ドル/円：113.17、ユーロ/ドル：1.1386、ユーロ/円：128.88 （NY17:00）

為替はドル高が進行、朝方発表された雇用統計が強気の内容となり、米長期金利が大きく上昇する中でドルに買いが集まった。ドル/円は東京から買いが優勢112円台後半まで値を切り上げての推移となった。午後にまとまった買いが入ると、113円台まで一気に上げ幅を拡大。ロンドンに入ると売りに押し戻される格好となったものの、NYでは雇用統計の発表を受けて改めて買いが加速、午後には113円台前半まで値を伸ばした。

ユーロ/ドルは東京では1.14ドルの節目近辺でのもみ合い、午後に入ると買い意欲が強まり、ロンドンでは1.14ドル台半ばまで値を伸ばした。NY早朝からは一転して売りに押される格好となり昼前には1.13ドル台後半まで一気に反落。その後は売りも一服となり、同水準で上値の重い展開が続いた。ユーロ/円は東京では128円台半ばでのもみ合い、午後にまとまった買いが入ると129円台前半まで一気に値を伸ばした。ロンドンに入ると買いも一服、NYではやや売りが優勢となり、128円台後半での推移が続いた。

債券は反落。朝方発表された10月の雇用統計で、非農業部門雇用数が予想を上回る増加、賃金の前年比伸び率は2009年4月以来で3%台に乗せるなど強気の内容となり、利上げ継続を意識した売りが膨らんだ。また、米中貿易問題に対する懸念がやや後退しているのもマイナスに作用。

夜間取引から売りが優勢となり、通常取引には強気の雇用統計を受けて拍車が掛かった。10年債利回りの上昇ペースも速まり、昼に3.2%台に上がった。午後に3.22%と10月10日来の高水準を付けた。

ダウ工業平均：25,270.83↓109.91
S&P500：2,723.06↓17.31
NASDAQ：7,356.99↓77.07

NY株式は反落。強気の雇用統計を受けた米長期金利の上昇が重石となる中、週末を前にポジション調整の売りが加速した。ダウ平均は寄り付きでは買いが先行、早々に200ポイント近く上昇する展開となった。米中通商交渉に関する新たな提案の検討に続き、今度はイラン産原油の禁輸措置に関して日本など8ヶ国に対して適用除外を認めるなど、トランプ政権が矢継ぎ早に政策を打ち出していることが好感された。しかしその後は一転して売りに押し戻される展開、昼には下げ幅が200ポイントを超えるまでに拡大した。雇用統計で非農業雇用数が予想を上回る増加となったほか、時間当たり賃金が前年比で2009年4月以来の伸びを記録、インフレ懸念が改めて高まる中で長期金利が一気に上昇したことが弱気に作用した。午後には売りも一服、買戻しが集まったが、反発は限定的なものにとどまった。

セクター別ではバイオテクノロジーや保険、一般消費財が上昇した以外はほとんどが下落。半導体やコンピューター関連、薬品などの下落が目立った。ダウ銘柄ではシェブロン（CVX）が3.20%の上昇、エクソン・モービル（XOM）、ゴールドマン・サックス（GS）、マクドナルド（MCD）、ベライズン（VZ）も1%を超える上昇となった。一方でアップル（AAPL）は前夕の決算が嫌気される中で6.63%の急落、インテル（INTC）は2.30%値を下げた。ファイザー（PFE）、ボーイング（BA）、メルク（MRK）も1%を超える下落となった。

CBOT大豆1月限終値：887-3/4↑5-3/4

シカゴ大豆は続伸。引き続き米中の通商問題の先行きに期待した買いが入った。ただ、週末を控えて大きく買い進むのは手控え気味で、上値は重かった。1月限は夜間取引でやや売りに押されて870セント台後半に下落し、一巡するとピッチの速い買いで890セント台に上昇が進んだ。10月17日以来で900セントを超える場面があったが、900-3/4セントまで上がってすぐに売りが台頭して伸び悩んだ。通常取引では何度か前日の終値水準に戻しながらも、プラス圏での推移を保った。

CBOTコーン12月限終値：371-1/4↑4-1/2

シカゴコーンは続伸。来週に発表を控えるUSDA需給報告をにらんでポジション調整の買いが入った。12月限は夜間取引で売りに押されて小安くなってから、買いも集まり始めてもみ合いに転じ、その後上昇となった。朝方にかけて370セント近くまで上がって、いったん買いにブレーキ。通常取引に入ってマイナス圏に戻る場面もあったが、下値ですぐに買いが入り、プラス圏に持ち直した。さらに、買いに拍車が掛かって節目を超え、373-0セントと10月18日以来の高値を付けた。そのまま引けまで370セント台前半で推移した。

CBOT小麦12月限終値：508-3/4↑0-3/4

シカゴ小麦は小幅高。週末を控え値動きに方向感がやや欠ける場面があったが、テクニカルな買いで小高くなった。12月限は夜間取引でやや売りが優勢、500セント台半ばに下落してその後はペースもスローダウンした。朝方には前日の高値近くまで上昇して、再び下落に転じた。通常取引が始まって500セント台前半で買いが入り、限定的ながらプラス圏での推移となった。

ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数
出所：サンパウロ州立大Cepea、単位：ブラジルレアル/リットル

