債券は続落。朝方に発表された米供給管理協会（ISM）製造業指数の改善を受けて年内利上げのシナリオを意識し、売りが進んだ、夜間取引から売り圧力は強く、10年債利回りは1.60%を超える上昇だったが、ISM指数の発表に続いて上昇ペースも加速。1.63%と9月23日以来の水準に上がった。

ダウ工業平均：18,253.85↓54.30
S&P500：2,161.20↓7.07
NASDAQ：5,300.87↓11.13

NY株式は反落。先週末に大幅上昇となった反動で利食い売りが膨らんだ。ドイツ銀行の財務不安、メイ英首相が2017年3月までに欧州連合（EU）から離脱すると宣言したことや米新車販売が振るわなかったのも重石。

ただ、7日に9月の雇用統計の発表など今週は主要経済指標を控えているため様子見の空気も強く、大きく売るのは見送られた。このため、相場は下落の開始後もマイナスで推移したが、下げは最後まで限定的だった。

ダウ平均の終値は54.30ドル安の1万8253.85ドルとなり、S&P500が7.07ポイント安の2161.20、ナスダック総合指数は11.13ポイント安の5300.87だった。

ドル/円：101.63、ユーロ/ドル：、ユーロ/円： （NY17:00）

為替はドル高が進行。NY朝に発表された9月のISM製造業指数が予想を上回ったことを受け、FRBの利上げ観測が改めて高まる中で買いが集まった。ドル/円は東京では101円台前半から半ばにかけてのレンジ内でもみ合う展開。ロンドンに入ってからはやや上値が重くなり、101円台前半での推移となった。NYに入るとISM指数の発表を受けて買い意欲が強まり、101.60円台まで上げ幅を拡大。その後も101円台半ばの水準で底堅く推移した。

ユーロ/ドルは東京からロンドンにかけて、1.12ドル台前半のレンジ内での推移。NYに入ると売りが優勢となり、ISM指数発表後は1.12ドル割れをうかがう水準まで一気に値を崩した。その後は売りも一服、1.12ドル台前半でやや上値の重い展開が続いた。ユーロ/円は東京から114円をやや割り込んだあたりで方向感なく上下に振れる展開、ロンドンに入っても大きな動きはなく、同水準での推移が続いた。NYに入ってからも変化はなく、中盤以降は徐々に動意も薄くなった。

ガソリン・ディーゼル小売価格
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY17:00発表、単位セント/ガロン

USDAクロップレポート・大豆
出所：米農務省、NY16:00発表

10月2日現在

USDAクロップレポート・コーン
出所：米農務省、NY16:00発表

10月2日現在

USDAクロップレポート・冬小麦
出所：米農務省、NY16:00発表

NYMEX天然ガス11月限終値：2.923↑0.017

NY天然ガスは反発。この先再び気温が上昇するとの予報や、カリブ海でハリケーンが発生したことを受けて供給停止に対する懸念が高まる中、ポジション整理の買い戻しが優勢となった。11月限は夜間取引では売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。朝方には買いが集まり2.93ドルまで値を伸ばしたものの、通常取引開始後には2.80ドル台後半まで売りに押し戻されるなど、不安定な展開。中盤にかけては改めて買い意欲が強まり、昼前にはプラス圏を回復。そのまま最後まで底堅く推移した。

RBOBガソリン11月限：1.4705↑0.0074
暖房油11月限：1.5532↑0.0149

NY石油製品は続伸。原油の上昇につれてしっかりと買いが集まった。相場は夜間取引では朝方にかけて売りに押される展開となったものの、通常取引開始後は早々に下げ止まり。中盤にかけて騰勢を強める格好となり、一気にプラス圏まで値を戻した。その後も買いの勢いは衰えず、最後は先週金曜の高値を大きく更新して取引を終了した。

NYMEX原油11月限終値：48.81↑0.57

NY原油は続伸。OPECが先の臨時総会で2008年以来の減殺で合意したことを支えに、しっかりと買いが先行する展開となった。11月限は夜間取引では売りが先行したものの、ロンドン時間に入ると流れが変わりプラス転換、48ドル台後半までレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後は再び売りに押し戻される格好となり、48ドルを割り込むまで値を下げたものの、押し目では買い意欲も強く、しっかりと下げ止まり。昼にかけて48ドル台半ばまで値を戻した。その後はやや動意が薄くなったが、引け間際には改めて買いが加速、49ドル台まで上げ幅を拡大した。

CBOT大豆11月限終値：973-0↑19-0

シカゴ大豆は続伸。先週末にかけてのポジション整理の買い戻しの流れが引き続き相場を主導、終値ベースで9月22日以来の高値まで一気に値を伸ばした。11月限は夜間取引では先週末の終値近辺でもみ合う展開、通常取引開始後は一旦950セントを割り込むまで売りに押されたものの、 押し目では買い意欲も強く、早々に値を回復。中盤にかけてはまとまった買いが断続的に入り、970セント台まで一気に値を伸ばした。その後は買いの勢いこそ一服となったものの、最後までしっかりの展開が続いた。

