ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

ドル/円：99.85、ユーロ/ドル：1.3058、ユーロ/円：130.39 （NY17:00）

為替は対円を中心にドル高が進行。17日にバーナンキFRB議長の議会証言を控え、FRBがいずれ量的緩和策を縮小するとの見方が改めて材料視される中、ドルを買う動きが強まった。一方ユーロは株式市場が全体的に堅調な値動きとなったことを好感、日中を通じて投機的な買いが相場の下支えとなった。ドル/円は東京市場が休みということもあり、アジア時間は99円台前半で小動き。ロンドンに入ると買い意欲が強まり、NY朝には100円台半ばまで一気に値を伸ばした。しかしその後は一転して売りに押し戻される格好となり、早々に99円台後半まで反落。その後は100円をやや割り込んだあたりでのもみ合いが続いた。

ユーロ/ドルはアジア時間には1.30ドル台後半から半ばの広いレンジ内で推移。ロンドンに入ると売りが強まり、NY朝には1.30ドルを割り込むまで値を下げた。しか四個の水準では買い意欲も強く、早々に1.30ドル台半ばまで回復。午後には株高の進行につれて1.30ドル台後半まで値を伸ばした。ユーロ/円はアジア時間は129円台後半での小動き。ロンドンに入ると買い意欲が強まりNY朝には130円台後半まで値を伸ばした。その後は一旦売りに押し戻されたものの、130円台はしっかりと維持。午後からは130円台半ばの水準で値動きも落ち着いた。

10年債利回り：2.544↓0.041

債券は反発。6月の小売売上高が予想以下の増加にとどまったのを受け、買いが進んだ。個人消費が経済の約3分の2を占めることから、4-6月期実質国内総生産（GDP）の伸びが鈍ることを警戒し、相場は強含んだ。このため、10年債利回りはデータ発表前に2.64%に上昇していたのが、急ピッチの低下に転じ、そのまま午前の取引中ごろまで下げ続けた。昼前や午後の取引で下げ幅が縮小する場面があったが、取引終盤には改めて下向き、本日のレンジも切り下げ、一時、2.53%まで下がった。

CBOT大豆8月限終値：1453-3/4↑24-3/4、11月限：1263-3/4↑6-1/2

シカゴ大豆は反発。目先中西部で生育に適した天候が続くとの予報が重石となる中、足元の需給逼迫が改めて買い材料視される格好となり期近限月を中心に値を回復した。11月限は夜間取引ではコーンの下落につれて売りが先行、早朝には1250セント割れを試すまでに値を下げる展開となった。通常取引開始後は中盤にかけて買い意欲が強まり、1260セント台半ばまで一気に値を回復。その後一旦は売りに押し戻されマイナス転落したものの、最後は再び買いが集まった。

ダウ工業平均：15,484.26↑19.96
S&P500：1,682.50↑2.31
NASDAQ：3,607.49↑7.41

NY株は続伸。シティグループの予想を上回る決算発表を好感し、業績への期待も手伝って買いが集まり、ダウ平均とS&P500は3日連続で最高値を更新した。朝方に発表の小売売上高が予想以下の伸びだったために、寄り付き時に売りもみられたが、同じ経済指標ではニューヨーク連銀指数の改善で相殺。この結果、相場はもみ合いのスタートから間もなくして小じっかりとなった。

今週は主要決算、経済指標を多数控えているため、様子見に構える向きも少なくない。午後に入ってレンジ切り上げの場面もあったが、上値は限られ、結局、引けにかけて伸び悩んだ。それでも、プラス引けを確保し、S&P500とNASDAQ指数は8日続伸となった。NASDAQ指数は2000年9月29日以来の高値も更新した。

CBOTコーン12月限終値：503-1/2↓5-3/4

シカゴコーンは続落。目先生産地で生育に適した天候が続くとの予報を嫌気、日中を通じて売りが先行する展開となった。12月限は夜間取引から売りが先行、早朝には一時5ドルの節目を割り込む場面も見られた。通常取引開始後は買い戻しが集まったものの、510セント台まで値を戻すことなく早々に息切れ。中盤以降は再び売りが優勢となった。

CBOT小麦9月限終値：669-1/2↓11-1/2

シカゴ小麦は続落。目先中西部で弱気の天気予報が出る中、コーンの下落につれて売りが膨らんだ。9月限は夜間取引から売りが先行、早々に670セントを割り込むまで値を下げた。通常取引開始後は買い戻しが集まったものの、670セント台半ばまで下げ幅を縮小するのが精一杯。中盤にかけては改めて売りに押し戻される展開となり、午後には日中安値を更新した。

ブラジル農業顧問サフラスによると、2012/13年度産コーヒーの販売は6月30日時点で5520万袋の生産推定の91%となった。前年同期の97%を下回り、また過去5年平均の97%と比べても低い。また、2013/14年度収穫の販売は5290万袋の生産推定の13%という。