CFTC建玉報告
出所：米商品先物取引委員会（CFTC)、NY15:30発表

10月30日 現在、 先物 + オプション サマリー

NYMEX天然ガス12月限終値：3.284↑0.047

NY天然ガスは反発。目先改めて気温が低下するとの予報が出る中、暖房需要の増加観測が投機的な買いを呼び込んだ。12月限は夜間取引では売りが優勢、3.20ドルをやや割り込んだあたりで上値の重い展開となった。通常取引開始後は買いが集まり3.20ドル台を回復。中盤にまとまった買いが断続的に入ると3.30ドル台まで一気に値を伸ばした。その後は買いも一服となったが、最後まで高値圏をしっかりと維持したまま取引を終了した。

RBOBガソリン12月限：1.7083↓0.0082
暖房油12月限：2.1728↓.0280

NY石油製品は続落、原油や株の下落が重石となる中、これまでの流れを継いだ投機的な売りが膨らんだ。相場は夜間鳥ひいきでは買いが優勢で推移する場面も見られたが、朝方にかけては売り膨らみマイナス転落。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、中盤には大きく下げ幅を拡大した。午後には売りも一服となったものの、最後まで上値の重い展開が続いた。

NYMEX原油12月限終値：63.14↓0.55

NY原油は続落。米国がイラン産原油の禁輸措置に関して、日本など8ヶ国に適用除外を認める方針を示したことを受け、同国の生産は大きく減少しないとの見方が弱気に作用した。12月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでの推移が続いた。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まる格好となり、中盤には62ドル台後半まで下げ幅を拡大。その後は買い戻しが集まり63ドル台半ばまで値を戻したものの、流れを強気に変えるには至らず。午後には改めて上値が重くなった。

COMEX金12月限終値：1,233.3↓5.3

NY金は反落。朝方発表された雇用統計で賃金上昇に対する懸念が高まり、米長期金利が一段と上昇する中、ポジション整理の売りに押し戻される展開となった。12月限は夜間取引から売りが優勢、1,230ドル台半ばまで値を切り下げてのもみ合いとなった。早朝には1,230ドル後半まで値を戻す場面も見られたものの、通常取引開始後は雇用統計の発表を受けて売りが加速、1,231.3ドルの安値まで一気に値を崩した。売り一巡後は再び買い意欲が強まり、中盤には1,238.4ドルの高値まで値を戻すなど、不安定な値動きが続いたが、最後は売りが優勢となって取引を終了した。

ICE-USコーヒー12月限終値：120.05↑2.25

NYコーヒーは続伸。ブラジルレアルが対ドルで底堅く推移する中、前日の流れを継いだ投機的な買いがしっかりと相場を押し上げる展開となった。12月限は夜間の時間帯から買いが先行、朝方には119セント台まで値を切り上げての推移となった。NYに入ると改めて買い意欲が強まり、中盤には121セント台まで上げ幅を拡大。その後は売りに押し戻される格好となったが、プラス圏は維持して下げ止まり。最後は120セント台に戻して取引を終了した。

ICE-US砂糖3月限終値：13.44↑0.25

NY砂糖は上昇。ブラジルやインドの供給に対する先行き不透明感が下支えとなる中、日中を通じてしっかりと買いが集まる展開となった。3月限は夜間の時間帯から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでの推移となった。朝方にまとまった買いが入ると、13.40セント台まで一気に上げ幅を拡大。NYに入ってからもペースこそ鈍ったものの買いの流れが継続、引け間際には13.50セントをつけるまでに値を伸ばした。

北米稼動リグ(掘削機)数
出所：ベーカーヒューズ社

米商務省が2日に発表した貿易収支によると、9月の金輸入は4,664.731キログラムと前月の6,041.999キログラムから22.79%減少した。前年同月の4,784.874キログラムからは2.10%の減少となる。年初来の累計では4万9,401.814キログラムと、前年同期の6万2,320.924キログラムを20.73%下回っている。

米商務省が2日に発表した9月の貿易収支によると、大豆輸出は323万7330トンと前月から3.9%減少した。一方、大豆ミールは16.9%減って82万2935トンになり、大豆油は5万5188トンで、38.46%落ち込んだ。

米商務省が2日に発表した9月の貿易収支によると、コーン輸出は525万5568トンと前月から10.1%減少した。小麦輸出は184万7652トンになり、12.7%ダウン。

米商務省が2日に発表した9月の貿易収支によると、コーヒー輸入は8万1300トン (約135万5000袋)となった。前月の8万1030トン (約135万袋)から0.35と僅かに増加した。

ブラジルのエネルギー省が、バイオディーゼルの混合比率の段階的な引き上げを提案していると報じられた。米調査会社ソイビーン・アンド・コーン・アドバイザーによると、まず2019年6月実施で現行の10%から11%に改定し、その後毎年1%ずつ引き上げ、2023年3月時点で15%にする計画。ブラジルのバイオディーゼルの8割が大豆由来であるため、大豆油の需要が大きく伸びることになるという。ただ、同省では混合比率の引き上げは現行のテスト次第と指摘したことも伝わっている。

ウクライナ農務省によると、国内の2018年コーン収穫は11月1日時点で2310万トンとなった。面積にして330万ヘクタールで、事前予想の72%終了。イールドは7.05トンという。

