落。米長期金利が低下に転じる中にも関わらず、ドル高の進行が嫌気される中で投機的な売りが膨らんだ。12月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開が続いた。早朝からは改めて売り圧力が強まる格好となり、1,960ドルを割り込むまで一気に下げ幅を拡大。通常取引開始後は売りも一服、1,960ドル台前半まで値を戻しての推移が続いた。中盤以降は再び売りが優勢となり、最後は1,960ドル割れを試す格好で取引を終了した。

ICE-USコーヒー9月限終値：161.35↓2.60

NYコーヒーは反落。需給面で新たな材料に欠ける中、対ドルでのブラジルレアル安の進行などが嫌気される形で投機的な売りが相場を主導した。9月限は夜間の時間帯から売りが優勢、160セント台までジリジリと値を切り下げる展開となった。NYに入っても売りの勢いは止まらず、160セントを割り込むまで下げ幅を拡大。中盤にかけては売りも一服、161セント台まで値を回復したものの、それ以上の動きは見られず。引けにかけては動意も薄くなった。

ICE-US砂糖10月限終値：23.45↓0.29

NY砂糖は反落。需給面で新たな買い材料に欠ける中、これまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を主導した。10月限は夜間の時間帯から売りが優勢、朝方にかけて軟調な値動きが続いた。NYに入っても売りの流れは変わらず、昼には23.30セントを割り込むまでに下げ幅を拡大。引けにかけては買い戻しが集まったものの、下げは限定的なものにとどまった。

3年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル

ECBが8日に発表したデータによると、欧州圏中銀（ユーロシステム）の金準備高(受取勘定含む)は8月4日現在6,092億9,900万ユーロと、前週から横ばいとなった。

EIAアウトルック
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、単位100万バレル(日量）

米商務省が8日に発表した貿易収支によると、6月の金輸入は1万5,223.074キログラムと、前月の4,819.407キログラムから3倍以上に増加した。前年同月の2,724.216キログラムからは5倍以上の増加となる。年初来の累計では4万4,541.627キログラムと、前年同期の2万7,717.639キログラムを60.37%上回っている。

米商務省が8日に発表した6月の貿易収支によると、コーヒー輸入は8万7806トン (約146万袋)となった。前月の8万5791トンから2.4%増加した。

米商務省が8日に発表した6月の貿易収支によると、大豆輸出は83万1037トンと、前月から15.8%減少した。大豆油が20.9%減って1万8155トン。一方、大豆ミールは93万9744トン、14.2%増加した。

米商務省が8日に発表した6月の貿易収支によると、コーン輸出は382万21トンと、前月から37.3%減少した。小麦は114万9535トンで、20.2%の減少となった。

インド政府がコメの輸出制限を決めたのに続いて砂糖の輸出規制懸念が高まっていると報じられた。政府は7月に国内の供給確保と価格上昇抑制に向けてバスマティ米以外の白米輸出禁止を決定。モンスーンの降雨パターンが不規則で、砂糖きび生産への影響が危惧されている。インド製糖所協会（ISMA）のプレジデントによると、佐藤の主要生産地マハラシュトラ州とカルナタカ州の6月の降雨が不十分だったことを指摘。協会は10月に始まる2023/24年度のインド砂糖生産を前年比3.4%減の3168万トンと見通している。また、政府がエタノール増産を促進していることも、砂糖生産を縮小させ、輸出が制限されるとの見方を強めているもよう。

インド政府は2022/23年度砂糖輸出枠を610万トンとし、前年の1100万トンから減少した。ブローカー大手ストーンXのアナリストや調査会社トロピカル・リサーチ幹部はメディアに対し、2023/24年度はさらに200万-300万トンに制限、あるいはゼロもあり得るとの見方を示した。

米小売調査レッドブック・リサーチが8日に発表した週次レポートによると、国内チェーンストア売上高は5日時点で前年同期から0.3%上昇した。前週の0.1%より高い伸びとなった。

卸売在庫・在庫率
出所：米国勢調査局、NY10:00発表、季節調整値、単位100万ドル

欧州委員会によると、欧州連合の6月に終わった2022/23年度軟質小麦輸出は3158万89トンと、前年を13%上回った。7月の発表時での3114万1947トンから上方修正。デュラム小麦は74万2735トンから74万2847トンに修正、前年から24%減少した。小麦粉などもあわせて小麦全体で3298万4765トンになり、従来の3254万308トンから引き上げ、前年比で11%の増加になる。コーン輸出は358万5818トンから367万8641トンに上方修正した。それでも、前年との比較にすると39%減少。

軟質小麦輸入は919万4709トンから924万1454トンに上方修正した。前年の3.6倍。コーン輸入は61%増加して2636万5275トンで、従来の2579万7304トンから引き上げとなった。

中国税関総局の暫定データによると、7月の大豆輸入は973万1000トンと、前年同月から23.5%増加した。2023年の輸入は7月まであわせて6230万3000トンになり、前年同期を15.0%上回る。

中国税関総局が8日に明らかにしたデータによると、同国の7月の原油輸入は4,368万6,000トン(日量1,032.96万バレル)と6月の日量1,036.14万バレルから0.31%減少した。前年比では17.03%の増加となる。年初来では3億2,575万2,000トン(日量1,126.30万バレル)と、前年同期から12.41%増加した。石油製品の輸入は450.4万トンと、前月の440.5万トンから2.25%増加、前年の162.5万トンからは177.17%の増加となった。年初来では前年同期を101.92%上回っている。

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

ブラジル・マットグロッソ州の農業経済研究所（IMEA）は同州の2022/23年度コーン生産見通しを5103万1395トンと、7月の報告での5014万7780トンから引き上げた。4回連続の上方修正で、前月比16.41%増加。作付面積を741万7369ヘクタールから749万2214ヘクタールにやや上方修正し、また、イールドを112.68袋から113.52袋に引き上げた。需要増加の一方で、世界居級がタイトなことが作付増加につながったとコメント。さらに好天気によってイールドが一段と上向いたという。作付は前年から4.83%増加、イールドが11.04%上昇となる。

ブラジル・マットグロッソ州の農業経済研究所（IMEA）は、同州の2023/24年度大豆生産が4378万2804トンになると見通し、5月に発表した初回予想を引き続き維持した。前年から3.39%減少するが、2021/22年度の4088万6520トンは上回る。作付予想が前年比0.82%増の1222万2098ヘクタール、イールドが前年の62.30袋から59.70袋に低下する見通しで、いずれも据え置きとなった。作付を1ヶ月半後に控え、目先の天候がカギになるとコメント。9月は平均並みの降雨予報となっているが、10月には平均を下回る可能性があることを指摘した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・6月貿易収支 (08:30)
・6月卸売在庫・在庫率 (10:00)
・3年債入札 (13:00)

エネルギー
・EIAアウトルック (12:00)
・API石油在庫統計 (16:30)