CBOTコーン12月限終値：346-0↑9-1/4

シカゴコーンは続伸。需給面で新たな材料が出た訳ではなかったが、先週金曜の流れを継いだポジション整理の買い戻しが相場を主導、終値ベースで7月19日以来の高値をつけた。12月限は夜間取引から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は改めて騰勢を強める展開、中盤にまとまった買いが入ると340セント台半ばまで一気に上げ幅を拡大した。その後も買いの勢いは衰えず、引け間際には347セントまで値を伸ばした。

CBOT小麦12月限終値：395-1/2↓6-1/2

シカゴ小麦は反落。先週金曜のUSDA四半期在庫が予想より弱気の内容となったことが改めて材料視される中、改めて売り圧力が強まる展開となった。12月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる展開となり、390セント台前半まで一気に下げ幅を拡大。中盤以降は売りも一服、390セント台半ばから後半のレンジまで買い戻されたものの、それ以上の動きは見られなかった。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、9月のエタノール輸出は147万1000リットルと、前年同月から14.8%減少した。前月も12.8%下回る。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、9月の砂糖輸出は318万9000トンと、前年同月から80.8%増えた。前月比にすると7.6%の増加。粗糖が前年を90.9%上回る269万7000トンで、前月からは21.0%アップ。精製糖は49万6000トンになり、前年同月に比べて40.3%の増加だが、前月との比較だと33.2%減少。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、9月の大豆輸出は1443万4000トンで、前年同月から61.0%落ち込んだ。前月比でも62.2%の減少。大豆ミールの輸出が91万5300トンになり、前年から17.0%減り、前月も16.3%下回った。また、大豆油が14万1600トンで、前年から6.2%、前月からは14.6%それぞれダウンである。

COMEX金12月限終値：1,312.7↓4.4

NY金は続落。朝方発表されたISM製造業指数が強気の内容となったことや、ドル高の進行を嫌気する形で、投機的な売りが相場を主導した。12月限は夜間取引では買いが優勢、朝方には1,320ドル台まで値を伸ばす場面も見られたが、通常取引開始後は一転して売りに押し戻される展開。ISM指数の発表後は改めて売り圧力が強まる格好となり、昼前には1,310ドル台前半まで値を下げた。その後は売りも一服となったものの、 押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、最後まで安値近辺で上値の重い展開が続いた。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、9月のコーヒー輸出は275万5400袋となり、前年同月から5.6%減少した。前月との比較にすると5.0%の増加。

ICE-USコーヒー12月限終値：147.55↓4.00

NYコーヒーは反落。需給面で新たな材料が出た訳ではなかったが、これまでの流れを継いだポジション整理の売りが改めて加速、終値ベースで8月末以来の安値を更新した。12月限は夜間の時間帯から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開となった。NYに入ると改めて売り圧力が強まる展開、150セントの節目を割り込むと下げ足も速まり、昼過ぎには147セント台まで一気に値を崩した。そのごは売りも一服となったが、最後まで安値圏でのもみ合いが続いた。

インドの気象局（（IMDによると、2016年のモンスーン（6-9月）の降水量は最終的に長期平均（LPA）の89センチメートルの97%になった。通常量とみなされる96-104%のレンジ内で、2014年と2015年連続の雨不足が一服した格好である。ただ、IMDが当初予想していた平均を上回る106%には届かなかった。

カルナタカ州やパンジャブ州、グジャラート州の降で降雨不足となったのを除き、国内のほとんどにおいて平均並みあるいは平均以上の降雨となった。十分な降雨は農作物の生産に寄与すると見られている。農務省は、2016/17年度の雨期（カリフ）の作物生産が1億3503万トンと、前年から約9%増加して過去最高を更新する見通しを示した。このうち米や豆類が記録を塗り替えるという。カリフの作物には砂糖きびや油種、コーンも含まれる。

ウクライナ調査会社APKインフォームによると、ロシアトカチョフ農相は2日に非常事態発生の際に小麦輸出税を再導入する意向を示した。政府は9月26日付けの声明で2018年7月1日までの小麦輸出税の撤廃を正式発表したが、10月1日にドボルコビッチ副首相は免税の恒久化を提案したと報じられた。トカチョフ農相は、市場の安定化を背景に関税撤廃が決まったが、為替レートの変動や国内の不作といった状況しだいで課税を再開すると述べた。

ロシアの税関データによると、同国の2016/17年度穀物輸出（7-6月）は9月28日時点で943万6000トンとなり、前年同期を3%下回った。このうち小麦が775万4000トン、コーンは38万1000トン。