ウクライナ農務省によると、2019年に収穫となる冬穀物の作付は、11月1日時点で700万ヘクタールとなった。事前予想の97%終了。

ウクライナの農務省によると、2018/19年度穀物輸出（7-6月）は10月31日時点で1330万トンとなった。前年同期を7万5000トン下回る。このうち小麦が750万トンで、前年から53万トンダウン。一方、コーンが286万トンになり、前年を100万トンうわまわった。

製造業受注
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

米農務省（USDA）は2日、民間業者からメキシコ向けで20万900トンの2018/19年度産コーン輸出成約報告を受けたことを発表した。USDAは輸出業者に対し、10万トン以上の成約について翌日までの報告を義務付けている。

貿易収支
出所：米商務省、NY8:30発表、季節調整値、単位100万ドル、▲赤字

非農業雇用数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

失業率
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000人

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所は1日付クロップレポートで、2018/19年度の大豆作付推定を1790万ヘクタールと、200万ヘクタール引き下げた。最近の高で作業のペースが緩慢と指摘。作付は10月31日時点で3.8%終了し、前週から1.8ポイントアップ、前年同期は3.4ポイント下回る。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所のクロップレポートによると、2018/19年度コーン作付は10月31日時点で35.5%終了した。前週から11ポイント進み、前年同期に34%近かったのからも上がった。この1週間作業は中部と南部の生産地に拡大。降雨で土壌水分は維持されたという。ただ、ブエノスアイレス州では水分過多の報告もあることを指摘した。取引所は作付推定を580万ヘクタールで据え置いた。

アルゼンチンのブエノスアイレス穀物取引所のクロップレポートによると、2018/19年度小麦収穫は10月31日時点で4.5%終了し、前週から1.7%進んだ。前年同期も1ポイント上回った。ブエノスアイレス州のほとんどの地域で、最近の降雨に伴い土壌水分が改善したという。

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・10月失業率 (08:30)
・10月非農業雇用数 (08:30)
・9月貿易収支 (08:30)
・9月製造業受注 (10:00)

エネルギー
・北米稼動リグ(掘削機)数 (13:00)

農産物
・ブラジルサンパウロ州アルコール価格指数

・CFTC建玉報告 (15:30)

米国で自動車価格情報を手掛けるケリー･ブルー･ブックが1日に発表したデータによると、10月の国内新車価格は平均して3万7100ドルとなり、前年同月から3.1%上昇した。ほとんどのメーカーが上昇した中、フォルクスワーゲン・グループと現代・起亜は下落。価格は前月比にすると0.2%下がり、メーカー別にまちまちだった。

一方、メーカー各社が同日に発表した10月の国内新車販売で、ビッグスリーのうちFCA（フィアット・クライスラー・オートモービルズ）は15.7%増加したが、フォード・モーターは3.9%減少した。ゼネラル・モーターズ（GM）は4月に月次の新車販売台数発表を中止した。

ロシア中銀が1日に発表した週次データによると、同国の金及び外貨準備高は10月26日時点で4,607ドルと、前週から7億ドル減少した。年初の4,327億ドルからは、280億ドルの増加となる。

債券は小幅反発。雇用統計の発表を翌日に控えて様子見の空気が強まる中、朝方に米供給管理協会（ISM）製造業指数が予想も下回る低下だったのを受けてやや買いが進んだ。夜間取引では売りが膨らみ、10年債利回りは上昇。通常取引に入って3.17%と10月24日以来の水準まで上がった。この水準で買いも一服となり、さらにISMを手掛かりに買いが集まり10年債は低下に転じた。

ドル/円：112.68、ユーロ/ドル：1.1408、ユーロ/円： （NY17:00）

為替はユーロが全面高の展開。ブレグジットに関して楽観的な見方が強まり、英ポンドが大きく値を伸ばすのにつれ、ユーロにもしっかりと買いが集まった。株高の進行も投資家のリスク志向を強める形で強気に作用した。ドル/円は東京では112円台後半のレンジ内でのもみ合い。ロンドンに入ると改めて買い意欲が強まり、113円台を回復したものの、その後は一転して売りに押し戻される展開。NYに入ってからも売りの勢いは衰えず、112.60円台まで値を下げた。午後には動意も薄くなり、同水準でのもみ合いが続いた。

ユーロ/ドルは東京からしっかりと買いが先行、1.13ドル台半ばまで値を切り上げての推移となった。ロンドンに入ると改めて買い意欲が強まり、1.13ドル台後半まで上げ幅を拡大。NYに入っても勢いは止まらず、1.14ドル台前半まで一気に値を伸ばした。午後にはようやく買いも一服となったが、大きく売りに押し戻されることもなく、1.14ドル台を維持してのもみ合いが続いた。ユーロ/円は東京から買いが先行、128円台を回復しての推移となった。ロンドンに入ると改めて騰勢を強める格好となり、128円台後半まで上げ幅を拡大。NYに入ってからは上昇も一服、128円台後半を中心としたレンジ内での推移となった。