USDAクロップレポート・大豆
出所：米農務省、NY16:00発表

7月14日現在

USDAクロップレポート・コーン
出所：米農務省、NY16:00発表

7月14日現在

USDAクロップレポート・春小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

7月14日現在

USDAクロップレポート・冬小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

NYMEX天然ガス8月限終値：3.674↑0.030

NY天然ガスは小幅続伸。日中を通じて天気予報を睨みながら投機的な売り買いに振り回される、不安定な展開。午前中は大きく値を下げたものの、最後はしっかりとプラス圏を回復した。8月限は夜間取引では買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は天気予報で今月末にかけて北東部や中西部で平年以下の気温が続くとの見方が強まったこともあって大きく売りが膨らんだものの、中盤に先週の安値を割り込んだあたりでしっかりと下げ止まり。午後からは買い戻しが集まり急速に値を回復、プラス圏で取引を終了した。

RBOBガソリン8月限：3.1029↓0.0146
暖房油8月限：3.0261↓0.0033

NY石油製品は反落。先週までの急伸の反動もあり、ポジション整理の売りに押される軟調な展開となった。相場は夜間取引から売りが先行、中国の4-6月期GDPの伸びが鈍化したことなどを嫌気、原油の下落に連れて軟調に推移した。通常取引開始後は一転して買い戻しが集まったものの、プラス圏を一気に回復するには至らず。中盤以降も上値の重い値動きが続いた。

NYMEX原油8月限終値：106.32↑0.37

NY原油は小幅続伸。中国の4-6月期GDPの伸びが前期から鈍化したことが嫌気される中、朝方までは売りが先行したものの、最後は今週も在庫の取り崩しが見られるとの見方などを支えに買いが集まった。8月限は夜間取引では売りが優勢、朝方には105ドルを割り込むまで値を下げる場面も見られた。しかし通常取引開始後は一転して買い戻しが集まり早々に106ドル台まで値を回復。中盤にはやや伸び悩む場面も見られたものの、午後から再び買いが加速、プラス圏を回復して取引を終了した。

全米コーヒー生豆在庫
出所：米コーヒー生豆協会、単位1,000袋

COMEX金8月限終値：1,283.5↑5.9

NY金は小幅反発。バーナンキ議長の議会証言を前に、FRBの量的緩和政策の縮小時期に改めて市場の注目が集まる中、ポジション整理の買い戻しが相場を主導する展開となった。8月限は夜間取引の開始早々に1,290ドル台まで買いが集まったものの、早々に息切れ。その後は1,280ドル近辺までジリジリと値を下げるとなった。朝方には更に売りが膨らみ1,270ドル台前半まで値を崩したものの、通常取引開始後は一転して買い戻しが集まり1,280ドル台前半まで値を回復。中盤にかけては値動きも落ち着き、1,280ドル台前半から半ばの水準でのもみ合いが続いた。

ICE-USコーヒー9月限終値：123.25↑3.85

NYコーヒーは反発。先週末の急落で売られ過ぎ感が高まったことを受け、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが加速、下落分を一気に取り戻した。9月限は夜間の時間帯は先週末の終値近辺での小動き。NYに入るとやや売りが強まる場面も見られたが、119セントを割り込んだあたりでしっかりと下げ止まり。その後は中盤にかけて買い一色の展開となり、124セントまで一気に値を回復した。

NY砂糖は反発。需給面で特に変化が見られたわけではなかったが、ファンドを中心にポジション整理の買い戻しが相場を主導した。10月限は夜間の時間帯から先週末の終値近辺の狭いレンジ内で推移。早朝にはやや売りが優勢となる場面もみられた。NYに入ると買い意欲が強まり、早々に16.10セント台まで値を回復。その後も買いの勢いは衰えず、最後は16.20セントを試すまで上げ幅を拡大した。

国連食糧農業機関（FAO）によると、アルゼンチンの2013年穀物生産が前年比19%増の4960万6000トンになる見通しをとなった。小麦の作付は進行中だが、国内の価格上昇を背景に約400万ヘクタールに増加が予想されるという。この結果、小麦生産予測は暫定的に1250万トンで、前年から39%増加になる。5月に収穫が終わったコーンに関しては、2610万トンが公式推定であることを示した。前年を23%上回る。作付時の多雨で8%の減反となり、また北西部で干ばつに見舞われたが、それでも主要生産地のイールド改善により補ったとしている。

FAOはこのほか、アルゼンチンの2013/14年度コーン輸出を1850万トンとみられることを示した。前年比較で8%増加の見方で、22013年の生産、また価格面で米国に比べて非常に競争力が高いことを指摘。また、最近の中国向けの供給合意も輸出増加に寄与する見方だ。

全米油種加工業協会（NOPA）が15日に明らかにしたデータによると、6月の加盟業者の大豆圧搾高は1億1,905万ブッシェルと、前月比で2.92%減少した。前年比では11.26%の減少となる。市場予想は上回った。大豆油の在庫は23億ポンドと前月から6.84%減少、前年比では0.27%の減少となった。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000ブッシェル

ウェスタンオーストラリア州で降雨に伴う穀物生産の改善見通しが報じられた。気象局によると、15日から18日の4日間に週の南西部で1-10ミリメートルの降雨予報となっている。コモンウェルス・バンク・オブ・オーストラリアのストラテジストは、同州のほぼ全域にわたってこの4日間に10-40ミリメートルの降雨となり、また、今週初めも降雨予報で穀物生産の見通しが上向くとの見方を示した。気象局はまた、昨年の小麦生産で最も規模の大きかったニューサウスウェールズ州では向こう4日間に最大25ミリメートルの降水量となる可能性もあるという。