USDA輸出検証高
出所：米農務省、NY11:00発表、単位1,000トン

米国で自動車価格情報を手掛けるケリー･ブルー･ブックが3日に発表したデータによると、9月の国内新車価格は平均して3万4372ドルとなった。前年同月から2.5%上昇し、フォルクスワーゲン･グループを除く全てのメーカーが上がった。前月比にすると0.2%下落で、メーカー別にまちまちだった。

一方、メーカー各社が同日に発表した9月の国内新車販売で、米ビッグスリーは揃って減少となった。フォード・モーターが前年同月から7.7%落ち込み、FCA（フィアット・クライスラー・オートモービルズ）は0.9%、ゼネラル･モーターズは0.6%それぞれ減少した。

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

欧州委員会は、欧州連合（EU）の2016/17年度穀物生産見通しを2億9382万トンと、前回報告での2億9474万4000トンから小幅引き下げた。前年度の推定3億1048万トン（修正値）との比較にすると5.4%の減少になる。

雑穀を1億5274万9000トンから1億5131万1000トンに下方修正した。それでも前年はまだ0.6%上回る。また、雑穀のうちコーンは6250万5000トンから5965万9000トンに引き下げ、前年比にして2.9%の増加。デュラム小麦を含む小麦生産が1億4251万トンで、従来の1億4199万5000トンから僅かに引き上げた。前回の報告時点で2回連続の下方修正だったのが一服した格好になる。前年からは11.0%減少する。デュラムを除いて前年比11.5%減の1億3419万7000トンになり、従来見越していた1億3325万8000トンをやや下回る。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・8月建設支出 (10:00)
・9月ISM製造業指数 (10:00)
・9月国内自動車販売

エネルギー・メタル
・ガソリン・ディーゼル小売価格 (17:00)

農産物
・USDA輸出検証高 (11:00)
・USDAクロップレポート (16:00)

納会日
・砂糖 10月限第一通知日

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

債券は反落。株式相場の上昇が進むのを背景にリスク回避の空気が薄れて売り圧力が強まった。夜間取引では買いが優勢となり、朝方も早い段階で流れを継続。10年債利回りが1.53%まで低下もあったが、株高を嫌気して売りに転じた。10年債は昼前に1.6%台に上昇。午後は本日のレンジ上限である1.6%台前半でもみ合った。

ダウ工業平均：18,308.15↑164.70
S&P500：2,168.27↑17.14
NASDAQ：5,312.00↑42.85

NY株式は反発。ドイツ銀行の株価上昇を好感して金融株を中心に買い戻しが優勢となった。また、期末に伴う調整の買いもあり、相場は寄り付きから強含み。午前の取引半ばごろには上昇ペースが速まった。午後もじりじりとレンジを切り上げる展開。

引けにかけて若干伸び悩んだが、それでも、ダウ平均とS&P500、ナスダック総合指数揃って大きく上げて終了した。また揃って、3週続伸である。ただ、前月比にすると、ダウ平均とS&P500が2ヶ月連続の下落となった一方、ナスダック総合指数は3ヶ月連続して上昇した。

ダウ平均の終値は164.70ドル高の1万8308.15ドルとなり、S&P500が17.14ポイント高の2168.27、ナスダック総合指数は42.85ポイント高の5312.00だった。

ドル/円：101.27、ユーロ/ドル：1.1240、ユーロ/円：113.91 （NY17:00）

為替はユーロが上昇。ドイツ銀行が住宅ローン担保証券問題で米司法省と合意間近と伝わり、同行の経営不安が後退、株式市場が大きく上昇する中買いが集まった。ドル/円は東京では101円台前半での推移、昼前に101円台後半まで急伸する場面も見られたものの、その後は再び売りに押し戻される格好となり、ロンドン朝には101円を割り込むまでに値を下げた。その後は再び買いが優勢となり、NY朝には101円台円半まで値を回復。株高の進行が下支えとなる中、午後には101円台半ばまで値を切り上げた。

ユーロ/ドルは東京では1.12ドル台前半での小動き、午後にまとまった売りが出ると、1.11ドル台後半まで一気に値を崩した。ロンドンではペースこそ鈍ったものの、売りの勢いは衰えず、NY朝には1.11ドル台半ばまで下げ幅を拡大。その後はドイツ銀行の経営不安が後退する一転して買いが加速、1.12ドル台半ばまで一気に値を戻す展開となった。昼からは動意も薄くなり、1.12ドル台前半から半ばでのもみ合いが続いた。ユーロ/ドルは東京午前に114円まで買い進まれる場面が見られたが、その後は売りに押し戻されロンドン朝には112円台後半まで反落。NY朝にかけては113円を挟んだ水準での推移となった。その後は株価の上昇につれて買いが加速し113円台後半まで上げ幅を拡大。昼からは114円をやや割り込んだあたりでのもみ合いが続いた。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