CBOT大豆1月限終値：882-0↑30-1/4

シカゴ大豆は大幅続伸。トランプ米大統領が中国の習近平国家主席と貿易などについて電話で協議したとツイートで明らかにしたのを受け、通商問題の解決への期待からピッチの速い買いとなった。1月限は夜間取引で売りが台頭、840セント台に下落した。ただ、前日のレンジ内の下げにとどまり、通常取引が始まると買いが入った。さらにトランプ大統領のツイートを受けて買いに弾みが付き、ほぼ一本調子で値を伸ばした。880セントちょうどまで上がってから、いったん870セント台前半に伸び悩んでもすぐに再び強含み、節目を突破。取引終盤には888-1/2セントと10月18日以来の高値を付けた。

CBOTコーン12月限終値：366-3/4↑3-1/2

シカゴコーンは反発。米中通商問題で大豆の買いが進んだのにつれ高となった。12月限は夜間取引でまずもみ合ってから、買いが集まり小じっかりとした。低調な週間輸出成約高を受け通常取引に入っていったん値を消した後、大豆の値動きをにらんで買いに拍車が掛かり、上昇が加速した。ただ、370セントを超えるとすぐにブレーキがかかり、360セント台に伸び悩んだ。再び節目に迫る上昇の場面があっても、やはり上値で買いのペースが鈍った。

ダウ工業平均：25,380.74↑264.98
S&P500：2,740.37↑28.63
NASDAQ：7,434.06↑128.16

NY株式は3日続伸。ここまでの下落で売られ過ぎ感が高まる中、ポジション調整の買い戻しが引き続き相場を主導した。好調な決算発表が相次いでいることや、トランプ大統領が米中の通商協議に関して楽観的な見方を示したことも強気に作用した。ダウ平均は寄り付きからしっかりと買いが先行、中盤には上げ幅も200ポイント以上に広がった。その後はやや伸び悩む格好となったものの、大きく売りに押し戻されることもなく、高値圏をしっかりと維持。引けにかけては改めて買い意欲が強まり、日中高値を更新する形で取引を終了した。

セクター別では、公益株が値を下げた以外、ほぼ全てのセクターがしっかりと上昇。中でもバイオテクノロジーや半導体、素材の上昇が大きかったほか、一般消費財や運輸株もしっかりと上昇した。ダウ銘柄では、ダウデュポン（DWDP）が8.07%の大幅高、インテル（INTC）やキャタピラー（CAT）、ユナイテッド・テクノロジーズ（UTX）、ホーム・デポ（HD）も2%台後半の上昇を記録した。一方でベライズン（VZ）とマクドナルド（MCD）は1%を超える下落、マイクロソフト（MSFT）やメルク（MRK）も下げが目立った。引け後にはアップル（AAPL）の決算が発表、一株利益は予想を上回ったが、業績見通しが弱気の内容となったのを嫌気し夜間取引で大きく値を下げている。

CBOT小麦12月限終値：508-0↑7-1/2

シカゴ小麦は上昇。ドル安や週間輸出成約高が強気の内容だったのを手掛かりに買いの展開になり、大豆の上昇も支援材料だった。12月限は夜間取引で買いが先行し、堅調な値動きとなった。通常取引に入って買いに拍車が掛かり、上げ幅を拡大。取引終盤には510セントちょうどまで上昇の場面があった。

NYMEX天然ガス12月限終値：3.237↓0.024

NY天然ガスは反落。朝方までは買いが先行したものの、その後はテクニカルな売りに押し戻される格好となった。在庫統計は予想を下回る積み増しにとどまったものの、特に材料視されることはなかった。12月限は夜間取引では買いが優勢、朝方には3.30ドル台まで値を伸ばす場面も見られた。通常取引開始後は一転して売りが優勢で推移、在庫統計発表後も流れは止まらず、昼過ぎには3.20ドル台前半まで一気に下げ幅を拡大した。その後は売りも一服となったものの、押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、引けにかけては安値近辺で方向感なく上下を繰り返す展開が続いた。

RBOBガソリン12月限：1.7165↓0.0349
暖房油12月限：2.2008↓0.0506

NY石油製品は大幅続落。原油の急落につれて投機的な売りが加速した。相場は夜間取引ではガソリンが前日終値近辺、暖房油がややマイナス圏に入ったあたりでもみ合う展開。通常取引開始後は買いが優勢となる場面も見られたが、中盤には原油の急落につれて売りが加速、一気に値を崩した。昼には売りも一服となったが、最後まで安値近辺で上値の重い状態が続いた。

NYMEX原油12月限終値：63.69↓1.62

NY原油は大幅続落。ここまでの流れを継いだ投機的な売りが相場を主導、米国の生産が再び増加基調を強めるとの見方も弱気に作用する中、期近終値ベースで4月9日以来の安値を好悪新した。12月限は夜間取引からこれまでの流れを継いだ売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。通常取引開始後は買いが集まり、小幅ながらもプラス転換する場面が見られたが、昼間からはまとまった売りが断続的に出る格好となり、63ドル台前半まで一気に値を崩す格好となった。昼前には売りも一服となったものの、押し目で積極的に買いを入れる向きもなく、引けにかけて63ドル台半ばから後半のレンジ内でのもみ合いが続いた。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、10月のエタノール輸出は278万7000リットルと、前年同月から82.3%増加した。前月比では58.0%の増加になる。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、10月の砂糖輸出は193万3500トンと、前年同月から32.9%減少した。前月に比べても25.0%ダウン。粗糖が前年から29.4%減って174万1300トン、前月比にすると23.9%の減少になった。精製糖は19万2200トンで、前年同月から553.4%落ち込んだ。また、前月に比べると33.5%の減少。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、10月の大豆輸出は535万3400トンなり、前年同月の2.2倍に膨らんだ。前月比にすると16.1%の増加。一方、大豆ミールの輸出が114万1800トンで、前年から10.5%減少し、前月からも11.4%のマイナスである。また、大豆油が7万9200トン、前年から31.5%落ち込んだ。前月比にして6.4%の減少。