企業在庫・在庫率
出所：米国勢調査局、NY10:00発表、季節調整値、単位100万ドル

米農務省（USDA）は15日、民間業者から仕向け先不明で12万トンの2013/14年度に受け渡しになるコーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ニューヨーク連銀指数
出所：ニューヨーク連邦準備銀行、NY8:30発表、季節調整値

小売売上高
出所：米国勢調査局、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル

イラクの貿易省は15日、少なくとも5万トンの白糖の買い付けを計画していることを発表した。原産国はインドとタイ以外で、22日までオファーを受け付けるという。

ロシア農務省は15日、2012/13年度（7-6月）のロシア穀物輸出が1572万トンになったと発表した。前年から42.2%減少で、2012年の干ばつによる不作が背景にある。農務省は2013年の小麦生産が5000万トンの予想通りであれば、2013/14年度の穀物輸出が2000万トンに膨らむとの見方を示した。2013年の穀物全体の生産は前年比32.5%増の9500万トンと見通している。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・6月小売売上高 (08:30)
・7月ニューヨーク連銀指数 (08:30)
・5月企業在庫・在庫率 (10:00)

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)
・6月NOPA大豆圧搾高 (12:00)
・6月全米コーヒー生豆在庫 (15:00)
・USDAクロップレポート (16:00)

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

ドル/円：99.24、ユーロ/ドル：1.3065、ユーロ/円：129.63 （NY17:00）

為替はドルが反発。FRBの緩和政策継続観測を背景としたここまでのドル安の流れも一服、週末を前にポジション調整のドル買い戻しが優勢となった。ドル/円は東京からロンドンにかけて、99円を挟んだレンジ内で上下を繰り返す展開。NY早朝あたりから買い意欲が強まり、早々に99円台後半まで値を伸ばした。その後は99円を割り込むまで売りに押し戻されるなど、やや不安定な展開となったが、中盤には99円台前半まで値を回復。午後からは動意も薄くなった。

ユーロ/ドルは東京朝には1.31ドルをやや下回る水準にあったものの、その後ジリジリと売りに押し戻される展開となり、ロンドンでは1.30ドル台半ばから前半での推移となった。NY早朝からは改めて売り圧力が強まり、朝方には一時1.30ドルを割り込むまで下げ幅を拡大。その後は買い戻しが集まり、午後には1.30ドル台後半で値動きも落ち着いた。ユーロ/円は東京時間にはやや軟調に推移、ロンドンでは129円割れを試すまでに値を下げた。その後はやや買い戻しが集まったものの、NYに入ると再び売りが膨らみ128円台後半まで急落。しかしこの水準では買い意欲も強く、午後には129円台後半まで値を戻した。

10年債利回り：2.592↑0.007

債券は反落。金融政策の行方をにらみ、来週に主要経済指標やバーナンキ米連邦準備理事会（FRB）議長の議会証言など注目イベントを多数控えていることから様子見空気が強まった。朝方は2日前のバーナンキ議長による金融政策絡みの発言が引き続き買いを支援し、またミシガン大消費者指数の低下も寄与して相場はしっかり。しかし、昼ごろにプロッサー・フィラデルフィア連銀総裁が9月の量的緩和縮小を支持したと伝わり、売りにシフトした。午前に10年債利回りが一時、2.51%と、3日以来の水準に低下した反動で、利食い売りも膨らんだ。午後はやや弱含み、2.6%台への利回り上昇の場面もあった。

ダウ工業平均：15,464.30↑3.38
S&P500：1,680.19↑5.17
NASDAQ：3,600.08↑21.78

NY株は続伸。JPモルガン・チェース、ウェルズ・ファーゴが予想以上の決算を発表し、金融株を中心にした買いで相場は上昇した。輸送サービスのUPSによる業績見通し引き下げ、ボーイングの中型旅客機787がロンドン・ヒースロー空港で出火したとの報道が重石になる場面もあったが、引けにかけて改めて買いが優勢となった。

相場はもみ合いのスタートからしっかりとなるものの、ダウ平均とS&P500が昼前にマイナス転落した。特に、ダウ平均はボーイングの影響で一時、下げ幅拡大。しかし、取引終了近くで持ち直した。S&P500、NASDAQ指数は取引終盤に強含んだ。最終的に、ダウ平均とS&P500が2日連続で最高値を更新し、NASDAQ指数は2000年9月29日以来の高値で引けた。週ベースで主要株価指標は揃って3週連続して上がった。

CBOT大豆8月限終値：14296-0↓43-0、11月限：1257-1/4↓33-1/2

シカゴ大豆は大幅反落。生産地で高温乾燥が一服、しばらく生育に適した天候が続くとの見通しを背景に、日中を通じて大きく売りが膨らむ展開となった。11月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い値動きとなった。通常取引開始後は売り一色の展開、反発らしい反発もほとんどないままに値下がりを続け、最後は1260セントを割り込むまでに値を下げて取引を終了した。