9月27日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス11月限終値：2.906↓0.053

NY天然ガスは続落。このところの気温の低下に伴い、冷房需要が減少するとの見方が重石となる中、ポジション整理の売りが相場を主導した。11月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開となった。通常取引開始後は買い戻しが集まりプラス転換する場面も見られたものの、中盤にかけてまとまった売りが出ると、2.90ドルを割り込むまで急反落。その後は下げも一服となったが、最後まで日中安値近辺で上値の重い展開が続いた。

RBOBガソリン11月限：1.4631↑0.0210
暖房油11月限：1.5383↑0.0192

NY石油製品は続伸。原油や株の上昇を好感する形で投機的な買いが集まった。相場は夜間取引では売りが先行したものの、早朝からは徐々に買い意欲が強まる展開。通常取引開始後も買いの勢いは衰えず、早々にプラス圏を回復、そのまま前日の高値を上抜けるまで一気に値を伸ばした。中盤以降は買いも一服となったが、最後まで高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

NYMEX原油11月限終値：48.24↑0.41

NY原油は続伸。OPECが2008年以来で減産合意したことが引き続き下支えとなる中、株高の進行を好感する形で投機的な買いが相場を主導した。11月限は夜間取引では売りが先行、早朝には47ドル台前半まで値を下げての推移となった。朝方には改めて買い意欲が強まり、47ドル台後半まで値を回復。通常取引開始時にはプラス転換すると、そのまま48ドル台前半まで値を伸ばした。中盤にかけては買いも一服となったものの、最後まで48ドル台は維持したまま取引を終了した。

CBOT大豆11月限終値：954-0↑3-3/4

シカゴ大豆は続伸。輸出の好調さが下支えとなる中、昼に発表された四半期在庫が予想をやや下回ったことなどを手掛かりに買いが集まった。11月限は夜間取引では売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後はまとまった買いが入り、950セント台後半まで上昇。その後は一旦マイナス転落するまで売りに押されたものの、すぐに値を回復するなど、不安定な展開となった。四半期在庫の発表後は改めて買いが優勢となり、最後までしっかりとプラス圏を維持しての推移が続いた。

CBOTコーン12月限終値：336-3/4↑7-1/2

シカゴコーンは大幅高。昼に発表された四半期在庫が予想を下回ったことを受け、ポジション整理の買い戻しが加速した。12月限は夜間取引では売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりで上値の重い展開となった。通常取引開始後も売りの流れは止まらず、中盤には320セント台半ばまで下げ幅を拡大。四半期在庫の発表後は買いが殺到、330セント台後半まで一気に値を戻す展開となった。引けにかけては売りに押される場面も見られたものの、最後は再び買いが集まり、日中高値近辺まで値を戻した。

CBOT小麦12月限終値：402-0↑3-0

シカゴ小麦は反発。昼に発表されたUSDAスモールグレイン・サマリーで冬小麦の生産見通しが予想以上の引き下げとなったことを受け、ポジション整理の買い戻しが集まった。12月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移となった。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる格好となり、390セント台前半まで下げ幅を拡大。USDAのレポート発表後は一転して買い一色の展開となり、403セントまで値を回復。引けにかけては売りに押し戻されたが、最後は4ドル台に値を戻した。

COMEX金12月限終値：1,317.1↓8.9

NY金は反落。ドイツ銀行の経営不安が和らぎ株価が大きく値を伸ばす中で安全資産としての需要が後退、投機的な売りが膨らんだ。12月限は夜間取引では買いが先行、1,330ドル近辺まで値を戻しての推移となった。通常取引開始後は個人消費支出が予想を下回ったことを受けて買いが加速、1,331.5ドルの日中高値をつけたものの、株式市場が開くと一転して売りに押し戻される展開。最後は1,320ドルを割り込むまでに値を崩した。

ICE-USコーヒー12月限終値：151.55↑1.40

NYコーヒーは反発。対ドルでのブラジルレアルの上昇が下支えとなる中、前日の急落の反動もあってテクニカルな買い戻しが集まった。12月限は夜間の時間帯は売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりを中心に上下を繰り返す格好となった。NYに入ると149セントを割り込むまで売りに押される場面も見られたが、その後はレアルの上昇につれて買い戻しが集まり152セント台まで値を回復。中盤にかけては再び上値が重くなったものの、最後までプラス圏は維持したまま取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：23.00↓0.35

NY砂糖は続落。期近10月限が納会を迎える中、月末に週末が重なったこともあり、ポジション整理の売りが大きく膨らんだ。朝方発表されたUnicaのブラジル中南部圧搾レポートは予想より強気の内容となったが、下支えとはならなかった。3月限は夜間の取引開始時には23セントの節目割れをうかがうまで売りが先行、その後は買い戻しが集まり朝方にはプラス圏を回復したものの、それ以上積極的な動きは見られず。Unicaのレポート発表後は買い材料で尽くし感も手伝って売りに押し戻される展開。中盤にはしばらくややマイナス圏に入ったあたりで下げ渋る格好となったものの、引けにかけてはまとまった売りが出て23セントを一気に割り込んだ。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