ブラジル貿易局（Secex）の月次データによると、10月のコーヒー輸出は327万5400袋となり、前年同月から23.9%増加した。前月も9.5%上回る。

農産物市場情報システム（AMIS）は月次レポートで、世界の2018/19年度小麦生産見通しを7億2790万トンと、10月の前回報告時の7億2240万トンから550万トン引き上げた。2ヶ月連続の上方修正。中国はじめ複数の国の生産が当初の予想以上なことが背景にあるが、オーストラリアは一段の下方修正になったという。世界生産んは、前年比にすると4.3%の減少。

2018/19年度の消費は7億4010万トンの予想で、90万トン引き下げた。前年からは0.4%と僅かに増加。食用が依然として全体を押し上げる格好だが、飼料用の消費の伸びペースは鈍いと指摘した。貿易は1億7400万トンから1億7320万トンにやや下方修正、前年比1.9%の減少になる。インド、インドネシア、南米など複数国の輸入を引き下げた結果という。期末在庫は2億5550万トンから2億6440万トンに引き上げた。中国の積み増しによるが、前年に比べると4.5%減少。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は月次レポートで、世界の2018/19年度コーン生産見通しを10億6890万トンと、前月時点での10億6640万トンから250万トン引き上げた。カナダとインドネシアを上方修正した結果だが、ブラジルや米国などは引き下げたという。前年に比べると2.2%減少する。

2018/19年度の消費予想は11憶410万トンから11億980万トンに引き上げ、複数の国の飼料用の需要増加を理由に挙げた。前年との比較で3.5%増加する。貿易は1億5570万トンから1億5580万トンに小幅の修正、前年からは0.7%の増加予想とした。輸出向けの供給が潤沢なうえ、輸入需要も堅調なのが背景にある。期末在庫は2億6880万トンから2億6740万トンに引き下げた。過去最高の前年との比較で14.16%ダウン。主にアルゼンチン、ブラジル、中国、米国の在庫が縮小する見通しを示した。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

農産物市場情報システム（AMIS）は月次レポートで、2018/19年度の世界大豆生産が3億7110万トンになると見通し、10月の前回報告での3億7050万トンから60万トン引き上げた。アルゼンチンとカナダ、ウクライナの上方修正が、ブラジルをはじめとした複数の国の下方修正を相殺したという。前年比で8.8%の増加。

2018/19年度消費予想は3億5570万トンから3億5680万トンに小幅引き上げた。ブラジルの圧搾が当初予想を下回るものの、アルゼンチンなど一部の国の上方修正でカバー。前年に比べると2.7%増加する。貿易は1億5100万トンから1億5560万トンに引き上げた。アルゼンチンとエジプト、欧州連合（EU）、また一部のアジア諸国の輸入需要が堅調なためとした。前年は1.5%上回る。2018/19年度の期末在庫見通しは5420万トンで、30万トン上方修正。米国と中国を上方修正した一方、ブラジルとカナダは引き下げた。世界在庫は前年に比べると31.9%の積み増しになる。

AMISは、市場の透明性を高めることなどを目的に主要20カ国・地域（G20）が設立した。

COMEX金12月限終値：1,238.6↑23.6

NY金は大幅反発。ドルが下落に転じる中で投機的な買いが加速、週初からの下落分を一気に取り戻した。12月限は夜間取引から買いが先行、1,220ドル台後半まで値を戻して推移となった。朝方にまとまった買いが入ると1,230ドル台を回復、通常取引開始後も買いの勢いは衰えず、中盤には1,230ドル台半ばまで上げ幅を拡大。その後やや売りに押される場面も見られたが、引けにかけては改めて騰勢を強める格好となり、1,240ドルに迫るまで一気に値を伸ばした。

ICE-USコーヒー12月限終値：117.80↑5.10

NYコーヒーは大幅続伸。対ドルでブラジルレアルが上昇に転じたことを好感、投機的な買いがしっかりと相場を押し上げる展開となった。12月限は夜間の時間帯から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。NYに入ると改めて買い意欲が強まる格好となり、早々に115セント台まで値を回復。その後も買いの勢いは衰えず、117セント台半ばまで一気に上げ幅を拡大した。中盤以降は買いも一服、売りに押し戻される格好となったものの、大きく売りに押し戻されることもない。最後は改めて買いが加速、日中高値を更新する形で取引を終了した。

国連食糧農業機関（FAO）は1日付のレポートで、世界の2018/19年度穀物生産見通しを26億120万トンと、10月の前回報告時の25億9150万トンから970万トン引き上げた。前年比にして2.1%減少だが、上方修正により僅かにも3年連続して26億トン台を維持する。