CBOTコーン12月限終値：509-1/4↓17-3/4

シカゴコーンは大幅反落。目先中西部で暑さが一服、生育に適した天候が続くとの見方が強まる中、需給見通しの弱さが改めて売りを誘う格好となった。12月限は夜間取引から売りが先行、520セント台半ばから前半で上値の重い展開となった。通常取引開始後は改めて売りが加速し510セント台半ばまで急落。その後ややペースは鈍ったものの、売りの勢いは止まらず、最後は510セントを割り込んで取引を終了した。

CBOT小麦9月限終値：681-0↓2-0

シカゴ小麦は反落。前日の需給報告がやや強気の内容となったのを支えに、日中を通じてしっかりの展開が続いたが、最後はコーンや大豆の急落につれて売りが膨らんだ。9月限は夜間取引から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移。通常取引開始後は売りが膨らみマイナス転落したものの、押し目では買い意欲も強く、中盤には680セント台後半まで値を戻しての推移となった。引けにかけてはコーンの下落につれて改めて売りが加速、マイナス転落して取引を終了した。

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

7月9日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス8月限終値：3.644↑0.031

NY天然ガスは反発。目先北東部などで気温が上昇するとの見通しが改めて強まる中、週末を前にポジション整理の買い戻しが相場を主導した。8月限は夜間取引から買いが先行、早朝には3.60ドル台前半まで値を戻しての推移となった。通常取引開始後は改めて騰勢を強める格好となり、昼過ぎには3.60ドル台後半まで上げ幅を拡大。しかしそれ以上積極的な動きは見られず、最後はやや売りに押し戻された。

RBOBガソリン8月限：3.1175↑0.0961
暖房油8月限：3.0294↑0.0344

NY石油製品はガソリン主導で上昇。今週に入ってから製油所のトラブルが相次ぎ足元の供給不安が高待っている事が改めて買い材料視される中、日中を通じてしっかりと買いが集まる展開となった。相場は夜間取引から買いが優勢の展開。通常取引開始後は徐々に騰勢を強める格好となり、ガソリンは期近終値ベースで3月18日以来の高値を更新した。

NYMEX原油8月限終値：105.95↑1.04

NY原油は反発。事故などによる製油所の稼動停止が相次ぐ中、足元の供給不安の高まるガソリンが主導する形で投機的な買いが加速した。8月限は夜間取引で売りが優勢となったものの、早朝にまとまった買いが入ると105ドル台後半まで一気に値を回復。通常取引開始後は改めて売りが先行、ミシガン大消費者指数が弱気の内容となった事もあってマイナス転落する場面も見られたが、押し目ではしっかりと買いが集まり早々に値を回復。最後は106ドル台に迫るまで上げ幅を拡大した。

COMEX金8月限終値：1,277.6↓2.3

NY金は反落。FRBの量的緩和継続期待を背景としたここまでの買いの流れもひとまず一服、週末を前に売りが先行する展開となった。8月限は夜間取引の前半に1,280ドル台後半まで値を伸ばす場面も見られたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。早朝には1,260ドル台後半まで値を下げた。通常取引開始後は再び買いが集まったが、プラス圏を回復したあたりで息切れ。中盤以降はややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。

ICE-USコーヒー9月限終値：119.40↓4.00

NYコーヒーは大幅反落。需給面で特に大きな材料が出たわけではなかったが、為替市場でドル高がやや進んだことなどが嫌気される中、週末を前にポジション整理の売りが加速した。9月限は夜間の時間帯には前日の流れを継いだ買いが先行、早朝には124セント台半ばまで値を伸ばす場面も見られた。しかしNYに入ると一転して売り一色の展開、中盤には120セントの節目を割り込み、119セント台前半まで一気に下げ幅を拡大した。午後にかけては買い戻しが集まったものの、120セントを回復するのが精一杯。最後は日中安値を更新する形で取引を終了した。

ICE-US砂糖10月限終値：16.06↓0.04

NY砂糖は小幅続落。週末を前に参加者も少なく、全体的に商いも薄い中、これまでの流れを継いだテクニカルな売りに押される軟調な展開となった。10月限は夜間の時間帯はややポジション整理の買い戻しが優勢、早朝には16.10セント台後半まで値を伸ばす場面も見られた。しかしNYに入ってからは一転して売りに押し戻される展開。ブラジルの増産などによって次年度の世界市場も供給過剰状態が続くという弱気の見通しが重石となる中、中盤には16.セントの節目われを意識する水準まで下落。その後は売りも一服となったものの、最後まで上値の重い値動きが続いた。

アルゼンチンの港湾労働者は1日、所得税が高すぎることを抗議したストライキに入った。港湾評議会Capymの幹部はロイターに対し、ストの影響で穀物の出荷が全て停止となったことを明らかにした。組合によると、ストは穀物の品質検査職員がロザリオ港の輸出ターミナルで始まり、13日の現地時間午前6時まで続っく見通しという。

ロシア砂糖生産者組合が12日に発表した7月11日付けの砂糖ビートテスト結果によると、平均根重量は200グラムだった。1日付のテストと同じく前年比横ばいとなった。葉重は277グラムで、一年前の294グラムからダウン。2013年の砂糖ビート作付は90万9200ヘクタールで、需要減少やコスト増加を背景に前年から19%減少した。組合は、生産を前年17%下回る400万トンになると見通している。