USDAスモールグレインサマリー ・ 小麦生産推定
出所：米農務省、NY8:30発表、単位100万ブッシェル

USDA四半期穀物在庫
出所：米農務省、NY12:00発表、単位100万ブッシェル

ロシア農務省によると、同国の穀物･豆類収穫は、9月29日時点で1億1070万トンと前年同期の9410万トンを上回った。面積にして4240万ヘクタール、イールドが2.61トンで、いずれも前年の3880万ヘクタール、2.42トンからアップ。このうち、小麦が事前予想の96.1%に相当すする2660万ヘクタールから7470万トンの収穫を終え、イールドは2.81トンという。コーンの収穫は320万トン、イールドが5.23トン。62万600ヘクタールで、21.5%終わった格好になる。

ロシア農務省によると、2017年に収穫となる冬穀物の作付が9月29日時点で1120万ヘクタールとなった。事前予想の64.5%に相当し、前年同期の1140万ヘクタールを上回る。

ウクライナ農務省によると、7月に始まった2016/17年度穀物輸出は9月30日時点で1021万5000トンとなった。このうち小麦が47万4000トン、コーンは60万2000トンという。

ブラジル砂糖きび生産者協会（Unica）が発表した国内中南部の砂糖きび収穫報告によると、9月前半の2016/17年度（4-3月）砂糖きび圧搾高は3766万9000トンと前年同期から26.87%増加した。7月後半から8月後半まで続いた前年割れが一服した格好になる。年初からの圧搾高は、9月16日時点で4億3132万4000トンと、前年同期を7.87%上回った。

9月前半の砂糖生産は240万8000トンになり、前年同期から44.05%増加した。8月後半に6月前半以来で減少したのからプラス転換である。エタノール生産は15億9900万リットルで、前年比にして3.10%の増加に転じた。ただ、無水エタノールの18.14%増加が背景にあり、含水エタノールは6.31%減少した。年初からの砂糖生産は、9月16日時点で前年比19.25%増の2482万4000トン、エタノールが180億5900万リットルになり、前年から0.18%増加。

9月16日時点での砂糖きび1トンあたりの糖分含有量（ATR）は161.63キログラムと、前年同期の131.25キログラムを上回った。砂糖きびの消費比率は砂糖生産で前年同期の41.63%から45.89%に上昇し、エタノール生産は58.37%から54.11%に低下した。

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は、国内の2016/17年度（5-4月）コーン期末在庫見通しを120万1931トンと、前回報告時の127万5981トンとから引き下げた。4ヶ月連続の下方修正で、前年度の推定247万1067トンから51.4%の減少。

食用となるホワイトコーンの在庫見通しは52万3036トンから51万2586トンに下方修正し、前年比で60.8%のお子身になる。主に飼料用のイエローコーンは前年比40.7%減の68万9345トンで、従来の71万1045トンから下方修正した。

南アフリカの穀物・油種需給推定委員会は、国内の2016/17年度（10-9月）小麦期末在庫が64万1713トンになるとの見通しを示した。前月に発表した初回予測の73万1263トンから下方修正。2015/16年度の推定は79万1523トンから83万5623トンに引き上げた。2016/17年度は前年比で23.2%減少になり、2015/16年度は前年を40.0%上回る。

国際コーヒー機関（ICO）によると、8月の世界コーヒー輸出は975万7000袋と、前年同月から9.5%増加した。主要国別で、コロンビアが16.7%の増加になり、ロブスタ種最大のベトナムは32.3%増えた。インドも前年比プラス。しかし、世界で最も規模の大きいブラジルは7.4%減少した。

3年前にさび病被害を受けた中米諸国の8月の輸出に関すると、コスタリカとエルサルバドル、グアテマラ、ホンジュラス、ニカラグア揃って増加した。メキシコも小幅アップ。

10月に始まった2015/16年度の世界輸出は8月までの11ヶ月間で1億275万2000袋になり、前年同期から1.0%減少した。2ヶ月連続の前年割れである。

米農務省（USDA）は30日、民間業者から中国向けで11万8000トン、仕向け先不明で19万8000トンの2016/17年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

ロイター/ミシガン大消費者指数
出所：ロイター/ミシガン大学、NY10:00発表

米農務省（USDA）アタシェによると、トルコの2016/17年度小麦生産推定は1725万トンと従来の1750万トンから小幅の下方修正となった。収穫は完了し、中央アナトリア地方で干ばつによりイールドが低下したため、生産の引き下げにつながったという。前年からは11.5%の減少になる。