ICE-US砂糖3月限終値：13.19→.00

NY砂糖は前日から変わらず。対ドルでのブラジルレアルの上昇を好感する形で投機的な買いが集まったものの、最後は売りに押し戻された。3月限は夜間の時間帯は前日の流れを継いだ売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりでのもみ合いとなった。NYに入ってもしばらくは動きが見られなかったが、中盤にかけてまとまった買いが入ると、13セント台半ばまで一気に値を回復。しかしそれ以上積極的な動きも見られず、最後は売りに押され前日終値まで値を下げて終了した。

国際コーヒー機関（ICO）によると、9月の世界コーヒー輸出は942万7000袋と、前年同月から7.8%増加した。アラビカ種が6.7%増えて610万9000袋、ロブスタ種は331万7000袋で9.8%の増加。生産と輸出規模が世界最大のブラジルが前年から23.7%、2位のベトナムは33.2%と揃って大幅増となった。しかし、3位のコロンビアは0.7%と僅かにも減少。また、インドが36.0%落ち込み、インドネシアは25.4%減った。

2017/18年度（10-9月）の輸出は1億2187万9000袋で、前年を2.0%上回った。アラビカが前年比0.8%増の7666万4000袋、ロブスタが4.1%増加し、4521万5000袋となった。

天然ガス在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位10億立方フィート

ISM製造業指数
出所：米供給管理協会（ISM)、NY10:00発表

建設支出
出所：米国勢調査局、NY10：00発表、季節調整値、単位100万ドル

USDA輸出成約高
出所：米農務省、NY8:30発表、単位1,000トン

労働生産性
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、年率換算、2012年=100

失業保険新規申請件数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、単位1,000件

米企業解雇予定数
出所：チャレンジャー・グレイ・アンド クリスマス社

ワールドゴールドカウンシル（WGC）が発表した世界中銀および公的機関保有金推定によると、世界中銀の保有金は11月現在3万3,695.4トンとなった。ECBを含む欧州圏の保有金は1万273.5トンとなった。主要保有国では、ロシアが37.8トン、トルコが12.3トン、カザフスタンが8.7トン、インドが6.9トンそれぞれ増加、一方でベネズエラは3.0トン、中国は1.2トン減少した。

ワールドゴールドカウンシル（WGC）が発表したゴールド・ディマンド・トレンドによると、2018年7-9.月期の世界金需要は964.3トンと、前期比で1.1%減少した。前年同期比では0.6%の増加となる。2018年4-6月期は964.3トンから974.9トンに上方修正された。宝飾需要は535.7トンと、前期比で4.8%の増加、前年同期比では5.9%の増加となった。

経済指標
・10月米企業解雇予定数 (07:30)
・失業保険新規申請件数 (08:30)
・7-9月期労働生産性速報値 (08:30)
・9月建設支出 (10:00)
・10月ISM製造業指数 (10:00)
・10月国内自動車販売

エネルギー
・EIA天然ガス在庫統計 (10:30)

農産物
・USDA輸出成約高 (08:30)

債券は続落。朝方発表された経済指標を嫌気し、売りの展開になった。ADPの10月の民間雇用データが予想を上回る増加、7-9月期の雇用コスト指数は物価上昇への警戒を高める内容だった。夜間取引から売りの展開になり、朝方には弾みが付いた。この結果、10年債利回りは3.16%と24日以来の高水準を付けるまで上昇。その後売りのペースも鈍ったが、流れが切れるには至らなかった。

ドル/円：112.94、ユーロ/ドル：1.1311、ユーロ/円：127.74 （NY17:00）

為替は対ユーロを中心にドル高が進行。朝方発表されたADP雇用レポートが強気の内容となり、米景気がしっかりとした回復基調を維持しているとの見方が支えとなる中、米長期金利の上昇を支えにドルを買う動きが強まった。一方対円では市場全体の先行き不透明感の高さに対する懸念から、安全資産としての円に対する買い意欲も強く、値動きは限定的なものにとどまった。ドル/円は東京から買いが先行、113円台前半までレンジを切り上げての推移となった。ロンドンでは売りが優勢となり、113円をやや上回ったあたりまで値を下げてのもみ合い。NY朝には強気の雇用指標を受けて再び113円台前半まで値を戻したが、その後は一転して売りに押し戻される展開、昼前には112円台後半まで値を崩した。午後には一旦113円台を回復してものの、遅くには改めて売りが優勢となり、112円台後半まで値を下げた。

ユーロ/ドルは東京では1.13ドル台前半から半ばのレンジ内でのもみ合い、ロンドンに入ると1.13ドル半ばまで買い進まれる場面も見られたが、その後まとまった売りが出ると1.13ドル前半まで急反落。NY朝にはもう一段値を切り下げる展開となった。昼前にはややまとまった買いが入ったものの、流れを変えるには至らず。午後からは1.13ドル台前半で上値の重い展開が続いた。ユーロ/円は東京では買いが優勢、128円台半ばまで値を切り上げての推移となった。ロンドンに入ると徐々に売り圧力が強まる格好となり、NYに入っても軟調な流れが継続。昼前にまとまった売りが出ると、127円台後半まで一気に下げ幅を拡大した。