エジプト商品供給公社（GASC）の幹部はロイターに対し、目先小麦買い付けを行う可能性は小さいとの見方を示した。在庫が十分にあると判断していることから、現在の高価格で特に購入計画はないという。同氏は現在の国内在庫で、11月まで需要を満たす事ができると述べた。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米農務省（USDA）は12日、民間業者から中国向けで96万トンの2013/14年度に受け渡しになるコーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ロイター/ミシガン大消費者指数
出所：ロイター/ミシガン大学、NY9:55発表

米ブルームバーグがベトナムの2013/14年度コーヒー生産についてまとめたトレーダーなどの平均予測は前年比10%増の160万トンとなった。2011/12年度に記録した過去最高の165万トンに次ぐ高水準という。地元の商品トレーダー幹部は、定期的な降雨で天気に恵まれ、生育が順調なことを示した。主要生産地である中部高原では今月に平均以上の降雨が予想されており、特にダクラク省省都の降水量は最高350ミリメートルと、過去30年平均の266ミリメートルを上回る見通しとなっている。

生産者物価指数（PPI)
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、1982年=100

ウクライナ砂糖生産者協会が11日に発表した7月10日付けの砂糖ビートテスト結果によると、平均根重量は150グラムとなり、前年同期の144グラムを上回った。葉重は266グラムで、一年前の251グラムからアップ。

農務省によると、2013/14年度の国産ビートからの砂糖生産見通しは130万-150万トンで、前年度の220万トンから減少になる。生産コストの増加を背景に作付が前年比33.2%減の30万6000ヘクタールと推定され、減産に至るとの見方となった。

中国国家発展改革委員会（NDRC）は12日、中国の2012/13年度砂糖生産が1307万6000トンになったと発表した。前年から13.5%増加という。

中国統計局は12日、2013年の冬小麦生産が1億1567万トンとになり、前年から1.3%増加したことを発表した。中国政府系シンクタンク国家穀物油種情報センター（CNGOIC）政府機関が見越していた1億1533万トンを上回った。中国の小麦生産で冬小麦は9割以上を占める。

このほか、2013年の夏穀物生産は前年比1.5%増の1億3189万トンだったという。

ブラジル自動車製造業協会（ANFAVEA）が発表した月報によると、ガソリンとアルコール燃料を併用できるフレックス車の6月国内販売台数は26万9,444台と前月比で1.0%増加した。前年同月比では10.5%の減少となる。ガソリン車の販売は1万4,782台と前月から4.8%減少、前年比では36.3%の減少となっている。年初来の累計では、フレックス車が前年同期を8.0%上回る一方、ガソリン車は38.7%下回っている。

南アフリカ統計局が11日に発表した月次データによると、同国の5月金生産指数(2010 年=100)は季節調整値で79.2と前月から5.3%低下した。季節調整前の指数は80.3で、前年同月比で14.6%の低下となる。金以外の鉱物を含めた全体では季節調整値で前月から4.5%上昇、季節調整前では前年比で0.7%低下した。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・6月生産者物価指数（PPI) (08:30)
・7月ロイター/ミシガン大消費者指数速報値 (09:55)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

納会日
・コーヒー 8月限OP 納会
・穀物・大豆 7月限納会

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

ドル/円：98.90、ユーロ/ドル：1.3094、ユーロ/円：129.57 （NY17:00）

為替はドル全面安。前日のバーナンキ議長の講演を受け、FRBがかなりの期間緩和策を継続するとの観測が浮上する中、ドルが大きく売られる展開となった。ドル/円は東京朝から売りが膨らみ、早々に98円台前半まで下落。しかしこの水準では買い意欲も強く、その後はロンドンにかけて98円台半ばから89円台前半の広いレンジ内で上下を繰り返す展開が続いた。NYでは朝方しばらく99円台前半での推移とんまったものの、その後再び売りが膨らみ98円台後半まで急落。午後には再び99円台を回復するなど、方向感の定まらない展開が続いた。

ユーロ/ドルは東京朝に1.32ドル台まで一気に値を伸ばす展開。その後は買いも一服となり、1.31ドルをはさんだレンジまで値を下げての推移となった。ロンドンに入ると改めて売りが加速し1.30ドル台半ばから前半まで下げ幅を拡大。NYに入っても同水準での推移が続いたが、午後からは買いが集まり1.31ドル台を回復した。ユーロ/円は東京朝に130円台半ばまで上昇したものの、その後は売りに押し戻されロンドン朝には129円割れを試すまでに下落。NY朝には129円台後半まで値を戻したものの、中盤にかけては再び売りが加速、128円台後半まで下げ幅を拡大した。午後からは買い戻しが優勢となり、129円台後半まで値を回復した。

10年債利回り：2.575↓0.039

債券は反発。前夕のバーナンキ米連邦準備理事会（FRB）議長の金融政策に関する発言を好感し買いが進んだ。バーナンキ議長は前夕に行った講演後の質疑応答で、非常に緩和的な金融緩和政策が当面続くなどと述べ、量的緩和の早期縮小観測など政策絡みの警戒を緩和した。

バーナンキ議長の発言は前日の取引終了近くだったため、改めて発言を手掛かりにした買いが優勢となった。夜間取引から相場は強含み、通常取引でも流れを継続。10年債利回りは早くから2.6%を下回る低下となり、朝方に一時、2.5%台半ばに下がった。ただ、昼前に買いのペースもやや鈍化。午後に再び買いが集まっても、利回りは2.5%台後半までの低下にとどまった。