2015/16年度の輸出見通しは550万トンから560万トンにやや引き上げられた。前年比にして1.2%増加。期末在庫見通しについては、2016/17年度156万6000トンになる見通しで、従来の147万4000トンから上方修正されたが、2015/16年度の推定271万6000トン（修正値）からは縮小する。

シカゴビジネス指標（旧PMI)
出所：シカゴ供給管理協会（ISM-Chicago)、NY9:45発表

米農務省（USDA）アタシェによると、アルジェリアの2016/17年度小麦生産推定は前年比26%減の200万トンで据え置きとなった。各地で干ばつの影響を受け、また西部では着水性暴風雨の被害もあって生産を押し下げたという。2016/17年度の輸入も800万トンの見通しで修正なし、前年から2%増加になる。

個人所得・個人消費支出
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位：10億ドル

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所によると、2016/17年度のコーン作付は29日時点で事前予想の450万ヘクタールの21.5%終了した。前週の15.2%からアップで、前年同期の13.2%も上回った。作業は中部の生産地で進んだという。コルドバ州やサンタフェ州、ブエノスアイレス州では土壌水分の不足による作業への影響が出ていることを指摘した。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所の29日付クロップレポートによると、小麦生産地の土壌水分について48%が十分となった。この一週間の降雨で作柄も改善したとコメント。一方、まずまずの水分だったのが38%、不足気味は4%で、主にチャコ州とサルタ州という。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・8月個人所得・個人消費支出 (08:30)
・9月シカゴビジネス指標（旧PMI) (09:45)
・9月ロイター/ミシガン大消費者指数修正値 (10:00)

エネルギー・メタル
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・USDA四半期穀物在庫 (12:00)
・USDAスモールグレインサマリー (12:00)
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

納会日
・ICE-US 砂糖 10月限 納会
・大豆製品 10月限第一通知日
・石油製品 10月限納会
・2年債、5年債 9月限納会

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

債券は反発。欧州の金融システム不安で米株式相場が下落したのを背景に安全資産を求めた買いが集まった。夜間取引で売りが先行し、朝方も流れを引き継いで10年債利回りの上昇が進んだが、1.60%まで上昇して一服。株安などが支援となり、その後買い戻しにシフトして、利回りも低下に転じた。

ダウ工業平均：18,143.45↓195.79
S&P500：2,151.13↓20.24
NASDAQ：5,269.15↓49.40

NY株式は3日ぶりに反落。欧州で金融システムに対する不安が売り圧力を強めた。12月の米利上げ観測も重石。2日連続して相場が上昇した反動も手伝い、朝方から相場は弱含んだ。

寄り付きはまだ売り買い交錯の展開で、相場が小高くなる場面もあったが、一巡してから下落が進んだ。午後に下げ足が加速し、ダウ平均は一時、250ドル近い落ち込みとなった。取引終盤は本日のレンジ下限でもみ合った。

ダウ平均の終値は195.79ドル安の1万8143.45ドルとなり、S&P500が20.24ポイント安の2151.13、ナスダック総合指数は49.40ポイント安の5269.15だった。

ドル/円：101.01、ユーロ/ドル：1.1221、ユーロ/円：113.34 （NY17:00）

為替は円が小幅安。前日のOPEC臨時総会で2008年以来の減産が合意され、原油価格が大きく上昇する中で投資家のリスク志向が強まる中で円に売りが先行したが、NYに入るとドイツ銀行の経営不安から金融株を中心に株が大きく値を崩す中で、円を買い戻す動きが見られた。ドル/円は東京から買いが先行、101円台後半まで一気に値を伸ばす展開となった。ロンドンでは買いも一服となり、101円台半ばでの小動き。NYに入ると強気の経済指標を受けて再び101円台後半まで値を伸ばしたが、その後は株価の下落と共に売りに押し戻される展開、一時101円を割り込むまでに値を下げた。

ユーロ/ドルは東京では買いが優勢、1.1230ドル台まで値を伸ばしての推移となった。午後からロンドンにかけては売りが優勢となり、1.1210ドル台まで反落、NYに入ると一時1.12ドルを割り込む場面も見られたものの、その後は一転して買い意欲が強まり、1.12ドル台半ばまで値を回復。午後には1.12ドル割れをうかがうまで再び値を崩すなど、不安定な値動きとなった。ユーロ/円は東京では買いが先行、午後には114円台前半まで値を伸ばした。ロンドンでは113円台後半まで売りに押し戻されたものの、NYに入ると再び買いが優勢となり、114円台を回復。昼過ぎにはまとまった売りが出て113円を割り込むなど、不安定な値動きが続いた。

NYMEX天然ガス11月限終値：2.959↓0.043

NY天然ガスは続落。在庫統計が強気の内容となったにもかかわらず、前日の流れを継いだポジション整理の売りが相場を主導した。11月限は夜間取引では買いが先行したものの、通常取引開始後は売り圧力が強まり2.90ドル台半ばまで急反落。その後は在庫が予想を下回る積み増しにとどまったことを受けて3ドルの節目を回復するまでに買い戻しが集まったが、早々に息切れ。午後からは再び売りが優勢となり、日中安値近辺まで値を下げて取引を終了した。