CBOT大豆1月限終値：851-3/4↑4-3/4

シカゴ大豆は反発。米中の通商問題など懸念材料を抱えながらも、月末絡みでポジション調整の買いが入った。1月限は夜間取引で売りの展開となった後、買いに転じ、プラス圏に持ち直した。小高く推移し、850セント近くで買い一服。朝方には再び売りに押され、通常取引に入り、844-1/2セントと9月20日以来の安値を更新した。しかし、下値ですぐに買いも入り、しばらくもみ合ってから850セント台に上昇した。取引終盤に値を消す場面があっても、引けにかけてしっかりとした。

CBOTコーン12月限終値：363-1/4↓1-1/2

シカゴコーンは続落。米国の収穫が進んでいるのが引き続き重石となった。12月限は夜間取引でやや売りに押されて小安くなり、通常取引でも流れを継続。360セント台前半に下がってから、いったん持ち直す場面があったが、前日の終値を上回ったところですぐに売りが台頭し、その後は引けまで軟調に推移した。

ブラジルコーヒー生豆輸出
出所：ブラジルコーヒー生豆輸出協会（CECAFE)、単位1,000袋(60kg)

CBOT小麦12月限終値：500-1/2↑0-3/4

シカゴ小麦はほぼ変わらず。日中はドル高などで売りに押されていたのが、引けにかけて月末絡みのポジション調整の買いが入った。12月限は夜間取引で売りが優勢となり、軟調な展開。朝方には弾みも付いて下げ足が速まった。通常取引に入って一段と下落し、490-0セントと前週末以来の安値水準で下げ止まった。引け近くには急速に下げ幅を縮め、前日の終値水準まで戻した。

ダウ工業平均：25,115.76↑241.12
S&P500：2,711.74↑29.11
NASDAQ：7,305.90↑144.25

NY株式は続伸。月末を控え、前日の流れを継いだポジション調整の買い戻しが相場を押し上げる展開となった。ダウ平均は寄り付きから大きく買いが先行、早々に300ポイント以上値を伸ばす展開となった。中盤にはひとまず買いも一服となったものの、しっかりと高値圏は維持しての推移。昼からは改めて買い意欲が強まり、上げ幅も350ポイントを超えるまでに拡大。引けにかけては売りに押し戻される格好となり、上げ幅をやや縮小して取引を終了した。

セクター別では、通信やコンピューター関連が大きく値を伸ばしたほか、一般消費財、金融株、素材などもしっかりと上昇。一方で金関連や公益、生活必需品は値を下げた。ダウ銘柄ではビサ（V）が3.83%、キャタピラー（CAT）が3.29%の上昇となったほか、マイクロソフト（MSFT）、ゴールドマン・サックス（GS）、シスコ・システムズ（CSCO）、アップル（AAPL）も上昇。一方でウォルマート（WMT）は2.09%の下落、ベライズン（VZ）やインテル（INTC）、マクドナルド（MDC）も下げが目立った。

天然ガス在庫統計市場予想
1日 NY10:30発表、単位10億立方フィート、ダウジョーンズ社集計

NYMEX天然ガス12月限終値：3.261↑0.074

NY天然ガスは大幅反発。目先米東部などでそれほど気温が上昇しないとの見通しが出る中、投機筋を中心にポジション整理の買い戻しが集まった。12月限は夜間取引から買いが先行、3.20ドル台前半を中心としたレンジまで値を切り上げての推移となった。朝方には3.20ドル台半ばまで上げ幅を拡大、通常取引開始後は一旦売りに押し戻されたものの、3.20ドル台はしっかりと維持して下げ止まり。中盤以降は改めて騰勢を強める格好となり、最後は3.20ドル台後半まで上げ幅を拡大した。

RBOBガソリン12月限：1.7514↓0.0509
暖房油12月限：2.2514↓0.0080

NY石油製品はガソリン中心に続落。原油の下落につれる形で投機的な売りが膨らんだ。相場は夜間取引では暖房油主導背買いが先行、しっかりと値を切り上げての推移となった。朝方にかけては一転して売りに押し戻される格好となり、通常取引開始後はガソリンがマイナス転落。その後は売りも一服、暖房油はプラス圏での推移が続いたが、午後からは改めて売りが加速、大きく値を崩した。

NYMEX原油12月限終値：65.31↓0.87

NY原油は続落、目先の需給逼迫懸念が後退する中、これまでの流れを継いだ投機的な売りが加速、期近終値ベースで8月15日以来の安値を更新した。12月限は夜間取引では買いが先行、67ドル台を回復する場面も見られた。その後は一転して売りに押される格好となり、通常取引開始後には66ドルを割り込むまで反落。中盤には一旦買い戻しが集まる場面も見られたが、午後からは改めて売りが加速、65ドル台前半まで一気に値を崩した。

COMEX金12月限終値：1,215.0↓10.3

NY金は続落。株高の進行で投資家のリスク志向が強まる中、対ユーロでのドル高の進行を嫌気する形で投機的な売りが膨らんだ。12月限は夜間取引から売りが優勢、ややマイナス圏に入ったあたりまで値を切り下げてのもみ合いが続いた。通常取引開始後は改めて売り圧力が強まり、1,210ドル台前半まで下げ幅を拡大。中盤にかけては買い戻しが集まったものの、朝方の水準まで戻すことなく息切れ、最後は改めて売りに押し戻された。