ダウ工業平均：15,460.92↑169.26
S&P500：1,675.02↑22.40
NASDAQ：3,578.30↑57.54

NY株は上昇。前日のバーナンキ米連邦準備理事会（FRB）議長の金融緩和に関する発言が買いを支援し、相場は強含んだ。ダウ平均とS&P500は最高値を更新した。バーナンキ議長が前夕の講演後の質疑応答で金融緩和政策の必要性を強調したことなどから、量的緩和の早期縮小懸念もやや薄れた。

買いが先行し、急速な相場上昇で始まった。朝方は比較的早くにペースの落ち着く上昇となったが、午後の取引中ごろから一段と上がった。ダウ平均は5月28日に記録した過去最を超え、S&P500が5月21日以来の記録塗り替え。NASDAQ指数は2000年9月28日以来の高値で引けた。S&P500とNASDAQ指数は6日続伸となった。

CBOT大豆8月限終値：1472-0↑4-1/4、11月限：1290-3/4↑6-0

シカゴ大豆は続伸。中西部の高温乾燥気候を受けて作柄悪化への懸念が高まる中、日中を通じてしっかりの相場展開となった。USDA需給報告がやや弱気の内容だったことから売りが膨らむ場面も見られたが、流れを変えるには至らなかった。11月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ買いが先行、1290セント台まで値を戻す場面も見られた。朝方にはやや売りに押し戻される場面も見られたものの、通常取引開始後はしっかりと値を回復、需給報告発表後には1270セント台前半まで急落する場面も見られたが、押し目では買い意欲も強く、すぐに値を回復した。

CBOTコーン12月限終値：527-0↑5-1/2

シカゴコーンは反発。需給報告がやや弱気の内容となったにもかかわらず、中西部の気温上昇に伴う作柄悪化懸念を手掛かりにしっかりと買いが集まった。12月限は夜間取引では買いが先行、早朝には520セント台半ばまで値を伸ばしたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。需給報告の発表を前にポジションを整理する動きも強まり、通常取引開始後はマイナス圏での推移となった。需給報告発表後は510セントまで下げ幅を拡大したものの、直後から大きく買いが集まりあっさりとプラス転換。早朝につけた高値近辺まで戻して取引を終了した。

CBOT小麦9月限終値：683-0↑4-0

シカゴコーンは続伸。USDA需給報告がやや強気の内容となったことを受けて買いが先行したものの、上昇は比較的小幅なものにとどまった。9月限は夜間取引から買いが先行、680セント台前半から半ばの水準での推移となった。朝方発表された輸出成約が強気の内容となったことにも特に反応はなく、通常取引開始後も同水準での推移。需給報告発表後は買いが加速し690セント台前半まで値を伸ばしたものの、それ以上積極的な動きは見られなかった。

NYMEX天然ガス8月限終値：3.613↓0.067

NY天然ガスは反落。在庫統計で平年を上回る大幅な積み増しが確認されたことを嫌気、ファンドを中心大きく売りが集まる展開となった。8月限は夜間取引から軟調に推移、通常取引開始後は3.60ドル台半ばあたりの水準でもみ合う展開となった。在庫統計の発表直前には買い戻しが集まりプラス転換する場面も見られたが、発表後は一転して売り一色の展開となり、3.50ドル台後半まで急落。午後からは売りも一服となったものの、最後まで上値の重いまま取引を終了した。

RBOBガソリン8月限：3.0214↑0.0065
暖房油8月限：2.9950↓0.0067

NY石油製品はガソリンが続伸となる一方、暖房油は反落。原油の下落に連れてポジション整理の売りが先行する展開。暖房油は最後まで軟調に推移したが、ガソリンは前日の在庫統計が大幅取り崩しとなったことを受けた買いの勢いが根強く残り、午後から急速に値を回復した。

NYMEX原油8月限終値：104.91↓1.61

NY原油は大幅反落。エジプト情勢不安や米国内の在庫取り崩しを背景とした上昇の流れもようやく一服、ファンドを中心にポジション整理の売りが加速した。8月限は夜間取引で一時107ドル台半ばまで値を伸ばしたものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。通常取引開始後も下落の流れは変わらず、昼には104ドル台前半まで値を下げた。午後からは買い戻しが優勢となり、105ドルまで値を戻す場面も見られたが、流れを強気に戻すには至らず。最後まで日中安値近辺で上値の重い展開が続いた。

COMEX金8月限終値：1,279.9↑32.5

NY金は大幅続伸。前日遅くに行われたバーナンキ議長の講演を受け、FRBの緩和政策が当面の間継続するとの見方が強まる中、ドル安の進行と共にポジション整理の買い戻しが大きく集まる展開となった。8月限は夜間取引で早々に1,290ドル台後半まで値を伸ばすなど、大きく絵画先行。その後は上昇も一服、朝方にかけて1,280ドル台前半まで値を下げる格好となった。通常取引開始後は改めて買いが集まる場面が見られたものの、中盤にかけては再び売りが優勢。最後は1,280ドルをやや割り込んだあたりで取引を終了した。