RBOBガソリン11月限：1.4421↑0.0036
暖房油11月限：1.5191↑0.0235

NY石油製品はガソリン期近を除き続伸。OPECの減産に対する期待が高まる中、原油の上昇につれて買いが集まった。相場は夜間取引では手仕舞い売りが先行したものの、その後買い意欲が強まり暖房油は朝方にプラス圏を回復。通常取引開始後には原油が騰勢を強めるのにつれてガソリンもプラス転換、そのまま一気に上げ幅を拡大した。午後には売りされる格好となったものの、プラス圏は維持したまま取引を終了した。

NYMEX原油11月限終値：47.83↑0.78

NY原油は続伸、OPECの減産によって世界需給が引き締まるとの期待が引き続き下支えとなる中、しっかりと買いが集まる展開となった。11月限は夜間取引では手仕舞い売りが優勢となったものの、朝方にかけては改めて買い意欲が強まり通常取引開始後にはプラス圏を回復。中盤には買い意欲が強まり、48ドル台前半まで一気に値を伸ばした。昼からは買いも一服、売りに押し戻される格好となったものの、下落は限定的なものにとどまった。

CBOT大豆11月限終値：950-1/4↑4-3/4

シカゴ大豆は反発。輸出の好調さなどが下支えとなる中、明日の四半期在庫の発表を前にポジション整理の買い戻しが先行した。11月限は夜間取引から買いが先行、950セント台半ばまでレンジを切り上げての推移となった。通常取引開始後はドル高の進行などが嫌気され売りに押し戻される格好となったものの、プラス圏を維持してしっかりと下げ止まり。輸出成約高が予想を上回ったことや、USDAに大口の成約報告が相次いでいることなども支えとなる中、引けにかけては改めて買い意欲が強まった。

CBOTコーン12月限終値：329-1/4→0-0

シカゴコーンは前日から変わらず。朝方までは明日の四半期在庫の発表を前に買い戻しが先行する展開となったものの、その後は輸出成約高が低調な内容だったことなどが重石となる中で売りに押し戻された。12月限は夜間取引から買いが先行、330セント台前半までレンジを切り上げての推移が続いた。通常取引開始後は輸出成約が予想を下回ったことなどもあって売りに押し戻される格好となり、中盤には320セント台後半まで反落。その後330セント台を回復する場面も見られたが、引けにかけては再び上値が重くなった。

CBOT小麦12月限終値：399-0↓4-1/4

シカゴ小麦は下落。需給見通しの弱さが改めて重石となる中、ドル高の進行につれて売りが膨らんだ。12月限は夜間取引では買いが先行、406セントまで値を伸ばしての推移となった。通常取引開始後は一転して売りに押し戻される格好となり、4ドルの節目を割り込むまでに反落。中盤には買い戻しが集まる場面も見られたが、下落の流れを変えるには至らず。最後は再び4ドルを割り込んだ。

国際穀物理事会（IGC）は9月29日付けの世界穀物需給報告で、世界の2016/17年度小麦生産見通しを7億4700万トンと、従来の7億4300万トンから引き上げた。前年比で1.5%の増加。欧州連合（EU）は下方修正となったものの、オーストラリアとカナダ、中国、カザフスタンの引き上げにより全体も従来の見方を超えたという。消費見通しが7億3200万トンから7億3400万トンに上方修正で、前年との比較にすると1.8%の増加になる。

2016/17年度の貿易は1億6400万トンと予想しており、200万トン引き上げた。前年からは1.2%の減少。在庫見通しを2億2900万トンから2億3100万トンに上方修正。前年から6.0%拡大予想である。

国際穀物理事会（IGC）は9月29日付けの世界穀物需給の月次報告で、2016/17年度のコーン生産見通しを10億2700万トンと、従来の10億3000万トンから引き下げた。欧州連合（EU)と中国で干ばつによる作柄への影響が背景にあるという。それでも、前年比にして5.9%の増加。消費は前年比5.3%増の10億1900万トンで据え置いた。

2016/17年度貿易見通しは1億3200万トンと、100万トン引き上げた。ただ、前年は2.9%下回る。2016/17年度の在庫見通しは200万トン引き下げて2億1600万トンとした。前年から3.9%増加する。

国際穀物理事会（IGC）は9月29日付けの世界穀物需給報告で、2016/17年度の大豆生産見通しを3億2900万トンと、従来の3億2500万トンから引き上げた。米国のイールドが一段と改善しているのが背景にあるという。前年比で4.4%の増加になる。