ICE-USコーヒー12月限終値：112.70↑0.30

NYコーヒーは小幅反発。ここまでの価格調整の流れも一巡、日中を通じて買いが優勢の展開となった。12月限は夜間の時間帯から買いが優勢、ややプラス圏に入ったあたりでのもみ合いが続いた。朝方にはまとまった売りが出て112セントを割り込むまで値を下げる場面も見られたが、押し目ではしっかりと買いが集まり値を回復。中盤にかけては112セント台後半を中心としたレンジ内での推移が続いた。

ICE-US砂糖3月限終値：13.19↓0.13

NY砂糖は続落。対ドルでのブラジルレアル安の進行が引き続き重石となる中、ポジション整理の売りが相場を主導した。3月限は夜間の時間帯から前日の流れを継いだ売りが先行、早々に13.20セント前半まで値を切り下げてのもみ合いとなった。NYに入ると改めて売り圧力が強まり、13.10セント台まで下げ幅を拡大。その後売りは一服となったものの、押し目で買いを入れる向きもなく、中盤にかけて方向感なく上下を繰り返す展開。引け前に12.30セントまで買い戻される場面も見られたが、最後にまとまった売りが出ると安値近辺まで一気に値を崩した。

EIA石油在庫統計
出所：米エネルギー省情報局（EIA)、NY10:30発表、単位1,000バレル

ウクライナ農務省によると、2018年砂糖ビートの収穫は10月30日時点で1020万トンとなった。面積にして21万1000ヘクタールで、事前予想の76%終了。イールドが48.6トンという。

ウクライナ農務省によると、国内の2018年コーン収穫は10月30日時点で2250万トンとなった。面積にして320万ヘクタールで、事前予想の70%終了。イールドは7.03トンという。

ロシア農務省によると、国内の2018年穀物・豆類収穫が10月29日時点で1憶1340万トンと、前年同期の1億3510万トンを下回った。面積にして4380万ヘクタールで、前年の4520万ヘクタールからダウン、イールドも2.59トンになり、前年の2.99トンを下回った。冬小麦と春小麦あわせて2630万ヘクタールから7320万トンが収穫済み、99%終了という。イールドが2.78トンとなった。またコーンの収穫が180万ヘクタールから900万トン、イールドは4.79トンである。

ロシア農務省によると、2018年砂糖ビートの収穫は10月29日時点で3710万トンとなった。面積にして100万ヘクタールで、事前予想の91.4%終了。イールドが36.61トンという。

ブラジル農業顧問データグロのプレジデントは30日、世界砂糖市場では2年連続で供給が需要を下回るとの見通しを示した。2017/18年度に754万トンの供給過剰だったのから2018/19年度には158万トンの供給不足に転じ、2019/20年度には不足幅が751万トンに拡大するのを見越すという。インドなど主要生産地で、天候要因からイールド低下が予想されるためとコメント。

インドの2018/19年度生産は3250万トンの当初予想の3505万トンを下回る見通し、また2019/20年度に2900万トンに減少するという。パキスタンや欧州連合（EU）でも天候の影響に懸念を示した。このほか、ブラジルの2018/19年度砂糖生産は、エタノール生産への砂糖きびの割り当てが優先されるのを背景に、2640万トンになるとの見通しを示した。

シカゴビジネス指標（PMI）
出所：シカゴ供給管理協会（ISM-Chicago）、NY9:45発表

ブラジルの砂糖大手コサンの会長は30日に記者団に対し、来年4月に始まる2019/20年度に引き続きエタノール生産に焦点が置かれる見通しを示した。砂糖価格が大きく上昇しない限りトレンドは変わらないとコメント。このhか、同社と英蘭ロイヤル・ダッチ・シェルとの合弁会社であるライゼンの砂糖きび加工能力の活用を改善させるべきだと述べ、能力の引き上げには否定的だった。同氏によると、ライゼンの加工能力は1シーズンに就き7000万-7200万トンで、実際の加工規模は6000万-6200万トンという。

同氏はこのほか、国営石油ペトロブラスと精製事業の合弁を検討していることを明かした。民営化に向けて進めるのは国営であり、またペトロブラスにも有益との見方を示した。ただ、ペトロブラスがどういう形で国内製糖所を売却するかにもよるとした。

雇用コスト指数
出所：米労働省、NY8:30発表、季節調整値、2005年＝100

ADP全米雇用レポート
出所：Automatic Data Processing, Inc.、NY8:15発表、季節調整値、単位1,000人

オーストラリアの砂糖製造業者協議会（ASMC）によると、国内の2018年砂糖きび圧搾は6月に始まってから10月28日時点で2877万1411トンと、事前予想の87.6%終了した。圧搾は28日までの一週間で126万3319トンになり、前週の108万9783トンからアップ。ASMCは2018年の砂糖きび圧搾が最終的に3285万6715トンになるとの従来推定を維持した。シーズン初めの予想は3426万4500トンだった。

住宅ローン申請指数
出所：米モーゲージ・バンカーズ協会（MBA)、NY7:00発表、季節調整値

OPECバスケット価格
出所：石油輸出国機構（OPEC)、単位：ドル/バレル

経済指標
・住宅ローン申請指数 (07:00)
・10月ADP全米雇用レポート (08:15)
・7-9月期雇用コスト指数 (08:30)
・10月シカゴビジネス指標（旧PMI) (09:45)

エネルギー
・EIA石油在庫統計 (10:30)

納会日
・大豆 11月限第一通知日
・石油製品 11月限納会