国連食糧農業機関（FAO）によると、2013年のブラジルコーン生産は7845万7000トンと、過去最高を記録す見通しとなった。前年比較で10%増加。価格上昇に伴う増反、天候に恵まれイールドが改善したのが背景にある。豊作が見込まれる中でも、2013/14年度の輸出は他国との競争を背景に前年から14%減少の見通しとした。それでも、予測の2200万トンは過去5年平均の1202万2000トンの2倍近い。

このほか、2013年の小麦生産予測は前年比26%増の551万3000トン。作付は小幅増加にとどまったが、好天気によりイールドが前年の不調から回復が見込まれるという。2013年の大豆生産予は前年を23%上回る8100万トンの見通しとした。

ICE-USコーヒー9月限終値：123.40↑1.75

NYコーヒーは反発。ドル安の進行などが下支えとなる中、ポジション整理の買い戻しが日中を通じて相場を主導する展開となった。9月限は夜間の取引開始時から買いが先行、早々に123セント台まで値を戻した。朝方にはやや売りが優勢となる場面も見られたが、NYに入ってからは改めて買いが加速、昼前には124セント台前半まで値を伸ばした。引けにかけては手仕舞い売りに押し戻されたものの、プラス圏はしっかりと維持したまま取引を終了した。

ICE-US砂糖10月限終値：16.10↓0.15

NY砂糖は続落。ブラジルの生産増を背景とした売りの流れが継続、期近終値ベースでは2010年6月以来の安値を更新した。10月限は夜間の時間帯はポジション整理の買い戻しが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。NYの時間帯に入ると改めて売り圧力が強まり、16.10セントを割り込むまで急落。その後は売りも一服となったものの、押し目で買いを仕掛ける向きもなく、最後まで日中安値近辺で上値の重い展開が続いた。

財政収支
出所：米財務省、NY14:00発表、単位10億ドル、▲赤字、会計年度：10月-9月

エジプトの前供給相はロイターに対し、国内の小麦在庫が輸入小麦の50万トンだけで、2ヵ月分の供給にも満たないことを明らかにした。以前に示していた以上の需給逼迫を意味する。このｈか、在庫とは別に政府は収穫の終盤にある国産小麦を370万トン買い付け済みとコメント。

国連食糧農業機関（FAO）は11日、2013/14年度の世界小麦生産見通しを7億200万トンから7億410万トンに引き上げたことを発表した。2012年の推定6億5930万トン（修正値）から6.8%増加で、過去最高の見方になった。増産は欧州によるところが大きいと指摘、また、カナダやオーストラリア、アルゼンチンといった主要輸出国の見通しも上向きという。しかし、米国に関しては干ばつなど悪天候による影響を挙げた。

2013/14年度の消費は前年比1.4%増の6億9470万トンと見通した。前月報告時の6億9380万トンから上方修正。貿易予測は1億3600万トンで据え置き、前年度の推定1億3970万トン（修正値）から減少して3年ぶりの低水準更新になる。期末在庫に関すると、2012/13年度の推定を1億6420万トンから1億6150万トン、2013/14年度は1億7310万トンから1億6950万トンにそれぞれ引き下げた。

FAOは、コーンなどの雑穀類の2013/14年世界生産を12億7480万トンの見通しとした。従来予測の12億5930万トンから上方修正、5月に発表した初回予測での12億6600万トンも上回る。前年度からは9.7%増加。アルゼンチンとブラジルの増産が予想される反面、南アフリカで減少見通しであることを示した。北半球の生産国については、増加の見通しで、米国が増反とイールドの回復が見込まれ、生産も上向くという。中国、またルーマニアやハンガリーなど欧州の生産も前年から増えると見通す。

2013/14年度のコーン消費を12億1690万トンから12億2880万トンに引き上げた。前年との比較で4.8％増加。上方修正は欧州連合における飼料用によるという。貿易は前月に続いて1億3300万トンの予想を維持した。前年度から3.8%増加。期末在庫は2億1560万トンの見通しで、2億1370万トンから引き上げた。また、前年度の推定1億7380万トン（修正値）と比べ、積み増しがより進むのをみている格好になる。

30年債入札
出所：米財務省、単位100万ドル （Re-Opening)

USDA需給報告・砂糖
出所：米農務省、NY12:00発表、単位1,000トン

USDA需給報告・世界
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万トン

USDA需給報告
出所：米農務省、NY12:00発表、単位：100万ブッシェル、イールドはブッシェル/エーカー

米連邦準備理事会（FRB）は11日、デューク理事が8月31日付で退任することを発表した。デューク理事は2008年5月に就任した。

ブラジルの港湾労働者は11日に国内の主要輸出港で一日ストライキに入った。議会が可決した港湾規制改革に対する抗議の一環で、労働者は10日にサントス港でストを行ったが、組合幹部によると11日にはパラナグアやリオグランデ、エスピリトサント、フォルタレザ、ペルナンブーコ、サンルイスと活動が拡大した。サントス港で砂糖の輸送船が10隻ほど足止めを食らっており、港に通じる道路の一部閉鎖なども伝わっている。一方、民間ターミナルからの砂糖輸出には影響が出ていないとの報道もある。