2016/17年度の消費予測は3億3100万トンで400万トン引き上げた。前年から3.1%の増加。2016/17年度の貿易が1億3600万トンから1億3700万トンに上方修正。前年も3.0%上回る。2016/17年度の在庫予測は3200万トンから2900万トンに下方修正。ただ、2015/16年も引き上げたため、2016/17年度は前年からは200万トン縮小になる。

COMEX金12月限終値：1,326.0↑2.3

NY金は反発。銀行株を中心に株式市場が大きく下落、金融システムに対する不安が高まる中、安全資産としての需要がしっかりと相場を押し上げる展開となった。12月限は夜間取引では買いが先行したもの、朝方にかけては徐々に売りに押し戻される展開。通常取引開始後は1,320ドルを割り込むまで値を崩す場面も見られた。その後1,320ドル台半ばまで買い戻されたものの、再びマイナス転落するなど不安定な値動きが続いたが、中盤以降は株が下げ足を速める中で買いが加速、1,320ドル台後半まで一気に値を回復した。

ICE-USコーヒー12月限終値：150.15↓2.95

NYコーヒーは続落。朝方までは買いが優勢で推移したが、その後はブラジルレアルの下落が重石となる中でポジション整理の売りが加速した。12月限は夜間の時間帯は買いが優勢154セント台までレンジを切り上げての推移となった。NYに入ると一転して売りに押し戻される格好となり、あっさりとマイナス転落。中盤には前日終値を挟んだレンジ内でのもみ合いが続いたが、最後は改めて売りが加速、150セントの節目割れをうかがうところまで一気に値を崩した。

ウクライナ調査会社APKインフォームによると、ロシア穀物協会のプレジデントはロシアの2016年穀物生産が1億1500万トン近くになるとの見通しを示した。このうち、小麦が7250万トンで過去最高を更新するのを見越す。また、2016/17年度の輸出が前年から500万トン弱増加して3000万トンになる見通しという。

ICE-US砂糖3月限終値：23.35↓0.43

NY砂糖は反落。朝方まではこれまでの流れを継いだ買いが先行したものの、その後は対ドルでのブラジルレアルの下落が重石となる中でポジション整理の売りに押し戻された。3月限は夜間の時間帯は買いが先行、24セント台まで値を伸ばしての推移となった。NYに入ると上値が重くなり、商いの薄い中でまとまった売りが出ると23セント台半ばまで急落。中盤には23セント台後半までレンジを戻したものの、流れを強気に戻すには至らず。引けにかけては改めて売りが加速、23セント台前半まで下げ幅を拡大した。

ロシアのクリミア取引所は29日、政府の需給安定を狙った介入プログラムの下で589トンの穀物を買い上げた。8月に2016年のプログラムが始まって初めての購入を行ってからこれまであわせて4万1354トン買い上げた格好になる。

カザフスタン農務省によると、2016年穀物収穫は9月28日時点で2136万3000トンと、前年同期を821万トン上回った。イールドが1.5トンで前年から0.31トン上昇。収穫は面積にして1424万ヘクタールになり、事前見通しの92.7%に相当する。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

住宅販売ペンディング(契約進行中)指数
出所：全米不動産協会、NY10:00発表、季節調整値、年率

ロシア中銀が29日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は9月23日時点で3,980億ドルと、前週から14億ドル増加した。年初の3,680億ドルからは、300億ドルの増加となる。

米農務省（USDA）は29日、民間業者から中国向けで12万トンの2016/17年度産大豆輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

貿易収支（モノ-Goods)速報値
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

欧州コーヒー連盟（ECF）によると、欧州の主要港におけるコーヒー在庫は7月31日時点で72万9073袋と、前月の74万2142袋から1万3069袋減少した。ジェノバで1万936袋落ち込み、最も規模が大きいアントワープでも4062袋ダウン。また、ハンブルグの在庫が前月を192袋下回ったが、ル･アーブルは21403袋、トリエステが718j袋増加した。

実質国内総生産（GDP)確定値
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、年率、単位10億ドル

企業収益確定値
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位10億ドル

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

ベトナム統計局によると、9月のコーヒー輸出推定は12万トンとなった。前月から21%の減少。農務省が見越す11万3000トンをやや上回る。2016年の輸出は9月まであわせて139万トンで、前年同期から39.6%の増加という。

南アフリカ政府が国内の生産不振を理由に遺伝子組み換え（GM）コーンの輸入を検討していると報じられた。ウォール･ストリート･ジャーナルによると、GM種監督委員会が10月5日までに承認の是非を決める見通し。ただ、最終的には政府の認可が必要ともいう。また、承認を申請しているGM種子の生産会社は不明。南アフリカでは干ばつによる国内コーン生産への影響が懸念されている。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・4-6月期企業収益確定値 (08:30)
・4-6月期GDP確定値 (08:30)
・8月貿易収支（モノ-Goods)速報値 (08:30)
・8月住宅販売ペンディング(契約進行中)指数 (10:00)

エネルギー・メタル
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)