米不動産情報リアルティトラックによると、6月の米住宅差し押さえ件数は12万7790件だった。前年同月から35%減少し、2006年12月以来の低水準という。前月との比較では14%減った。差し押さえ件数は、2013年前半にあわせて80万1359件となり、前年同期を23%下回った。

インドの農務長官はブルームバーグに対し、大豆など国内の油種生産がの2013/14年度（7-6月）に前年度の3072万トンから増加する可能性を示した。モンスーンの降雨に恵まれており、大豆などの作付が上向く見通しであるためという。農務省によると、国内の油種作付は5日時点で1102万ヘクタールとなり、前年同期の265万ヘクタールを大幅増加。大豆だけで一年前の190万ヘクタールに対して830万ヘクタールで、同氏は最終的に前年の1090万ヘクタールを超えるかもしれないとコメント。タイムリーな作付と十分な降雨がイールド上昇につながると指摘し、8月の天気がかぎという。

このほか、増産で油種ミールの輸出増加となり、一方、大豆アブやらヤシ油の輸入が縮小するかもしれないと述べた。インドは米国やブラジル、アルゼンチンから大豆油を輸入している。

タイの砂糖大手Thai Sugar Millers Corpのスポークスマンはブルームバーグに対し、タイの2013/14年度砂糖生産がイールドの改善を背景に過去最高を更新するとの見通しを示した。予測は前年比10%増の1100万トン、圧搾高は1億500万トンで、こちらも過去最高になるという。砂糖きび1トンあたりの生産量は105キログラムで、前年の100.24キログラムを上回る。また、生産した砂糖の約7割は輸出向けになるとも述べた。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

米農務省（USDA）は11日、民間業者から仕向け先不明で12万トンの2013/14年度に受け渡しの大豆輸出成約報告があったことを発表した。大豆の原産国は米国も含めるオプションという。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

米農務省（USDA）は11日、民間業者から中国向けで12万トンの2013/14年度に受け渡しになるコーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

国際エネルギー機関（IEA）は12日に発表した月報で、2013年度の世界石油需要が前年比で93.0万バレル増加するとの見通しを示した、前月の78.5万バレル増から上方修正した。今回が初めての発表となる2014年度の需要は、前年比で120万バレル増加するとの見通しとなっている。

米農務省（USDA）は9日に国内生産者から9万1238トンの砂糖を4380万ドルで買い取っていたことを発表した。国内価格の引き上げを狙っての購入で、USDAは13年ぶりに市場介入を行った。当初は3800万ドルの買い付けを計画していたが、580万ドル超過した格好になる。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

輸入・輸出物価指数
出所：米労働省、NY8:30発表、2000年=100

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

台湾のMFIGが計6万トンのブラジル産コーンを買い付けたと報じられた。関係者によると、このうち8000トンを1トン265.10ドル、5万2000トンはCBOT12月限に1ブッシェル149.75セント上乗せで合意した。いずれも9月21日から10月5日の出荷になるという。

中国政府系シンクタンク国家穀物油種情報センター（CNGOIC）は11日、中国の2013/14年度小麦輸入が500万トンになるとの見通しを示した。前年比較で73%増加をみている格好になる。中国は小麦の生産大国であるが、世界生産増加が見込まれており、価格下落に至ると米国やカナダからの買い付け意欲を高めるという。

日本政府は11日、計4万9954トンの製粉小麦を買い付けたことを発表した。購入したのは9月30日までに納入の米産軟質赤色冬小麦と米国のウェスタンクラブと呼ばれる種類の小麦、また、オーストラリア産という。このほか、10月31日までに納入のカナダ産も買い付けた。

なお、日本はこれまで買い付けに含めていた米国の西部白色小麦について、米オレゴン州で未承認の遺伝子組み換え小麦が見付かって以来輸入禁止としている。

チェコ共和国統計局（CSU）は11日、国内の2013年穀物生産が653万2000トンになるとの初回見通しを発表した。前年から15.7%増加になり、好天気で小麦やセイヨウアブラナのイールド改善が背景にあるという。ただ、増産でも2011年に記録した過去最高の720万6000トンは下回る。小麦の生産は前年比25%増の541万トンの見通しを示した。

ロシア農務省によると、国内穀物収穫は10日時点で1880万トンになり、前年同期のほぼ2倍という。面積にして580万ヘクタールで、事前予想の13%が終了。イールドは一年前の2.54トンに対して3.23トンとなった。これまでの小麦の収穫が1450万トンで、前年の440万トンから大幅増加。イールドは3.24トンとなり、前年の2.58トンから改善した。

ウガンダコーヒー開発局（UCDA）は11日、6月の同国コーヒー輸出が36万1146袋だったと発表した。前年同月から31%増加。3ヶ月連続プラスという。2012/13年度の輸出は6月まであわせて265万袋で、前年同期を23%上回った。

ロシア中銀が11日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は7月5日時点で5,050億ドルと前週から95億ドル減少した。年初の5,376億ドルからは326億ドルの減少となる。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・6月輸入・輸出物価指数 (08:30)
・30年債入札 （Re-Opening) (13:00)
・6月財政収支 (14:00)

エネルギー・メタル
・国際エネルギー機関（IEA）月報
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)
・USDA需給報告 (12:00)
・USDA需給報告・世界 (12:00)